Fp Corporation · TSE:7947
Fp — H1 FY2020/3 Earnings Presentation
66 slides from Fp's earnings presentation, Nov 6, 2019
Slide 1: 2020年3月期 中間説明会
2020年 3月期 中間説明会 株式会社エフピコ 2020年 11月6日 FP Corporation - 1・ -
Slide 2: 本資料取扱のご注意
本資料取扱 の ご注意 本説明会のプレゼンテーションおよび配布資料に掲載する情報に関しまして、細心の注意を払っております。将来の予 測等に関する情報は、現時点で入手可能な情報にもとづき、当社が判断した予測であり、潜在的なリスクや不確実性 が含まれています。そのため、様々な要因の変化により実際の業績は、記述している将来見通しとは大きく異なる結果 となる可能性があります。 本説明会の配布資料に掲載する情報は、無断での引用や転載、複製は禁じられております。 FP Corporation 2・
Slide 3: 目次
＝目次＝ 実績 及び 計画 専務取締役経理財務本部長 池上 功 ・・・・・ 4 企業価値拡大 に 向けて 代表取締役社長 佐藤 守正 ・・・・・ 15 添付資料 ・・・・・ 58 FP Corporation 3・
Slide 4: 2020年3月期 第2四半期 決算概要
2020年 3月期 第2四半期 決算概要 専務取締役 経理財務本部長 池上 功 FP Corporation 4・
Slide 5: 決算概要（第2四半期累計 実績）
決算概要 （2020年 3月期 第2四半期累計 実績 ） 上期 実績 上期 計画 通期 計画 2019年3月期 2020年3月期 2020年3月期 2020年3月期 過去最高 単位：百万円 実績 構成比 実績 構成比 増減 前年比 数量 計画 構成比 計画比 計画 構成比 進捗率 トレー 16,062 17.9 17,674 19.0 ＋1,612 110.0% 105.4% 17,000 18.5 104.0% 34,800 18.7 50.8% ✔売上高 5期連続増収 弁当・惣菜 50,265 56.1 51,573 55.5 ＋1,308 102.6% 102.0% 51,330 55.
Slide 6: 経常利益 利益増減 実績
0.0 経常利益 利益増減 実績（ 2020年 3月期 第2四半期累計 ） 20.0 40.0 60.0 80.0 100.0 120.0 140.0 単位:億円 160.0 2019年3月期 前年 通期 148.6 上期 64.8 下期 83.8 原料 原料価格 +2.5 バージン原料 +2.0 （1Q-0.5、 2Q+3.0） エコAPET原料 +1.5 販売価格 副資材 ー1.0 販売価格 +10.5 （1Q+8.0、 2Q+2.5） 上期 計画比 販売活動 前期比 販売活動 +3.5 +0.5 オリジナル製品の販売増加 （1Q+1.0、 2Q+2.5） 生産 +9.6 （1Q +4.9
Slide 7: 経常利益 見通し（2Q時点）
0.0 経常利益 20.0 40.0 見通し （ 2020年 3月期計画 ） 60.0 80.0 100.0 120.0 140.0 ２Q時点 160.0 単位:億円 2019年3月期 前年 通期 148.6 上期 下期 見通し 上期 64.8 下期 83.8 計画比 上期差異 下期見通し変更点 原料 +0.5 +0.5 バージン 原料 +9.5 +2.5 +2.5 エコAPET原料 -2.0 副資材 -2.5 売価格 +10.5 ±0.0 前期比 売活動 +1.5 +0.5 +1.0 +3.5 +5.0 生産 +11.4 改善効果 +11.5 +1.0 +1.5 上期 +9.6 人件費・労務
Slide 8: 設備投資・研究開発費（第2四半期累計 実績）
設備投資・研究開発費 （2020年 3月期 第2四半期累計 実績 ） 上期 実績 上期 計画 通期 計画 2019年3月期 2020年3月期 2020年3月期 2020年3月期 単位：百万円 実績 実績 増減 前年比 計画 計画比 計画 進捗率 有形固定資産 6,223 4,429 △1,794 71.2% 6,600 67.1% 17,700 25.0% 無形固定資産 207 181 △25 87.5% 100 181.5% 300 60.5% 設 備 投 資 6,431 4,610 △1,820 71.7% 6,700 68.8% 18,000 25.6% 減価償却費 6,506 6,70
Slide 9: 貸借対照表
貸借対照表 （2020年 3月期 第2四半期累計 実績 ） 前連結会計年度 当第２四半期連結会計期間 2019年3月期 2020年3月期 単位：百万円 2019/3/31 2020/9/30 増減 前年比 主な増減内訳 現金及び預金 △1,291 流動資産 84,647 77,702 △6,945 91.8% 受取手形及び売掛金 △3,676 商品及び製品 △1,224 固定資産 164,684 161,994 △2,689 98.4% 資産合計 249,332 239,696 △9,635 96.1% 買掛金 △1,840 短期借入金 ＋5,953 流動負債 76,854 76,387 △4
Slide 10: キャッシュ・フロー
キャッシュ・フロー （2020年 3月期 第2四半期累計 実績 ） 上期 2019年3月期 2020年3月期 単位：百万円 実績 実績 主な内訳 税金等調整前当期利益 7,254 減価償却費 6,702 売上債権の増減額 3,672 営業活動によ る C/F 12,068 12,906 たな卸資産の増減額 1,040 仕入債務の増減額 △ 1,840 法人税等の支払額 △ 3,334 投資活動によ る C/F △ 10,567 △ 5,373 有形固定資産の取得 △ 5,261 フリーキャッシュフロー 1,501 7,532 長期借入れによ る 収入 3,000 長期借入金の返済 △ 8,76
Slide 11: 2020年3月期 計画
2020年 3月期 計 画 FP Corporation 11・
Slide 12: 決算計画概要（2020年3月期 計画）
決算 計画概要 （ 2020年 3月期 計画 ） 通期 実績 通期 計画 上期 計画 2019年3月期 2020年3月期 2020年3月期 単位：百万円 実績 構成比 計画 構成比 増減 前年比 計画 構成比 増減 前年比 トレー 33,121 18.3 34,800 18.7 ＋1,678 105.1% 17,000 18.5 ＋937 105.8% 弁当・惣菜 101,108 55.8 103,660 55.7 ＋2,551 102.5% 51,330 55.8 ＋1,064 102.1% 小計 134,229 74.1 138,460 74.4 ＋4,230 103.2% 68,330
Slide 13: 経常利益 利益増減 見通し（期初時点）
0 経常利益 利益増減 見通し （ 2020年 3月期計画 ） 20.0 40.0 60.0 80.0 100.0 120.0 140.0 160.0 期初時点 単位:億円 2019年3月期 通期 148.6 上期 下期 上期 64.8 下期 83.8 原料価格 +4.5 バージン 原料 +9.0 （上期 +2.5、下期 +2.0） エコAPET原料 -2.0 副資材 -2.5 販売価格 +10.5 （上期 +10.5、下期 ±0.0） 前期比 販売活動 +7.0 （上期 +3.0、下期 +4.0） +11.4 上期 +9.2 生産 +2.5 -1.5 改善効果 +11.4 （上期 +1.0、
Slide 14: 設備投資・研究開発費 計画
設備投資・研究開発費 計画 （ 2020年 3月期 計画 ） 通期 実績 通期 計画 上期 計画 2019年3月期 2020年3月期 2020年3月期 単位：百万円 実績 計画 増減 前年比 計画 増減 前年比 有形固定資産 13,442 17,700 ＋4,257 131.7% 6,600 ＋376 106.0% 無形固定資産 595 300 △295 50.4% 100 △107 48.2% 設 備 投 資 14,038 18,000 ＋3,961 128.2% 6,700 ＋268 104.2% 減価償却費 13,170 13,730 ＋559 104.2% 6,760 ＋253 103
Slide 15: ASEMMEMA AUF T
ASEMMEMA AUF T AAPL Veibe SPIE mstet TIES
Slide 16: Y—TY ROA
Y—TY ROA
Slide 17: 小売業界を取り巻く状況
小売業界を取り巻く状況 （エフピコの取組み） 中食市場の拡大 （魅力ある売り場づくりの提案） 人手不足の深刻化 潮流 （バックヤード効率化の提案） 物流費の高騰 （自社便比率・積載効率向上） 海洋プラスチック問題への関心高まり （回収量拡大・リサイクル能力増強） 2019年 2020年 3月 5月 6月 10月 3月 エフピコフェア 改元・ G20 消費税増税 エフピコフェア 10連休 軽減税率 テイクアウト増 キャッシュレス・消費者還元事業 幼児教育・保育の無償化 17
Slide 18: 価格動向
価格動向 ‘17年2月 ‘18年4月 ‘19年1月 203 ‘18年1月 204 197 国内一般PS価格 ‘17年7月 195 185 ‘19年4月 ‘19年7月 179 ‘16年4月 ‘18年5月 172 163 160 原材料 ‘19年1月 ‘18年4月 国内一般PET価格 ‘17年1月 140 140 ‘19年8月 124 121 ‘17年7月 125 ‘16年4月 104 その他経費 物流費 人件費 資材費 18
Slide 19: 世帯数の推移
世帯数の推移 単独世帯 夫婦のみの世帯 ひとり親と子から成る世帯 夫婦と子から成る世帯 その他の一般世帯 単独世帯・夫婦のみ世帯 0 10,000 20,000 30,000 構成比 40,000 50,000 における 65 歳以上の割合 2015年 2015年 単独世帯 夫婦のみ世帯 55% 2023年 その他 65歳以上 2020年 56% 世帯数ピーク 57％ 43％ 2025年 58% 2032年 2030年 単独世帯数 59% ピーク 2040年 2035年 60% その他 65歳以上 48％ 52％ 2040年 60% 出典：国立社会保障・人口問題研究所データより、当社グラフ作成
Slide 20: 中食市場規模推移
中食市場規模推移 2018年度 10.3 10 10.1 9.8 9.6 9.3 単位:兆円 8.7 8.9 8.2 8.1 8.1 8.4 8 7.8 7.9 7.6 7.2 6 内食 約35.3兆円 中食 4 約 10.3兆円 大手食品メーカー 今後の成⾧マーケット 2 外食 約25.6兆円 家庭用 高齢者向け デリバリー テイクアウト 冷凍食品 施設給食 約3,000億円 約3,000億円 約6,000億円 約11,600億円 0 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 出典:一
Slide 21: 拡大するマーケット
拡大するマーケット エフピコグループ 売上高 スーパーマーケット中心 コンビニエンスストア 食品メーカー 給食・介護施設 （中食向け） 惣菜専門店 飲食店 （宅配・テイクアウト） 冷食メーカー 蓋付きトレー 給食向け容器 オリジナル製品 カラートレー 白トレー エコトレー 人手不足対応 デリバリー 新麺容器 1960年代 1970年代 1980年代 1990年代 2000年代 2010年代 2020年代 21
Slide 22: MFPホット鍋 生から惣菜
生から惣菜 全国各地で拡大中 販売状況 実施企業数 容器出荷 毎年約 2倍の量で伸⾧ 2015年9月 2018年9月 2019年9月 主力3シリーズ25サイズ抽出 95社 114社 157社へ 2015年 2016年 2017年 2018年 MFP角デリ MFP温デリ MFPルント 2019年 秋冬商戦 レンジ鍋がアルミ鍋を上回る予想 ※食品ベンダーA社見通し 2019年新製品 25枚比較 レンジ鍋 アルミ鍋 約40％ スタックダウン ６ : 4 MFPホット鍋 従来品 MFPホット麺 22
Slide 23: 消費増税・軽減税率導入
消費増税・軽減税率導入 軽減税率 「対象」 軽減税率 「対象外」 ％ ％ 食品小売 外食(イートイン含む) テイクアウト・宅配 参入加速 23
Slide 24: 新たなるマーケット 宅配・病院・介護食
新たなるマーケット 「宅配」 「病院・介護食」 病院 宅配 介護 日清医療食品 「みんなの日曜日」提供者数 7月末時点 約 14％ デリバリー特化型容器 約 6万人 42/約 万人 採用スタート 11月末までに 約 57％ 約 24万人 /約42万人 汁漏れしにくい 冷めにくい 安心して運べる 美味しさ維持 ・・・・・・・ 24
Slide 25: 独自素材を活かし「冷凍」への挑戦
新たなるマーケット 独自素材を活かし「冷凍」 への挑戦 消費者に優しいMFP 冷凍流通に強いOPET 耐寒耐熱温度-40℃～110℃だから「冷凍庫保存～電子レンジ加熱」まで対応 冷凍流通に潜むリスク 冷凍庫 電子レンジ 食卓 包装資材の破損 割れが発生 耐寒性に優れた「OPET蓋」なら 電子レンジ加熱に潜むリスク 断熱性に優れた「MFP」なら 安全安心 割れにくい 中は熱々でも -50℃で保管され 外は熱くない た状態で落下テスト 冷凍食品(家庭用)国内生産金額推移 3,188億 2,357億 テスト頂いたベンダー3社 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 20
Slide 26: 製品売上構成比 推移
製品売上構成比 推移 100% 従来素材 2020年3月期 90% 従来素材 上期実績 80% 70% 従来素材 77％ 新製品* 60% エコＰＳＰ 50% 40% 60％ エコＡＰＥＴ オリジナル 30% 製品 20% ＯＰＥＴ 10% ＭＦＰ ＭＳＤ 0% 新透明ＰＰ '11/06 '11/09 '11/12 '12/3'12/6'12/9 '12/12 '13/3'13/6'13/9 '13/12 '14/3'14/6'14/9 '14/12 '15/3'15/6'15/9 '15/12 '16/3'16/6'16/9 '16/12 '17/3'17/6'17/9 '17/12 '18
Slide 27: UU TILDE
UU TILDE
Slide 28: 海洋プラスチック問題 世界と日本の動向
海洋プラスチック問題 世界と日本の動向 世界の動向 日本の動向 2017年 中国 廃棄物輸入規制をＷＴＯに通知 2018年 Ｇ7 海洋プラスチック憲章 2019年 環境省 プラスチック資源循環戦略 （マイルストーン抜粋） ・2030年までに容器包装の6割をリユース・リサイクル ・2035年までに使用済みプラスチックを100％ リユース・リサイクルなどにより有効利用 ・2030年までにバイオプラスチックを約200万トン導入 Ｇ20 JAPAN 2019 ■大阪サミット “大阪ブルー・オーシャン・ビジョン” 海洋プラスチックごみによる新たな汚染を2050年までにゼロにする ■持続可能な成⾧のための
Slide 29: 必要な対策 陸上から海洋への流出防止
必要な対策 陸上から海洋への流出防止 陸上から海洋に流出したプラスチックごみ発生量ランキング (2010年推計) １位 中国 353万㌧/年 132 ～ 2位 インドネシア 129万㌧/年 48 ~ 3位 フィリピン 28 ~ 75万㌧/年 4位 ベトナム 28 ～ 73万㌧/年 5位 スリランカ 24 ~ 64万㌧/年 ・ ・ ・ 20位 アメリカ 4~ 11万㌧/年 ・ ・ ・ 統計データはないが インドは 推定400万t/年以上 ※環境省資料を参考に当社にて作成 30位 日本 2~ 6万㌧/年 陸上から海洋に流出したプラスチックゴミの発生量(2010年推計)を人口密度や経済状態等から国別
Slide 30: 家庭ごみにおけるプラスチックのリサイクル
家庭ごみ における プラスチック の リサイクル (一般廃棄物) ペットボトル 単一素材 マテリアルリサイクル 75万㌧ [ 材料リサイクル ] 約 食品容器 約80万㌧ サーマルリサイクル [ 熱回収(Recovery) ] 軟包装 約 300万㌧ 複合素材 30
Slide 31: エフピコ方式のリサイクル
エフピコ方式のリサイクル 消費者 スーパーマーケット等 包材問屋 歴史 導入当初 回収拠点 6店舗 容器包装から 1980年 広島ゴミ問題 紙包装へ変更 1990年 米国 マクドナルド不買運動 1990年 エフピコ方式のリサイクル開始 1995年 容器包装リサイクル法制定 約30年 1997年 京都議定書 2008年 透明容器のリサイクル開始 2019年7月時点 9,200拠点 2010年 PETボトルのリサイクル開始 2015年 パリ協定 31
Slide 32: 3Rの推進
３R(リデュース・リユース・リサイクル)の推進 ポスター掲載店舗数の推移 8000 7000 6000 5000 掲載企業 (2019年9月末時点) 7,247店舗 (199企業) 4000 3000 約 2000 1000 0 企業名 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 “使い捨て“ ではなく “資源” 重要なのは 「適正にリサイクルすること」 リサイクルの推進活動をおこなってまいります リサイクル工場見学者数 年間約2万人 累計46万人 32
Slide 33: プラスチック資源の回収
プラスチック資源の回収 ※枚数・本数換算は、標準的なグラム数にて算出 発泡トレー:約4ｇ、透明容器:約10ｇ、PETボトル:約25ｇ リサイクル投入量 2018年3月期実績 2019年3月期実績 2021年3月期目標 容器 回収ルート (PSP・透明容器) 18億枚 21億枚 スーパーマーケット店頭 指定法人ルート 約17 億枚 約 約 (8,400トン) (10,000トン) (8,700トン) 約 9,200拠点 PETボトル 27 回収ルート 指定法人ルート 約 19 億本 約 億本 約30億本 スーパーマーケット店頭 (48,500トン) (75,000トン) 事業系ルート (67,0
Slide 34: エコトレー・エコAPET CO2削減
エコトレー・エコAPET CO2削減 エコトレー CO2排出量 エコAPET 2019年3月期CO₂排出量 年間 13.5万t 削減 （エコトレー 3.3万t／エコAPET 7.8万t ／エコOPET 2.3万t ） エコトレー エコAPET 6.54 4.94 4.58 3.45 エフピコ製品のLCA（ライフサイクルアセスメント）比較 34
Slide 35: ESGが取引先を選ぶ1つの理由
環境に配慮した“エコ”製品を積極的に採用 エフピコ ESGが取引先を選ぶ1つの理由 リサイクルの取組みをホームページや社内報で紹介 メーカーA 社内報 HP メーカーB エコ製品 販売 推移 2019年3月期エコ製品売上 506億円 エコOPET 2016年 8月～ 2019年3月期 65億円 エコPSP 2020年3月期 エコAPET 2012年 5月～ 前年比（上期） 2019年3月期 295億円 109％ エコPSP 1992年3月～ 2019年3月期 145億円 35
Slide 36: リサイクル投資とエコ比率
リサイクル投資 と エコ比率 エコ製品 売上構成比 エコPSP エコAPET エコOPET OPETエコ化 エコトレーのみ エコAPET上市 44％ 37％ 31％ 32％ 26％ 28％ 28％ 15％ 16％ 16％ 16％ 16％ '09/3期 '10/3期 '11/3期 '12/3期 '13/3期 '14/3期 '15/3期 '16/3期 '17/3期 '18/3期 '19/3期 '20/3期上期 21/3期見込 金額ベース 九州能力増強 中部 九州 関東 7億円 リサイクル投資 （機械のみ） 29億円 8億円 32億円 関東能力増強 ※株式取得を含む 1億円 再生PET原料 5.7万
Slide 37: 軽量化・ロースタック化
軽量化・ロースタック化 軽量化 京錦20-16R 素材:HI 陶彩19-17 素材:PSP低発泡 2020年までに2013年度比 1枚あたり重量 約3分の1 5％の軽量化・薄肉化目標 1枚あたり 1枚あたり 22.9ｇ 7.8ｇ ロースタック化 ロースタック化 約45％ ロースタック化により 在庫スペースだけでなく MFP麺丼 MFPホット麺 段ボール費・運送費も改善 25枚 25枚 MFPホット麺シリーズ 環境省 2030年までにワンウェイのプラスチック(容器包装等)を累積で25％ （プラスチック資源循環戦略） 排出抑制するよう目指します 37
Slide 38: 外部評価 FTSE4Good・MSCI
外部評価 フッツィー ESG指標「FTSE4Good Index Series」及び 「FTSE Blossom Japan Index」の構成銘柄に初選定（2019年6月） ロンドン証券取引所グループの 「FTSE Russell」が開発した、 環境・社会・企業統治（ESG）に 対して優れた対応を行っている企業の パフォーマンスを反映するインデックス 世界の 1034社の中の１社が エフピコ 日本の 179社の中の１社が エフピコ 性別多様性に優れた企業を対象に構築される 「MSCI 日本株女性 活躍指数（WIN）」に継続選定 （2019年6月） 「MSCI」社が開発、 職場において高いレベ
Slide 39: The Japan Times Satoyama & ESG Awards 2019 受賞
外部評価 「The Japan Times Satoyama & ESG Awards 2019」 受賞 里山里海の利活用や、ESG投資の普及推進に 顕著な功績のあった企業・団体を表彰 受賞者 【ESG部門】 年金積立金管理運用独立行政法人（GPIF） 株式会社エフピコ 株式会社丸井グループ 【Satoyama部門】 受賞理由 片山健也氏（ニセコ町⾧／北海道） 坪内 知佳氏 (㈱GHIBLI 船団丸 代表／山口県） エフピコ方式のリサイクルを広く普及させた実績 特定非営利活動法人ウルシネクスト（岩手県） 障がい者雇用への取り組み 鳥取県 39
Slide 40: 外部評価:2019年 テレビ放映
外部評価:2019年 テレビ放映 特集内容 月 番組名 リサイクル 容器機能 生から惣菜 3月 フジテレビ 「めざましテレビ」 〇 NHK 「あさイチ」 〇 TBS 「Nスタ」 〇 6月 関西テレビ 「ウラマヨ」 〇 〇 中京テレビ 「キャッチ!」 〇 FBS（福岡放送） 「バリはやッ!ZIP」 〇 7月 山形放送 「やまがたサンデー５」 〇 BS朝日 「わかるわかるチャンネル」 〇 日本テレビ 「ヒルナンデス!」 〇 〇 〇 テレビ東京 「たけしのニッポンのミカタ!」 〇 〇 9月 MBS（毎日放送） 「News ミント!」 〇 〇 〇 TBS 「グッとラック!」 〇 12回 ６回 4回 8
Slide 41: Min: -FEOGHME
Min: -FEOGHME
Slide 42: 倉庫オペレーションの自動化・無人化へ
倉庫オペレーションの自動化・無人化へ 人による作業 自動化 研究中 入荷 出荷 トラック トラック ﾌｫｰｸ ﾊﾞｰﾁ ﾌｫｰｸ ﾌｫｰｸ ﾌｫｰｸ ﾌｫｰｸ ｿｰﾀｰ AGV 格納 ピック AGV ｿｰﾀｰ ﾘﾌﾄ ﾚｰﾀｰ ﾘﾌﾄ ﾘﾌﾄ ﾘﾌﾄ ﾘﾌﾄ 投入 【研究中】 【研究中】 【研究中】 リフト搬送 リフト搬送 投入方法 自動化・無人化 29台 バーチレーター(垂直搬送) AGV(水平搬送) 導入 ソーター(自動仕分け) (2019年8月末時点) 倉庫内(同じ階)の指定したルートを無人で横移動させます。 42
Slide 43: コツコツと改善の積み上げ
コツコツと改善の積み上げ 音声ピッキング 本/時間 音声ピッキング 生産性 2019年9月 時間当たり 803本 導入当初 時間当たり ①耳から指示 300本 ②両手でピック ③言葉で応答 11月 1月 3月 5月 7月 9月 11月 1月 3月 5月 7月 9月 11月 1月 3月 5月 7月 9月 11月 1月 3月 5月 7月 9月 11月 1月 3月 5月 7月 9月 2014年 2015年 2016年 2017年 2018年 2019年 パレット輸送（横持ち配送） 従来 積込み 荷下ろし 運行 72分 90分 62分 100％手積み パレット輸送 導入後 新方式 積込み 運行 荷下し
Slide 44: 物流費上昇を抑制する取組み
物流費上昇を抑制する取組み（販売配送） １台あたりの積載効率UP 自社便比率UP 2018年9月 2019年9月 2019年度上期 2015年度比 106.8％ 96.3％ 96.9％ +0.6％ (≒1万ｹｰｽ) (才数/台) 96.9% 3.1% 1,406 1,409 1,418 1,414 自社便 路線便 1,368 1,387 従来 変更 他拠点から 標準配送センターへ 横持移動させてから 路線便で翌日夕方着 自社便で翌々日朝着 通常ルート 通常ルート 標準 標準 お客様 お客様 2015年度 配送センター 配送センター 2016年度 デ デ 2017年度 ー ー 製品 タ タ 20
Slide 45: BCP 安定供給を支える危機管理体制
安定供給を支える強固な危機管理体制 直近の自然災害 災害時でも止まらない物流体制 2018年9月 “BCP(事業継続計画)” 北海道胆振東部地震 2018年2月 北陸豪雪 停電復旧まで非常用自家 全国21物流拠点すべてに非常用発電設備を設置。 北海道 発電装置により電源確保 （北海道配送センター） 72時間の電力供給を確保、燃料備蓄 2018年7月 西日本豪雨 実際の発電稼働を想定した訓練を年2回各センター 中部 全員で実施 東北 非常用発電設備 燃料タンク 関西 松本 選別 新潟 PC 中国 金沢 選別 四国 関東 八王子 2019年9月 高知 台風15号 九州 工場 東海 2019年10月
Slide 46: 生産部門における改善効果及び品質向上
生産部門における改善効果 及び 品質向上 時間あたりショット数推移（指数） 113 様々な改善の積み上げ 段取り時間の短縮 設備の性能アップ ’08/3期対比 金型・抜型の改善 100 13％改善 オペレーターの技術向上 '08/3期 '09/3期 '10/3期 '11/3期 '12/3期 '13/3期 '14/3期 '15/3期 '16/3期 '17/3期 '18/3期 '19/3期 FSSC認証取得（食品安全管理の認証） 生産ショット 生産能力 2020年6月施行の厚生労働省の -0.1秒 +3.8 食品衛生法等の一部改正に基づく ライン PL（ポジティブリスト）制度や に
Slide 47: 自動化による作業効率UP（生産部門）
自動化による “作業効率”UP（生産部門） 約▲ 161名 相当の合理化 約▲ 112名 約▲94名 相当の合理化 ’20/3期 相当の合理化 計画 ’19/3期 ’18/3期 ‘20/3期末見込 自動除塵包装機 8台(PET) ‘20/3期末見込 ‘20/3期末見込 自動包装機 42台(PSP28台、PET14台) ケース梱包ロボット 23台(PSP17台、PET6台) 47
Slide 48: SCMシステムにおけるAI活用
SCMシステムにおけるAI活用 お客様 小売店・問屋 AI活用により 販売予測の精度向上・効率化 営業 2019年10月~ 試験運用 約3500品目 2020年 1月~ 本格運用 約5300品目 (予定) 販売予測 AI 物流計画の伝達 物流拠点 在庫確認 SCM サプライ・チェーン マネジメントシステム 生産発注 (事前予測による) 生産工場 リサイクル工場 48
Slide 49: BE‘ U\ eB
BE‘ U\ 5 eB (a) < Bala 2 ip i TI7eI
Slide 50: 能力を最大限に活かしたダイバーシティ経営
能力を最大限に活かしたダイバーシティ経営 障がい者雇用 に関する認定 選別センター 10事業所 自社 7事業所 ■2019年1月 （厚労省） 業務請負 1事業所 「H30年度 障害者活躍企業」認証(エフピコダックス㈱) 事業提携 2事業所 ■2019年10月（東洋経済新報社） 「障がい者雇用率ランキング」 2位 ※2014年~2017年 4年連続1位 折箱容器組立・二次加工 7事業所 フロアホッケー活動 に関する受賞・認定・登録 自社 6事業所 業務請負 1事業所 ■2019年3月 （東京都） 「心のバリアフリー」サポート企業として登録 容器製造(発泡・透明) ■2018年12月（スポーツ庁）
Slide 51: 働く環境整備:独身寮PicoHouse建設
働く環境整備:独身寮PicoHouse建設 独身寮・障がい者グループホームへの投資 1号館 2017年1月 PicoHouse 1号館 （150戸） 2017年3月 PicoHouse 2号館 （102戸） 所在地:茨城県筑西市 22号館 号館 2020年3月 PicoHouse 3号館 （63戸） PicoHouse 2020年4月 障がい者グループホーム （20戸） 合計(予定) + 333戸 2020年9月 PicoHouse 4号館 （18戸） 所在地:岐阜県安八郡輪之内町 2020年3月完成予定 3号館 障がい者グループホーム 2020年4月完成予定 4号館 PicoHouse4号館
Slide 52: BX Ee NHS
BX Ee NHS i
Slide 53: 新たなビジネスモデル挑戦開始 MD・PB商品の充実
新たなビジネスモデル挑戦開始 商品仕入 グループ問屋 MD 地域に密着した営業力 アイテム選定、在庫集約 PB商品の充実 エフピコインターパック エフピコ商事 エフピコグループ エフピコ上田 エフピコイシダ インフラ 26,127 アペックス 16,613 エフピコみやこひも 899 492 2015年 2016年 2017年 2018年 2019年 各地域の有力問屋 全国の物流 情報 ネットワーク システム 53
Slide 54: ECサイト パックマーケット
新たなビジネスモデル挑戦開始 エフピコグループのインフラ活用 6月スタート以降、順調に拡大中 パックマーケットの実績 ECサイト 導入 6月 7月 8月 9月 更なる拡大に向けて グループ問屋 各地域の有力問屋と協業 MD品 物流 地場の 資材消耗品取扱高（イメージ） マーケット 小規模小口顧客 テイクアウト需要拡大 小規模顧客の ニーズ収集 CVS・SM 飲食店 54
Slide 55: 設備投資・キャッシュフロー
設備投資・キャッシュフロー 営業キャッシュフロー 単位:億円 600 0.15 12.8% 12.5% 12.0% 12.0% 11.5% 10.1% 設備投資 180～200億 目途 500 10.6% 8.9% 9.2% ROE 0.1 9.1% 中⾧期的な成⾧に向け、高付加価値製品の供給体制を充実 7.8% 7.7% 【重点投資分野】 400 4.0% 株主資本コスト 0.05 ・世界初となる新素材の製品化に向けた投資 ・エコ原料、エコ製品の市場要請 299 297 償却前経常利益 300 280 0 269 247 249 253 連結配当性向 30％ 目途 207 228 234 2
Slide 56: エフピコの成長戦略
エフピコの成⾧戦略 海外 検討 ⾧期計画 成⾧戦略② 売上 3,000億 (売上) 単位:10億 宅配マーケット 経常利益 300億 冷食マーケット 300 30 資材・消耗品マーケット (経常利益) 250 25 成⾧戦略① 売上 中期計画 電子レンジ対応容器 経常利益 200億 経常利益 人手不足対応容器 200 20 青果容器 2012年 エコAPET上市 150 2005年 15 東京証券取引所1部上場 1992年 100 エコトレー上市 10 1989年 2019/3期 広島証券取引所上場 売上 1,811億 50 経常利益 148億 5 1981年 カラートレー上市 1962年 福
Slide 57: 企業価値拡大に向けて
企業価値拡大に向けて 「もっとも高品質で環境に配慮した製品を どこよりも競争力のある価格で 必要なときに確実にお届けする」 ハード ソフト バランス 人 FPCO-DNAを継承し、「現場主義」・「顧客第一主義」のもと 一歩先を見通した提案をし続けます 57
Slide 58: 添付資料
添付資料 FP Corporation 58・
Slide 59: 用語解説
用語解説 ＰＳ ： ポリスチレン ＰＥＴ ： ポリエチレンテレフタレート ＰＰ ： ポリプロピレン マルチＦＰ（ＭＦＰ）容器 ：-４０℃～+１１０℃の耐寒・耐熱性、耐油性及び断熱性に優れた発泡ＰＳ（ポリスチレン）容器 マルチソリッド（ＭＳＤ）容器 ：マルチＦＰの端材を活用し、その特性を維持しつつシャープな形状を実現した非発泡ＰＳ容器 耐熱温度＋１１０℃ 新透明ＰＰ容器 ： 標準グレードのＰＰ原料から、ＯＰＳと同程度の透明度を実現した透明ＰＰ容器 耐熱温度＋１１０℃ ＯＰＳ容器 ： 従来からの二軸延伸ＰＳ（ポリスチレン）シートから成形した容器 耐熱温度＋８０℃ エコトレー ： スーパーで店頭回収
Slide 60: 世界初の素材・シート
世界初 の 素材・シート シート加工メーカーからの脱却 ＰＰ：ポリプロピレン ＰＳ：ポリスチレン ＰＳＰ：発泡ＰＳ ☆ 耐熱性がある：＋１１０℃ ☆ 成形性が良い ☆ 耐油性に優れる ☆ 原材料比率が低い ☆ 軽量化が可能 ★ 発泡が難しく、軽量化しにくい ☆ 断熱性が高い ★ コシ強度が低い ★ 耐寒性に劣る ★ 耐熱性が低い：＋７０℃ ★ 透明性が出にくい ★ 耐油性に劣る 新透明ＰＰ ＭＦＰ：マルチＦＰ ：発泡ＰＳ ☆ 耐熱性がある：＋１１０℃ ☆ 成形性が良い ☆ 耐油性に優れる ＰＰ ＰＳＰ（発泡） ☆ 原材料比率が低い ☆ 透明性がＯＰＳと同等 ☆ 断熱性が高い ☆ 耐油性に優れる
Slide 61: オリジナル製品開発の推移
オリジナル製品開発の推移 ’11/3期 ’12/3期 ’13/3期 ’14/3期 ’15/3期 ’16/3期 ’17/3期 ’18/3期 ’19/3期 2010年2月 マルチFP（MFP）製品 上市 2012年2月 マルチソリッド（MSD）製品 上市 2012年5月 エコAPET 製品 上市 2010年11月 2014年6月 2016年3月 中部PETリサイクル工場 西日本ﾍﾟｯﾄﾎﾞﾄﾙﾘｻｲｸﾙ 中部エコペット工場 2017年8月 関東エコペット工場 2012年11月 ＯＰＥＴ 製品 上市 2012年7月 関東八千代工場 2012年6月 新透明ＰＰ製品 上市 61 FP Corporati
Slide 62: 経常利益 増減要因 推移
経常利益 増減要因 推移 単位：億円 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 計画 '03/3 '04/3 '05/3 '06/3 '07/3 '08/3 '09/3 '10/3 '11/3 '12/3 '13/3 上 下 通期 上 下 通期 上 下 通期 上 下 通期 上 下 通期 上 下 通期 上 下 通期 前期 経常利益 63.1 28.6 33.6 36.3 66.5 81.2 64.5 92.9 122.2 134.7 149.5 75.3 75.9 151.2 51.1 49.4 100.5 47.4 53.6 101.1 66.3 74
Slide 63: 設備投資 推移
設備投資 推移 >>’09年3月期より設備投資には、ﾘｰｽ調達を含む投資額を表示しております。 FP Corporation 63・
Slide 64: 環境省 プラスチック資源循環戦略
環境省 プラスチック資源循環戦略 環境省 カナダ・シャルルボアG7サミット プラスチック資源循環戦略 「海洋プラスチック憲章」 「マイルストーン」 代替品が環境に与える影響の全体像を考慮し、使い捨てプラの 消費者はじめ国民各界各層の理解と連携協働の促進により、 不必要な使用を最大限に削除する。 リデュース 代替品が環境に与える影響を考慮しつつ、2030年までに、ワンウェイ のプラスチック（容器包装等）をこれまでの努力も含め累積で25％ 排出抑制するよう目指します。 2030年までに100％のプラスチックが、再使用可能、リサイクル可能 2025年までにプラスチック製容器包装・製品のデザインを、容
Slide 65: 関連省庁・団体との連携
関連省庁・団体との連携 関連省庁・団体の活動 エフピコの参加状況 ●プラスチック資源循環戦略 ○業界団体として小委員会に参加 ・・・2019年6月のG20で、日本の「プラスチック資源循環戦略」をアピール 環境省 ●プラスチック・スマート ○キャンペーンHPにて ・・・“プラスチックとの賢い付き合い方”を全国的に推進し、国内外に発信 「トレーtoトレー」「ボトルtoトレー」の取組を掲載 経済 ●クリーン・オーシャン・マテリアル・アライアンス ○技術部会 副部⾧会社としてアライアンスに参加 ・・・廃棄物の適正管理、プラスチック製品の３Ｒの取組など 産業省 海洋プラスチック問題の解決に向けたイノベー
Slide 66: 施設見学のご案内
【 施設見学 の ご案内 】 随時受付：経営企画室 03-5325-7756 最新鋭 の 生産 ～ 物流 ～ リサイクル を ご覧いただけます。 関東 ＪＲ東日本 古河駅 ～ 30分 ＯＰＥＴ生産設備 八王子 ＪＲ東日本 秋川駅 ～ 20分 エコペット工場 2017年8月完成 物流施設を見学いただけます。 福山 ＪＲ西日本 福山駅 ～ 30分 中部 ＪＲ東海 岐阜羽島駅 ～ 20分 中部エコペット工場 中部配送センター ピッキングセンター 容器選別 PETフレーク PSリサイクル 空送 PETリサイクル PETﾒｶﾆｶﾙﾘｻｲｸﾙﾌﾟﾗﾝﾄ×２ FP Corporation 66・