Nj Holdings, Inc. · TSE:9421

Nj — NEPRO JAPAN — Q2 FY2011/3 Earnings Presentation

23 slides from Nj's earnings presentation, Nov 30, 2010

  1. Slide 1: 2011年3月期（第20期）第2四半期決算説明会資料

    ２０１１年３月期（第２０期） 第２四半期決算説明会資料 （ＪＡＳＤＡＱスタンダード：９４２１） ２０１０年１１月３０日 代表取締役社長 小澤 正彦

  2. Slide 2: 目次 INDEX

    目 次 INDEX Ⅰ. 2011年3月期上期決算ハイライト １．事業環境 ・・・・・Page3 ２．連結業績概要 ・・・・・Page4 ３．セグメント業績概要 ・・・・・Page7 Ⅱ. 2011年3月期業績見通し及び施策 １．連結業績見通し ・・・・・Page14 ２．施策 ・・・・・Page15 Page 1

  3. Slide 3: Ⅰ. 2011年3月期上期決算ハイライト

    Ⅰ. 201１年３月期上期決算ハイライト © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved.

  4. Slide 4: 事業環境

    １．事業環境 ■当社グループが属する市場の状況 事業 市場 Positive Negative 移動体通信事業 携帯電話販売 ・スマートフォン市場の拡大 ・端末の高価格化による買い ・モバイルデータ通信の普及 換えサイクルの長期化 ・携帯電話端末の修理、メンテ ・一部手数料の減額 ナンス需要の増加 ※１ コンテンツ・メディア事業 コンテンツ、ゲーム ・スマートフォンの普及 ・コンテンツ提供会社の増加 ・モバイルデータ通信の普及 （競合他社の増加） ・ソーシャルアプリ市場の拡大 ※１ コンテンツ・メディア事業はネットビジネス事業より名称変更しております。 © 2010 2010NEPRO NEP

  5. Slide 5: 連結業績概要 業績サマリー（対前期比）

    ２．連結業績概要 (１) 業績サマリー（対前期比） （単位：百万円） 10年3月期上期 11年3月期上期 前年同期比 科目 構成比 構成比 金額 金額 比率 （％） （％） 増減 対前年同期主な増減要因 （％） ・移動体通信 +1,686百万円 売上高 6,331 100.0 7,703 100.0 1,372 121.7 ※ ・Pソリューション △306百万円 売上総利益 1,940 30.7 2,012 26.1 71 103.7 ・コンテンツ・メディア △251百万円 営業利益 147 2.3 △132 ー △280 ー ・移動体通信 △73百万円 経常利益 103 1.6 △199 ー

  6. Slide 6: 業績サマリー（対予想比）

    (２)業績サマリー（対予想比） （単位：百万円） 11.3期 11.3期 10.3期 科目 増減額 比率（％） 上期予想 上期実績 上期実績 売上高 7,000 7,703 703 110.0 6,331 営業利益 150 △ 132 △282 ー 147 経常利益 150 △199 △349 ー 103 当期純利益 60 △ 597 △657 ー △90 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved. Page 5

  7. Slide 7: 業績の推移（連結）

    (３)業績の推移（連結） （単位：百万円） 売上高 営業利益 8,332 7,703 147 6,331 63 09.3期 10.3期 11.3期 2Q 2Q 2Q 09.3期 10.3期 11.3期 2Q 2Q 2Q △132 経常利益 四半期純利益 103 09.3期 10.3期 11.3期 2Q 2Q 2Q 18 △29 △90 09.3期 10.3期 11.3期 2Q 2Q 2Q △199 △597 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved. Page 6

  8. Slide 8: セグメント業績概要

    ３．セグメント業績概要 (１) 業績概要 ◆移動体通信事業は増収も販管費の増加及び手数料の減額等により減益 ◆コンテンツ・メディア事業、プロダクトソリューション事業、その他事業は営業損失 （単位：百万円） 売上高 営業利益 10.3期 11.3期 10.3期 11.3期 前期比（%） 前期比(%) 上期 上期 上期 上期 移動体通信事業 5,171 6,857 132.6 517 443 85.9 コンテンツ・メディア事業 732 627 85.6 59 △191 ー プロダクトソリューション事業 417 110 26.6 △95 △68 ー 人材コンサルティング事業 150 195 130.

  9. Slide 9: 売上構成

    (２) 売上構成 ◆対前期比で移動体通信事業の比率が増加 ※１ 人材コンサルティング事業他 ※3 （2.8%） 人材コンサルティング事業他（3.4 %） プロダクトソリューション事業 プロダクトソリューション事業 （6.4%） （1.4%） ※２ ※２ ネットビジネス事業（11.3%） コンテンツ・メディア事業 （8.0%） 移動体通信事業(79.5%） 移動体通信事業(87.2%） 10.3期上期 10.3期上期 11.3期上期 11.3期上期 ※１ 人材コンサルティング事業、IT教育事業、その他事業 ※２ ネットビジネス事業は、コンテンツ・メディア事業に名称変更しております。 ※3 人材コ

  10. Slide 10: 移動体通信事業（市場の動向と当社の販売状況）

    (３)移動体通信事業（市場の動向と当社の販売状況） 11.3期上期トピックス docomo、auは、概ね純増数と同様のトレンド ・docomoは、「Xperia」の販売が好調 ・auは、光通信グループの併売店譲受けにより、販売台数が増加 SoftBankは、トレンドを下回る ・光通信グループの併売店譲受けにより、販売台数増加も市場の伸びを下回る 主要キャリア純増数の推移 当社販売台数の推移 (単位：万件) (単位：台) 45 14,000 docomo docomo 40 au au 12,000 SoftＢank SoftＢank 35 10,000 30 iPhone４発売開始 (2010

  11. Slide 11: 移動体通信事業（収益の状況）

    (４)移動体通信事業（収益の状況） 11.3期上期トピックス 販売台数増加による増収も利益率の悪化により減益 ・販売台数は前年同期比50.7%増、売上高は前年同期比1,686百万円増 ・顧客満足度向上の為のスタッフ増員及び手数料体系の変更等により営業利益は減少 販売力・顧客サービスの強化 ・㈱光通信グループより携帯電話併売店23店舗の譲受けを実施し、店舗数は、40→63店舗 （内、併売店43店舗）に増加 ・端末以外の商材（データ通信等）のプロモーション強化 ・他事業からの人員シフト、店舗照明のLED化 売上高と営業利益の推移 移動体通信事業関連指標 （単位：百万円） 売上高 営業利益 09.3

  12. Slide 12: コンテンツ・メディア事業

    (５)コンテンツ・メディア事業 11.3期上期トピックス ネット広告事業縮小により減収減益 ・売上高は前年同期比105百万円減、営業損失は191百万円 不採算事業の整理 ・アフィリエイト（成果報酬型）広告事業撤退、ソフトウェア等資産の減損による償却費負担の減少 コンテンツ事業の強化 ・SNS及びスマートフォン向けコンテンツの強化 売上高と営業利益の推移 事業構成比（売上高ベース） （単位：百万円） （単位：％） 売上高 営業利益 1,156 10.3期上期 11.3期上期 732 627 モバイルコンテンツ事業 43.6 49.0 72 59 ネット広告事業 38.3 21.5 09.3期 1

  13. Slide 13: その他の事業

    (６)その他の事業 ①プロダクトソリューション事業 売上高 110百万円 営業利益 △68百万円 11.3期上期トピックス 連結子会社モバイル・テクニカ株式売却に伴い減収も営業損失縮小 ・第２四半期にてソフトウェア資産を減損 ②人材コンサルティング事業 売上高 195百万円 営業利益 11百万円 11.3期上期トピックス 併売店増加に伴う派遣の拡大 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved. Page 12

  14. Slide 14: Ⅱ. 2011年3月期業績見通し及び施策

    Ⅱ. 2011年３月期業績見通し及び施策 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved.

  15. Slide 15: 連結業績見通し

    1．連結業績見通し 11.3月期業績見通し （単位：百万円） 対上期売上高の主な増減要因 （単位：百万円） 11.3期 11.3期 10.3期 科目 前期比 ・販売台数増加による増収（移動体通信） +1,160 上期実績 通期予想 実績 ・新規アプリ投入による増収（コンテンツ・メディア） +440 ・他の事業については上期と同水準で推移する見込み 売上高 7,703 17,000 12,624 +4,375 営業利益 △ 132 200 122 +77 対上期営業利益の主な増減要因 ・販売台数増加、統合費用の減少（移動体通信） +170 経常利益 △199 100 28 +71 ・アプリ売上の

  16. Slide 16: 施策 グループ戦略

    ２．施策 (１)グループ戦略 11.3月期の方針 財務体質の強化 財務体質の強化 事業の多角化からの方針転換 ・不採算事業の整理を行い、リソースを移動体通信事業へシフト ・新規事業については、移動体通信事業とのシナジーの見込めるものに限定 資産の圧縮、償却費負担の減少 ・上期、不採算事業の整理に伴い、ソフトウェア資産の減損処理を行う ・ソフトウェア資産は、10.3期末 788百万円→11.3期第2四半期末 329百万円へ減少 ・下期、グループ全体の減価償却費は、対上期比100百万円程度減少する見込み 管理部門のコスト削減 ・上期の本社費は263百万円、下期は賃料の値下げ等さらなるコスト圧縮に取

  17. Slide 17: 施策 移動体通信事業

    ２．施策 (２) 移動体通信事業 11.3月期の方針 1台当たりの利益向上 1台当たりの利益向上 販売手数料収入から付加価値サービス収入へのシフト ・修理メンテナンス等の付加サービスや親和性の高い他商材の提供による収益拡大 顧客満足に応える人材の育成 ・継続的な研修による高い接客スキルの維持 店舗網の拡大 ・当社での販売台数比率が低かったau、SoftBank端末の販売を強化 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved. Page 16

  18. Slide 18: 施策 コンテンツ・メディア事業

    (３)コンテンツ・メディア事業 11.3月期の方針 不採算事業の整理、コンテンツ事業の強化 不採算事業の整理、コンテンツ事業の強化 不採算事業の整理 ＜ネプロアイティ主要コンテンツ＞ 【公式コンテンツ】 ・リソースをコンテンツ関連事業にシフト ・当期は、大型投資を抑制（投資基準の厳格化） 【mixiアプリ】 既存コンテンツの販路拡大 ・当社が有する公式コンテンツをmixi、GREE、 Yahoo!モバゲー等のSNSへ展開 【App Store】 新規コンテンツの投入 ・SNS及びスマートフォン向けに新規アプリを投入 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Right

  19. Slide 19: 補足資料

    補足資料 © 2010 2010NEPRO NEPRO JAPAN, All Rights Reserved.

  20. Slide 20: 参考データ① 連結貸借対照表

    参考データ① 連結貸借対照表 （単位：百万円） 10年3月末 10年9月末 10年3月末 10年9月末 資産の部 金額 構成比 金額 構成比 増減 純資産の部 金額 構成比 金額 構成比 増減 流動資産 4,928 56.8% 4,219 47.6% △708 株主資本 2,219 25.6% 1,569 17.7% △ 649 固定資産 3,754 43.2% 4,650 52.4% 896 資本金 592 6.8% 592 6.7% － 有形固定資産 338 3.9% 456 5.1% 118 資本剰余金 345 4.0% 345 3.9% － 無形固定資産 809 9.3% 346 3.

  21. Slide 21: 参考データ② 連結キャッシュフロー計算書

    参考データ② 連結キャッシュフロー計算書 （単位：百万円） 10年3月期 11年3月期 増減 対前期増減の主な要因 上期 上期 ・税金等調整前当期純利益の減少 △841 ・減損損失の増加 377 営業活動によるＣＦ 74 205 131 ・法人税の支払額の減少 326 ・仕入債務の増加 234 ・事業譲受による支出増加 △1,180 投資活動によるＣＦ △397 △1,440 △1,042 ・固定資産取得支出の減少 152 ・長期借入収入の増加 700 ・少数株主からの払込収入の増加 523 財務活動によるＣＦ 346 1,345 998 ・短期借入の減少 △434 ・長期借入金返済支出の減少

  22. Slide 22: 参考データ③ 月次携帯電話販売台数

    参考データ③ 月次携帯電話販売台数 （単位：台） 10年3月期 11年3月期 前期比 10年3月期 11年3月期 前期比 月 月 上期 上期 （%） 下期 下期 （%） 4月 12,039 19,157 159.1 10月 8,851 － － 5月 9,168 15,237 166.2 11月 10,151 － － 6月 9,939 14,632 147.2 12月 12,741 － － 7月 10,773 16,511 153.3 1月 12,323 － － 8月 11,416 15,702 137.5 2月 10,365 － － 9月 9,618 13,652 141.9 3月 14,93

  23. Slide 23: お問い合わせ

    お問い合わせ IRチーム お問い合わせ窓口 TEL 03-6803-3976 FAX 03-6803-3971 Email ir@nepro.jp URL http://www.nepro.jp ・当資料におけるセグメント別売上高、営業利益のデータは、連結仕訳以前のものになります。 ・当資料の作成に際し、正確性を確保するため、注意を払っておりますが、その正確性、完全性を保証するものでは ありません。 ・当資料における業績見通し等の将来に関する記述は、作成時点で入手可能な情報に基づき算出したものであり、 実際の業績は様々な要因によって異なる結果となる可能性があります。 ・当資料は、今後予告なしに

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