Toyo Engineering Corporation · TSE:6330
Toyo Engineering — FY2014 Earnings Presentation
20 slides from Toyo Engineering's earnings presentation, May 14, 2015
Slide 1: 決算説明資料 2015年3月期
決算説明資料 2015年3月期 2015年5月14日 東洋エンジニアリング株式会社
Slide 2: 目次
Toyo Engineering Corporation © 2015 目次 マスター タイトルの書式設定 業績状況 受注 業績概要 3 受注高 13 損益計算書 5 受注残高 15 売上高 6 売上総利益 8 業績見込 17 営業利益・経常利益・当期純利益 9 財政状況 【参考資料】 貸借対照表 10 総括データ 19 有利子負債残高 11 キャッシュ・フロー 12 2
Slide 3: 業績概要
Toyo Engineering Corporation © 2015 業績概要 マスター タイトルの書式設定 ◆3Q時点見込から大幅悪化し209億円の当期損失計上 ブラジル持分法関連会社の損失：230億円 (プロジェクト損失167億円、固定資産減損55億円、のれん減損8億円) ◆株主資本が238億円減少し462億円に ◆受注高4,703億円、受注残高6,590億円は過去最高 ◆資金は高水準を維持 現金及び現金同等物 904億円(月商比3.5ヶ月分) ネットキャッシュ 585億円 3
Slide 4: 業績概要
Toyo Engineering Corporation © 2015 業績概要 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 2014/3 2015/3 前期比 見込 見込比 達成度 2015/2/6 付 売上高 2,301 3,114 813 35% 3,300 △186 94% 売上総利益 251 172 △79 △31% 180 △8 96% 売上総利益率 10.9% 5.5% △5.4% 5.5% 0.0% 営業利益 4 △73 △77 - △70 △3 - 営業利益率 0.2% △2.4% △2.6% △2.1% △0.3% 経常利益 49 △252 △301 - △40 △212 -
Slide 5: 損益計算書
Toyo Engineering Corporation © 2015 マスター損益計算書 タイトルの書式設定 単位：億円 2014/3 2015/3 見込 前期比 見込比 金額 % 金額 % 2015/2/6 付 売上高 2,301 100.0 3,114 100.0 813 3,300 △186 売上原価 2,049 89.1 2,942 94.5 △893 売上総利益 251 10.9 172 5.5 △79 180 △8 販売費及び一般管理費 246 10.7 245 7.9 1 営業利益 4 0.2 △73 △2.4 △77 △70 △3 営業外損益 44 1.9 △179 △5.8
Slide 6: 売上高
Toyo Engineering Corporation © 2015 売上高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 受注残高増加にともなう 売上高増 前期比 3,114 2014/3 2015/3 増減 EPC 2,159 3,010 851 39% IT 121 84 △37 △31% 2,287 2,301 不動産 21 20 △1 △5% 計 2,301 3,114 813 35% 2014/3 2015/3 増減 1,578 国内 362 409 47 % 16% 13% △3% 海外 1,939 2,705 766 % 84% 87% 3% 計 2,301 3,114 813
Slide 7: 売上高 地域別・商品別
Toyo Engineering Corporation © 2015 売上高 マスター タイトルの書式設定 地域別 商品別 その他 133億円 その他 339億円 中国 100億円 国内 不動産 20億円 化学肥料 409億円 IT 84億円 637億円 中南米 3% 1% 11% 294億円 4% 13% 一般製造設備 20% 10% 1% 3% 49億円 5% 2015/3 エネルギー関連 2015/3 北米 22% 17% 156億円 521億円 3,114億円 3,114億円 17% 石油精製 8% 東南アジア 517億円 42% ロシア 23% 693億円 中央アジア 262億円
Slide 8: 売上総利益
Toyo Engineering Corporation © 2015 マスター売上総利益 タイトルの書式設定 単位：億円 売上総利益率 15.8% 249 251 242 10.6% 10.9% 複数案件の収益悪化 5.5% にともなう売上総利益 の減少 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 172 前期比 2014/3 2015/3 増減 251 172 △79 △31% 見込比 2015/3 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 差異 達成度 見込 実績 180 172 △8 96% 8
Slide 9: 営業利益・経常利益・当期純利益
Toyo Engineering Corporation © 2015 営業利益・経常利益・当期純利益 マスター タイトルの書式設定 折れ線グラフ：利益率(%) 棒グラフ：金額(億円) 営業利益 経常利益 当期純利益 3.4% 3.2% 2.1% 2.4% 0.7% 1.8% 0.6% 0.2% 0.4% △2.4% △6.7% △8.1% 53 51 49 37 40 15 4 14 9 ブラジル持分法関連会社の損失 △230億円 他持分法関連会社利益 +33億円 その他営業外損益 +18億円 △73 不動産売却関連利益 +43億円 その他特別損益 △10億円 法人税等効果 +10億円 20
Slide 10: 貸借対照表
Toyo Engineering Corporation © 2015 マスター貸借対照表 タイトルの書式設定 単位：億円 資産 2014/3 2015/3 増減 負債・純資産 2014/3 2015/3 増減 流動資産 2,020 2,145 125 流動負債 1,401 1,704 303 現預金 738 907 169 短期有利子負債 107 82 △25 有価証券 250 23 △227 その他 171 319 148 その他 203 251 48 <営業負債> <営業資産> 工事未払金等 557 860 303 完成工事未収入金等 483 625 142 未成工事受入金 565 44
Slide 11: 有利子負債残高
Toyo Engineering Corporation © 2015 有利子負債残高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 447 不動産売却にともなう 400 借入金返済等 388 76 連結会社分 82 86 319 58 △128 371 単体分 306 314 261 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 有利子負債比率 デットエクイティレシオ（倍） ネット有利子負債（億円） 17.5% 17.4% 16.7% 0.71 0.61 △315 0.58 0.58 12.2% △531 △521 △585 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 20
Slide 12: キャッシュ・フロー
Toyo Engineering Corporation © 2015 キャッシュ・フロー マスター タイトルの書式設定 単位：億円 キャッシュ･フロー 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 営業CF 57 △189 212 △41 投資CF △24 △15 △16 95 財務CF 1 △5 31 △143 増減 31 △189 252 △64 フリーCF 32 △205 196 53 現金及び現金同等物の期末残高 904 969 904 716 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 12
Slide 13: 受注高
Toyo Engineering Corporation © 2015 受注高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 過去最高の受注高 2015/3 受注高 4,703億円 内訳 4,703 主要案件 2,000億円以上 マレーシア 石油化学 1,458 500億円以上 3,651 日本 エネルギー関連 311 100億円以上 2,904 日本 エネルギー関連 2,691 タイ エネルギー関連 374 米国 石油精製 国内 491 会社別 (連結消去後外部受注高。除：不動産) 金額 割合 3,340 3,245 単体 2,953 億円 63% 2,530 国内関連子会社 203 億円 4%
Slide 14: 受注高 地域別・商品別
Toyo Engineering Corporation © 2015 受注高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 地域別 4,703 商品別 4,703 3,651 3,651 2,904 2,904 2,691 2,691 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 国内 491 374 311 1,458 化学肥料 183 1,147 273 61 東南アジア 154 895 341 2,712 石油化学 878 766 1,717 2,832 西南アジア 石油精製 141 587 873 155 718 580
Slide 15: 受注残高
Toyo Engineering Corporation © 2015 受注残高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 過去最高の受注残高 2015/3 受注残高 6,590億円 内訳 6,590 主要案件 1,239 5,380 2,000億円以上 208 マレーシア 石油化学 4,104 500億円以上 3,591 244 日本 エネルギー関連 国内 307 トルクメニスタン 石油化学 5,351 100億円以上 5,172 日本 エネルギー関連 3,860 海外 3,284 タイ エネルギー関連 インドネシア 石油化学 インド エネルギー関連 ロシア 石油精製 米国 石油精製 201
Slide 16: 受注残高 地域別・商品別
Toyo Engineering Corporation © 2015 受注残高 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 地域別 商品別 6,590 6,590 5,380 5,380 4,104 4,104 3,591 3,591 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 国内 307 244 208 1,239 化学肥料 748 1,513 1,386 395 東南アジア 1,070 1,237 1,134 2,768 石油化学 781 1,055 2,108 3,766 西南アジア 石油精製 115 518 1,09
Slide 17: 業績見込
Toyo Engineering Corporation © 2015 業績見込 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 2016/3 2015/3 見込 売上高 3,114 3,400 売上総利益 172 270 売上総利益率 5.5% 7.9% 営業利益 △73 25 営業利益率 △2.4% 0.7% 経常利益 △252 45 当期純利益 △209 30 受注高 4,703 3,300 配当 4円 4円 見込みの前提為替レート 1USドル=118円 17
Slide 18: 業績見込
Toyo Engineering Corporation © 2015 業績見込 マスター タイトルの書式設定 単位：億円 売上高 受注高 売上総利益率 営業利益率 7.9% 5.5% 4,703 0.7% 3,114 3,400 3,300 △2.4% 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 売上総利益 営業利益 経常利益 当期純利益 45 30 25 △73 172 270 △209 △252 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 2015/3 2016/3 18
Slide 19: 総括データ
Toyo Engineering Corporation © 2015 【参考資料】 マスター 総括データ タイトルの書式設定 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 2016/3 見込 売上高 億円 1,578 2,287 2,301 3,114 3,400 売上総利益 億円 249 242 251 172 270 売上総利益率 % 15.8% 10.6% 10.9% 5.5% 7.9% 営業利益 億円 53 15 4 △73 25 営業利益率 % 3.4% 0.7% 0.2% △2.4% 0.7% 経常利益 億円 51 40 49 △252 45 当期純利益 億円 37 1
Slide 20: 東洋エンジニアリング株式会社 お問い合わせ
東洋エンジニアリング株式会社 URL http://www.toyo-eng.com 【お問い合わせ】 〒275-0024 千葉県習志野市茜浜 2-8-1 広報・IR部長 佐藤研司 電話 047-454-1681 E-mail ir@toyo-eng.com 本資料に記載されている見通しや業績予想などのうち、歴史的事実でないものは現在入手可能 な情報から得た当社の経営陣の判断にもとづき作成しております。実際の業績は、当社の事業 領域を取り巻く国内および海外の経済・金融情勢等、様々な重要な要素により、これら業績見通 しとは異なる結果となりうる事をご承知おきください。