Aoyama Trading Co., Ltd. · TSE:8219
Aoyama Trading — FY2006 Earnings Presentation
21 slides from Aoyama Trading's earnings presentation, May 16, 2007
Slide 1: 平成19年3月期 決算説明資料
平成 19 年 5 月 16 日 平成 19 年 3 月期 決算説明資料 － 目次 － Ⅰ．連結決算概要 ４．既存店売上・客数・客単価前年比 ・・・ １３ １．決算概要及び見込 （参考）紳士服販売事業 既存店売上前年比 ・・・ １４ （１）中間期比較 ・・・ １ ５．スーツの販売着数・平均売価 ・・・ １４ （２）通期比較 ・・・ ２ ６．設備投資の状況 ２．連結子会社決算概要 （１）設備投資額 ・・・ １４ （１）カジュアルランドあおやま（株） ・・・ ３ （２）地方別期末店舗数の推移 ・・・ １５ ① 既存店売上・客数・客単価前年比 ４ ７．期末従業員の状況 ・・・ １６ ② 地方別期末店
Slide 2: 連結決算概要 中間期比較
Ⅰ．連結決算概要 １．決算概要及び見込 （1） 中間期比較 （単位：百万円,％） 平成１７年度中間期 平成１８年度中間期 平成１９年度中間期 実績 売上比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 売 上 高 89,344 100.0 94,448 100.0 105.7 95,600 100.0 101.2 （ポイント除く） （88,517） （100.0） （93,482） （100.0） （105.6） （94,630） （100.0） （101.2） スーツ事業 66,542 ― 71,743 ― 107.8 74,500 ― 103.8 （ポイント除く） （65,715） （―）
Slide 3: 連結決算概要 通期比較
（2） 通期比較 （単位：百万円,％） 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 実績 売上比 実績 売上比 前期比 中間期見込 中間期見込比 見込 売上比 前期比 売 上 高 202,720 100.0 213,703 100.0 105.4 211,400 2,303 215,700 100.0 100.9 （ポイント除く） （200,769） （100.0） （211,430） （100.0） （105.3） （209,100） （2,330） （213,550） （100.0） （101.0） ス
Slide 4: 連結子会社決算概要 カジュアルランドあおやま
２．連結子会社決算概要 （1） カジュアルランドあおやま㈱・・・平成 17 年 10 月 1 日をもって、キャラジャ事業を会社分割により当社 100％出資の子会社「カジュアルラン ドあおやま（株）」に移行しました。 【中間期】 （単位：百万円,％） 平成１７年９月期 平成１８年９月期 平成１９年９月期 実績 実績 前期比 見込 前期比 売 上 高 4,846 4,523 93.3 3,120 69.0 売 上 総 利 益 2,005 1,943 96.9 1,400 72.1 販 管 費 2,054 2,317 112.8 1,495 64.5 営 業 利 益 ▲ 49 ▲374 ― ▲95
Slide 5: 既存店売上・客数・客単価前年比 / 地方別期末店舗数
① 既存店売上・客数・客単価前年比 （単位：％） 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期見込 下期見込 通期見込 キャラジャ事業 売 上 96.5 89.7 92.8 91.5 93.1 92.3 94.0 98.0 96.0 客 数 96.4 88.5 92.3 85.7 94.7 89.4 客 単 価 100.1 101.4 100.5 106.8 98.3 103.2 ② 地方別期末店舗数の推移 平成 17 年 3 月末 平成 18 年 3 月末 平成 1
Slide 6: ㈱青山キャピタル 業績推移
（2） ㈱青山キャピタル ① 業績推移 【中間期】 （単位：百万円,％） 平成１７年８月期 平成１８年８月期 平成１９年８月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 営 業 収 益 4,115 106.3 4,602 111.8 4,310 93.7 内 青 山 カ ー ド 事 業 3,799 107.3 4,293 113.0 4,050 94.3 内 KSK カ ー ド 事 業 308 93.1 269 87.3 210 78.1 内 ﾗﾝｹﾞｰｼﾞ･ﾁｬﾝﾈﾙ事 業 8 ― 40 500.0 50 125.0 営 業 費 用 2,910 109.2 3,694 126.9 3,900
Slide 7: 営業貸付金・有効会員数 / ㈱アスコン
② 営業貸付金・有効会員数（ＫＳＫ事業を除く） （単位：億円,万人,千円） 営業貸付金残高 有 効 会 員 数 一人当たり残高 平成 18 年 2 月期（実績） 538 304 244 平成 19 年 2 月期（実績） 607 329 254 平成 20 年 2 月期（見込） 650 350 250 （注）1．「営業貸付金残高」は、期末残高であります。 2． 「一人当たり残高」は、借り入れている会員の一人当たり借り入れ残高であります。 （3） ㈱アスコン 【中間期】 （単位：百万円，％） 平成１７年９月期 平成１８年９月期 平成１９年９月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 売 上 4
Slide 8: ㈱青五
（4） ㈱青五 【中間期】 （単位：百万円，％） 平成１７年８月期 平成１８年８月期 平成１９年８月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 売 上 10,657 98.8 10,280 96.5 10,100 98.2 営 業 利 益 357 100.6 283 79.3 305 107.8 経 常 利 益 392 101.0 302 77.0 320 106.0 中 間 純 利 益 40 22.0 45 112.5 130 288.9 【通期】 （単位：百万円，％） 平成１８年２月期 平成１９年２月期 平成２０年２月期 実績 前期比 実績 前期比 中間期見込 中間期見込比 見込 前期比
Slide 9: 単独決算概要 中間期比較
Ⅱ．単独決算概要 １．決算概要及び見込 （1） 中間期比較 （単位：百万円,％） 平成１７年度中間期 平成１８年度中間期 平成１９年度中間期 実績 売上比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 売 上 高 71,388 100.0 71,743 100.0 100.5 74,500 100.0 103.8 （ポイント除く） （70,561） （100.0） （70,777） （100.0） （100.3） （73,530） （100.0） （103.9） ス ― ツ 事 業 66,542 100.0 71,743 100.0 107.8 74,500 100.0 103.8 （ポイント除
Slide 10: 単独決算概要 中間期比較 注記
（注）1．ス―ツ事業は「洋服の青山」 、「プラスエ―・ザ・ス―ツアオヤマ」 、「ザ・ス―ツカンパニ―」 、「ザ・シャツカンパニー」 （平成 18 年 9 月末をもって 「ザ・スーツカンパ二―」に統合）、 「ユニバーサル・ランゲージ」 、 「ザ・スーツカンパニーズ ウィークエンド」 （平成 18 年 4 月より出店開始）。 2. 平成 18 年度末より、 （株）エム・ディー・エスと（株）栄商が連結対象（スーツ事業）に加わりましたが、売上の大部分がグループ内取引のため 損益に与える影響は軽微であります。 3．ポイント還元は、平成 17 年度中間期実績では 827 百万円、平成 18 年度中間期実績
Slide 11: 単独決算概要 通期比較
（2） 通期比較 （単位：百万円,％） 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 単独実績比較 単独＋ＣＬＡ上期実績比較 実績 売上比 中間期 中間期 Ｃ Ｌ Ａ Ｃ Ｌ Ａ 見込 売上比 前期比 実績 売上比 前期比 実績 売上比 前期比 見込 見込比 上期実績 合算実績 売 上 高 161,385 100.0 167,539 100.0 103.8 165,300 2,239 167,539 4,523 172,062 100.0 106.6 173,500 100.0 103.6 （ポイント除く）
Slide 12: 単独決算概要 通期比較 注記
（注）1．ス―ツ事業は「洋服の青山」 、「プラスエ―・ザ・ス―ツアオヤマ」 、「ザ・ス―ツカンパニ―」 、「ザ・シャツカンパニー」 （平成 18 年 9 月末をもって 「ザ・スーツカンパ二―」に統合）、 「ユニバーサル・ランゲージ」 、「ザ・スーツカンパニーズ ウィークエンド」 （平成 18 年 4 月より出店開始） 2. 平成 18 年度末より、 （株）エム・ディー・エスと（株）栄商が連結対象（スーツ事業）に加わりましたが、売上の大部分がグループ内取引のため 損益に与える影響は軽微であります。 3．ポイント還元は、平成 17 年度実績では 1,951 百万円、平成 18 年度実績では 2,2
Slide 13: 主な経費の明細
２．主な経費の明細 【中間期】 （単位：百万円,％） 平成１７年度中間期 平成１８年度中間期 平成１９年度中間期 実績 売上比 前期比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 人 件 費 11,823 16.6 106.1 11,956 16.7 101.1 12,800 17.2 107.1 ポ イ ン ト 還 元 827 1.2 83.7 966 1.3 116.8 970 1.3 100.4 ポ イ ン ト 引 当 ▲44 ▲0.1 ― 11 0.0 ― 120 0.2 ― 広 告 宣 伝 費 6,121 8.6 102.1 5,825 8.1 95.2 6,100 8.2 104.
Slide 14: 営業外収支の状況 / 既存店売上・客数・客単価
３．営業外収支の状況 （単位：百万円） 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 中間期 通期 中間期 通期 中間期見込 通期見込 受取利息配当金 397 719 434 782 430 840 不動産賃貸料 461 1,133 710 1,438 680 1,360 デリバティブ評価益 4,283 6,719 760 793 460 850 そ の 他 71 325 101 231 80 150 営業外収入計 5,214 8,898 2,005 3,244 1,650 3,200 支 払 利 息 30
Slide 15: 紳士服販売事業 既存店売上 / スーツ販売着数・設備投資
（参考）紳士服販売事業 既存店売上前年比 （単位：％） 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期見込 下期見込 通期見込 売 上 99.6 99.6 99.6 102.4 103.1 102.8 100.7 100.9 100.8 （注）紳士服販売事業は、スーツ事業＋キャラジャ事業であります。 ５．ス―ツの販売着数・平均売価 平成１７年度 平成１８年度 平成１９年度 （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） （平成 20 年 3 月期） 上期 下
Slide 16: 地方別期末店舗数の推移
（2） 地方別期末店舗数の推移 平成１７年３月末 平成１８年３月末 平成１９年３月末 ザ・スーツ ザ・スーツ ザ・スーツ 洋服の青山 洋服の青山 洋服の青山 カンパニー カンパニー カンパニー 北 海 道 地 方 31 （9） 32 （9） 32 1 東 北 地 方 56 （13） 1 59 （2） 1 60 1 関 東 地 方 173 19 179 21 183 25 （内 東 京 都） （59） （15） （59） （17） （59） （15） （内 東京 23 区内） （39） （12） （38） （15） （38） （13） 中 部 地 方 120 1 125 2 129 5 近 畿
Slide 17: 期末従業員の状況 / 単位当たり売上・在庫推移
７．期末従業員の状況 （単位：人） 平成１７年３月末 平成１８年３月末 平成１９年３月末 増減 増減 増減 社 員 3,051 137 3,294 243 3,504 210 パートタイマー 1,679 33 1,679 0 1,629 ▲50 合 計 4,730 170 4,973 243 5,133 160 （注）パ―トタイマ―は、1 人当たり 1 日 8 時間換算で算出しております。 ８．単位当たり売上・在庫推移 平成１６年度 平成１７年度 平成１８年度 （平成 17 年 3 月期） （平成 18 年 3 月期） （平成 19 年 3 月期） ス―ツ事業 キャラジャ事業 ス―ツ事業 キャ
Slide 18: 資金運用明細 / 株主構成
９．資金運用明細 (1) 種類別残高 （2） 償還期限別残高 （単位：百万円,％） （単位：百万円,％） 金 額 構 成 比 金 額 構 成 比 現 預 金 25,526 27.4 1 年未満 90,856 97.5 ｺﾏ-ｼｬﾙﾍﾟ-ﾊﾟ- 10,497 11.3 2 年未満 1,000 1.1 公 社 債 2,299 2.4 2年 超 1,299 1.4 株 式 8,833 9.5 合 計 93,155 100.0 外 国 債 券 1,000 1.1 リース債権信託 10,000 10.7 （注）1．外国債券は、全て円建てで為替リスクはありません。 2．貸付金は、㈱青山キャピタル、㈱青五向
Slide 19: 業界環境 スーツの国別輸入実績
Ⅲ．業界環境 １．ス―ツ（ブラックス―ツを含む）の国別輸入実績（出所：通関統計） （（ ）は前年比％） 平成 16 年（1 月～12 月） 平成 17 年（1 月～12 月） 平成 18 年（1 月～12 月） 数量 金額 平均単価 数量 金額 平均単価 数量 金額 平均単価 （千点） （百万円） （円） （千点） （百万円） （円） （千点） （百万円） （円） （119.5） （115.5） （96.7） （103.7） （104.6） （100.9） （92.0） （96.6） （104.9） 中 国 9,825 55,747 5,674 10,184 58,300 5,725 9,37
Slide 20: 会計処理 デリバティブ評価損益の見込
Ⅳ．会計処理 1．デリバティブ評価損益の見込（19 年度） （1） 平成 19 年 3 月末の為替レート、日米金利差不変と仮定した場合（平成 20 年 3 月末） 【平成 19 年 3 月末の為替レート：118.09 円】 上期 460 百万円の評価益・下期 390 百万円の評価益⇒ 通期 850 百万円の評価益 (2） 為替レートが 113.09 円と仮定した場合（日米金利差不変）（平成 20 年 3 月末） 上期 1,680 百万円の評価損、下期 610 百万円の評価益⇒ 通期 1,070 百万円の評価損 (3) 為替レートが 123.09 円と仮定した場合（日米金利差不変）（平 20 年
Slide 21: スーツ販売着数・平均売価の推移
（参考） スーツ販売着数・平均売価の推移 (単位：千着) (単位：円) 2,800 26,000 2,600 販売着数 25,500 平均売価 2,400 2,200 25,000 2,000 24,500 1,800 1,600 24,000 1,400 23,500 1,200 1,000 23,000 Ｈ14年度 Ｈ15年度 Ｈ16年度 Ｈ17年度 Ｈ18年度 －20－