Yushin Company · TSE:6482

Yushin — Yushin Precision Equipment — FY2024 Earnings Presentation

34 slides from Yushin's earnings presentation, May 16, 2024

  1. Slide 1: 2024年3月期 決算説明会資料

    2024年3月期 決算説明会資料 スタンダード市場 証券コード6482 2024年5月16日 株式会社ユーシン精機

  2. Slide 2: 発表のポイント

    発表のポイント  2024年3月期業績 ・売上高は、北米、欧州での販売増加および円安影響により増収（過去最高） ・営業利益は、原材料価格高騰および積極的な人財投資等により減益  2025年3月期予想 ・売上高は、底堅い取出ロボットに加え、メディカル向け大口特注案件および パレタイジングロボットの売上増加を見込み、増収予想 ・営業利益は、原材料価格高騰および将来に向けた人財投資を見込むなか、 増収により、増益予想  トピックス ・WEMO AUTOMATION AB (スウェーデン)の株式100％取得 (2023年5月) ・低全高ハイパフォーマンスパレタイジングロボットを発売 (2023年

  3. Slide 3: 2024年3月期実績

    2024年3月期実績 2023/3 2024/3 金額 金額 伸び率 百万円 百万円 % 売上高 22,373 23,615 5.6 売上総利益 9,573 9,788 2.2 (売上総利益率) 42.8% 41.5% 営業利益 2,639 2,437 ▲7.7 (営業利益率) 11.8% 10.3% 経常利益 2,787 2,586 ▲7.2 (経常利益率) 12.5% 11.0% 親会社株主に帰属する 1,922 1,692 ▲12.0 当期純利益 8.6% 7.2% (純利益率) <為替レート> 米ドル/円 135.47円 144.62円 © 2024 YUSHIN PRECISION

  4. Slide 4: 2024年3月期実績について

    2024年3月期実績について (+)増加要因 (－)減少要因  前期比5.6%増の23,615百万円 ・ ロボットは前期比4.6％減 (－) 中国を中心としたアジア市場の減速 (－) 世界的な射出成形機需要の低迷 売上高 ・ 特注機は前期比33.5％増 (＋) 国内外の特注機需要が堅調 (＋) メディカル関連大口特注機の出荷・売上 ・ 部品・保守サービスは前期比10.9％増 ・ (＋) 価格改定、為替の円安へのシフト  前期比7.7%減の2,437百万円 (－) 材料費の高騰 営業利益 (－) 人財投資に伴う人件費の増加 (＋) 為替の円安へのシフト © 2024 YUSHIN PRECI

  5. Slide 5: 2025年3月期予想

    2025年3月期予想 2024/3 2025/3 (予想) 金額 金額 伸び率 百万円 百万円 % 売上高 23,615 25,500 8.0 売上総利益 9,788 10,507 7.3 (売上総利益率) 41.5% 41.2% 営業利益 2,437 2,600 6.7 (営業利益率) 10.3% 10.2% 経常利益 2,586 2,600 0.5 (経常利益率) 11.0% 10.2% 親会社株主に帰属する 1,692 1,800 6.4 当期純利益 7.2% 7.1% (純利益率) <為替レート> 米ドル/円 144.62円 130.00円 © 2024 YUSHIN PRECISIO

  6. Slide 6: 2025年3月期予想について

    2025年3月期予想について (＋)増加要因 (－)減少要因  前期比8.0％増の25,500百万円 ・ロボットは前期比9.6％増 (＋) メディカル関連・モビリティ関連等が堅調 売上高 ・特注機は前期比3.7％増 (＋) メディカル関連大口特注機は引き続き好調 (＋) 自動化需要の継続  前期比6.7%増の2,600百万円 営業利益 (＋) 売上増に伴う増益 (－) 材料費の高騰 (－) 人財投資に伴う人件費の増加 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 6

  7. Slide 7: 品目別売上高

    品目別売上高  ’24年3月期は、特注機でメディカル向け大口案件が売上  ’25年3月期は、取出ロボットの売上増加と引き続き特注機でメディカル向け大口案件の売上を見込む （百万円） 30,000 (予想) 25,500 25,000 23,615 22,373 部品・ 4,600 20,874 保守サービス 20,011 4,228 20,000 3,812 18,473 3,467 3,185 6,100 特注機 3,147 5,882 4,406 3,124 15,000 4,056 3,422 10,000 14,282 14,154 13,504 14,800 ロボット 12,77

  8. Slide 8: 地域別売上高

    地域別売上高  ’24年3月期は、国内・アジアで減速したが、北米・欧州で販売が増加  ’25年3月期は、国内の自動化ニーズおよび欧州・その他アジアの増加を見込む （百万円） 30,000 (予想) 25,500 25,000 23,615 500 その他 22,373 1,086 20,874 653 5,100 北米 20,011 492 20,000 527 18,473 4,930 4,674 593 4,103 3,343 4,300 欧州 3,375 1,333 1,075 3,704 15,000 2,079 1,782 3,622 4,060 4,300 その他アジア 3,5

  9. Slide 9: 業種別売上高

    業種別売上高  ’24年3月期は、欧州・北米でメディカル向けが伸長、モビリティ向けも前年同期比増加  ’25年3月期も、メディカル・モビリティの増加を見込む （百万円） 30,000 (予想) 25,500 25,000 23,615 1,300 その他 22,373 2,000 家電 1,215 20,874 1,291 20,011 1,802 1,800 容器 20,000 657 1,782 478 18,473 1,825 1,873 1,314 2,300 雑貨 2,110 501 1,350 1,908 1,276 1,653 2,298 1,966 1,496 2,471

  10. Slide 10: 業種別売上高構成

    業種別売上高構成 その他 家電 5% 8% 容器 モビリティ 8% 28% 雑貨 8% エレクトロニクス 19% メディカル 25% 2024年3月期 売上高 236億円 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 10

  11. Slide 11: 設備投資・減価償却費・研究開発費

    設備投資・減価償却費・研究開発費 設備投資額 減価償却費 研究開発費 （百万円） 2,000 1,500 旧本社工場 リノベーション 不動産関連 1,000 500 0 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 '25/3(予) 設備投資額 198 125 846 319 350 968 減価償却費 703 643 585 521 599 708 研究開発費 369 347 367 399 492 572 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 11

  12. Slide 12: 経営方針・事業戦略・経営目標

    経営方針・事業戦略・経営目標 経営理念 目指す姿 我社は人間尊重を基本として、公正かつ健全な「力と知恵と勇気」をもって 行動し、顧客と株主の信頼を得ます。 ・お客様に喜ばれる商品とサービスを提供し、 経営理念 信頼される会社 目指す姿 世界をめざして常に革新ある技術を創造し、広く社会に貢献します。 ・事業活動を通し、社会に貢献する会社 我々仲間は一致協力して社業の発展に尽くし、もって物心共に豊かな生活 ・やりがいをもって安心して働ける会社 を得ることを目指します。 サステナビリティ経営の重要課題（マテリアリティ）として お客様を取り巻く社会課題・ 「労働安全性の強化」、「お客様工場の生産性向上

  13. Slide 13: キャッシュアロケーション(～2027年3月期)

    キャッシュアロケーション(～2027年３月期） １．社会課題の解決に貢献できる製品・サービス創出の為の戦略投資 ２．取出ロボットのシェア拡大に向けた積極的な投資 ３．長期視点での持続的成長の実現に向けた投資 ４．機動的かつ持続的な投資に備え、強固な財務基盤を維持しながら、 ステークホルダーの皆様のご期待に沿える取組みを推進 キャッシュ創出 キャッシュ活用 営業CF 人的資本投資 70億円 戦略投資 次世代成長投資 設備投資・研究開発投資 手元資金 事業運営資金 増販による運転資金の増加 95億円 株主還元 配当（配当性向30％以上） © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPM

  14. Slide 14: 戦略① 次世代を切り開く人財投資

    戦略① 次世代を切り開く人財投資  企業理念の浸透を軸に、人的資本強化の取組みを推進 「まず、想いにとどく」をコンセプトにCI・人財育成ポリシーを策定 多様な人財の価値観・考え方を活かした組織づくり  キャリアのステージに応じて支援するための教育制度の充実 技術研修(eラーニングも整備)、リーダー育成プログラム、マネジメント研修  仕事のやりがい・働きやすさの向上に向けた環境づくり 創造性・主体性を持った人財を養う「イノベーションプロジェクト活動提案制度」 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 14

  15. Slide 15: 戦略② グローバル販売力の強化

    戦略② グローバル販売力の強化  欧米での拡販 WEMO社(スウェーデン)の株式100％取得 (2023年5月)  世界各国のトップクラス企業をターゲットに  技術サービス体制の盤石化 NPE展 (2024年5月フロリダ) © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 15

  16. Slide 16: 戦略③④ 商品力の強化/新規事業の開拓

    戦略③④ 商品力の強化/新規事業の開拓  パレタイジングロボット発売（2020年6月） - 食品業界等を主とした新しいユーザー層の獲得 - 省スペース＆フリーアクセスをアピール  低全高タイプ発売 (2023年8月)  ２パレット仕様追加（2024年4月） ２パレット仕様 国際ロボット展 (2023年12月) © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 16

  17. Slide 17: サステナビリティ経営 環境

    サステナビリティ経営 環境 ～2023年度 ～2026年度 ～2030年度 国内Scope1+2削減目標（2020年度比） 58% 64% 70% 数値目標 社有車における環境配慮型自動車導入率 36% 65% 77% 持 ・TCFD提言への賛同 続 カーボン ・サプライチェーンCO2排出量削減目標策定、移行計画検討 ・Scope1,2,3算出開始 ニュートラル ・社有車のEV化を含めた環境配慮型自動車への 可 (国内、海外、サプライチェーン） への貢献 段階的な切替え ・再エネ由来電力への切替え 能 ・国内全拠点での再エネ電力への切替え ・本社太陽光パネル設置 な 省エネ ・ 環境配慮商品の

  18. Slide 18: サステナビリティ経営 人権

    サステナビリティ経営 人権  YUSHINグループ人権方針の設定（2022年7月）  法務省「Myじんけん宣言」への賛同（2023年8月）  YUSHINグループ 調達ガイドライン策定（2024年2月） 役員および幹部社員向け人権研修の様子 人権リスク分析 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 18

  19. Slide 19: 株主還元策

    株主還元策  配当方針 ・安定的かつ継続的な株主還元を実現するため、配当性向は30%以上を目標 ・連結業績の向上により、普通配当水準の引き上げを図る 配当金（円） 配当性向（％） 35 1株当たり年間配当金* 特別・記念 配当性向 30円 30 25 50周年 20円 20円 19円 20 18円 18円 18円 18円 17円 17円 15円 15 10 目標ライン 5 0 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 '24/3 '25/3 (予定) * 年間配当金は、2018年4月1日付の株式分割(1:2)後ベースに換算した

  20. Slide 20: 参考資料

    参考資料 20

  21. Slide 21: 会社概要

    (参考) 会社概要 社 名 株式会社ユーシン精機 代 表 者 代表取締役社長 小谷 高代 設 立 1973年10月 資 本 金 19億8,566万円 社 員 数 787人 (2024年3月末現在、連結) 連結売上高 236億円 (2024年3月期) 事 業 内 容 産業用直交型ロボットを中心に工場自動化に 関連する装置・システムの開発、製造、販売。 上 場 東証スタンダード市場 証 券 コ ー ド 6482 売 買 単 位 100株 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 21

  22. Slide 22: ユーシン精機の強み

    (参考) ユーシン精機の強み 技術力 幅広いユーザー層  高速取出し  多様な販売先業種  省エネ  グローバルに展開  提案力  新業種への進出 人的 資本経営 信用 財務体質  業界トップシェア  強固なバランスシート  労働安全  高い自己資本比率  サポート力  ファブライト © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 22

  23. Slide 23: 業績推移

    (参考) 業績推移 売上高 (百万円) 経常利益 (百万円) 30,000 ( 予 想 ) 25,000 2000年代 光ディスク特需 20,000 1990～2000年代 グローバル展開 15,000 10,000 1978 5,000 取出ロボット業界に参入 (業界最後発) 0 単体売上高 連結売上高 単体経常利益 連結経常利益 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 23

  24. Slide 24: グローバルネットワーク

    (参考) グローバルネットワーク スウェーデン <ｳﾞｪﾙﾅﾓ> イギリス カナダ<ﾄﾛﾝﾄ> 韓国<ｼﾌﾝ> <ﾊﾞｰﾐﾝｶﾞﾑ> 中国<天津・煙台・大連> アメリカ<ｵﾊｲｵ> アメリカ トルコ<ｲｽﾀﾝﾌﾞｰﾙ> アメリカ<ｶﾘﾌｫﾙﾆｱ> アメリカ <ﾛｰﾄﾞｱｲﾗﾝﾄﾞ> 中国<上海> 韓国<ﾃｸﾞ> <ﾃｷｻｽ> ドイツ 中国<重慶・武漢・蘇州> 日本 アメリカ<ﾉｰｽｶﾛﾗｲﾅ> <ﾌﾗﾝｸﾌﾙﾄ> 中国<広州> アメリカ<ｼﾞｮｰｼﾞｱ> 台湾<台北> メキシコ<ｸﾞｱﾅﾌｧﾄ> インド<ｸﾞｼﾞｬﾗｰﾄ・ﾌﾟﾈ・ｸﾞﾙｶﾞｵﾝ･ﾊﾘﾄﾞﾜｰﾙ> 台湾<台中> インド<ﾍﾞﾝｶ

  25. Slide 25: 受注高・受注残高推移 (四半期毎)

    (参考) 受注高・受注残高推移 (四半期毎)  ロボットの受注は、世界的な射出成形機の需要低迷により力強い復調は見られず  特注機の受注残高は、高い水準で推移 （百万円） ロボット 特注機 部品・保守サービス 受注高 18,000 15,000 12,000 9,638 9,000 7,208 1,097 5,640 5,351 5,635 909 5,262 5,779 5,459 5,470 5,681 5,205 6,000 4,838 4,660 858 824 969 866 2,043 946 979 1,292 1,052 1,079 868 839 1,269 933 58

  26. Slide 26: 貸借対照表

    (参考) 貸借対照表  WEMO社の子会社化により、無形固定資産・たな卸  高い自己資本比率、有利子負債ゼロを継続 資産が増加 （百万円） 資産 （百万円） 負債・純資産 45,000 45,000 投資 40,000 40,000 支払手形及び その他の資産 買掛金 35,000 無形固定資産 35,000 その他の 30,000 30,000 有形固定資産 流動負債 25,000 25,000 固定負債 その他 20,000 20,000 たな卸資産 自己資本 15,000 15,000 10,000 受取手形 10,000 及び売掛金 非支配株主持分 5,000 5,000 現金及び

  27. Slide 27: キャッシュ・フロー(CF)分析・推移

    (参考) キャッシュ・フロー(CF)分析・推移 ◆主なキャッシュ・フロー分析 (百万円) 営業CF 投資CF 財務CF 119 △2,519 △1,070 減価 当期 償却費 純利益 +599 +2,561 営業CF ’23年 その他 仕入債務 3月末 △147 △885 残高 10,815 その他の 流動負債 法人税等 定期預金 現金及び △1,274 △734 固定資産 現金同等 ’24年 △2 物に係る 3月末 △338 換算差額 残高 +700 8,045 子会社 株式 の取得 配当金 非支配 △2,178 △1,020 株主への 配当金 △50 ◆営業、投資、財務キャッシュ・フローの

  28. Slide 28: 商品ラインアップ (1)

    (参考) 商品ラインアップ (1) 売上構成比 ロボット FRAシリーズ HSAシリーズ HSTシリーズ 57% <横走行タイプ> <横走行タイプ> <横走行タイプ> 13,504百万円 2024年3月期 RCシリーズ YDシリーズ SDシリーズ <横走行タイプ> <横走行タイプ> <横走行タイプ> HOPシリーズ TSXAシリーズ パレタイジング <スイングタイプ> <サイドエントリータイプ> ロボット © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 28

  29. Slide 29: 商品ラインアップ (2)

    (参考) 商品ラインアップ (2) 売上構成比 特注機 大容量タイプストッカ ゲートカットストックシステム インモールド装置 25% 5,882百万円 2024年3月期 売上構成比 部品･保守サービス 18% 4,228百万円 2024年3月期 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 29

  30. Slide 30: 取出ロボットの性能と価格

    (参考) 取出ロボットの性能と価格 性能 FRA HSA ハイエンド TSXA HST ハイサイクルシリーズ RC 高速 横走行タイプ YD 高剛性 <全軸サーボ駆動> 汎用 SD 省エネ アジア向け HOP 省エネ スイングタイプ <エア駆動> 価格 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 30

  31. Slide 31: (参考) ESG / SDGs

    (参考) ESG / SDGs <環境配慮商品> ・省エネ商品開発 (優秀省エネ機器・システム表彰の受賞) E <気候変動・脱炭素への取り組み> 関連する 環境 SDGs項目 ・再生可能エネルギー由来の電力へ切り替え ・TCFD提言に基づく情報開示 <人権> ・YUSHINグループ人権方針制定とリスク特定 <お客様工場の働き方改革> ・工場全体の自動化システム提供 S <安心・安全> 社会 ・世界最高基準の安全規格搭載ロボット販売 <働きやすい環境づくり> ・健康経営・安全衛生の推進 ・法要請を上回る育休、時短制度 <ガバナンス体制の強化・ダイバーシティ> ・役員11名のうち、女性2名、社外役

  32. Slide 32: ユーシン精機のロボットが扱う製品群

    (参考) ユーシン精機のロボットが扱う製品群 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 32

  33. Slide 33: 過去10年間の株価推移 (月足)

    (参考) 過去10年間の株価推移 (月足) （円） 1:2の株式分割 2,000 を実施 1,800 1,600 1,400 自己株買い の発表 1,200 1,000 800 600 400 © 2024 YUSHIN PRECISION EQUIPMENT CO., LTD. 33

  34. Slide 34: 問い合わせ先

    問い合わせ先：経営企画室 （℡）075-933-9555 （E-mail）irinfo＠kyo.ype.co.jp https://www.ype.co.jp IRサイトでは、説明会情報や各種資料を配信しています。 https://ir.ype.co.jp/ja/Top.html こちらのQRコードからもアクセスできます。→ 注意事項： 本資料には、業績に関する将来予測の記述が含まれております。これらの記述は、将来の業績を保証するものではなく、 リスクや不確実性を内包するものです。将来の業績は、経営環境の変化等により、実際の業績とは異なる可能性があ ることにご留意ください。 又、本資料は財務情

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