Slide 1: 2022年度（2023年3月期）決算説明会
2022年度（2023年3月期）決算説明会 2023.5.19
Slide 2: 目次
目次 １．2022年度業績 ４．企業価値の向上を目指して （１）決算ハイライト ・・・ 4 （１）企業価値の向上に向けて（ROEの向上） ・・・ 21 （２）業績ハイライト（受注高・売上高） ・・・ 5 （２）M&Aの取り組み ・・・ 22 （３）業績ハイライト（営業利益） ・・・ 6 （３）キャッシュアロケーション方針 ・・・ 23 （４）業績ハイライト（セグメント別状況） ・・・ 7 （４）ESG経営の実践 ・・・ 24 ２．2023年度通期計画 5．株主還元 （１）計画サマリー ・・・ 9 （１）配当、自己株式取得 ・・・ 30 （２）計画サマリー（セグメント別状況） ・・・ 10 （２
Slide 3: １．2022年度業績
１．2022年度業績 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 3
Slide 4: （１）決算ハイライト
（１）決算ハイライト 売上高は6,276億円と過去最高を更新、繰越工事高も過去最高に 営業利益は325億円と減益となるも23年度は回復へ 配当水準をDOE4.0%に引き上げ、年間配当120円へ 自己株式取得30億円公表、継続的に還元を実施 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 4
Slide 5: （２）業績ハイライト（受注高・売上高）
（２）業績ハイライト（受注高・売上高） 過去最高の売上高を更新。受注高も過去最高に匹敵する高水準に ■ 受注高 ■ 売上高 （単位：億円） 前年同期比 ＋5％ 前年同期比 ＋6％ ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 5
Slide 6: （３）業績ハイライト（営業利益）
（３）業績ハイライト（営業利益） モバイルキャリアの投資抑制や、一過性の不採算案件の発生・のれん一括償却により減益 ■ 営業利益 （単位：億円） 通信キャリア ▲65 システム 不採算案件 都市インフラ ソリューション のれん一括償却 ▲17 ＋6 ▲23 ▲98 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 6
Slide 7: （４）業績ハイライト（セグメント別状況）
（４）業績ハイライト（セグメント別状況） （単位：億円） 通信キャリア 都市インフラ システムソリューション 売 上 高 特殊要因 特殊要因 セ 不採算案件発生 4億 のれん一括償却 4億 不採算案件発生14億 のれん一括償却 １億 グ メ ※ ン ※ ト ※ 利 益 ※ （ 率 ） ※特殊要因調整後 ※特殊要因調整後 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 7
Slide 8: ２．2023年度通期計画
２．2023年度通期計画 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 8
Slide 9: （１）計画サマリー
（１）計画サマリー 都市インフラ・システムソリューションの拡大により引き続き増収の計画 資材高騰などの要因がある中、構造改革をさらに推し進めることで収益性を改善し、増益を目指す 2022年度 2023年度 （単位：億円） 実績 通期計画 前期差 A B BーA 受注高 6,256 6,200 ▲56 売上高 6,276 6,300 ＋24 （5.2%） （5.4%） (＋0.2P) 営業利益 325 340 ＋15 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 9
Slide 10: （２）計画サマリー（セグメント別状況）
（２）計画サマリー（セグメント別状況） （単位：億円） 通信キャリア 都市インフラ システムソリューション 売 上 高 セ グ メ ン ト 利 益 （ 率 ） ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 10
Slide 11: 3．セグメント別取り組み
3．セグメント別取り組み ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 11
Slide 12: （１）通信キャリア
（１）通信キャリア ■ 売上高の推移 （単位：億円） 23年度計画 通信キャリア各社の投資抑制傾向は継続 を想定。減収減益となるがグループ全体の 構造改革により減益幅の圧縮に努める。 主な取り組み ■ セグメント利益の推移 ・業務量に合わせた体制のスリム化と成長 分野への要員シフト ・業務の標準化・平準化による生産性向上 ・AIやオフショアなどによる業務改善の推進 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 12
Slide 13: （１）通信キャリア ～構造改革2.0～
（１）通信キャリア ～構造改革2.0～ 通信キャリアの急減速に対応するため、組織の生産性向上を加速する「構造改革2.0」を実施する 施工効率の低下 施工体制の組織統合 通 （業務量減、キャリア別の施工体制） （ビジネスエンジニアリング本部） 信 キ キャリアA マルチキャリア ャ リ 施工プロセス標準化 ア 施工組織の統合 事 キャリアB スリム化 業 拡大分野へ人員シフト 生産性UP！ 都市インフラ事業 システムソリューション事業 電気・電力、スマートエネルギー事業の拡大 ソリューションを活用したビジネスモデル提案 鉄道、公共等の社会インフラ設備の拡大 高付加価値領域の強化 AI インフラ系
Slide 14: （２）都市インフラ
（２）都市インフラ ■ 売上高の推移 （単位：億円） 23年度計画 好調なエネルギーユニットを中心に積極的に 事業拡大。材料費やエネルギー価格の高騰 を織り込むも、利益改善の取り組みを継続。 主な取り組み ■ セグメント利益の推移 特殊要因 不採算案件発生 4億 のれん一括償却 4億 ・蓄電池・EV等の新たなエネルギー市場拡大 に応じた体制強化 ・洋上風力事業（自営線土木工事）へ挑戦 ・オフショアやBIM/CIMを活用した設計・積 算業務の改革 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 14
Slide 15: （２）都市インフラ（ビジネスユニット別内訳）
（２）都市インフラ（ビジネスユニット別内訳） ■ 売上高の推移 （単位：億円） ・エネルギー ・公共基盤 ・施設基盤 （電気、環境、再エネなど） （鉄道通信、都市土木など） （700MHz、ローカル5G設備など） ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 15
Slide 16: （２）都市インフラ（エネルギーユニットからの展開）
（２）都市インフラ（エネルギーユニットからの展開） データセンターを中心としたエネルギーユニットから、周辺領域への幅出しを狙う 建物設備 空調・衛生 工 LAN/WAN 事 サーバ・ラック 蓄電池 太陽光 電気・電力 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 16
Slide 17: （３）システムソリューション
（３）システムソリューション ■ 売上高の推移 （単位：億円） 23年度計画 人財確保と体制強化を推進し採算性の高い 事業領域へリソースを積極投入。事業拡大と 同時に収益性のさらなる向上を図る。 主な取り組み ■ セグメント利益の推移 ・IT中核2社（EDS・ESM）再編によるス 特殊要因 不採算案件発生14億 ケールメリットを生かした生産性向上 のれん一括償却 １億 ・保守運用機能強化によるマネージドサービス の拡大 ・グローバルにおけるリファービッシュビジネスの 拡大と国内展開 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 17
Slide 18: （３）システムソリューション（ビジネスユニット別内訳）
（３）システムソリューション（ビジネスユニット別内訳） ■ 売上高の推移 （単位：億円） ・情報システム ・サービス ・グローバル （受託開発、サーバ構築等） （保守・運用等リカーリング） ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 18
Slide 19: （３）システムソリューション（マネージドサービスの取り組み）
（３）システムソリューション（マネージドサービスの取り組み） 開発・構築で培ってきた技術を生かしマネージドサービスを拡大 ソリューションプロバイダを目指しビジネスモデルの変革に挑戦 IT統合運用サービス マネージドサービス サク 365 T EX S O ーラ Officeソフト Teams Exchange Sharepoint OneDrive Microsoft 365 ビウ AD I Securityサービス Desktop P スド ビジネス Azure Azure AD Intune Defender for Power Virtual Desktop Endpoint Platf
Slide 20: 4．企業価値の向上を目指して
4．企業価値の向上を目指して ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 20
Slide 21: （１）企業価値の向上に向けて（ROEの向上）
（１）企業価値の向上に向けて（ROEの向上） 中期経営計画で掲げるROE 9.0％以上に向けて持続的な成長を追求 資本コストを上回る成長を続けることで企業価値向上につなげる ■ ROE向上を目指して 受注・売上高増 既存ビジネスの拡充・拡大 成長分野への要員シフト・人財投資 粗利率の向上 業務集約とDXの最大活用 リカーリングビジネス強化による安定収益の確保 販管費の削減 【ROE】 利益 抜本的な業務見直し・改革 会社の枠を超えたグループ内リソースの最大活用 当期純利益 不要資産の売却 自己資本 保有不動産の最大活用と不要資産の早期売却 政策保有株式の継続的な縮減 M&A 投資効果・収益性重
Slide 22: （２）M&Aの取り組み
（２）M&Aの取り組み 積極的なM&Aを継続、規模の拡大とともにさらなる収益性の向上も図る ■ M&Aした子会社の業績 ■ M&A方針 ※2018年度以降グループ入りした子会社の集計。ただし西日本3社グループを除く。 ・2030年目指す事業ポ-トフォリオに向けた戦略的M&A先の発掘 （億円） ・投資効果、収益性を意識した投資先選定とモニタリング体制構築 ・政策保有株式の売却による資産ポ－トフォリオの再構築 事業分野 主な目的 ・エネルギー事業強化 都市インフラ ・リニューアル事業開拓 ・事業規模拡大 ■ 2022年度の主な投資実績 会社名 領域 ・マネージドサービスの加速 ㈱イセキ開発工機 都
Slide 23: （３）キャッシュアロケーション方針
（３）キャッシュアロケーション方針 創出キャッシュを有効活用するとともに、有利子負債を活用しながら、企業価値向上を実現 ■ キャッシュアロケーション方針（2021年度～2025年度累計） ・財務健全性の維持 有利子負債 ・DXをはじめとした成長基盤構築 ・ESGを考慮した資金調達 450億～ ⇒ 5年間で想定700億円規模 資産売却 成長投資 ・低コスト調達によるWACC低減 1,200億円～ ・M&Aによる成長も継続 ⇒ 国内外で500億以上 ・人財/R&Dにキャッシュを積極配分 ・政策保有株式の縮減 EBITDA 株主還元 ・不要不動産の早期売却 2,250億円 1,000億円 （年450
Slide 24: （４）ESG経営の実践（マテリアリティ）
（４）ESG経営の実践（マテリアリティ） サステナビリティ経営強化に向けてマテリアリティを特定 目指す4つの社会 2030ビジョン カーボン 健康で生き生きと グローバルで 貧困・格差が ニュートラルな 暮らせる 多様性を享受する 解消される社会 “Engineering for Fusion” 社会 スマートな社会 社会 ～社会を繋ぐエンジニアリングをすべての未来へ～ 課題抽出 マテリアリティ マテリアリティを特定 特定プロセス ① ロングリスト作成（GRIスタンダード、SASB等参照） 特定結果 ② スコアリング／ワークショップ（優先順位付け） ③ 社外ステークホルダー、社外役員ヒアリング
Slide 25: （４）ESG経営の実践（マテリアリティ）
（４）ESG経営の実践（マテリアリティ） “つなぐエンジニアリング“による社会課題の解決 ●【E】カーボンニュートラルな社会の実現 価値創造 ●【E】サーキュラーエコノミーへの貢献 ●【S】社会の基礎となるインフラの構築と保全 ●【S】地域コミュニティへの貢献と良好な関係づくり ●【S】建設DXの推進 多様な人財が活躍できる環境づくり ●【S】価値創造を担う人財の育成と登用 ●【S】働くすべての人の安全と健康 ●【S】ダイバーシティの尊重といきいきと働ける職場づくり ●【S】DXの推進による生産性の向上 イノベーションを生み出す企業文化の醸成 価値創造の ●【S】未知への挑戦と技術の研鑽の奨励
Slide 26: （４）ESG経営の実践（国内：環境関連ビジネス）
（４）ESG経営の実践（国内：環境関連ビジネス） 環境関連事業を通じて、社会課題を解決 ■ 木質バイオマス発電 ■ 営農型太陽光発電 足利エコパーク バイオマス発電所（古殿町） 実証施設（東松山市） ■ 廃棄物処理施設（包括運営） 運営・監視設備 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 26
Slide 27: （４）ESG経営の実践（グローバル：リファービッシュビジネス）
（４）ESG経営の実践（グローバル：リファービッシュビジネス） カーボンニュートラルへの取り組みとリファービッシュビジネスを結合、拡大を目指す ■ リファービッシュビジネス カーボン・フットプリント・スタンダード Carbon Footprint Ltd.社 による低炭素資格を証明する国際的基準 3. 現状調査 4. 保守サービス 「カーボン・ニュートラル組織」に認定 「カーボン・ニュートラル・プラス組織」に認定 既存IT設備の現場調査およ SLAに基づく製品復旧対応、 び点検作業の実施 交換対応の提供 2. 製品提供 5. 適切な処理 カーボン・フットプリント・スタンダードにより認定された「
Slide 28: （４）ESG経営の実践（その他）
（４）ESG経営の実践（その他） その他各種取り組みも継続、外部評価も獲得 ■ MSCI ジャパンESGセレクト・リーダーズ指数 採用銘柄 MSCIが日本の時価総額上位700銘柄から、ESG評価に優れた企業を選別して構築 ■ 「D&I Award 2022」 最上位 「Best Workplace for Diversity＆Inclusion」を受賞 Job rainbowが策定した、企業の多様性推進を可視化する指標「ダイバーシティスコア」により認定 ■ 「PRIDE指標2022」 にてシルバー認定を取得 任意団体「work with Pride」が策定した、職場におけるLGBTQなどのセク
Slide 29: 5．株主還元
5．株主還元 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 29
Slide 30: （１）配当、自己株式取得
（１）配当、自己株式取得 23年度より配当方針をDOE4.0%基準に変更し、1２期連続増配を予定（23年度年間120円） 自己株式取得も継続的・機動的に実施 ■ 年間配当の推移 12期連続増配（予定） ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 30
Slide 31: （２）総還元額、ROE・EPS
（２）総還元額、ROE・EPS 連続増配と継続的な自己株式取得により株主還元を充実 中期経営計画達成に向けて引き続き資本効率を意識した事業運営に取り組む ■ 総還元額 ■ ROE・EPS ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 31
Slide 32: 6．トピックス
6．トピックス ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 32
Slide 33: （１）ニュートラルホスティングの拡大
（１）ニュートラルホスティングの拡大 グループ会社でインドネシアに本社を置く海外子会社 PT dhost 社が同国内における屋内通信イン フラシェアリングサイト数1,500局を超え、最大規模のリーディングカンパニーに 施工写真 設置機器 ショッピングモール外観 屋内アンテナ ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 33 33
Slide 34: （２）DfMA工事への取り組み
（２）DfMA工事への取り組み 次世代の施工手法である”DfMA（ Design for Manufacture and Assembly ）”を海外事業において展開 海外子会社のWinner社がシンガポール政府より“PREFAB MEP SPECIALIST”として正式認定 DESIGN MANUFACTURING DELIVERY INSTALLATION ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 34
Slide 35: （３）技能五輪全国大会予選会で世界記録更新
（３）技能五輪全国大会予選会で世界記録更新 ー人財育成の取組みー 第61回技能五輪全国大会予選会で 「光接続スピード競技」の世界記録を更新！ 村田社員他5名が本年11月に愛知県にて開催の 第61回技能五輪全国大会本選への出場権を獲得 ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 35
Slide 36: 注記事項・お問合せ先
■ 注記事項 本資料に掲載している将来の見通しや業績予想等につきましては、当社が発表日現在において 認識および入手している情報にもとづき作成したものであり、実際の業績等は様々な要因によって 予想と大きく異なる場合がありますのでご留意ください。 【お問合せ先】 エクシオグループ株式会社 経営企画部 コーポレート・コミュニケーション室ＩＲ担当 酒井、徳田、牛尾 TEL 03-5778-1073 MAIL exeo.ir@en2.exeo.co.jp ©2023 EXEO Group, Inc. All Rights Reserved. 36
Slide 37: Engineering for Fusion
Engineering for Fusion HAERBOLY IAT VY YPETATOREN EO