Jelly Beans Group Co.,ltd. · TSE:3070
Jelly Beans Group Co.,ltd — Q2 FY2011 Earnings Presentation
19 slides from Jelly Beans Group Co.,ltd's earnings presentation, Sep 15, 2010
Slide 1: 平成23年1月期 第2四半期決算説明会
平成23年1月期 第2四半期決算説明会 平成22年9月15日 Copyright©2010 AMAGASA Co., Ltd. All Rights Reserved.
Slide 2: Table of Contents
Table of Contents ◆平成23年1月期第2四半期決算ハイライト ･････････････････････････ ････････････ P2 ◆業績変動要因①売上高 ･･･････････････････････････････････････････････････ P5 ◆業績変動要因②売上高総利益･･･････････････････････････････････････････････ P7 ◆業績変動要因③費用項目 ･････････････････････････････････････････････････ P8 ◆事業別セグメント別概況 ･･･････
Slide 3: 第2四半期累計期間決算ハイライト①（P/L）
◆平成23年1月期第2四半期累計期間決算ハイライト①（P/L） （単位：百万円） 平成23年1月期第2四半期 平成23年1月期第2四半期累計期間実績 平成21年2月～7月 累計期間業績予想 （平成22年2月～7月）※1 累計実績※1 （平成22年3月12日公表） 前年同期比 業績予想比 （=①÷③） （=①÷④）※2 ①連結 ②非連結 ③非連結 ④連結 項 目 実績 構成比 実績 構成比 構成比 構成比 売 上 高 3,206 100.0% 3,206 100.0% 2,987 100.0% 3,253 100.0% 107.3% 98.6% 売 上 総 利 益 1,141 35.6% 1,1
Slide 4: 第2四半期決算ハイライト②（B/S）
◆平成23年1月期第2四半期決算ハイライト②（B/S） Point □資産 受取手形及び売掛金が110百万円増加したことに加え現金及び預金が431百万円増加、棚卸資産が53百万円減少したこと等により、流動資産は472 百万円増加し2,622百万円となった。また、固定資産はリース資産の計上などにより117百万円増加し3,629百万円となり、総資産は589百万円増加の 6,251百万円となった。 □負債 短期返済予定の長期借入金の増加180百万円及び仕入債務の増加168百万円等により、流動負債は275百万円増加し2,127百万円となった。また 長期借入金の増加151百万円、リース債務（長期）の計上
Slide 5: 第2四半期累計期間決算ハイライト③（CF）
◆平成23年1月期第2決算累計期間決算ハイライト③（CF） Point □営業ＣＦ：税引前当期純利益の増加174百万円、棚卸資産の減少32百万円等に加え、減価償却の増加51百万円などにより、71百万円となった。 □投資ＣＦ：定期預金の払戻しや差入保証金の回収などにより48百万円となった。 □財務ＣＦ：長期借入による収入は450百万円減少し、また、同返済による支出が61百万円減少したことなどにより18百万円となった。 以上の結果、当期末における現金及び現金同等物の残高は、1,028百万円となった。 （単位：百万円） 平成22年1月期 平成23年1月期 第2四半期 第2四半期（連結）※1 (個別）
Slide 6: 業績変動要因①-1 売上高～チャネル別販売動向
◆業績変動要因①-1 売上高～チャネル別販売動向 Point □卸売事業：スーパ－・GMS向け販売が大きく落ち込んだものの、百貨店向け販売が引続き2桁増となったほか、主要アパレル顧客向け販売が大幅に伸びたこと などから、卸売事業全体の売上高は前年同期比＋8.5％となった。 □小売事業：既存店売上高が前年同期を下回ったものの新店売上げが寄与し、全店ベース（期末店舗数は前年同期末比△1）では前年同期比＋1.9%となった。 ①平成23年1月期 ②平成22年1月期累計 ③前年同期 第２四半期累計期間 2-7月累計 増減率 （①÷②-1） 業態 純売上額 構成比 純売上額 構成比 ①専門店 1,324
Slide 7: 業績変動要因①売上高～上位30社売上高構成比推移
◆業績変動要因①売上高～上位30社売上高構成比推移 □ 取引先各社の対応に違いがみられ、上位５社に変動があった。30社中直営店9店舗（前年同期は8）がランクインし、初めて専門店と同数 Point （12⇒9社）となったほか、百貨店顧客が6社（前年同期は5）ランクインし、主要アパレル顧客が大きくランクアップするなど、事業環境を反映する かたちとなった。 ◆平成23年１月期第２四半期累計期間 売上高上位30社 ◆平成22年１月期２月～７月累計 売上高上位30社 前年同期 得意先名 純売上額 構成比 業態 得意先名 純売上額 構成比 業態 増減率 1 A 336 10.5% 百貨店 34.0% 1
Slide 8: 業績変動要因②～売上高総利益
◆業績変動要因②～売上高総利益 ロス率の悪化がみられるも、①棚卸資産回転率の向上、⑤海外仕入比率（特に中国現法を通じた直輸入比率)の向上等により、粗利益率は35.6% Point （前年同期比＋1.8Pt.）に改善 海外仕入比率推移（足数、半期ベース） ■平均販売単価 ■イレギュラーサイズ商材 50% 全社平均 ¥3,332.78 ⇒ ¥3,468.39（＋4.1%） 107百万円⇒148百万円 《セグメント別》 （販売額構成比3.6% ⇒ 4.6%） 45% 36.06% 37.51% 36.04% 39.08% 45.43% 卸売事業 ¥3,116.60 ⇒ ¥3,280.02（＋5.2%
Slide 9: 業績変動要因③～費用項目（販売管理費など）
◆業績変動要因③～費用項目（販売管理費など） □①百貨店向け販売の拡大に伴う人件費の増加19百万円あるも、小売事業・間接部門における人件費削減により売上高比ベースで人件費率 Point が1.1Pt.改善。②減価償却費はリース会計適用によるシステム関連費用の増加31百万円、固定資産取得（本社ビル）によるもの13百万円 等により1.3Pt.増加、③事務用品費は前期における本社移転に伴う備品等の臨時購入が発生しなかった為、同0.7Pt.改善した。 これらの結果、販管費比率は1.8Pt.低下し、売上高比29.9%となった。 □営業利益は、粗利益率の改善1.8Pt.及び販管費比率の低減により3.6Pt
Slide 10: 事業セグメント別概況① 卸売事業
◆事業セグメント別概況① 卸売事業 □売上高・粗利益ベースでは百貨店が牽引役となったが、新規百貨店運営経費が嵩んだことなどから、本業利益ベースでは専門店及びアパレル Point 顧客向け販売が大きく寄与した。直輸入比率の向上により事業部全体の粗利益率が1.9Pt.改善し、営業利益は576百万円（前年同期は485 百万円）となった。 ◎販売チャネル別事業概況（卸売事業） 販売チャネル別事業概況（卸売事業） ①顧客数の減少（131⇒129社）あるも、②（各社の対応に大きな違いがあるものの）昨今の「低価格商材への一斉シフト」から、 専門店 「トレンド商材への回帰」傾向が見られた。この結果、専門店につ
Slide 11: 事業セグメント別概況② 小売事業
◆事業セグメント別概況② 小売事業 □全店ベースでは売上高が前年同期を僅かに上回ったものの、粗利益率は1.1Pt.低下。前期における不採算店舗閉鎖により販管比率が4.4Pt.低 Point 下したことにより、営業利益は3.4Pt.改善し、16百万円(前年同期は△1百万円）となった。 ◎事業セグメント別損益 （小売事業） 平成23年1月期 平成22年1月期 （単位：百万円） （第2四半期累計） (平成21年2月～7月) 金額 構成比 金額 構成比 増減額 ●売上高 519 100.0% 510 100.0% 10 ●売上総利益 284 54.7% 285 55.8% (1) 人件費 106 20
Slide 12: 下半期の事業計画について
下半期の事業計画について 11 Copyright©2010 AMAGASA Co., Ltd. All Rights Reserved.
Slide 13: 平成23年1月期利益計画
◆平成２３年１月期利益計画 【単位：百万円】 ① 平成23年1月期 ② 平成23年1月期 ③ 平成23年1月期 ④ 【参考】 ⑤ 前年同期増減率 上半期実績 下半期計画 通期計画 前年同期実績 【＝③÷④】 （平成22年2月～7月） （平成22年8月～23年1月） （平成22年2月～23年1月） （平成21年2月～22年1月） ①専門店 1,324 1,235 2,559 2,581 -0.9% ②百貨店 610 721 1,330 1,116 19.3% ③スーパー 180 297 477 445 7.1% ④通販 80 97 177 168 5.3% ⑤海外 192 146 339 351
Slide 14: 販売チャネル別施策①卸売事業
◆販売チャネル別施策①卸売事業 販売チャネル 主な施策 成長性 専門店 ★～★★ ｽｰﾊﾟｰ･GMS （1） 商材特性の説明強化（低価格化によらない差別化ポイントの強調） （現状維持） 海外取引 （２） 販売計画の精緻化及びフォローアップの徹底 （3） 店舗別収益性の改善 ①店舗当たりのフェイス数拡大 百貨店 ②店頭ディスプレイの改善 ★★★ ③外注コスト削減（直接人件費関連） ④商材の仕入・供給体制の強化 （4） 提案型営業による新規顧客開拓・1社当たり取引の増大（継続） ★～★★ 通販 （現状維持） （5） 提案型営業の強化（継続） アパレル ★★ （6） 相手先ブランドによる商品供給の推
Slide 15: 販売チャネル別施策②小売事業
◆販売チャネル別施策②小売事業 □立地条件・特性顧客に木目細かく対応したマルチショップブランド展開 ■北海道 ●ＪＥＬＬＹ ＢＥＡＮＳ 札幌・ステラプレイス店 ①JELLY BEANS、②Hanna Garden、③Ginette、④nico Roömによる採算性を重視した新規出店 〒０６０-０００５ □出店体制の強化 北海道札幌市中央区北５条西２丁目５番地 札幌ステラプレイスＢ１Ｆ ■関東 ■東北 ●ＪＥＬＬＹ ＢＥＡＮＳ 仙台パルコ店 ★ＪＥＬＬＹ ＢＥＡＮＳ ららぽーとTOKYO-BAY店 〒９８０-８４８４ 〒２７３－８５３０ 千葉県船橋市浜町２－１－１ 北館２Ｆ 宮城県仙台市青葉区中
Slide 16: その他の重点施策
◆その他の重点施策 主な施策 （1） インポート比率引き上げによる収益性の向上 仕入政策 （2） 中国からの直輸入体制の強化 （３） 直輸入体制強化に備えたデザイナーの増員・育成 商品企画等 （４） 店頭ディスプレイの強化（特に百貨店） （５） 労働生産性の向上 ①成果主義型人事評価制度の導入 ②残業代管理の徹底 事業運営 ③外注費用の削減 （６） 事業部単位での経費・利益管理の強化⇒査定への厳密な反映 15 Copyright©2010 AMAGASA Co., Ltd. All Rights Reserved.
Slide 17: 連絡先・将来の展望に関する注意事項
本資料は、当社の事業及び業界動向について当社による現在の予定、推定、見込み又は予想に基づいた将来の展望につ いても言及しています。 これらの将来の展望に関する表明は、様々なリスクや不確かさが伴っています。既に知られた、もしくは未だ知られて いないリスク、不確かさその他の要因が、将来の展望に対する表明に含まれる事柄とは異なる結果を引き起こさないとも 限りません。当社は将来の展望に対する表明、予想が正しいと約束することはできず、結果は将来の展望と著しく異なる こともありえます。 本資料における将来の展望に関する表明は、現時点において入手可能な情報に基づいて、当社により現時点においてな されたもので
Slide 18: 参考資料①
◆参考資料① ブランド別平均単価推移（半期ベース） 6,500 6,000 5,500 5,300.5 5,273.0 5,000 4,661.8 4,939.9 4,500 4,142.0 4,302.1 4,000 3,780.0 3,680.2 3,693.6 3,595.6 3,500 3,433.0 3,292.0 3,150.7 3,492.2 3,366.0 3,000 2,500 平成21年2-7月累計 平成21年8月-22年1月 平成22年2-7月累計 ジェリービーンズ ミンクス ジネット ルキオネ ルキオネリッシェ ブランド別売上構成比（半期比較） 0.2% 3.5% 0.
Slide 19: 参考資料②
◆参考資料② □所有者別株式分布状況（平成22年7月31日現在） □株主構成（所有株式数ベース） □大株主の状況（平成22年7月31日現在） 0.13% 0.00% 1.31% 6.08% 0.01% 所有株式数 持株比率 株主の名称 （株） (%) 1 天笠悦藏 3,213 33.47% 2 吉田嘉明 1,865 19.43% 3 ㈱アマガサ 584 6.08% 4 天笠民子 511 5.32% 92.47% 5 天笠竜蔵 459 4.78% 個人その他 金融機関 証券会社 外国法人等 その他の法人 自己名義株式 6 安西彩子 260 2.71% 6 天笠咲子 260 2.71% □株主構成
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