Nippon Steel Corp. · TSE:5401
Nippon Steel — Q1 FY2021 Earnings Presentation
76 slides from Nippon Steel's earnings presentation, Aug 3, 2021
Slide 1: 2021年度1Q決算説明会
証券コード︓5401 2021年度1Q決算 説明会 2021年8月3日 特に断りのない限り、本資料中の財務数値は連結数値
Slide 2: 目次
2 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 3: 2021年度1Q決算概況および年度業績見通し概況
2021年度1Q決算概況および年度業績⾒通し概況 3 2021年度の業績は、昨年度断⾏した抜本的コスト改善に加え、一貫能⼒絞 り込みによる注文選択の効果、海外Gr会社の収益⼒向上等によりV字回復。 経営統合後最⾼益を⾒込む。 在庫評価差・⾼炉改修影響を除けば、上期→下期は同程度の損益。 （上期︓2,400億円、下期︓2,400億円） 2020 2021 下期 1Q 上期 対20下 下期 対21上 年度 対5/7 年度 実績 実績 ⾒通し 実績 ⾒通し ⾒通し ⾒通し ⾒通し 実績 単独粗鋼生産 1,836 3,300 1,018 2,050 +214 1,950 -100 4,000
Slide 4: 連結事業利益変動要因
連結事業利益変動要因 4 5/7時点 2020下 2021上⾒通し 2021年度⾒通し 2,165 3,500 4,500 ↓ ↓ ↓ (億円) 2021上⾒通し 2021下⾒通し 2021年度⾒通し 3,500 2,500 6,000 連結事業利益変動 +1,335 -1,000 +1,500 ⽣産出荷数量増減 +450 -350 +50 販売価格・構成・原料価格 +440 +250 +700 コスト改善 +50 +50 ~ 国内グループ会社 -200 ＋100 ＋50 海外グループ会社 +500 -300 +700 在庫評価差（Gr会社込み） +980 -650 ＋400 鉄以外セグメント
Slide 5: 連結事業利益のV字回復
連結事業利益のV字回復 5 2021年度は数量低⽔準下でも、経営統合後の過去最⾼益（2014年度）を ⼤きく凌駕する⽔準へ（粗鋼生産量︔対2014年度約▼20％） 2025年度には更に数量が減少する中でROS10％程度を目指す 単独粗鋼生産量 （万ｔ） 連結事業利益・ROS 4,823 約▼20% 10% 旧日新製鋼 8.1% 8.4% 9.2% 程度 程度 4,531 4,556 5.1% 6% 4,345 4,373 4.1% 3.8% 4,185 6,000 程度 4,000 1.3% 程度 4,713（億円） 3,800 程度 3,672 旧日新製綱 3,369 2,975 -4.8%
Slide 6: 2021年度及び中長期的な成長に向けた取り組み
2021年度及び中⻑期的な成⻑に向けた取り組み 6 ベース操業実⼒の ・操業・設備安定化 着実な向上 ・更なる実⼒操業諸元改善による変動費低減 ⻑期的な供給⼒も含めた安定供給の担保、 お客様の求める高品質な製品の開発や投資のため、 ・主原料・市況原料等コストアップ影響の 紐付き価格是正への サプライチェーンにおける応分の負担 取り組み強化 ・当社の提供する製品・ソリューションの価値 の観点から、紐付き価格の是正により国際的に⾒て 適正なマージンの確保へ © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 7: 2021年度及び中長期的な成長に向けた取り組み
2021年度及び中⻑期的な成⻑に向けた取り組み 7 〜中⻑期経営計画の４本の柱に沿った施策を着実に推進〜 短期的な環境好転如何によらず、構造改革を着実に推進 → 更に強固な収益基盤を確⽴ 生産設備構造対策の FY2021構造対策効果 200億円/年（累計550億円/1,500億円） 着実な実⾏ FY2021休止予定設備 上期末︓呉地区鉄源、和歌⼭地区鉄源１系列 等 下期末︓名古屋厚板ライン FY2020.4Q~FY2021主要設備投資 君津6CGLフルアップ、 名古屋3コークス炉⽴ち上げ、名古屋第3高炉改修 ・選択と集中の徹底およびグローバル鉄鋼需要の確実な 海外事業の深化・拡充に向けた 捕捉
Slide 8: 海外事業の深化・拡充に向けたグローバル戦略の推進状況
8 海外事業の深化・拡充に向けたグローバル戦略の推進状況 堅調な需要の確実な捕捉による事業収益改善、選択と集中の徹底による不採算事業からの 撤退の完遂により、2021上期（1-6月）の海外事業利益は過去最⾼⽔準となる⾒込み。 電気炉新設（150万t/年︓ EBITDA（百万US$) 2023年上期⽴上予定)も予定 通り進捗。 EBITDA（百万US$) 628 * 1,010 ** (32) 135 440 '20. '20. '21. 255 1-6 7-12 1-6 ※在庫評価差等を含む '20. '20. '21. EBITDA（百万R$) 1-6 7-12 1-6 事業基盤の整
Slide 9: 個別開示項目、当期利益、中間配当
個別開示項目、当期利益、中間配当 9 ＜個別開示項目内訳＞ 2020 2021 １Ｑ 上期 対5/7 2020年度 ▲986億円 年度 年度 実績 実績 ⾒通し ⾒通し 設備休止関連損失▲799 単位︓億円 ⾒通し （小倉鉄源設備▲398、 連結事業利益 1,100 2,170 3,500 6,000 +1,500 日鉄ステンレス(衣浦⼀貫休止関連等)▲251等） 程度 程度 程度 事業撤退損▲187 個別開示項目 ▲986 393 ▲450 程度 ▲900 程度 -50 程度 （VSB持分譲渡関連▲236、 I/N Tek・Kote持分売却益等） 当期利益 ▲324 1,621 2,000
Slide 10: 目次
10 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 11: 2021年度の国内鋼材需要
2021年度の国内鋼材需要 11 2019年度︓製造業の間接輸出向けを中⼼に需要減少 製造業向け鋼材需要 （当社推定） （百万t） 2020年度︓上期にコロナ影響で更に急減 19.9 20.5 20.0 20.4 19.7 18.5 18.9 17.8 下期より需要は⼀定程度回復 17.5 15.3 2021年度︓年度では56.5百万t/年程度へ回復 10.6 11.0 10.6 10.8 10.5 9.8 9.9 下期はコロナ前（2019下）の水準へ 9.4 9.3 他製造業向け 8.6 9.3 9.5 9.3 9.5 9.2 8.6 8.4 8.2 9.1 国内鋼材需要 （当社
Slide 12: 中国鋼材需給
中国鋼材需給 12 世界の鋼材生産の６割を占める中国の政策減産が奏功すれば市場は更にタイト化 中国の堅調な需要が継続する限り、⾜元の⾼⽔準の国際市況は当面継続すると想定 （万ｔ/日） 中国銑鉄生産 ・中国は環境減産指示、能⼒削減 250 再査察を公表・実施中 減産指示 ・7月初には中国共産党建党100 230 により 周年記念式典対応で銑鉄生産は 日当り 減少︖ 減少 0 210 銑鉄生産量 ・更に一部の省市では下期の減産に 7/16 7/23 4-6 7-9 10-12 1-3 4-6 7-9 10-12 1-3 4-6 7-9 10-12 1-3 4-6 7/2 7/9 言及 FY18 F
Slide 13: 原料国際市況
原料国際市況 13 原料価格は⾼⽌まりの様相 影響の⼤きな中国の今後の政策動向とその効果に注視が必要 (US$/dmt,FOB) 粉鉱石市況 200 ・⾜元は中国の銑鉄生産が減少しない中で、 粉鉱石 中国以外の地域での需要回復、原料の出荷 市況価格 （＄/ｔ） 懸念等もあり、価格は⾼⽌まり 100 契約価格 ・今後、影響の⼤きな中国の減産政策により、 鉄鉱石市況は安定化へ 0 7' 4 7 10 1 4 7 10 1 4 7 10 1 4 FY18 FY19 FY20 FY21 豪州炭市況 (US$/wmt,FOB) ・中国の豪州炭の輸⼊禁⽌措置の一方で、 250 中国国内炭鉱での安全規制強化
Slide 14: 市況品価格推移
点線は年度平均 市況品価格推移 ※16年初＝1として指数化 (ただし輸出貨物輸送は17年11月初めを＝1として指数化) 14 主原料以外の市況原料、輸送費も直近上昇。主原料でも塊鉱プレミアムなどが上昇。 32 主原料輸送 輸出貨物輸送※ （US$/T,CIF韓国) スクラップ （千円/T) 550 55 28 （US$/WMT,ｹｰﾌﾟｻｲｽﾞ 180千t船型） 3.0 （ﾊﾝﾃﾞｨｻｲｽﾞ 38千t船型） 500 米屑(No1HMS) 50 24 ブラジル－中国 2.5 450 (左軸) 45 関東鉄源 20 2.0 400 ⼊札価格（右軸） 40 16 350 35 1.5 スポット傭船市
Slide 15: 各国ホットコイル市況価格
各国ホットコイル市況価格 15 日本も直近では、更なる世界的な鋼材需給のひっ迫や主原料価格の高止まり等を反映 し、上昇が加速化しつつあるが、未だ相対的に低位。 中国 ASEAN 米国 日本 (元/ｔ) ($/ｔ) ($/ｔ) (千円/ｔ) 1,400 2,000 220 10,000 1,800 198 9,000 1,200 1,600 176 8,000 1,000 1,400 154 7,000 1,200 132 6,000 800 1,000 110 5,000 600 800 88 4,000 3,000 400 600 66 2,000 400 44 200 1,000 200
Slide 16: 目次
16 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 17: 事業損益分析(FY20下期→FY21上期見通し)
事業損益分析(FY20下期→FY21上期⾒通し) 17 FY20 FY21 増減 *1 粗鋼+214万㌧程度 (1,836→2,050程度) （単位︓億円） 下期 上期⾒通し 出荷+203万㌧程度 (1,677→1,880程度) [A→B] [A] [B] *2 ｷｬﾘｰｵｰﾊﾞｰ影響+470含む (230→700） *3 減価償却費増 -130含む 事 業 利 益 2,165 3,500 +1,335 *4 改善︓ｽﾃﾝﾚｽ、⼭特、等 悪化︓品種事業会社、機能系、等 < 実 ⼒ 損 益 > <2,045> <2,400> <+355> *5 ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ-104、ｹﾐｶﾙ&ﾏﾃﾘｱﾙ
Slide 18: 事業損益分析(FY21上期見通し→FY21下期見通し)
事業損益分析(FY21上期⾒通し→FY21下期⾒通し) 18 FY21 FY21 増減 *1 粗鋼-100万㌧程度 (2,050程度→1,950程度) （単位︓億円） 上期⾒通し 下期⾒通し ⼀過性除き -60万㌧程度 (2,050程度→1,990程度) [A] [B] [A→B] 出荷-110万㌧程度 (1,880程度→1,770程度) ⼀過性除き -70万㌧程度 (1,880程度→1,810程度) 事 業 利 益 3,500 2,500 -1,000 * ｷｬﾘｰｵｰﾊﾞｰ影響-140含む (700→560） 2 *3 減価償却費増 -80含む < 実 ⼒ 損 益 > <2,400> <2
Slide 19: 事業損益分析(FY20→FY21見通し)
事業損益分析(FY20→FY21⾒通し) 19 FY21 *1 粗鋼+700万㌧程度 (3,300→4,000程度) FY20 増減 ⼀過性除き+740万㌧程度 (3,300→4,040程度) （単位︓億円） ⾒通し [A] [A→B] 出荷+528万㌧程度 (3,122→3,650程度) [B] ⼀過性除き+568万㌧程度 (3,122→3,690程度) 事 業 利 益 1,100 6,000 +4,900 * 2 ｷｬﾘｰｵｰﾊﾞｰ影響+1,050含む (210→1,260) * 減価償却費増 -380含む 3 < 実 ⼒ 損 益 > <1,410> <4,800> <+3,390> *4
Slide 20: 事業損益分析(FY21見通し 前回→今回)
事業損益分析(FY21⾒通し 前回→今回) 20 FY21 FY21 *1 粗鋼±0 (4,000程度→4,000程度) 増減 出荷+50万㌧程度 (3,600程度→3,650程度) （単位︓億円） 前回⾒通し ⾒通し [A] [B] [A→B] *2 ｷｬﾘｰｵｰﾊﾞｰ影響+840含む (420→1,260) *3 改善︓ｽﾃﾝﾚｽ、機能系、⼭特、電炉、等 事 業 利 益 4,500 6,000 +1,500 *4 ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ+10、ｹﾐｶﾙ&ﾏﾃﾘｱﾙ +55、ｼｽﾃﾑｿﾘｭｰｼｮﾝ ~ < 実 ⼒ 損 益 > <3,660> <4,800> <+1,140> 製 鉄 4,200
Slide 21: 主要指標推移
主要指標推移 21 事業利益/経常利益(億円) EBITDA(億円) 19下、FY19の数値は減損等前 FY18 FY19 FY20 FY21⾒ 3,369 765 1,100 6,000 FY18 FY19 FY20 FY21⾒ 3,500 14.0% 7,455 4,668 4,009 9,300 30.0% 2,500 12.0% 5,100 1,580 1,789 2,165 10.0% 25.0% 11.3% 8.0% 4,200 8.4% 3,554 3,901 20.0% 7.4% 6.0% 3,642 ROS 5.4% 731 4.0% 2,849 15.0% 16.5% 34
Slide 22: 製鉄以外セグメント概況
製鉄以外セグメント概況 22 売上収益・事業利益推移 ｴﾝｼﾞﾆｱ 2020 2021 前回 FY20→ FY21⾒ 前回 （３セグメント合計）（単位︓億円） ﾘﾝｸﾞ 下期 年度 1Q 上⾒ 年度⾒ 年度⾒ FY21⾒ →今回 4,573 売上収益 売上収益 1,729 3,244 591 1,200 2,700 2,800 -444 +100 4,138 4,223 4,230 4,070 4,034 事業利益 104 177 -5 0 30 40 -137 +10 3,522 3,720 611 ｹﾐｶﾙ& 2020 2021 前回 FY20→ FY21⾒ 前回 553 ﾏﾃﾘｱﾙ 下期
Slide 23: 目次
23 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 24: 日鉄エンジの取り組みの方向
24 脱炭素・循環型社会の形成を主たる事業ドメインとする 脱炭素・低炭素関連売上 エンジニアリングソリューションプロバイダーへ 日鉄ｴﾝｼﾞの 取り組みの方向 現在 2025年 2030年頃 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 25: 日鉄エンジニアリングのカーボンニュートラル関連商品
25 日鉄エンジニアリングのカーボンニュートラル関連商品 洋上風力発電 海洋エンジニアリングの豊富な実績 地熱発電 国内シェア（蒸気生産設備）50%強 洋上石油・ガス生産設備及び沿 1980年代から地熱発電向け 岸鋼構造物の国内外における の蒸気生産・還元設備の設計・ 豊富な実績を活かし、洋上風力 調達・建設に取り組んでいま 発電施設の設計・製作・施工か す。2016年からはバイナリー ら操業・メンテナンスの一貫した 発電も販売開始しています。 サービスを提供していきます。 写真提供： 湯沢地熱㈱ 汚泥燃料化 ジェイコンビ® 地方自治体で導入加速 バイオマス発電 国内最大級75MW発電所が6月
Slide 26: 洋上風力発電における強み
26 洋上風力発電における強み 国内外の海洋資源開発プロジェクトで約50年にわたり培ってきた 海洋鋼構造プロジェクトの豊富な実績＝国内随一の専門技術・ノウハウ ● 設計対応⼒ 日本特有の⾃然条件を考慮、国内技術基準に適合した設計対応⼒ ● 自社ヤードでの基礎構造物製作 国内及び海外に複数ヤード保有、ジャケット(注) 納⼊実績多数 (注) 鋼管トラス構造＋杭基礎の海洋鋼構造物 ● 海洋施工の豊富な実績〜全旋回⼤型クレーン搭載の海洋作業船を2隻保有 全旋回⼤型クレーン（2,500ﾄﾝ吊り）を搭載し、24時間施工が可能な 海洋作業船「くろしお」が使用可能（現在、東南アジアで稼働中） 製作ヤード（北九
Slide 27: 目次
27 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 28: トピックス-ESG
トピックス-ESG 28 *NEDO: 国⽴研究開発法人新エネルギー・産業技術総合開発機構 マリンバイオマスの多角的製鉄利用に資する技術開発に着⼿ 当社、日鉄ケミカル&マテリアルを含む３法人が共同で、NEDO*の「ブルーカーボン追及を 目指したサプライチェーン構築に係る技術開発」の委託先として採択。 製鉄プロセスで利用される炭素源（炭材や炭素材料）としての活用を検討。 鉄鋼スラグを利用した藻場造成で培った技術を活かして、海藻の積極的な育種に取り組む。 ESG投資のための株価指数「FTSE4Good Index Series」 「FTSE Blossom Japan Index」 の
Slide 29: トピックス-ESG(CCUS関連)
トピックス-ESG（CCUS関連） 29 CO2船舶輸送に関する研究開発および実証実験を開始 当社を含む４法人が共同で、NEDOの「苫小牧におけるCCUS⼤規模実証試験／ CO2輸送に関する実証試験」の委託先として採択。 当社は伊藤忠商事と連携し、CCUSを目的としたCO2回収・輸送事業の実現に向けて、 製鉄業を含む国内の多量排出源からの CO2輸送に係るビジネスモデルの検討を⾏う。 欧州北海でのCCSプロジェクトに当社⾼合⾦シームレス鋼管が採用 Equinor ASA（本社︓ノルウェー）が欧州北海で主導するCCS プロジェクトであるNorthern Lights Joint Ve
Slide 30: トピックス-注文構成高度化
トピックス-注文構成⾼度化 30 NSafeⓇ-AutoConcept 適用技術の範囲拡⼤・ラインアップ拡充 適用技術の範囲拡⼤ ・超ハイテンの成形技術（ホットスタンプ材を含む） ・性能評価・解析技術（⾞体の剛性・衝突試験技術、 バーチャル設計技術など） ラインアップの拡充 ・電動⾞向け（電池、バッテリーボックスを含む⾞体構造、 モーター分野を含めた⼀貫ソリューション） ・次世代モビリティ向け（多⾞種小ロット⽣産に対応した ダイレス⽣産ソリューション） 次世代の⾃動⾞開発に向けて当社グループが提案する最新の製品・ 技術のコンテンツを、当社ホームページ特設サイトで公開中。 （Nipp
Slide 31: (参考)中国の鉄鋼政策の状況
31 （参考）中国の鉄鋼政策の状況 １．環境減産指示 1/26…工業情報化部が2021年の粗鋼⽣産数量を減少させることを発表 3/24…3月20日〜12月末の間、唐⼭市内の焼結、高炉、転炉について、30％⽣産削減 による排出削減を指示 ２．能⼒削減再査察・粗鋼生産量削減指示 4/1 …国家発展改革委員会と工業情報化部が、2016年から実施されてきた能⼒削減 状況の調査を全国規模で実施すると発表。あわせて粗鋼⽣産量の削減を展開。 5/10…具体的に6月1日より（7月末目途）現地査察を実施する旨公表。 ３．輸出時増値税還付率⾒直し、輸⼊関税⾒直し 4/28…財政部等が、ほぼ全て
Slide 32: (参考)主要国の自動車生産台数
10 20 30 40 50 0 0 50 100 10 20 30 40 0 1月 1月 1月 2月 2月 2月 3月 3月 3月 4月 4月 4月 5月 5月 5月 6月 6月 6月 日本 7月 7月 7月 インド メキシコ 8月 8月 8月 9月 9月 9月 2021年 2019年 2017年 10月 10月 10月 11月 11月 11月 12月 12月 12月 2020年 2018年 0 10 20 30 40 0 10 20 50 0 100 1月 1月 1月 2月 2月 2月 3月 3月 3月 4月 4月 4月 5月 5月 5月 6月 6月 6月 タイ 米国 7月 7月 7月 ブ
Slide 33: 目次
33 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 34: 諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中
諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中 凡例︓ 今回新規施策 34 予定 実⾏済み 変更 国内最適生産体制への早期移⾏と競争⼒強化 案件 公表 ~FY19 FY20 FY21 FY22 FY23~ 八幡 鉄源工程最適化 16.3月 (⼾畑) 最新鋭ブルームCC新設 19.5月完工 20年度末ﾌﾙｱｯﾌﾟ (⼾畑) CC1基休止 20年度末休止 (小倉) 高炉･製鋼設備休止 20年度末休止 →休止時期前倒し 20.2月 20.9月休止 鉄源 鉄源休止:21上期末 呉 製銑〜熱延 ⼀貫休止 20.2月 他休止:23上期末 和歌⼭ 高炉1基および 20.2月 22上期休止 関連設備の休止 22
Slide 35: 諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中
諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中 凡例︓ 今回新規施策 35 予定 実⾏済み 国内最適生産体制への早期移⾏と競争⼒強化 変更 案件 公表 ~FY19 FY20 FY21 FY22 FY23~ 広畑 ブリキライン休止 19.11月 21下期休止 →休止時期前倒し 20.2月 20年度末休止 阪神(堺) 薄板ライン⼀部休止 20.2月 20年度末休止 22年度末休止(1GAL) 溶融亜鉛めっきライン⼀部休止 21.3月 24年度末(1CGL) ⿅島 酸洗ライン⼀部休止 薄板 21.3月 22上期末休止 呉 熱延〜酸洗ライン休止 20.2月 23上期末休止 23上期末~ 阪神(⼤阪) 全
Slide 36: 諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中
諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中 凡例︓ 今回新規施策 36 予定 実⾏済み 変更 国内最適生産体制への早期移⾏と競争⼒強化 案件 公表 ~FY19 FY20 FY21 FY22 FY23~ 和歌⼭ 新2高炉スイッチ 18.3月 19.2月中旬 切り替え(5炉→新2炉へ) 北海製鉄 2高炉改修 18.11月 20.11月 完工 名古屋 3高炉改修 20.6月 22上期 完工 コークス炉増設 ⿅島 2Eコークス炉 15.9月 18.5月 稼働 コークス炉リフレッシュ 君津 5コークス炉 16.4月 19.2月 稼働 北海製鉄 5コークス炉 17.6月 19.9月 稼働(北海製鉄ｺｰｸ
Slide 37: 諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中
諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中 凡例︓ 今回新規施策 37 世界に通用する戦略商品の質・量両面の強化 予定 実⾏済み 変更 案件 公表 ～FY19 FY20 FY21 FY22～ 電磁鋼板 能⼒・品質向上対策 その１ 八幡① 19.8月 19.8月 決定・公表 その２ 広畑① 19.11月 19.11月 決定・公表 その３ 八幡② 20.5月 20.5月 決定・公表 その４ 広畑② 20.11月 20.11月 決定・公表 追加施策 広畑能⼒向上対策 21.3月 24上期ﾌﾙｱｯﾌﾟ 超ﾊｲﾃﾝ鋼板の供給体制強化 君津 6CGL建設 18.4月 21.1月 稼働開始 名古屋 次世代
Slide 38: 諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中
諸施策進捗状況 設備・商品・事業の選択と集中 凡例︓ 今回新規施策 38 予定 実⾏済み 変更 役目を終えた事業、シナジーの薄れた事業の撤退・再編 案件 ～FY19 FY20 FY21 FY22～ Bahru Stainless 売却 18.12月 売却 (ﾏﾚｰｼｱ ｽﾃﾝﾚｽ鋼板事業) ZNW 解散 19.12月 営業⽣産停止 (中国 特殊鋼冷延鋼板事業) NAT 売却 20.2月 売却 (米国 ｽﾃﾝﾚｽ鋼管事業) N-EGALV 解散 20.6月 営業⽣産停止 (ﾏﾚｰｼｱ 電気亜鉛ﾒｯｷ鋼板事業) I/N Tek Kote 売却 20.12月 売却 (米国 冷延・ﾒｯｷ鋼板事業) P
Slide 39: 諸施策進捗状況 革新的技術開発による気候変動への対応
諸施策進捗状況 革新的技術開発による気候変動への対応 39 凡例︓ 今回新規施策 予定 実⾏済み 変更 案件 ～FY19 FY20 FY21～ エコプロセス 18.11月 鉄鋼製品のﾗｲﾌｻｲｸﾙ環境負荷計算方法の国際ISO規格(ISO 20915)発⾏ 19.1月 “NSafe®-AutoConcept” 発表 21.1月 超ﾊｲﾃﾝ鋼板供給体制強化 君津6CGL稼働開始 エコプロダクツ🄬 21.5月 “NSafe®-AutoConcept” ｿﾘｭｰｼｮﾝ技術拡充、 ﾊｲﾃﾝ鋼板 ﾗｲﾝｱｯﾌﾟ強化 19.8月 電磁鋼板 能⼒・品質向上対策 八幡① の決定を公表 19.11月 〃 広畑①
Slide 40: 諸施策進捗状況 DX推進 働き方関連等
諸施策進捗状況 DX推進 働き方関連等 凡例︓ 今回新規施策 40 予定 実⾏済み 変更 ＤＸ(デジタルトランスフォーメーション)の推進 案件 ～FY19 FY20 FY21～ 16.4月 高度IT活用推進室設置 ,NSSOL IoXｿﾘｭｰｼｮﾝ事業推進部設置 ＤＸ推進体制 17.10月 NSSOL AI研究開発ｾﾝﾀｰ設置 18.4月 ｲﾝﾃﾘｼﾞｪﾝﾄｱﾙｺﾞﾘｽﾞﾑ研究ｾﾝﾀｰ設置 20.4月 ﾃﾞｼﾞﾀﾙ改革推進部設置 ＩＴ技術開発 18.9月 安全⾒守り全社展開 19.4月 NS-DIG🄬導入 20.6月 画像AI構築環境整備 20.4月 ﾃﾚﾜｰｸ本格対応完了 20.12月…
Slide 41: 目次
41 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 42: 中長期経営計画 2025年度目標に向けて
中⻑期経営計画 2025年度目標に向けて 42 中⻑期的な国内需要減少・輸出採算性悪化と⾼級鋼需要増加を想定し、 「集中生産」「注文構成⾼度化」「設備新鋭化」による最適生産体制を構築、 ROS10％・ROE10%の確保を目指す 短期的な環境の好転如何によらず、生産設備構造対策を着実に推進 限界利益単価改善 注⽂構成高度化 紐付きマージン改善 最適生産体制の構築により 変動費コスト改善 損益分岐点を更に改善 減産コストデメリット解消 低⽔準の固定費を維持 ⽣産設備構造対策効果を含む固定費コスト改善により 償却費増加・緊急固定費削減の戻りによる固定費増を相殺 海外事業の利益拡⼤ 鉄グループ会社
Slide 43: 中長期的な鉄鋼需給変化想定
43 中⻑期的な鉄鋼需給変化想定 今後中⻑期的に、 ① アジア中心に世界の鉄鋼需要は拡⼤ ② カーボンニュートラルを含めた新規ニーズを含め、⾼級鋼の需要は拡⼤ ③ 国内需要減少・輸出採算性悪化・海外市場競合激化 国内鉄鋼⽣産規模イメージ（コロナ前） 今後の動向想定 人口減少・高齢化に伴い需要低迷・縮小 土木建築向 約 2,000 万t/年 純内需 国内 国内鋼材需要想定 約 鋼材 FY2019 FY2025 国内消費 4,000 需要 59 ⇒ 54百万t/年 製造業 約 ２,000 万t/年 国内 約 6,000 向 万t/年 粗鋼 約 顧客の海外⽣産拡⼤ 万t/年 間接輸出 ⽣産 4,00
Slide 44: 生産設備構造対策
44 生産設備構造対策 中⻑期的な需給変化の想定をふまえ、国内製鉄事業を再構築 生産設備構造対策を推進し、商品と設備を取捨選択 国内高炉基数 15⇒10基 ▽5基 2020.9末︓小倉高炉 2021.9末︓呉第1･2高炉、和歌⼭第1高炉 ⾼炉基数 FY2024末︓⿅島第3高炉 ▽1,000万ｔ/年 粗鋼能⼒（単独+日鉄ステンレス） 粗鋼生産 約▽20％ 50⇒40百万t/年 能⼒規模 上記+日鉄ステンレス周南電炉 変動費 固定費 200 1,500 効果額 1,500億円/年 償却費 1,500 億円/年 350 億円/年 FY FY ･･･････ 要員合理化 20 21 労働生産性 202
Slide 45: 最適生産体制構築と注文構成高度化
45 最適生産体制構築と注文構成⾼度化 商品と設備の取捨選択 最適生産体制の構築 集中生産 固定費規模を適正化 最適生産体制の構築 注文構成⾼度化により 限界利益単価を向上 注文構成⾼度化 設備新鋭化 戦略商品への積極投資 技術⼒を確実に収益に結実 注文構成⾼度化イメージ 構造対策前 ⾼付加価値商品 汎用品 戦略商品への積極投資 生産設備構造対策 ⾼付加価値商品の 能⼒約▽20%削減 ウェイト向上 商品と設備の取捨選択 FY2025 ⾼付加価値商品 汎用品 中⻑期計画 カーボンニュートラルに向けた 低採算輸出の継続を前提として 新規ニーズを含め 設備維持するビジネスモデル ⾼級鋼の需要拡⼤に対
Slide 46: 中長期経営計画 2025年度 損益分岐点改善(イメージ)
46 中⻑期経営計画 2025年度 損益分岐点改善（イメージ） 2020下期実績（年率） 中⻑期計画（FY2025） 固定費の⼤幅削減による 限界利益単価の改善による損益分岐点の更なる改善により 損益分岐点の⼤幅改善により 単独営業利益改善 単独営業⿊字回復 固定費 ⾦額 FY2020低生産下での 緊急固定費削減戻り ① 償却費増 ① ② 注⽂構成高度化・設備新鋭化等の 成⻑投資、ゼロカーボン・スチー ル対応投資、⽼朽更新投資 等 固定費 単独営業損益 ③ ④ キャッシュ固定費削減 ② （構造対策効果含む） 限界利益単価改善 BEP改善 ③ 輸出汎用品採算性低下 数量 注文構成⾼度化 2020
Slide 47: 生産設備構造対策 まとめ(その1)
47 生産設備構造対策 まとめ（その１） 公表 製鉄所 休止ライン 休止時期（●実施済） 鉄源１系列 今回 東日本製鉄所⿅島地区 （第3⾼炉、第２A･B･C･Dコークス炉、 2024年度末目途 第3焼結機、第１製鋼工場） 今回 東日本製鉄所君津地区 No.1連続鋳造機 2021年度末目途 鉄源１系列のうち現在一時休⽌中の設備 2022上期目途 2020.2 （第1⾼炉、第5コークス炉、第5-1焼結機） ⇒2021上期末目途 鉄源 ⇒今回 関⻄製鉄所和歌山地区 前倒し 鉄源１系列のうち現在稼働中の設備 2022上期目途 （第4コークス炉、第3鋳造機の一部設備） 第1・第2⾼炉、第1・第2焼結機
Slide 48: 生産設備構造対策 まとめ(その2)
48 生産設備構造対策 まとめ（その２） 公表 製鉄所 休止ライン 休止時期（●実施済） 今回 東日本製鉄所君津地区 No.1溶融亜鉛めっきライン（1CGL） 2024年度末目途 今回 東日本製鉄所⿅島地区 No.1酸洗ライン 2022上期末目途 No.1溶融亜鉛めっきﾗｲﾝ（1CGL） 2024年度末目途 今回 瀬⼾内製鉄所阪神地区（堺） No.1溶融亜鉛･ｱﾙﾐめっきﾗｲﾝ（1GAL） 2022年度末目途 今回 関⻄製鉄所和歌山地区 薄板ライン 2024上期末目途 薄板 2023上期末 今回 瀬⼾内製鉄所阪神地区（⼤阪） 全ライン 〜2023年度末目途 2020.2 瀬⼾内製鉄所呉地区 熱
Slide 49: 生産設備構造対策 主要対象ライン増減
49 生産設備構造対策 主要対象ライン増減 既公表 今回公表 累計 対策前⇒対策後 ⾼炉 ▽4基 ▽1基 ▽5基 15⇒10基 連続鋳造機 ▽5基 ▽3基 ▽8基 32⇒24基 厚板ライン ▽1ライン ▽1ライン ▽2ライン 4⇒2ライン ⼤形ライン － ▽2ライン ▽2ライン 4⇒2ライン シームレス鋼管ライン － ▽1ライン ▽1ライン 3⇒2ライン ＵＯ鋼管ライン ▽1ライン ▽1ライン ▽2ライン 2ライン⇒－ 熱延ライン ▽1ライン － ▽1ライン 7⇒6ライン 冷延ライン － ▽2ライン ▽2ライン 17⇒15ライン めっきライン － ▽3ライン ▽3ライン 19⇒16ライン 特殊
Slide 50: 国内製鉄所 鉄源設備・製造品種
国内製鉄所 鉄源設備・製造品種 50 鉄源設備（基数） 製造品種 特殊ステンレス 薄板 棒線 鋼管 建材 連続鋳造 交 亜鉛めっき シームレス スパイラル 電気炉 電磁鋼板 電縫鋼管 ＵＯ鋼管 高炉 転炉 通 チ ブリキ ◆︓全ライン休止済・休止予定 厚 線材 軌条 冷延 棒鋼 形鋼 熱延 産 タ ◇︓⼀部ライン休止済・休止予定 板 機 ン 品 北日本製鉄所（2022.4〜） 1 2 1 1 〇 〇 室蘭地区（〜2022.3室蘭製鉄所） 北海道室蘭市 1 2 1 1 〇 〇 釜石地区（〜2022.3東日本製鉄所） 岩手県釜石市 〇 東日本製鉄所 4⇒3 10⇒7 9⇒6 〇 〇 ◇ 〇 ◆ ◆
Slide 51: 目次
51 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 52: ゼロカーボン・スチール 〜 当社のCO2排出削減シナリオ
52 ゼロカーボン・スチール 〜 当社のCO2排出削減シナリオ 当社CO2総排出量（百万t/年） 2030年ターゲット （2013年起点） ▽30％ 削減 CO2総排出量▽30％の実現 現⾏の高炉･転炉プロセスでのCOURSE50の実機 化､既存プロセスの低CO2化､効率⽣産体制構築等に よって､対2013年⽐▽30%のCO2排出削減を実現 102 91 カーボン 70 2050年ビジョン ニュートラル カーボン オフセット カーボンニュートラルを目指す 20132019 2030 2050 ターゲット ビジョン ⼤型電炉での高級鋼の量産製造､水素還元製鉄 【シナリオ範囲】 (Super CO
Slide 53: ゼロカーボン・スチール 生産プロセス
53 ゼロカーボン・スチール 生産プロセス スクラップ カーボンフリー カーボンフリー ３つの超革新技術 鉄鉱石 ⽔素 電⼒ ゼロカーボン・スチール実現に必要な INPUT 原料炭 ３つの外部条件 ③100%⽔素 直接還元プロセス ⾼炉・転炉ルート (シャフト炉等) 電炉ルート Iron 直接還元鉄 直接還元鉄 making ②Super PROCESS COURSE50⾼炉 Steel ①⼤型電炉での making スクラップ 転炉 ⾼級鋼製造 増使用 圧延 CO2 CO2 OUTPUT CCUS * 化学製品、⽣物固定 地下貯留 * Carbon Capture, Utilization
Slide 54: 当社のCO2排出削減施策ロードマップ
54 当社のCO2排出削減施策ロードマップ CO2 削減目標 ▽30% カーボン (2013年⽐) ニュートラル 電炉ルート 実機化 開発 ①⼤型電炉での⾼級鋼製造 超革新技術開発 実機化 開発 ③100%⽔素直接還元プロセス (シャフト炉等) ⾼炉⽔素還元 2008〜 実機化 開発 実機実証試験 (君津) ②COURSE50 ⾼炉・転炉ルート 実機化 ②Super 開発 実機実証試験 COURSE50 既存プロセスの低CO2化（既存技術高度化､スクラップ活用拡⼤､廃プラ活用拡⼤等） 電⼒低炭素化（発電設備高効率化､低炭素燃料への切替等） 効率的生産体制構築 （⼀貫製鉄所での集中⽣産等） 外部
Slide 55: 超革新技術の技術課題と必要外部条件
55 超革新技術の技術課題と必要外部条件 ① ⼤型電炉での⾼級鋼製造 スクラップ︓材質有害元素の無害化技術確⽴、還元鉄併用 技術課題 電炉の⽣産性向上、⼤型化・効率化 外部条件 コスト競争⼒のあるカーボンフリー電⼒の供給 ② ⾼炉⽔素還元（COURSE50・Super COURSE50） 水素還元吸熱に対応する水素加熱吹込み技術確⽴ コークス使用を最小化した中での通気性確保 技術課題 超⼤型高炉へのスケールアップに向けた実機化検証 残る発⽣CO2のオフセット技術確⽴(CCUS) CCU(再利用)･CCS(地中貯留)の実現 外部条件 ⼤量のカーボンフリー水素の
Slide 56: ゼロカーボン・スチール実現への挑戦と社会との連携
56 ゼロカーボン・スチール実現への挑戦と社会との連携 当社は日本の鉄鋼業が引き続き世界をリードし日本の産業全般の競争⼒を維持･強化する ために必須である､ゼロカーボン・スチールの実現に向けた超革新技術の他国に先駆け た開発･実機化に､経営の最重要課題として果敢に挑戦 ゼロカーボン・スチール必要投資イメージ ゼロカーボン・スチール実現に伴う ３つのコストアップ ① 巨額の研究開発費 ② 実機化のための巨額の設備投資 設備投資 ③ 安価なカーボンフリー水素･カーボンフリー電⼒ が調達できた場合においても､操業コストが上昇 粗鋼の製造コストは現状の倍以上となる可能性 * ゼロカーボン・スチール実現
Slide 57: (調整ページ)
57 （調整ページ） © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 58: 目次
58 目次 １．2021年度1Q決算および年度業績⾒通し概況 ２．事業環境 ３．決算概況補⾜資料 ４．エンジニアリング事業の脱炭素・低炭素への取り組み ５．トピックス 参考資料1．諸施策進捗状況 参考資料2．中⻑期経営計画 国内事業の再構築 参考資料3．カーボンニュートラルビジョン2050 参考資料4．関連指標 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 59: 連結事業利益推移
0 10,000 1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 6,000 7,000 8,000 9,000 ▲1,000 （億円/年） FY81 1,199 2,445 FY82 131 675 FY83 46 45 FY84 976 1,589 FY85 349 692 FY86 (111) ▲182 FY87 694 1,179 FY88 1,755 3,250 FY89 2,199 3,785 FY90 1,881 3,200 FY91 1,012 1,794 FY92 290 528 連結事業利益推移 FY93 (367) ▲654 FY94 (121) ▲254 F
Slide 60: 連結事業利益推移(四半期別)
0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 ▲500 ▲2,000 ▲1,500 ▲1,000 （億円/Q） 05.1Q 1,531 2,344 2Q 1,413 2,314 3Q 1,222 2,130 4Q 1,306 2,121 06.1Q 1,230 2,001 2Q 1,458 2,466 3Q 1,690 2,704 4Q 1,597 2,701 07.1Q 1,486 2,427 2Q 1,353 2,325 3Q 1,506 2,413 4Q 1,294 2,000 08.1Q 1,441 2,252 2Q 1,182 2,109 3Q 1,482 2,193
Slide 61: 単独営業損益長期推移
単独営業損益⻑期推移 61 【2016】中国過剰能⼒･⼤量輸出、 6562 2012.10 石炭価格急騰 6408 新日鐵・住⾦統合 【2017〜18】設備操業トラブル多発 5806 主原料以外コストアップ 【2019】原料高･鋼材安 （億円/年） 旧住⾦ （米中対⽴等による需要低迷、 〜2012は旧新日鐵と旧住⾦の単純合算 中国財政支出によるインフラ向 4328 4406 4303 鉄鋼⽣産増） ﾌﾟﾗｻﾞ合意 3929 【2020】コロナ影響 3296 3353 ﾊﾞﾌﾞﾙ崩壊 ﾘｰﾏﾝｼｮｯｸ 超円高 ・震災 3100 2697 2711 2366 2286 2199 2125 1919
Slide 62: スピーディな生産対応
スピーディな生産対応 62 コロナ影響での需要の急減と回復に対し、2020年2月に既に決定・公表していた生産設備 構造対策もふまえつつ、⾼炉のバンキングと再稼働等の生産対応をスピーディに実施 2019 2020 FY2021 FY2022~ 製鉄所 地区 炉容積m3 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 室蘭 2BF 2,902 7/8〜高炉改修 11/21 火入れ 1BF 5,370 4/15〜 ﾊﾞﾝｷﾝｸﾞ 1/19 再稼働 ⿅島 3BF 5,370 2024年度末休止予定 東日本 2BF 4,500 6/14〜 ﾊﾞﾝｷﾝｸﾞ 11/23 再稼働 君津 4BF 5,555 1BF 5,443
Slide 63: 2014年度からの事業環境変化
２０１４年度からの事業環境変化 63 為替レート 原油価格 原料市況価格 (US＄/bbl) FY2014→FY2021.1Q FY2014→FY2021.1Q FY2014→FY2021前提 （110→110) 粉鉱石▲155％（74→189） 約▼10％（80→70程度） 130 120 （＄・円） 強粘結炭▲28％（109→139） 120 (粉鉱石:US$/dmt, FOB) (強粘結炭:US$/wmt, FOB) 100 180 340 110 80 粉鉱石 144 272 (左軸) 100 60 108 204 90 40 72 136 80 20 36 強粘結炭 68 70 0
Slide 64: 原料価格
原料価格 64 粉鉱石価格 強粘結炭価格 (US$/dmt, FOB) (US$/wmt, FOB) 250 250 200 200 市況価格 150 150 100 100 50 契約価格 50 0 0 7' ' 4 7 10 1 4 7 10 1 4 7 10 1 4 4 7 10 1 4 7 10 1 4 7 10 1 4 7 FY18 FY19 FY20 FY21 FY18 FY19 FY20 FY21 © 2021 NIPPON STEEL CORPORATION All Rights Reserved.
Slide 65: 2021年度業績見通し
2021年度業績⾒通し 65 FY20 FY21 差異 前回年度 年度 20下 21上⾒ FY20 FY21⾒ 1Q 上期 下期 年度 1Q 上⾒ 下⾒ （億円） ⾒通し ⾒通し →21上⾒ →21下⾒ →FY21⾒ 前回→今回 *5 *5 *4 *5 *5 *5 *5 *4 *5 売上収益 11,316 22,419 25,872 48,292 15,031 31,000 34,000 60,000 65,000 +5,128 +3,000 +16,708 +5,000 事業利益 ▲275 ▲1,065 2,165 1,100 2,170 3,500 2,500 4,500 6,000 +1
Slide 66: 製鉄事業 主要指標
製鉄事業 主要指標 ⾒通し数値は全て概数 66 FY20 FY21 差異 （単位︓万㌧） [前回年度 年度 20下 21上⾒ FY20 FY21⾒ 上期 下期 年度 1Q 上⾒ 下⾒ →21上⾒ →21下⾒ →FY21⾒ 前回→今回 ⾒通し] ⾒通し *2 *2 *1 *2 *2 *2 *2 *1 *2 出銑量(単独) 1,482 1,825 3,307 1,004 2,020 +195 粗鋼生産量(連結) 1,678 2,087 3,765 1,188 2,350 2,250 4,600 4,600 +263 -100 +835 +0 粗鋼生産量(単独) 1,464 1,836 3,300
Slide 67: 主要需要分野の活動水準
主要需要分野の活動⽔準 67 FY20 FY21 差異 〔国内〕 年度 20下 21上⾒ FY20 上期 下期 年度 1Q 上⾒ 下⾒ →21上⾒ →21下⾒ →FY21⾒ ⾒通し *2 *2 *2 *2 *2 *2 住宅着工⼾数 41 40 81 22 42 40 82 +2 -2 +1 (万⼾） 建 非住宅着工面積 2,337 2,155 4,492 1,276 2,190 2,230 4,420 +35 +40 -72 設 （万㎡） 公共工事受注 *1 5,654 5,954 11,608 2,199 5,630 6,500 12,130 -324 +870 +522 （10億円） 完成
Slide 68: 国内主要需要分野の鋼材消費
国内主要需要分野の鋼材消費 68 FY20 FY21 差異 [前回年度 年度 20下 21上⾒ FY20 FY21⾒ （単位︓万㌧） 上期 下期 年度 1Q 上⾒ 下⾒ ⾒通し 2 →21上⾒2 →21下⾒2 →FY21⾒2 ⾒通し] 前回→今回 *2 *2 *1 * * * * *1 *2 全国粗鋼生産量 3,709 4,570 8,278 2,435 4,900 +330 国内鋼材消費 2,514 2,780 5,294 1,331 2,730 2,920 5,500 5,650 -50 +190 +356 +150 製造業⽐率 （%) 60.8 64.0 62.5 63.3 64 65
Slide 69: 世界の経済成長率推移
世界の経済成⻑率推移 ＜2021年7月IMF改定値＞ 69 [ ] 内の数値=前回（2021年4月）IMF公表値 CY21 CY08 CY09 CY10 CY11 CY12 CY13 CY14 CY15 CY16 CY17 CY18 CY19 CY20 ⾒通し 世界 合計 3.0 -0.1 5.4 4.3 3.5 3.5 3.6 3.5 3.4 3.8 3.6 2.8 -3.2 [6.0] 6.0 先進諸国 0.2 -3.3 3.1 1.7 1.2 1.4 2.1 2.3 1.7 2.5 2.2 1.7 -4.6 [5.1] 5.6 米国 -0.1 -2.5 2.6 1.6 2.2 1.8 2
Slide 70: 世界月別粗鋼生産量
世界月別粗鋼生産量 70 CY19 CY20 CY21 CY21 年率換算 差異 1-6 [C] (A → C) (百万㌧) 1-3 4-6 7-9 10-12 [A] 1-3 4 5 6 4-6 [B] (B*12/6) * 世界 計 1,844.1 442.3 437.5 470.6 481.3 1,831.7 487.2 170.9 174.8 167.9 513.6 1,000.8 2,001.6 +169.9 [前年同期⽐] [+3.1%] [-1.3%] [-8.9%] [+1.4%] [+6.6%] [-0.7%] [+10.1%] [+24.3%] [+16.8%] [+11.
Slide 71: 国内粗鋼生産量 四半期別推移
国内粗鋼生産量 四半期別推移 71 全国粗鋼生産量 FY07 FY08 FY09 FY10 FY11 FY12 FY13 FY14 FY15 FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21上⾒ 12,151 10,550 9,645 11,079 10,646 10,730 11,152 10,984 10,423 10,517 10,484 10,289 9,843 8,278 4,900程度 (万㌧) (万㌧) 3,000 2,000 FY21.2Q⾒ FY21.1Q 2,656 2,611 2,469程度 2,435 *3 2,411 住⾦（左軸） 1 * 2,565 2,5
Slide 72: 国内鋼材消費推移
国内鋼材消費推移 72 ( 百万㌧) 122 120 全国粗鋼生産 118 120 114 113 112 113113 111 112 108 108 111 107 107 106 106 107 110 106 110 105 106 103 104 105 105 100 102 101100101103 106 99 98 100 104 98 102 94 102 103 101 89 97 96 96 88 96 81 82 91 81 79 80 80 75 76 77 77 76 78 83 74 74 71 69 72 71 71 73 68 69 68 69 70 70
Slide 73: 国内鋼材市況(店頭価格)
国内鋼材市況 （店頭価格） 73 厚板・H形鋼 熱延・冷延 ( 千円/㌧ ) ( 千円/㌧ ) 130 H形鋼(200x100) 131.0 130 熱薄(2.3xS) 厚板(19mm) 冷薄(1.0xS) 120 120 115.0 110 112.0 110 100 100.0 100 90 90 80 80 70 70 60 60 50 50 0 40 0 40 '13/03 06 09 12 '14/03 06 09 12 '15/03 06 09 12 '16/03 06 09 12 '17/03 06 09 12 '18/03 06 09 12 '19/03 06 09 12 '2
Slide 74: 国内鋼材在庫推移
国内鋼材在庫推移 74 普通鋼鋼材・薄板三品在庫 ときわ会（H形鋼）在庫 （万㌧） （倍） （万㌧） （倍） 1,200 国内普通鋼鋼材在庫（左軸） 2.5 50 3.5 在庫量（左軸） 薄板三品在庫（左軸） 在庫率（右軸） 1,100 普通鋼鋼材在庫率（右軸） 3 1,000 2 40 900 2.5 800 1.5 30 700 2 600 538 19.7 500 1.5 1 20 400 388 1 300 0.5 10 200 0.5 100 0 0 0 0 06 09 12 06 09 12 06 09 12 06 09 12 06 09 12 06 09 12 06 09 12
Slide 75: エネルギー関連指標の推移
0 50 100 150 200 -60 -40 -20 100 120 140 0 20 40 60 80 Jan-05 Jan-05 May-05 May-05 (US$/bbl） Sep-05 Sep-05 Jan-06 Jan-06 May-06 May-06 Sep-06 Sep-06 Jan-07 Jan-07 May-07 May-07 原油価格 Sep-07 Sep-07 Jan-08 Jan-08 May-08 May-08 Sep-08 Sep-08 Jan-09 Jan-09 May-09 May-09 北米 (BakerHughes) Sep-09 Sep-09 世界合
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