Araya Industrial Co., Ltd. · TSE:7305

Araya Industrial — Q1 FY2024 Earnings Presentation

36 slides from Araya Industrial's earnings presentation, Aug 24, 2023

  1. Slide 1: 2024年3月期 第1四半期決算説明資料

    2024年3月期 第1四半期決算説明資料 2023年8月24日 証券コード7305

  2. Slide 2: 目次

    目 次 Ⅰ．2024年3月期 第1四半期 連結決算概要 ２ Ⅱ．2024年3月期 第1四半期 セグメント毎の概要 13 Ⅲ．2024年3月期 通期連結業績予想 21 Ⅳ．株主還元 24 Ⅴ．ご参考_前期実績 26 ※本資料における数字は、百万円未満を切捨て。 ％表示は、小数点以下第1位未満を四捨五入。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 1

  3. Slide 3: 2024年3月期 第1四半期 連結決算要旨

    Ⅰ.1_1 2024年3月期 第1四半期 連結決算要旨 売上高 115.0 億円 売上 総利益 20.1 億円 （前年同期比 ▲ 2.8 ％） （前年同期比 ▲ 24.0 ％） 営業 6.2 億円 経常 9.3 億円 利益 利益 （前年同期比 ▲ 47.0 ％） （前年同期比 ▲ 33.6 ％） 親会社株主に 帰属する 6.5 億円 【EPS】 1株当たり 118円32銭 四半期純利益 （前年同期比 ▲ 30.4 ％） 四半期純利益 （前年同期比 ▲ 30.4 ％） ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 2

  4. Slide 4: 第1四半期 決算のポイント

    Ⅰ.1_2 2024年3月期 第1四半期 連結決算要旨 2024年3月期 第1四半期 決算のポイント 前年同期比 ： 【減収減益】 鉄鋼業界においては、供給制約の緩和に伴う自動車生産の回復や首都圏を中心と した再開発案件の着工など、需要回復が見られる一方で、資源・エネルギー価格の 高止まりや人手不足による中小案件の需要低迷など、分野ごとで濃淡がみられ、国 内の鉄鋼需要は総じて、低調に推移した。 このような情勢のもと、当社グループは、主力の鋼管事業を中心に、様々なコス トが上昇する中で、拠点ごとの生産品見直しによる配送の最適化と設備改善による 生産の効率化を推進することでコスト削減に取り組んだ。

  5. Slide 5: 連結損益計算書（前年同期比較）

    Ⅰ.2_1 2024年3月期 第1四半期 連結損益計算書（前年同期比較） 当第1四半期 前第1四半期 前 年 前期実績 （2023.4.1~6.30） （2022.4.1～6.30） 同期比 (2022.4.1～2023.3.31) (単位：百万円) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 売上高 11,505 (-) 11,836 (-) ▲ 2.8％ 46,426 (-) 売上原価 9,490 (82.5%) 9,182 (77.5%) + 3.3％ 35,997 (77.5%) 売上総利益 2,015 (17.5%) 2,653 (22.4%) ▲ 24.0％

  6. Slide 6: 連結損益計算書（進捗率）

    Ⅰ.2_2 2024年3月期 第1四半期 連結損益計算書（進捗率） 当期実績 当第1四半期（2023.4.1～6.30） 上期予想値 通期予想値 (単位：百万円) 金 額 上期計画進捗率 通期計画進捗率 (2023.4.1～9.30) (2023.4.1～2024.3.31) 売上高 11,505 （52.3%） （26.8%） 22,000 43,000 営業利益 627 （62.8%） （34.9%） 1,000 1,800 経常利益 933 （66.7%） （46.7%） 1,400 2,000 親会社株主に帰属する四半期純利益 658 （73.2%） （50.7%） 900 1,300

  7. Slide 7: 連結売上高（推移表）

    Ⅰ.3_1 2024年3月期 第1四半期 連結売上高（推移表） （単位：百万円） 1Q 売上総利益率 15,000 22.4% 20.9% 12,000 17.2% 17.5% 9,000 6,000 11,836 11,505 8,914 8,970 3,000 0 2021年3月期_1Q 2022年3月期_1Q 2023年3月期_1Q 2024年3月期_1Q ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 6

  8. Slide 8: 連結営業利益（推移表）

    Ⅰ.3_2 2024年3月期 第1四半期 連結営業利益（推移表） （単位：百万円） 1Q 営業利益率 2,000 1,500 10.0% 1,000 5.8% 5.5% 1,184 500 627 1.9% 523 176 0 2021年3月期_1Q 2022年3月期_1Q 2023年3月期_1Q 2024年3月期_1Q ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 7

  9. Slide 9: 連結経常利益（推移表）

    Ⅰ.3_3 2024年3月期 第1四半期 連結経常利益（推移表） （単位：百万円） 1Q 経常利益率 2,000 11.8% 1,500 8.1% 1,000 6.4% 1,404 500 933 580 1.7% 156 0 2021年3月期_1Q 2022年3月期_1Q 2023年3月期_1Q 2024年3月期_1Q ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 8

  10. Slide 10: 連結当期純利益（推移表）

    Ⅰ.3_4 2024年3月期 第1四半期 連結当期純利益（推移表） （単位：百万円） 1Q 純利益率 1,000 9.0% 7.9% 8.0% 7.0% 6.0% 5.7% 5.0% 500 945 4.1% 4.0% 658 3.0% 2.0% 375 1.0% 0.3% 0 29 0.0% 2021年3月期_1Q 2022年3月期_1Q 2023年3月期_1Q 2024年3月期_1Q ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 9

  11. Slide 11: 連結貸借対照表の状況

    Ⅰ.4_1 2024年3月期 第1四半期 連結貸借対照表の状況 当第1四半期 前年度期末 増減額 主な変動事項 （2023年6月30日） （2023年3月31日） (単位：百万円) 流動資産 33,117 33,219 ▲ 102 - 資産の部 現金及び預金 7,534 8,271 ▲ 736 - 固定資産 21,888 20,820 + 1,067 投資有価証券の増加 + 1,139百万円 資産合計 55,005 54,040 + 965 - 流動負債 16,894 16,997 ▲ 102 未払法人税等の減少 ▲ 794百万円 負債の部 固定負債 5,187 4,822 + 364 繰延税

  12. Slide 12: 連結貸借対照表（推移）

    Ⅰ.4_2 2024年3月期 第1四半期 連結貸借対照表（推移） 前年度期末(2023年3月31日)_連結BS 当第1四半期(2023年6月30日)_連結BS （単位：百万円） （単位：百万円） 流動負債 流動負債 16,997 16,894 流動資産 流動資産 33,219 固定負債 33,117 固定負債 4,822 5,187 純資産合計 純資産合計 32,220 32,924 固定資産 固定資産 20,820 21,888 資産合計 54,040 負債・純資産合計 54,040 資産合計 55,005 負債・純資産合計 55,005 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD.

  13. Slide 13: 目次

    目 次 Ⅰ．2024年3月期 第1四半期 連結決算概要 ２ Ⅱ．2024年3月期 第1四半期 セグメント毎の概要 13 Ⅲ．2024年3月期 通期連結業績予想 21 Ⅳ．株主還元 24 Ⅴ．ご参考_前期実績 26 ※本資料における数字は、百万円未満を切捨て。 ％表示は、小数点以下第1位未満を四捨五入。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 12

  14. Slide 14: セグメント別売上高等（前年同期比較）

    Ⅱ.1 2024年3月期 第1四半期 セグメント別売上高等（前年同期比較） 当第1四半期（2023.4.1～6.30） 前第1四半期（2022.4.1～6.30） 増減 (単位：百万円) 金 額 構成比 (営業利益率) 金 額 構成比 (営業利益率) 金 額 率 鋼管関連 11,258 97.8％ - 11,571 97.8％ - ▲ 312 ▲ 2.7％ 自転車関連 92 0.8％ - 109 0.9％ - ▲ 16 ▲ 15.2％ 売上高 不動産等賃貸 151 1.3％ - 151 1.3％ - +0 + 0.0％ その他 2 0.0％ - 3 0.0％ - ▲0 ▲ 21.5％ 小計（連

  15. Slide 15: 鋼管関連セグメント（概況）

    Ⅱ.2_1 2024年3月期 第1四半期 鋼管関連セグメント（概況） 売上高 112億58百万円 前年同期比 ▲ 3億12百万円 （▲ 2.7％） 営業利益 5億05百万円 前年同期比 ▲ 5億03百万円 （▲ 49.9％） 主な変動要因 １．普通鋼製品 ・ 大型案件は引き続き底堅く推移した一方で、中小案件は低調な状況となった。 また、堅調に推移してきた物流倉庫や半導体工場関連、その付帯案件などにも一服感が見られ、業者間で の受注競争も激化し、販売数量は減少した。 ２．ステンレス鋼製品 ・ 段階的に引き上げられた販売価格が高止まりする中、半導体装置や食品関連、水処理等公共投資関連の案 件にも翳

  16. Slide 16: 鋼管関連セグメント（四半期別比較）

    Ⅱ.2_2 2024年3月期 第1四半期 鋼管関連セグメント（四半期別比較） 第1四半期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 通期 (単位：百万円) 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 当 期 (2024年3月期) 11,258 - - - - - - - - - 売上高 前 期 および (2023年3月期) 11,571 25.5% 11,037 24.3％ 11,696 25.7％ 11,158 24.5％ 45,464 - 構成比率 増 減 ▲ 312 ▲ 2.7％ - - - - - - - - 当 期 (2024年3月期) 505 (4.5

  17. Slide 17: 自転車関連セグメント（概況）

    Ⅱ.3_1 2024年3月期 第1四半期 自転車関連セグメント（概況） 売上高 92百万円 前年同期比 ▲ 16百万円 （▲ 15.2％） 営業損失 ▲ 9百万円 前年同期比 ▲ 2百万円 主な変動要因 1. 急激な円安による輸入自転車の販売価格の上昇により、一般ユーザーの購買意欲の減退が見られ、新製品 の投入や新規顧客開拓など拡販活動に注力したが、完成車販売数量は減少した。 （単位：百万円） 売上高（自転車関連） （単位：百万円） 営業損失（自転車関連） 150 15 10 100 5 0 50 109 -5 92 -10 ▲7 ▲9 0 -15 前第1四半期 当第1四半期 前第1四半期 当

  18. Slide 18: 自転車関連セグメント（四半期別比較）

    Ⅱ.3_2 2024年3月期 第1四半期 自転車関連セグメント（四半期別比較） 第1四半期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 通期 (単位：百万円) 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 当 期 (2024年3月期) 92 (-) - - - - - - - - 売上高 前 期 および (2023年3月期) 109 34.1% 79 24.7％ 46 14.5％ 85 26.7％ 320 - 構成比率 増 減 ▲ 16 ▲ 15.2％ - - - - - - - - 当 期 (2024年3月期) ▲9 (-) - - - - - - - - 営業利益

  19. Slide 19: 不動産等賃貸セグメント（概況）

    Ⅱ.4_1 2024年3月期 第1四半期 不動産等賃貸セグメント（概況） 売上高 1億51百万円 前年同期比 + 0百万円 （+ 0.0％） 営業利益 1億33百万円 前年同期比 + 0百万円 （+ 0.1％） 主な変動要因 ・ 前年同期から大幅な変動なし。 （単位：百万円） 売上高（不動産等賃貸） （単位：百万円） 営業利益（不動産等賃貸） 200 150 150 100 100 132 133 151 151 50 50 0 0 前第1四半期 当第1四半期 前第1四半期 当第1四半期 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 18

  20. Slide 20: 不動産等賃貸セグメント（四半期別比較）

    Ⅱ.4_2 2024年3月期 第1四半期 不動産等賃貸セグメント（四半期別比較） 第1四半期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 通期 (単位：百万円) 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 金 額 比 率 当 期 (2024年3月期) 151 - - - - - - - - - 売上高 前 期 および (2023年3月期) 151 24.9% 152 24.9％ 152 25.1％ 152 25.1％ 609 - 構成比率 増 減 +0 +0.0％ - - - - - - - - 当 期 (2024年3月期) 133 (87.6％) - - - - - - - -

  21. Slide 21: 目次

    目 次 Ⅰ．2024年3月期 第1四半期 連結決算概要 ２ Ⅱ．2024年3月期 第1四半期 セグメント毎の概要 13 Ⅲ．2024年3月期 通期連結業績予想 21 Ⅳ．株主還元 24 Ⅴ．ご参考_前期実績 26 ※本資料における数字は、百万円未満を切捨て。 ％表示は、小数点以下第1位未満を四捨五入。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 20

  22. Slide 22: 通期連結業績予想

    Ⅲ.1_ 2024年3月期 通期連結業績予想 今後の見通し 国内経済は、コロナ禍からのリバウンド需要がけん引する形で緩やかな回復が続くことが期 待される中、人手不足の深刻化や物価高の長期化を背景とした景気の不透明感も徐々に強ま りつつあり、鉄鋼需要は調整局面が長引くことが懸念されている。 このような状況下、当社グループは、国内外の鉄鋼・鋼材需要の動向を引き続き注視し、適 正マージンを確保するために販売価格の維持と需要に応じた最適生産を行うことで製品の安 定供給とコスト削減に取り組み、競争力の強化と収益確保に努める方針。 ■ 業績予想について ・ 2023年8月9日に「業績予想の修正に関するお知

  23. Slide 23: 通期連結業績予想値

    Ⅲ.2_ 2024年3月期 通期連結業績予想値 売上高 430 億円 （前年度比 ▲7.4%） 営業 利益 18 億円 経常 利益 20 億円 （前年度比 ▲61.1%） （前年度比 ▲59.6%） 親会社株主に 帰属する 13 億円 1株当たり 233円60銭 当期純利益 当期純利益 （前年度比 ▲57.5%） （前年度比 ▲57.5%） ※上記の予想数値は、発表日現在において入手可能な情報および当社が合理的であると判断した一定の前提に基づいた見通しで あり、実際の業績等は、今後様々な要因によりこれらの予想数値と異なる場合があります。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. A

  24. Slide 24: 目次

    目 次 Ⅰ．2024年3月期 第1四半期 連結決算概要 ２ Ⅱ．2024年3月期 第1四半期 セグメント毎の概要 13 Ⅲ．2024年3月期 通期連結業績予想 21 Ⅳ．株主還元 24 Ⅴ．ご参考_前期実績 26 ※本資料における数字は、百万円未満を切捨て。 ％表示は、小数点以下第1位未満を四捨五入。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 23

  25. Slide 25: 配当金実績および予想

    Ⅳ. 配当金実績および予想 基本方針 連結配当性向50％程度を目安に配当を実施 年間配当予想については、中間配当なし、期末 120 円（＝当期の年間で 120 円） を予定。 2023年3月期配当金（前期） 期末 中間 配当性向 中 間 20円00銭 130 60.0% 120 期 末 100円00銭 110 51.4% 50.0% 年 間 120円00銭 100 配当性向 21.8％ 90 40.0% 80 ※期末配当には、55円の記念配当を含みます 70 100 30.0% 2024年3月期配当金（当期） 60 28.2% 120 50 中 間(予定) - 55 21.8% 45 20.0

  26. Slide 26: 目次

    目 次 Ⅰ．2024年3月期 第1四半期 連結決算概要 ２ Ⅱ．2024年3月期 第1四半期 セグメント毎の概要 13 Ⅲ．2024年3月期 通期連結業績予想 21 Ⅳ．株主還元 24 Ⅴ．ご参考_前期実績 26 ※本資料における数字は、百万円未満を切捨て。 ％表示は、小数点以下第1位未満を四捨五入。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 25

  27. Slide 27: 連結損益計算書 四半期別推移

    Ⅴ.1_1 2023年3月期（前期）_連結損益計算書_四半期別推移 前期実績 第1四半期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 通期 (2022.04.01～06.30) (2022.07.01～09.30) (2022.10.01～12.31) (2023.01.01～03.31) (2022.04.01～2023.03.31) (単位：百万円) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 売上高 11,836 (-) 11,281 (-) 11,904 (-) 11,404 (-) 46,426 (-) 売上原価 9,182

  28. Slide 28: 連結損益計算書 直近4期比較

    Ⅴ.1_2 連結損益計算書_直近4期（2020～2023年3月期）_比較 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月 2023年3月 (単位：百万円) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 金 額 (売上高比) 売上高 41,046 (-) 36,504 (-) 40,760 (-) 46,426 (-) 売上原価 33,950 (82.7%) 30,292 (83.0%) 31,784 (78.0%) 35,997 (77.5%) 売上総利益 7,096 (17.3%) 6,212 (17.0%) 8,975 (22.0%) 10,428 (22.5%)

  29. Slide 29: 連結売上高 直近4期 推移表

    Ⅴ.2_1 連結売上高_直近4期（2020～2023年3月期） _推移表 （単位：百万円） 売上総利益率 50,000 46,426 45,000 41,046 40,760 40,000 11,404 36,504 22.5% 9,795 22.0% 35,000 11,053 9,611 30,000 17.3% 11,904 17.0% 10,629 25,000 11,091 9,479 20,000 11,281 15,000 10,296 8,500 9,644 10,000 11,836 5,000 10,325 8,914 8,970 0 2020年3月 2021年3月 202

  30. Slide 30: 連結営業利益 直近4期 推移表

    Ⅴ.2_2 連結営業利益_直近4期（2020～2023年3月期） _推移表 （単位：百万円） 営業利益率 5,000 4,628 4,500 789 4,000 3,384 10.0% 3,500 1,280 3,000 8.3% 900 2,500 2,000 1,213 1,374 1,500 1,275 3.1% 351 1,000 713 2.0% 746 360 374 1,184 500 259 239 523 302 176 0 ▲ 77 ▲ 500 2020年3月 2021年3月 2022年3月 2023年3月 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Ri

  31. Slide 31: 連結経常利益 直近4期 推移表

    Ⅴ.2_3 連結経常利益_直近4期（2020～2023年3月期） _推移表 （単位：百万円） 経常利益率 5,500 4,946 5,000 4,500 892 10.7% 4,000 3,781 9.3% 3,500 1,177 1,030 3,000 2,500 1,353 1,470 2,000 1,464 1,500 3.6% 342 956 1,000 2.6% 816 471 503 1,404 500 297 272 580 353 24 0 156 2020年3月 2021年3月 2022年3月 2023年3月 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Ri

  32. Slide 32: 連結当期純利益 直近4期 推移表

    Ⅴ.2_4 連結当期純利益_直近4期（2020～2023年3月期） _推移表 （単位：百万円） 純利益率 3,500 8.0% 3,060 7.0% 3,000 6.6% 6.3% 2,573 698 6.0% 2,500 739 5.0% 499 2,000 4.0% 1,500 3.5% 1,284 917 908 3.0% 274 1,000 170 2.0% 706 1.7% 46 550 500 290 945 844 1.0% 181 375 187 29 0 0.0% 2020年3月 2021年3月 2022年3月 2023年3月 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LT

  33. Slide 33: MEMO

    MEMO ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 32

  34. Slide 34: MEMO

    MEMO ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 33

  35. Slide 35: MEMO

    MEMO ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. All Right Reserved 34

  36. Slide 36: ディスクレーマー

    ディスクレーマー 本資料は投資家の参考に資するため、新家工業株式会社（以下、当社）の現状をご理解いただくことを目的として作成したものです。本 資料に記述されている業績予想ならびに将来予測は、発表時点で入手可能な情報に基づき当社が判断した予想であり、潜在的なリスクや不 確実性が含まれています。よって、その完全性を保証するものではなく、様々な要因の変化で実際の業績は記述されている将来見通しとは 大きく異なる結果となる可能性があることをご承知おきください。 以上を踏まえた上で、投資の決定はご自身の判断と責任でなされますようお願い申し上げます。 ©ARAYA INDUSTRIAL CO.,LTD. A

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