Starts Corporation Inc. · TSE:8850
Starts — FY2012 Earnings Presentation
35 slides from Starts's earnings presentation, May 22, 2012
Slide 1: 2012年3月期 決算説明
スターツコーポレーション株式会社 2012年3月期 決算説明 「フィービジネスを中心とした収益積層型の事業展開」 建設 不動産 金融 情報 ゆとり 2012年5月22日 ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 0
Slide 2: 目次
◆目次 Ⅰ.2012年3月期 決算概要 グループ組織図 メンテナンス工事 海外事業／海外現地法人 時間貸駐車場（ナビパーク）事業 【連結】決算概要 損益計算書 賃貸仲介事業 【連結】業績推移 売買仲介事業 【連結】セグメント別の概況 建設事業 業績推移 【連結】売上高推移 【連結】営業利益推移 Ⅲ.2012年3月期 トピックス 【連結】決算概要 貸借対照表 免震建物の現状 【連結】総資産・有利子負債・自己資本の推移 高齢者支援・福祉事業の展開 スターツファシリティーサービス Ⅱ.2012年3月期 事業概況 ～防犯・設備に強いビル管理会社～ 【連結】営業利益セグメント別構成比 ～住宅セキュリティ
Slide 3: Ⅰ.2012年3月期 決算概要
Ⅰ.2012年 年3月期 月期 決算概要 ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 2
Slide 4: グループ組織図
◆グループ組織図 グループ組織図 【当社グループ図】 （事業区分） （業務内容） スターツコーポレーション㈱ ※1 連結子会社 ３４社 ※2 非連結子会社 １９社 ※3 関連会社 １社 賃貸住宅等の建築 スターツＣＡＭ㈱ ※1 （事業区分） （業務内容） 建設事業 エス・テク・リソース㈱ ※1 出版事業 スターツ出版㈱ ※1 注文戸建・リフォーム スターツホーム㈱ ※1 ピタットハウスネットワーク㈱ ※1 九州スターツ㈱ ※1 教育・情報事業 ㈱ウィーブ ※1 不動産賃貸・売買仲介 関西スターツ㈱ ※1 スターツ証券㈱ ※1 中部スターツ㈱ ※1 証券業 室清証券㈱ ※3 仙台スターツ㈱ ※1
Slide 5: 海外事業／海外現地法人
◆海外事業／海外現地法人 海外ネットワーク 世界 １６ヵ国 ２４拠点 開設準備１拠点 ◆海外法人２２社 Starts Pacific Inc.（米国・ロサンゼルス） Starts International Hawaii Inc.（米国・ハワイ） Starts New York Realty,LLC.（米国・ニューヨーク） Starts Brasil Real Estate Ltd.（ブラジル・サンパウロ） Starts Guam Golf Resort Inc.（米国・グアム島） Starts International Australia Pty,Ltd.（豪州・ゴールドコースト及びシドニ
Slide 6: 【連結】決算概要 損益計算書①
◆【連結 ◆【連結】 連結】決算概要 損益計算書① （金額：百万円） 2012年３月期 2012年３月期 2011年３月期 前年同期比 業績予想比 期初予想 実績 実績 金額 増減 金額 増減 売上高 118,000 117,785 112,241 5,544 4.9 ％ ▲ 215 ▲ 0.2 ％ 営業利益 10,500 10,929 9,864 1,065 10.8 ％ 429 4.1 ％ 経常利益 9,500 10,087 8,861 1,226 13.8 ％ 587 6.2 ％ 当期純利益 3,000 3,368 2,079 1,289 62.0 ％ 368 12.3 ％ ＥＰＳ(円)
Slide 7: 【連結】決算概要 損益計算書②「セグメント別」
◆【連結】 連結】決算概要 損益計算書②「セグメント別」 【売上高】 （金額：百万円） 仲介・賃貸 ◆売上高 業績予想比 ・・・ 概ね予想通り 建設事業 管理事業 分譲事業 その他 ●仲介・賃貸管理事業 業績予想 38,000 59,500 3,500 17,000 管理物件数の増加に伴い管理手数料、メンテナンス工事、 ナビパーク事業等が増収 当期実績 37,744 59,809 4,103 16,128 ●分譲事業 差異 ▲ 256 309 603 ▲ 872 戸建・土地分譲を中心とした物件の販売が順調に推移 前年同期実績 36,549 56,920 3,174 15,597 ◆営業利益 業
Slide 8: 【連結】業績推移
◆【連結 ◆【連結】 連結】業績推移 億円 億円 410 1,350 1,350 1,400 400 385 1,280 1,200 1,202 1,177 1,200 350 334 1,122 342 333 324 1,149 309 300 296 1,000 250 800 200 600 150 130 122 109 118 110 400 98 100 100 82 88 83 74 76 70 70 62 65 200 50 33 36 40 27 14 19 20 6 0 0 07/3実績 08/3実績 09/3実績 10/3実績 11/3実績 12/3実績 13/3計画
Slide 9: セグメント別の概況 建設事業
◆【連結】 連結】セグメント別の概況 建設事業 ■建設事業 ◆受注高 ５０４億４９百万円(前期比19.0％増)(前期４２３億９０百万円) ・免震物件受注増加 (今期５８棟 ２１０億２８百万円 前期２５棟 １１０億５７百万円) ・小学校改修工事、老人ホーム、保育園、テナント等住宅以外の受注増加 (前期比275.7％増、７５億６０百万円増) ◆受注残高 ７０２億５８百万円(前期比22.1％増)(前期５７５億５２百万円) ・平成２５年３月期完工高として約３７０億円は確定 ・粗利益率は、東日本大震災の復興需要によるコスト上昇を見込み３％減少 （金額単位：百万円） 項目 次期繰越高 種別 前期繰越高当期
Slide 10: セグメント別の概況 仲介・賃貸管理事業
◆【連結 ◆【連結】 連結】セグメント別の概況 仲介・賃貸管理事業 ■仲介・賃貸管理事業 ◆売上高 ５９８億９百万円 （前年同期比 5.1％増） 5.1％増） ・管理物件数の増加 ･･･ ・前年同期比 30,518件増 30,518件増 ・賃貸仲介手数料 ･･･ ・入居者のニーズに合わせた物件の提案により 住宅成約件数増加 （住宅新規 11/3期 11/3期 35,600件 35,600件 → 12/3期 12/3期 36,200件） 36,200件） ・売買仲介手数料 ･･･ ・委任獲得の推進やグループ各社との連携により 手数料収入が増加 （前年同期比 8.1％増） 8.1％増） ◆営業利益
Slide 11: セグメント別の概況 分譲事業
◆【連結】 連結】セグメント別の概況 分譲事業 αグランデ八千代村上 ■分譲事業 ◆ 売上高 ４１億 ４１億３百万円（ 百万円（前期比２９ 前期比２９. ２９.２％増） ＜主な内訳＞ 内訳＞ ・『 ・『アルファグランデ葛西 アルファグランデ葛西Ⅴ 葛西Ⅴ番街』（ 番街』（東京都江戸川区 』（東京都江戸川区： 東京都江戸川区：総戸数２７ 総戸数２７戸 ２７戸） 引渡戸数： 引渡戸数：２６戸 ２６戸 １０億 １０億１５百万円 １５百万円 ・『 ・『クラシード成田第 クラシード成田第５ 成田第５』（千葉県成田市 』（千葉県成田市： 千葉県成田市：総戸数１０５ 総戸数１０５戸 １０５戸） 引渡戸数：
Slide 12: 再開発事業
◆再開発事業 南小岩七丁目西地区 JR成田駅東口第二種市街地再開発事業 第一種市街地再開発事業 ※掲載の完成予想図は、図面を基に描き起こしたもので実際とは多少異なります。 （成田市提供） ■計画概要 2012年度着工予定 総事業費 約100億円 ＜A街区：住戸分譲予定区画＞ （完成イメージ） 敷地面積 ：約4,310 ：約4,310㎡ 4,310㎡ 延床面積 ：約26,300 ：約26,300㎡ 26,300㎡ ■計画概要 2012 2012年度着工～ 年度着工～2014 年度着工～2014年度末竣工予定 2014年度末竣工予定 構造 ：RC造・一部鉄骨造 RC造・一部鉄骨造 敷地面積 ：約3
Slide 13: セグメント別の概況 その他事業
◆【連結】 連結】セグメント別の概況 その他事業 ■その他事業 Ozmall１５周年 巨大女子会「Girls Party」 ◆ 売上高 １６１億２８百万円 （前年同期比３.４％増） 営業利益 １５億８４百万円 （前年同期比６８.０％増） ●出版事業 ・巨大女子会をはじめ、『東京体験』 での多様なイベント企画（Girls Party、セミナー等） ＦＷＢＣフィンランドＯｙ社との覚書調印式 ・iPhoneアプリ『OZのプレミアム予約』のリリース等によるレストラン・サロン・ホテル等への送客強化 ・資生堂をはじめ、大手法人向けのマーケティングビジネスソリューション強化 ●ピタットハウスフランチャイズ事
Slide 14: 【連結】売上高推移
◆【連結】売上高推移 億円 1,500 1,149 1,350 1,200 1,202 1,122 1,177 1,280 1,350 1,250 144 170 160 152 143 70 118 161 60 321 48 156 1,000 113 41 32 229 480 450 465 365 377 750 399 390 381 500 598 610 630 534 544 569 250 494 419 0 07/3実績 08/3実績 09/3実績 10/3実績 11/3実績 12/3実績 13/3計画 14/3計画 仲介賃貸管理 建設事業 分譲事業 その他 ※無断転用は
Slide 15: 【連結】営業利益推移
◆【連結 ◆【連結】 連結】営業利益推移 億円 84 69 75 85 100 112 129 136 140 16 120 15 16 100 9 40 7 36 37 80 8 31 7 39 24 8 60 18 28 40 76 77 79 66 46 38 51 20 39 6 5 1 1 0 ▲6 ▲1 ▲ 12 ▲ 16 -20 （２億円） （２億円） （２億円） （３億円） （２億円） （２億円） （７億円） （６億円） 07/3実績 07/3実績 08/3実績 08/3実績 09/3実績 09/3実績 10/3実績 10/3実績 11/3実績 11/3実績 12/3実績 12
Slide 16: 【連結】決算概要 貸借対照表
◆【連結 ◆【連結】 連結】決算概要 貸借対照表 （単位：百万円） ２０１２年３月期 ２０１１年３月期 前期比 ２０１２年３月期 ２０１１年３月期 前期比 （資産の部） (負債の部） 現預金 27,818 24,366 3,451 買掛金および工事未払金 11,878 11,323 554 受取手形及び売掛金 7,602 6,786 815 短期借入金 22,882 21,933 948 販売用不動産 9,879 10,776 ▲ 897 その他 18,082 15,070 3,012 仕掛販売用不動産 13,927 13,275 651 流動負債計 52,843 48,328 4,515 未
Slide 17: 総資産・有利子負債・自己資本の推移
◆【連結】 連結】総資産・有利子負債・自己資本の推移 億円 ％ 25 1,400 1,400 1,330 1,330 1,299 1,302 1,264 1,192 1,196 1,200 21.3 20 20.2 1,000 16.5 18.2 16.4 15.0 15 14.0 800 13.4 694 670 652 656 650 650 631 600 573 10 400 268 298 242 5 195 215 200 178 174 176 0 0 07/3実績 08/3実績 09/3実績 10/3実績 11/3実績 12/3実績 13/3計画 14/3計画 総資産 自己資本
Slide 18: Ⅱ.2012年3月期 事業概況
Ⅱ.2012年 年3月期 月期 事業概況 ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 17
Slide 19: 営業利益セグメント別構成比
◆【連結 ◆【連結】 連結】営業利益セグメント別構成比 セグメント 分譲不動産業 建設事業 仲介・賃貸管理事業 その他事業 プロパティマネジメント スターツ出版 スターツアセットマネジメント スターツＣＡＭ 売買及び賃貸仲介 営繕工事 他 スターツ証券 スターツ信託 スターツホーム スターツアメニティー ピタットハウスネットワーク スターツツーリスト スターツピタットハウス スターツファシリティーサービス 九州スターツ スターツケアサービス スターツ商事 主な会社 スターツデベロップメント スターツコーポレートサービス 千代田管財 シャーロック Starts Guam Golf Resort
Slide 20: 住宅管理物件数の推移
◆住宅管理物件数の推移 総合計 300,000 戸 213,612 254,085 299,473 320,510 346,179 376,697 414,200 437,800 《12/3実績 12/3実績》 実績》 管理手数料 4,772百万円 4,772百万円 収納賃料 250,000 （平均7 （平均7万円/ 万円/戸・月）の5 戸・月）の5％ 一括借上収入 21,370百万円 21,370百万円 平均7.5 平均7.5万円 7.5万円/ 万円/戸・月 200,000 長期営繕工事 3,753百万円 ＠86万円 86万円/ 万円/件 3,300 3,200 企画営繕工事 1,740百万
Slide 21: 駐車場管理台数の推移
◆駐車場管理台数の推移 台 総合計 140,000 96,280 104,638 108,765 110,731 116,031 119,346 124,800 128,900 5,900 5,800 120,000 5,703 3,560 3,395 5,456 5,363 35,000 ●時間貸駐車場 32,000 100,000 4,708 27,151 27, 27,936 23,401 12/3実績 12/3実績 7,226百万円 7,226百万円 21,151 20,245 ＠25.8万円 25.8万円/ 万円/台・年間 15,759 （前期比 ＠1.1万円増加） 万円増加） 80
Slide 22: ピタットハウス 店舗数の推移
◆ピタットハウス 店舗数の推移 店 500 ネットワーク店 332 389 384 392 405 408 440 475 ピタットハウスの経営理念を 450 共有できる加盟店を募集し、 質の高いサービス を 保持できるよう「人材育成」 を 400 キーワードにしております。 350 300 370 340 280 306 313 250 220 283 294 ﾋﾟﾀｯﾄﾊｳｽﾈｯﾄﾜｰｸ全国大会 200 スターツ店 150 「土地有効活用」の 営業エリアと連動した 100 店舗展開をすることにより、 よりお客様に近い立場で 「地域密着」の 50 112 109 101 98 99 95 1
Slide 23: 不動産管理事業 売上高の推移
◆不動産管理事業 売上高の推移 百万円 地域密着の深耕 30,000 29,600 28,482 28,800 26,891 25,637 他社施工物件の 25,000 23,394 受託営業強化 20,978 20,000 17,922 種別 11/3期実績 12/3期実績 前期比増減 13/3期計画 （百万円） （百万円） （百万円） （百万円） 15,000 管理手数料 4,676 4,772 96 4,900 一括借上収入 19,995 21,370 1,375 21,600 10,000 社宅代行 662 790 128 900 5,000 賃貸収入 1,558 1,548 ▲ 10
Slide 24: メンテナンス工事 売上高の推移
◆メンテナンス工事 売上高の推移 百万円 16,000 計画的な営繕提案による 16,000 15,500 15,243 メンテナンス収入の獲得 14,228 14,359 14,039 工事内製化の促進 14,000 12,658 ●管理棟数 10,553棟 12,000 住居系 9,499棟 前期末比 323棟増加 9,999 10,000 商業系 1,054件 （テナント含む） 8,000 前期末比 7件増加 11/ 11/3期実績 12/ 12/3期実績 前期比増減 13/ 13/3期計画 工事名 （百万円） 百万円） （百万円） 百万円） （百万円） 百万円） （百万円） 百万円）
Slide 25: 時間貸駐車場（ナビパーク）事業 売上高・台数の推移
◆時間貸駐車場（ナビパーク）事業 売上高・台数の推移 百万円 台 9,000 50,000 ＩＣカードによる 8,000 キャッシュレス化促進 8,000 45,000 電子マネー・クレジット決済・ 7,600 パスモ乗車割引（電車＋ナビパーク） 7,226 40,000 エリア・敷地に適した商品提案 7,000 6,704 36,000 （ゲート式、フラップ式、ロック板ﾀｲﾌﾟ、 6,304 6,386 フラップレス、ゆうゆうナビ等） 6,129 35,000 6,000 32,000 5,527 将来の建設受注事業における 27,151 27,936 30,000 営業基盤的な要素 5,0
Slide 26: 賃貸仲介事業 売上高の推移
◆賃貸仲介事業 売上高の推移 百万円 他業者直取り方式による効率化 「家賃ｄｅポイント」の推奨 6,000 5,726 5,671 住宅成約・更新件数の増加 5,522 5,501 5,500 5,300 5,150 ●売上 （単位：百万円） 5,000 4,881 内容 11/ 11/3期実績 12/ 12/3期実績 前期比増減 13/ 13/3期計画 住宅等 新規 3,376 2,980 ▲ 396 3,070 住宅等 更新 964 1,002 38 1,030 4,000 駐車場 新規 178 153 ▲ 25 160 駐車場 更新 350 328 ▲ 22 340 3,000 その他
Slide 27: 売買仲介事業 売上高の推移
◆売買仲介事業 売上高の推移 百万円 ①売買仲介事業の実績 4,500 11 / 3 期実績 1 2 / 3 期実績 対前年同期比 取扱高 4,046 （ 百万円 ） 73,325 77,370 5 .5 ％ 増 4,000 3,900 3,749 3,800 取扱件数 2,401 2,229 7 .1 ％ 減 3,706 （ 件） 3,612 3,462 手数料収入 （ 百万円 ） 3,462 3,706 7 .0 ％ 増 3,500 売買取扱店舗 （店舗） 75 79 4 店舗増 3,000 2,829 ※ 手数料収入には、コンサルティング手数料､ 手数料収入には、コンサルティング手数料､
Slide 28: 建設事業 業績推移
◆建設事業 業績推移 （億円） 842 既存顧客からの受注が約49％ 800 772 ●賃貸住宅受注棟数 顧客層別割合 2011.4～2012.3実績 2011.4～2012.3実績 702 641 635 624 600 建築既存 575 ％ 39.1％ 新規 550 517 520 ％ 50.8％ 504 480 465 450 376 407 392 423 管理既存 399 400 381 390 377 ％ 10.1％ 365 347 受注残高の42.6％が免震物件 ●賃貸住宅受注棟数推移 賃貸住宅受注棟数推移 前期末 200 受注残棟数 受注棟数 完工棟数 受注残棟数 10/3期
Slide 29: Ⅲ.2012年3月期 トピックス
Ⅲ.2012年 年3月期 月期 トピックス ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 28
Slide 30: 免震建物の現状
◆免震建物の現状 ～スターツの免震建築の受注・開発経過～ スターツの免震建築の受注・開発経過～ 月別棟数（棟） 累計棟数（棟） 18 受注累計 240 ﾊﾟｰﾄﾅｰｽﾞ受注 月別受注棟数（低層） 233棟 233棟 220 16 2012年3月31日現在 月別受注棟数（中高層） 受注累計棟数 200 14 180 ■2006年5月竣工／高齢者福祉施設 12 160 ■2004年受注 西新井プロジェクト 140 10 ■2005年受注 ホテルルミエール西葛西 120 8 ■1999年仙台市にスターツ ■2003年江戸川区初の 初の免震賃貸マンション受注 免震賃貸マンション完成 100 6 80
Slide 31: 高齢者支援・保育事業の展開
◆高齢者支援・保育事業の展開 東綾瀬きらきら保育園 施設数 35施設・定員754人 認可保育園：定員100名 他、開設準備中施設（名古屋・仙台含む） 14事業 14事業 定員281 定員281名 281名 ｸﾞﾙｰﾌﾟﾎｰﾑきらら東綾瀬 西新井きらきら保育園 スターツコミュニティケアセンター 一之江 きらら北小岩・きらら北小岩 ｽﾀｰﾂｹｱｻｰﾋﾞｽ介護研修所 ゆらら篠崎・きらら篠崎 ゆらら篠崎・きらら篠崎 ｸﾞﾙｰﾌﾟﾎｰﾑきらら篠崎 定員18名 認可保育園 定員70名 ｸﾞﾙｰﾌﾟﾎｰﾑ:定員18名 定員20名（23年度） シニア賃貸住宅:48戸 定員18名 小規模多機能：定員25名 訪問
Slide 32: スターツファシリティーサービス① 防犯・設備に強いビル管理会社
◆スターツファシリティーサービス① ～防犯・設備に強いビル管理会社～ ビルコムセンター 【24時間 24時間ビル 時間ビル管理 ビル管理システム 管理システム】 システム】 設備管理業務 効果的でバランスのとれた、 ・緊急出動に備え、全320のポイント 設備管理のマネジメントサービス。 専門の有資格者がさまざまな視点からマネジメントし、 から遠隔監視。 「資産保護」「コストコントロール」「総合品質管理」の バランスをとりながら、保守管理を遂行。 ・64ポイントの遠隔操作 予防メンテナンスを計画的に行うことで、長期にわたって 効率的な保全システムを実現します。 緊急出動 清掃業務 長年蓄積された
Slide 33: スターツファシリティーサービス② 住宅セキュリティへの取り組み
◆スターツファシリティーサービス② ～住宅セキュリティへの取り組み～ 安心・安全な住環境が必須の時代に住宅管理を知り 尽くしたスターツの統合セキュリティシステム セキュリティシステム対応力の比較 大手 警備 会社 自社開発 発報システム 自社開発 共用部/ 共用部入退出システム 各住居セキュリティシステム 各住居入退出システム 住居・共用部・設備の 統合セキュリティシステム 館内設備監視制御システム 全てのシステムを統合管理する ベースソフトを設置します 集合住宅の管理経験を活かした セキュリティシステム × 設備遠隔監視・制御システム 警備監視・出動サービス オープンシステムを前提とした 長
Slide 34: ゆとり事業
◆ゆとり事業 （仮称）スターツ笠間ゴルフ倶楽部 全18ホール （茨城県笠間市、旧笠間東洋ゴルフ倶楽部） Starts Guam Golf Resort （米国・グアム） 全27ホール ホテルエミオン東京ベイ （千葉県浦安市） 全380室 ホテル清風園 （長野県千曲市） 全63室 2011.10に清流亭を改装 ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 33
Slide 35: スポーツ・文化 協賛活動
◆スポーツ・文化 協賛活動 2012 世界卓球選手権 ドルトムント大会 （団体戦） 卓球日本代表スポンサー（不動産カテゴリー） Ⓒ東京マラソン財団 Photo:K.MIURA 第２回 高橋尚子杯 新日本フィルハーモニー交響楽団 ぎふ清流 ぎふ清流ハーフ 清流ハーフマラソン ハーフマラソン2012 マラソン （スターツハートフルコンサート） サンスポ千葉マリンマラソン ※無断転用は禁止いたします。Copyright 2012 Starts Corporation Inc. All Rights Reserved. 34