Sparebank 1 Helgeland · OSL:HELG
Sparebank 1 Helgeland — Helgeland Sparebank — Q3 2018 Earnings Presentation
52 slides from Sparebank 1 Helgeland's earnings presentation, 2018
Slide 1: Delårspresentasjon Q3 2018
Delårspresentasjon Q3 2018 En drivkraft for vekst på Helgeland 1 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 2: Delårspresentasjon per 30.09.18 (konsern)
Delårspresentasjon per 30.09.18 (konsern) Hovedtrekk Hanne Nordgaard Helgeland Administrerende direktør Resultat Utlån Innskudd Sverre Klausen Finansiering Finansdirektør Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 2 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 3: Hovedtrekk per 30.09.18
Hovedtrekk per 30.09.18 Resultat før skatt 219 (276) mill. kr EK-avkastning 7,2 (9,2) % Forvaltningskapital 32,8 (30,9) mrd. Kr Soliditet Ren kjerne 14,9 (15,0) % Inkl. 50 % av resultatet Ren kjerne 15,4 Lavere resultat etter tap på utlån (i hovedsak forrige kvartal) 3 En drivkraft for vekst på Helg
Slide 4: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Invest AS, presentasjon ved adm. dir Ståle Indregård Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 4 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 5: Boligprisutvikling
Boligprisutvikling Prisutvikling - solgte leiligheter i kr/kvm 80.000 70.000 Prisutviklingen 3. kvartal, -0,7 % på Helgeland og 0,2 60.000 % i Oslo. Oslo 50.000 Trondheim 40.000 Bodø Helgeland 30.000 20.000 10.000 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 Q2 2016 Q3 2016 Q4 2016 Q1 2017 Q2 2017 Q3 201
Slide 6: Boligprisutvikling
Boligprisutvikling Prisutvikling - solgte eneboliger i kr/kvm 70.000 Prisutviklingen 3. kvartal på Helgeland var på 0,5 % og 60.000 -1,3 % i Oslo 50.000 Oslo 40.000 Trondheim Bodø 30.000 Helgeland 20.000 10.000 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 Q2 2016 Q3 2016 Q4 2016 Q1 2017 Q2 2017 Q3 2017 Q
Slide 7: Arbeidsledighet
Arbeidsledighet Arbeidsledighet i %, Norge, Nordland og Helgeland 3,50% 3,25% 3,00% Arbeidsledigheten på Helgeland 2,75% (1,6 %) og i Nordland (1,7 %) er 2,50% lavere enn for Norge (2,3 %) samlet sett. 2,25% 2,00% 1,75% 1,50% 1,25% 1,00% Norge Nordland Helgeland 7 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 8: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Invest AS Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 8 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 9: Resultat
Resultat 350 Endring resultat før skatt (mill kr.) 350 3,0 -4,0 7,0 Resultat før skatt 219 mill. kr 4,0 8,0 -75,0 300 300 • Økt nedskrivning på utlån 250 250 • Økte inntekter fra i finansielle investeringer 200 200 • Økte andre inntekter, salg av bygg og 150 150 tomt 276 100 219 100 50 50 0 0 9 En d
Slide 10: Resultat
Resultat Resultatutvikling Resultat hittil 500 452 40% Resultat før skatt 219 mill. kr 35% 400 85 • Ek-avkastning etter skatt på 7,2 % 348 30% 283 280 107 72 25% Resultat Q3 300 49 219 20% • Nedskrivning aksjeverdi Frende 92 101 Holding (omsatt verdi) med 15 mill. 200 106 88 59 76 15% kr og Brage Fi
Slide 11: Nettorente
Nettorente Nettorenteutvikling (mill. kr.) og i % av GFVK 200 Nedgang 2018 • Fortsatt sterk priskonkurranse, 142 147 spesielt på boliglån 141 141 140 150 • Besluttet renteendring fom 14. 1,84% 1,84% november 2018 vil gi øket 1,79% 1,75% 1,70% nettorente 100 50 0 Q3 2017 Q4 2017 Q1 2018 Q2 2018 Q3 20
Slide 12: Provisjon
Provisjon Utvikling netto provisjonsinntekter 0,31% 0,33% 0,30% 0,28% 0,27% 82 87 85 86 66 2014 2015 2016 2017 30.09.18 Netto provisjonsinntekter (MNOK) i % av FVK 12 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 13: Helgeland Sparebank - produktselskaper
Helgeland Sparebank - produktselskaper 7,9 % Frende er eid av 15 frittstående sparebanker. Frende Forsikring består av selskapene Frende Livsforsikring og Frende Skadeforsikring. Selskapet eies av Helgeland Sparebank, tretten andre frittstående sparebanker og Must 7,5 % Invest AS. Selskapet har etab
Slide 14: Driftskostnader
Driftskostnader Driftskostnader (mill. kr.) og i % av inntekt 100 75 71 72 69 71 67 Kostnader i % av inntekter • Kostnader i % av inntekter hittil i år ble 39,2 % 50 38,8% 39,6% 41,4% 42,5% 34,3% 25 0 Q3 2017 Q4 2017 Q1 2018 Q2 2018 Q3 2018 Driftskostnader i kr Driftskostnader i % 14 En drivkraft fo
Slide 15: Tap på engasjement
Tap på engasjement Utgiftsførte tap: I forbindelse med en restrukturering av et bedriftsengasjement ble det bokført et enkelttap på 40 mill. kr 0,41% i 2. kvartal. I inneværende kvartal er det 0,23% 0,25% utgiftsført ytterligere 15 mill. kr i 0,14% 0,15% 0,10% økt avsetning knyttet til samme 0,04% e
Slide 16: Resultatregnskap
Resultatregnskap Helgeland Sparebank (konsern) Q1 2017 Q2 2017 Q3 2017 Q4 2017 Q1 2018 Q2 2018 Q3 2018 Netto renteinntekter 135 141 142 147 141 141 140 Netto provisjonsinntekter 20 22 21 23 22 22 22 Andre driftsinntekter 1 1 0 2 1 3 6 Ordinære driftskostnader 69 68 71 67 72 69 71 Resultat basisdrift
Slide 17: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 17 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 18: Vekst
Vekst Utlån personmarked Utlån bedriftsmarkedet 18.410 9.096 8,2 % 8.468 7,4 % 17.434 5,1 % 5,6 % 7.824 16.593 30.09.16 30.09.17 30.09.18 30.09.2016 30.09.2017 30.09.2018 18 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 19: Utlånsvekst totalt
Utlånsvekst totalt Utlånsvekst i % totalt (12 mnd) Utlånsvekst HSB 20% • 12 mnd vekst 6,2 (6,3) % 15% Lokalt på Helgeland • Per Q3 83,0 (84,5) % 10% PM-andel 6,2 % • Mål minst 60 % 5% 5,8 % • Per Q3 66,9 (67,3) % 0% -5% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland totalt SSB Norge totalt 19 En drivkra
Slide 20: Utlånsvekst BM
Utlånsvekst BM Utlånsvekst i % BM (12 mnd) 20% 15% 12 mnd vekst BM 7,4 (8,2) % 10% 7,4 % 5% 6,0 % 0% -5% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland BM SSB Norge BM 20 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 21: Utlånsvekst PM
Utlånsvekst PM Utlånsvekst i % PM (12 mnd) 20% 12 mnd vekst PM 5,6 (5,1) % 15% • Bankens markedsandeler er 10% stabile 5,8 % 5% 5,6 % 0% -5% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland PM SSB Norge PM 21 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 22: Utlån BM
Utlån BM Utlånsfordeling BM av brutto utlån 12,6 % Godt diversifisert Eiendomsdrift utlånsportefølje i BM og lojale 11,6 % 5,3 % bedriftskunder Jord og skogbruk 5,2 % Andel BM av totale utlån 33,1 Bygg, anlegg og kraft 5,0 % (32,7) % eller MNOK 9.096 4,7 % (8.468) 3,3 % Transport og tjenesteyting 4,
Slide 23: Misligholdte og tapsutsatte
Misligholdte og tapsutsatte Netto misligholdte og tapsutsatte engasjement utgjør 488 mill. kr, en Misligholdte og tapsutsatte engasjement (mill. kr.) økning på 305 mill. kr siden årsskiftet. Utgjør 1,8 % av brutto 600 utlån. 500 Økning siste kvartal skyldes i 400 hovedsak en konkurs i et BM engasjem
Slide 24: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 24 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 25: Innskuddsvekst totalt
Innskuddsvekst totalt Innskuddsvekst i % totalt (12 mnd) 12 mnd vekst 2,1 (6,8) % 20% PM-andel 15% • Per Q3 58,2 (56,8) % 10% Lokalt på Helgeland •Per Q3 89,3 (90,9) % 5% 3,0 % Innskuddsdekning 2,1 % • Mål minst 60 % 0% • Per Q3 62,1 (64,6) % -5% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland totalt SSB
Slide 26: Innskuddsvekst BM
Innskuddsvekst BM Innskuddsvekst i % BM (12 mnd) 35% 12 mnd vekst BM -1,1 (10,3) % 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% 0,9 % -1,1 % -5% -10% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland BM SSB Norge BM 26 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 27: Innskuddsvekst PM
Innskuddsvekst PM Innskuddsvekst i % PM (12 mnd) 20% 12 mnd PM 4,6 (4,3) % 15% 10% 5,3 % 5% 4,6 % 0% -5% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 HSB Helgeland PM SSB Norge PM 27 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 28: Innskudd BM
Innskudd BM Innskuddsfordeling BM av sum innskudd 11,4 % Kommuner 10,3 % Godt diversifisert 10,1 % innskuddsportefølje i BM Transport og tjenesteyting 10,6 % Bygg, anlegg og kraft 6,5 % Andel BM 41,8 (43,2) % eller 3,5 % 4,8 % MNOK 7.140 (7.219) av totale Fiske og havbruk 5,2 % innskudd Eiendomsdrif
Slide 29: Innskuddsutvikling
Innskuddsutvikling 100 % 18 000 000 000 90 % 17 000 000 000 80 % 70 % 16 000 000 000 60 % Serie4 15 000 000 000 50 % Serie3 14 000 000 000 40 % Serie2 30 % 13 000 000 000 20 % Serie1 12 000 000 000 10 % 0% 11 000 000 000 okt. 14 okt. 15 okt. 16 okt. 17 jul. 14 jan. 15 apr. 15 jul. 15 jan. 16 apr. 16
Slide 30: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 30 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 31: Finansiering
Finansiering Andel finansiering (mill. kr.) 120% 100% 2,2 % 2,2 % 2,8 % 2,1 % 2,4 % 15,0 % 13,4 % 17,5 % 19,3 % 24,1 % 80% 25,9 % 25,7 % 19,2 % 18,7 % 19,6 % 60% 40% 56,9 % 58,7 % 60,5 % 59,9 % 53,9 % 20% 0% 2014 2015 2016 2017 30.09.18 Kundeinnskudd Bytteordning Senior OMF Fondsobl./ansv. lån 31 En
Slide 32: Innlån
Innlån Innlån forfallstruktur (mill. kr.) 3.000 2.500 God og langsiktig finansiering 2.000 1.000 1.500 1.500 Andel langsiktig finansiering 1.500 1.500 90,2 % (83,2) % 526 1.000 Samlet durasjon på 2,9 (2,9) 1.500 år. Durasjon i boligkreditt- 500 1.000 1.000 1.000 selskapet på 3,2 år 750 0 200 2019 20
Slide 33: Helgeland Boligkreditt AS
Helgeland Boligkreditt AS Helgeland Boligkreditt AS er 100 % eid av Helgeland Sparebank • Resultat etter skatt 39,3 (34,5) mill. kr • Ren kjernekapitaldekning ble 19,7 (15,9) %. • Standardmetode med 35 % boliglånsvekter. • Brutto utlån utgjør 6.998 (6.074) mill. kr og OMF 6.231 (5.304) mill. kr God
Slide 34: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Balanse Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 34 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 35: Likviditetsbuffer
Likviditetsbuffer Sektorfordeling renteportefølje 37% OMF 1 (ratet) 29% Rentebærende verdipapirer: Finans, Norge 0% 3% • Durasjon portefølje 2,0 (2,0) år • 99 % er ratet A- eller bedre Stat 15% 18% • 97 % er OMF eller stats-/ kommunegaranterte obl. 40% Kommune 51% Kommunepapirer brukes aktivt OMF 2
Slide 36: Kapitaldekning
Kapitaldekning Kapitaldekning • Ren kjernekapital 14,9 (15,0) % Utvikling kapitaldekning i % • Kjernekapital 16,5 (16,7) % • Totalkapital 19,0 (18,5) % 22% Dersom 50 % av resultatet inngår, 20% 1,8 % utgjør ren kjernekapitaldekningen 18% 1,7 % 2,5 % 15,4 % og totalkapitaldekningen 1,8 % 2,6 % 2,5 %
Slide 37: HELG – de største eierne
HELG – de 20 største eierne Per 30. 09. 18 Ant all % -andel Ant all % -andel Sparebankstiftelsen Helgeland 7.255.020 34,8 % Landkreditt Utbytte 300.000 1,4 % Pareto AS 1.949.392 9,3 % Catilina Invest AS 256.046 1,4 % VPF Nordea Norge 1.407.987 6,7 % VPF Nordea Avkastning 244.270 1,2 % Merrill Lynch
Slide 38: HELG – de største lokale eierne
HELG-de 20 største lokale eierne Morbank Per 30. 09. 18 Ant all % -andel Ant all % % -andel Sparebankstiftelsen Helgeland 7.255.020 34,76 % Torghatten ASA 16.824 0,08 % Helgeland Kraft AS 377.691 1,81 % Harald Svendsen 13.710 0,07 % Vigner Olaisen AS 144.653 0,69 % Dan Erik Kjellnø 13.000 0,06 % Ste
Slide 39: HELG – kursutvikling
HELG – kursutvikling 2016 2017 Q3 2017 Q3 2018 Egenkapitalbevisbrøk IB 75,1 % 76,5 % 76,5 % 76,3 % Antall EKB (mill) 20,9 20,9 20,9 20,9 Børskurs 81,0 88,0 88,5 84,5 Børsverdi 1.692,9 1.839,2 1.849,7 1.766,1 Bokført EK per EKB 101 108 106 112 Resultat per EKB 13,5 9,5 7,6 6,2 Utbytte per EKB 3,75 4,
Slide 40: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 40 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 41: Strategisk plattform 2019-2021
Strategi –strategisk plattform 2019-2021 Visjon Strategiske mål (4 som er kritiske for å oppfylle visjonen) Prioriterte strategiske tiltak/prosjekter Forretningside Identitet (1-3 pr strategisk mål) Kreditt- marked IT – Kunde - strategi sstrategi Strategi konsept PM • Finans- Kommunikasjon- HR strat
Slide 42: Visjonen
Visjonen En drivkraft for vekst på Helgeland 42 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 43: Forretningsideen
Forretningsideen Fra den vi har i dag: Helgeland Sparebank skal være en lønnsom og ledende bank på Helgeland. Banken skal selge finansielle produkter og tjenester til privatkunder, små og mellomstore bedrifter, kommuner og institusjon er knyttet til Helgeland. Til noe enkelt: Helgeland Sparebank er
Slide 44: Identitet
Identitet Helgeland Sparebank Ekte og engasjert - helt enkelt 44 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 45: Strategiske mål
Strategiske mål Finans Samfunnsengasjement Helgeland Sparebank skal ha en lønnsomhet på nivå med Helgeland Sparebank skal være en synlig drivkraft for vekst sammenlignbare banker og samarbeid på Helgeland Organisasjon Markedsposisjon Helgeland Sparebank skal være en attraktiv og utfordrende Helgelan
Slide 46: Finansielle mål
Finansielle mål Ren Ek-avkastning: kjernekapital: 10 % 15,0 % Utbyttegrad: Kostnadsvekst: 50 % <= 1 % Av utbyttegrunnlaget 46 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 47: Strategi – pågående arbeid
Strategi – pågående arbeid • Delstrategier; revidering /etablering • Strategiske prosjekter /tiltak – Lønnsomhetsprosjektet – Lederutvikling – Drivkraftkonseptet • Mål og måling • Implementering 47 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 48: Hovedtrekk
Hovedtrekk Helgeland Resultat Utlån Innskudd Finansiering Soliditet Utsiktene fremover Vedlegg 48 En drivkraft for vekst på Helgeland
Slide 49: Balanse
Balanse Helgeland Sparebank (konsern) 30.09.18 30.09.17 Endring Likvider 598 630 -32 Netto Utlån 27.254 25.749 1.505 Aksjer/Investeringer i TS og DS 4.664 4.209 455 Øvrige aktiva 286 342 -56 Eiendeler 32.802 30.930 1.872 Innskudd fra kunder 17.077 16.721 356 Pengemarkedfinansiering 11.267 10.270 997
Slide 50: Helgeland Sparebank – datterselskap og TS
Helgeland Sparebank – datterselskap og TS 100 % Helgeland Boligkreditt har konsesjon som kredittforetak med tillatelse til å utstede obligasjoner med fortrinnsrett. Selskapets skal sikre konsernet stabil og langsiktig finansiering til konkurransedyktige vilkår. Helgeland Invest AS er et investerings
Slide 51: Helgeland Sparebank
Helgeland Sparebank Visjon: En drivkraft for vekst på Helgeland. Forretningside: Helgeland Sparebank skal være en lønnsom og ledende bank på Helgeland. Banken skal selge finansielle produkter og tjenester til privatkunder, små og mellomstore bedrifter, kommuner og institusjoner knyttet til Helge
Slide 52: Kontaktinformasjon
Kontaktinformasjon Hovedkontor Styre Postadresse Postboks 68, 8601 Mo i Rana Ove Brattbakk, leder Besøksadresse Jernbanegata 15, 8622 Mo i Rana Bjørn Audun Risøy, nestleder Eva Monica Hestvik Telefon 75 11 90 00 Inga Marie Lund Internett www.hsb.no Nils Terje Furunes Org.nr 937904029 Marianne Terese