Nippon Air Conditioning Services Co., Ltd. · TSE:4658
Nippon Air Conditioning Services — FY2017 Earnings Presentation
24 slides from Nippon Air Conditioning Services's earnings presentation, Jun 7, 2017
Slide 1: 2017年3月期 決算説明資料
2017年3月期 決算説明資料 2017年6月7日 日本空調サービス株式会社 東証1部・名証1部：4658
Slide 2: 会社情報
会社情報 会社概要、市場データ、ビジネスモデル 受託施設、営業拠点網、従業員数、トピックス PM(保守) FM(保守・管理) RAC(設計・施工) Preventive Maintenance Facility Management Reform and Construction 2
Slide 3: 会社概要 & 市場データ
会社概要 & 市場データ ●会社概要 ●ビルメンテナンス業界市場規模 (億円) 業界市場規模 社 名 日本空調サービス株式会社 設備管理業務 設 立 1964年(昭和39年)4月28日 35,574 36,179 37,156 38,382 愛知県名古屋市名東区 34,980 34,945 本 社 照が丘239番2 6,086 6,150 6,154 6,512 資本金 1,139百万円 2010年 2011年 2012年 2013年 2014年 2015年 決算期 3月 ●業種内容別売上構成 (億円) ビルメンテナンス業界 ■一般清掃 総合建物設備 同業他社売上高(2016年度) 事業内容
Slide 4: ビジネスモデル & 受託施設
ビジネスモデル & 受託施設 売上高 比率 PM(保守) FM(保守・管理) RAC(設計・施工) PM:4 確かな技術で“万が一”を未 建物の設備システムを順調 既設設備のリニューアル工 然に防ぐ高品質メンテナン に効率よく稼動させるた 事を中心に、メンテナンス ス。年間を通じて計画的に め、メンテナンスサービス サービスで培ったノウハウ 行う保守メンテナンスを中 と日常の維持管理を合理的 を活かし、蓄積されたデー FM:3 心に、突発的な不具合等に に組み合わせたファシリ タや設備の特徴に基づき、 対応するスポットメンテナ ティ・マネジメント。建物 お客様が求める条件に合っ ンスも実施。
Slide 5: 営業拠点網
営業拠点網 海外 ① 中華人民共和国 1999年1月 蘇州日空山陽機電技術有限公司 日本空調サービス㈱ 本社・支店・営業所：54拠点 経常利益比率3.8% グループ会社 (蘇州・上海・無錫・杭州・南通) 国内9社：37拠点 (2017年3月期) 2011年10月 ② 上海日空山陽国際貿易有限公司 海外7社：9拠点（5ヵ国） バングラデシュ ※拠点情報につきましては、2017年5月12日現在 人民共和国 で表示しております。 2015年8月 経常利益における NACS BD Co., Ltd. ⑥ 45/47 ベトナム社会主義共和国 海外比率10% 2017年 都道府県進出 を目指し努める 新会
Slide 6: 従業員数 & トピックス
従業員数 & トピックス ●連結従業員数 (名) ●2017年3月期・2018年3月期トピックス ・平均年齢：38.6歳 従業員数2,914名 ①国内拠点拡充＆効率化 ・平均年収：575万円 (前期末比76名増) ・2016年4月に当社大阪支店奈良営業所、 東京支店沖縄営業所を開設 ・公的資格：6,907件保有 ・2016年4月に㈱日本空調三重を吸収合併により 2,914 当社支店化(現：当社三重支店) 平均臨時雇用人員 2,838 ・2016年4月に㈱日本空調東北が函館営業所を開設 2,770 正社員 2,657 ・2016年7月より当社名古屋支店が太陽光発電所を稼動 2,503 2,372
Slide 7: 業績ハイライト (累計期間)
業績ハイライト (累計期間) 2016年4月～2017年3月 前期比 前期比 前期比 前期比 +1.3% +3.1% +4.4% +63.0% 親会社株主に帰属する 売上高 営業利益 経常利益 当期純利益 431億円 23.9億円 24.8億円 14.9億円 ※増減率については、2016年3月期比の数値となります。 7
Slide 8: 業績ハイライト①
業績ハイライト① (百万円) 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 連結 (累計期間) 金額 売上高 前年同期比 金額 売上高 前年同期比 金額 売上高 前年同期比 比率 増減率 比率 増減率 比率 増減率 売上高 41,275 100.0% 3.5% 42,579 100.0% 3.2% 43,143 100.0% 1.3% メンテナンスサービス 売上高 29,528 71.5% 5.2% 30,396 71.4% 2.9% 30,695 71.1% 1.0% ① リニューアル工事 完成工事高 11,746 28.5% -0.4% 12,183 28.6% 3.7% 12,4
Slide 9: 業績ハイライト②
業績ハイライト② ●連結売上高 (百万円) ●連結メンテナンスサービス売上高 (百万円) 6期連続 売上高43,143百万円 過去最高 メンテナンスサービス売上高 リニューアル工事 (前年同期比1.3%増) 完成工事高 年間契約売上高 29,528 30,396 30,695 28,073 28.9% 売上高 6期連続 25,419 26,717 2017/3 年間契約売上高 過去最高 売上高 メンテナンス 43,143 サービス売上高 71.1% 42,579 41,275 17,952 18,714 19,818 19,933 20,056 39,868 16,825 35,156 35,
Slide 10: 業績ハイライト③
業績ハイライト③ ●連結営業利益 (百万円、%) ●連結親会社株主に帰属する当期純利益 (百万円、%) 営業利益2,394百万円 親会社株主に帰属する当期純利益1,497百万円 (前年同期比3.1%増) (前年同期比63.0%増) 営業利益率5.6% 親会社株主に帰属する当期純利益率3.5% 過去最高 (前年同期比0.1%ポイント増) (前年同期比1.3%ポイント増) 3期連続 営業利益 過去最高 親会社株主に帰属する当期純利益 営業利益率 親会社株主に帰属する当期純利益率 3.5 5.5 5.6 5.2 2.9 4.7 2.8 4.3 3.7 2.2 2.0 2.0 1,497 2,323
Slide 11: 業績ハイライト④
業績ハイライト④ ●四半期別売上高 (百万円) ●四半期別営業利益 (百万円) ・売上高は四半期毎に漸増していく傾向がある ・営業利益はスポットメンテナンス及びリニューアル工事の 4Q 4Q ・売上高全体のおよそ半分を占める年間契約は概ね毎月 売上高が集中する傾向のある4Qに増加している 3Q 均等に計上されるが、スポットメンテナンス及びリニ 3Q ・毎期の売上原価発生のタイミングが均等ではないため、 ューアル工事は4Qに集中する傾向がある 四半期毎の営業利益の変動幅も大きくなる 2Q 2Q 42,579 43,143 2,394 1Q 41,275 1Q 2,323 39,868 2,144
Slide 12: 2018年3月期業績見通し
2018年3月期業績見通し 2017年4月～2018年3月 前期比 前期比 前期比 前期比 +2.0% +0.2% +0.7% +0.1% 親会社株主に帰属する 売上高 営業利益 経常利益 当期純利益 440億円 24.0億円 25.0億円 15.0億円 ※増減率については、2017年3月期比の数値となります。 12
Slide 13: 業績見通し
業績見通し (百万円) 2016年3月期 2017年3月期 2018年3月期(予想) 連結 (累計期間) 金額 売上高 前年同期比 金額 売上高 前年同期比 金額 売上高 前年同期比 比率 増減率 比率 増減率 比率 増減率 売上高 42,579 100.0% 3.2% 43,143 100.0% 1.3% 44,000 100.0% 2.0% メンテナンスサービス 売上高 30,396 71.4% 2.9% 30,695 71.1% 1.0% 31,500 71.6% 2.6% ① リニューアル工事 完成工事高 12,183 28.6% 3.7% 12,448 28.9% 2.2% 12,5
Slide 14: 2016中期3ヵ年経営計画
2016中期3ヵ年経営計画 2016年4月～2019年3月 2016中期3ヵ年 2013中期5ヵ年 経営計画にて 経営計画からの 新規策定 継続目標 特殊な環境 数値目標 配当性向 を有する 施設の 拠点網展開 売上比率 ※数値目標は2019年3月期まで、配当性向、特殊な環境を有する施設の売上比率及び拠点網展開は2018年3月期までの達成を目指しております。 14
Slide 15: 2016中期3ヵ年経営計画①
2016中期3ヵ年経営計画① 2017年3月期 売上高 連結売上高480億円・営業利益25億円・ 431億円 経常利益26億円・当期純利益※16億円 2019年 ※親会社株主に帰属する当期純利益 3月期 までの目標 2017年3月期 42円77銭 1株当たり当期純利益45円※ ※2016年4月1日付で普通株式１株につき２株の株式分割を行ったことによる調整をしております。 2017年3月期 2018年 51.4% 連結配当性向50% 3月期 までの目標 2017年3月期 特殊な環境を有する施設の 72.5% 売上比率75%以上 2017年3月末 現在 残り2県 全都道府県に営業拠点網展開 15
Slide 16: 2016中期3ヵ年経営計画②
2016中期3ヵ年経営計画② ●連結売上高 (百万円) ●連結営業利益 (百万円) 48,000 43,143 44,000 2,394 2,400 2,500 39,868 41,275 42,579 2,323 2,144 35,574 1,869 特殊な環境を有する 不採算現場の利益 施設への傾注により 改善努力により 1,317 2013中期 2013中期 5ヵ年経営計画 5ヵ年経営計画 2年前倒し達成 2年前倒し達成 2013/3 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2013/3 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3
Slide 17: 2016中期3ヵ年経営計画③
2016中期3ヵ年経営計画③ ●連結受託施設別売上高 (百万円) ●連結受託施設別売上高比率 (%) オフィスビル 病院及び研究施設 2018年3月期までに特殊な環境を有する 特殊建築物 特殊な環境を有する施設 製造工場等 施設の売上比率75%以上を目指す (特に病院及び研究施設、製造工場等) 製造工場等 特殊建築物 の堅調な推移により、 ※2017年3月期現在72.5% 病院及び研究施設 売上高は6期連続過去最高を更新 オフィスビル 42,579 43,143 38.0 38.1 38.3 37.3 37.6 41,275 39,868 34.5 35,156 35,574 11,856 1
Slide 18: 株式情報
株式情報 2017年3月31日現在 +16円24銭 +24.0億円 +0.81%ポイント +1,152名 1株当たり 当期純利益 時価総額 配当利回り 株主数 42円77銭 234億円 3.28% 5,463名 ※増減数については、2016年3月期比または2016年3月末比の数値となります。 ※2016年4月1日付で普通株式1株につき2株の株式分割を行っており、1株当たり当期純利益の増減額につきましては、当該株式分割を調整した金額としております。 ※配当利回りにつきましては、2017年3月期の年間配当予想を22円として計算しております。 18
Slide 19: 株式情報①
株式情報① ●1株当たり当期純利益 (円) ●1株当たり配当金・配当性向 (円、%) 記念配当金 期末配当金 1株当たり当期純利益を特に重要な経営指標と 配当の原資となる利益を継続的に向上させると 中間配当金 捉えており、2019年3月期に45円を目標 ともに、連結配当性向の目途を50%とし、 として取り組む これを維持する 配当性向 56.5 42.80 51.4 51.4 22.00 22.00 38.7 36.3 29.0 15.00 11.00 12.00 12.50 42.77 7.50 34.45 9.25 31.92 8.00 1.25 7.50 26.53 20.65 4.00
Slide 20: 株式情報②
株式情報② 2016年4月 株式分割(1：2) ●株価 (円) ●株主数 (名) 実施 800 参考指標(2017年5月31日現在) 2016年2月 自己株式2,000,000株消却 株価(終値) 666円 2014年4月 時価総額 23,326百万円 700 株式分割(1：2)実施 配当利回り 3.30％ 2014年11月 立会外分売150,000株実施 PER / PBR 15.56倍 / 1.55倍 600 2013年11月 最低購入代金 66,600円(100株) 立会外分売150,000株実施 500 400 5,463 300 4,311 3,953 4,064 4,013 3,9
Slide 21: 株式情報③
株式情報③ ●所有者別株式分布状況 (％) ●大株主の状況 (千株、％) 株主名 持株数 持株比率 4.0 0.7 2.0 日本空調サービス従業員持株会 3,130 8.7 日本トラスティ・サービス信託銀行 2,008 5.6 6.0 株式会社(信託口) 日本マスタートラスト信託銀行 1,778 5.0 株式会社(信託口) 株式会社三菱東京UFJ銀行 1,640 4.6 35,784千株 31.8 55.5 株式会社愛知銀行 1,336 3.7 東京海上日動火災保険株式会社 1,128 3.2 岐阜信用金庫 800 2.2 CBLDN KIA FUND 136 718 2.0 個人・その他【1
Slide 22: 参考資料
参考資料 連結財政状態 (2017年3月31日) 連結キャッシュ・フローの状況 (2016年4月1日～2017年3月31日) 22
Slide 23: 連結財政状態 & 連結キャッシュ・フローの状況
連結財政状態 & 連結キャッシュ・フローの状況 ●総資産 (百万円) ●純資産 (百万円) ●営業CF (百万円) ●投資CF (百万円) 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 -369 -121 -303 31,265 31,944 15,300 2,459 -1,830 26,925 28,769 14,286 13,789 12,873 1,852 1,758 1,154 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 ●自己資本比率 (%) ●1株当
Slide 24: http://www.nikku.co.jp
http://www.nikku.co.jp IR担当：総務部広報チーム TEL：052-773-2513 FAX：052-778-4554 E-mail：ir4658@nikku.co.jp 本資料は、日本空調サービス株式会社(以下、当社)の現状をご理解いただくことを目的として当社が作成したものであり、当社が発行 する有価証券の投資を勧誘することを目的としたものではありません。 本資料に記載の内容は、一般的に認識されている経済・社会等の情勢及び当社が合理的と判断した一定の前提に基づいて作成したもの であり、経営環境の変化等の事由により、予告なしに変更する可能性があります。今後、新しい情報・将
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