Toronto-dominion Bank · TSX:TD
Toronto-dominion Bank — Groupe Banque TD — Q1 2023 Earnings Presentation
51 slides from Toronto-dominion Bank's earnings presentation, Mar 2, 2023
Slide 1: Présentation sur les résultats trimestriels T1 2023
Groupe Banque TD Présentation sur les résultats trimestriels T1 2023 2 mars 2023
Slide 2: Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs
Mise en garde à l’égard des énoncés prospectifs De temps à autre, la Banque (comme elle est définie dans le présent document) fait des énoncés prospectifs, écrits et verbaux, y compris dans le présent document, d’autres documents déposés auprès des organismes de réglementation canadiens ou de la Sec
Slide 3: Notre stratégie
Notre stratégie Nous sommes solidaires – grâce à notre marque ancrée dans notre modèle d’affaires éprouvé et à notre stratégie tournée vers l’avenir, nous aidons nos clients, collectivités et collègues à prospérer dans un monde en constante évolution. Modèle d’affaires éprouvé Tournés vers l’avenir
Slide 4: Modèle d’affaires éprouvé
Modèle d’affaires éprouvé Diversification et portée, soutenues par une solide culture de gestion des risques ▪ Résultat comme présenté de 1,6 G$, en baisse de 58 % (4,2 G$ après rajustement1, soit une hausse de 8 %) ▪ RPA comme présenté2 de 0,82 $, en baisse de 59 % (2,23 $ après rajustement1, soit
Slide 5: Modèle d’affaires éprouvé : forte activité des clients
Modèle d’affaires éprouvé Forte activité des clients Volumes moyens – Services bancaires Volumes moyens – Services de détail Actifs de Gestion de patrimoine à personnels et commerciaux au Canada aux États-Unis l’échelle mondiale5 (en G$) (en G$ US)4 (en G$) 1 200 8% 300 5% 500 5% 110 6 % 250 1 000 9
Slide 6: Tournés vers l’avenir
Tournés vers l’avenir Façonner l’avenir des services bancaires Prolongation de 20 ans de Relation stratégique exclusive avec l’entente conclue avec CanadaVisa Delaware North Premier rang dans le classement des Trophées FundGrade A+ accordés à Conclusion de l’acquisition de Cowen services de courtage
Slide 7: Mise à jour sur l’acquisition de First Horizon
Tournés vers l’avenir Mise à jour sur l’acquisition de First Horizon L’acquisition de First Horizon accélère la stratégie de croissance des Services de détail aux États-Unis de la TD Progrès à ce jour Prochaines étapes • Prolongation de l’entente de fusion jusqu’au • Communication continue avec les
Slide 8: Tournés vers l’avenir : Adoption numérique
Tournés vers l’avenir : Adoption numérique Services bancaires personnels et commerciaux Services de détail aux États-Unis9 Innover pour nos clients au Canada9 61.4 62.7 52.3 53.6 ▪ Lancement de l’outil Créateur d’objectifs TD, une plateforme de planification des objectifs qui offre Adoption des cons
Slide 9: Axés sur des objectifs
Axés sur des objectifs Demeurer centrés sur notre vision, notre but et nos engagements communs Membre de l’ indice de durabilité Dow Jones Optimisé par l’indice S&P Global CSA 9
Slide 10: Faits saillants des facteurs ESG
Axés sur des objectifs Faits saillants des facteurs ESG Environnement Social Gouvernance • Nous avons mis au point une méthodologie sur • Nous avons accepté de procéder à une évaluation • Nous avons mis sur pied le Centre d’expertise sur les mesure permettant de fixer les objectifs pour les de l’équ
Slide 11: Faits saillants du T1 2023
Faits saillants du T1 2023 Solide rendement RPA de 0,82 $, en baisse de 59 % sur 12 mois Profits et pertes (M$) ▪ Le RPA comme présenté tient compte du règlement du litige Sur Comme présenté T1/23 Sur 3 mois 12 mois Stanford14, d’une perte nette qui découle de l’atténuation de l’incidence de la vola
Slide 12: Services bancaires personnels et commerciaux au Canada
Services bancaires personnels et commerciaux au Canada Solide trimestre avec des résultats records grâce à une croissance soutenue Profits et pertes (M$) Résultat net en hausse de 7 % sur 12 mois Sur 3 mois Sur Comme présenté T1/23 12 mois Produits 4 589 3% 17 % Produits en hausse de 17 % sur 12 moi
Slide 13: Services de détail aux États-Unis
Services de détail aux États-Unis Solide trimestre avec des résultats records grâce à une croissance soutenue Profits et pertes (en M$ US) (sauf indication contraire) Résultat net en hausse de 17 % sur 12 mois (en hausse de Comme présenté T1/23 Sur 3 mois Sur 12 mois 23 % sur 12 mois, après rajustem
Slide 14: Gestion de patrimoine et TD Assurance
Gestion de patrimoine et TD Assurance Solide rendement malgré des conditions du marché difficiles Profits et pertes (en M$) Résultat net en baisse de 14 % sur 12 mois Sur Comme présenté T1/23 Sur 3 mois 12 mois Produits en hausse de 4 % sur 12 mois Produits 2 902 10 % 4% ▪ Augmentation des marges, h
Slide 15: Services bancaires de gros
Services bancaires de gros Rendement témoignant de la force du modèle d’affaires diversifié Profits et pertes (en M$) Résultat net en baisse de 24 % sur 12 mois (en Comme présenté T1/23 Sur 3 mois Sur 12 mois baisse de 20 % sur 12 mois, après rajustement1) Produits 1 345 16 % 0% Produits liés aux ac
Slide 16: Siège social
Siège social Profits et pertes (en M$) Perte nette comme présentée Comme présenté T1/23 T4/22 T1/22 de 2,6 G$ Résultat net (perte) (2 617) 2 661 (227) ▪ Pertes de 140 M$ après rajustement1 Rajustements pour les éléments à noter Amortissement des immobilisations ▪ La perte nette comme présentée compr
Slide 17: Capitaux propres
27 Capitaux propres Excellente gestion des capitaux propres et de la liquidité afin d’appuyer la croissance future Ratio des fonds propres de catégorie 1 Ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires sous forme d’actions ordinaires de Ratio des fonds propres de catégorie 1 s
Slide 18: Formations de prêts douteux bruts par secteur d’exploitation
Formations de prêts douteux bruts par secteur d’exploitation Faits saillants Formations de prêts douteux bruts29 : en M$ et ratios30 ▪ Augmentation des formations de prêts douteux bruts de 2 pdb sur 16 16 pdb 3 mois, attribuable à ce qui suit : 14 12 12 – Services bancaires commerciaux au Canada, pr
Slide 19: Prêts douteux bruts par secteur d’exploitation
Prêts douteux bruts par secteur d’exploitation Faits saillants Prêts douteux bruts31 : en M$ et ratios32 ▪ Prêts douteux bruts stables 33 sur 3 mois, demeurant à de faibles niveaux cycliques 30 30 pdb 28 29 2 560 $ 2 503 $ 2 591 $ 2 397 $ 2 332 $ 3 $/4 pdb 3 $/3 pdb 3 $/4 pdb 3 $/3 pdb 7$/ 3 $/4 pdb
Slide 20: Provisions pour pertes sur créances (PPC) par secteur
Provisions pour pertes sur créances (PPC) par secteur d’exploitation Faits saillants PPC33 : en M$ et ratios34 $690 ▪ Hausse de la PPC sur 3 mois, Services bancaires personnels et principalement enregistrée dans commerciaux au Canada $617 les Services bancaires Services de détail aux États-Unis pers
Slide 21: PPC : prêts douteux et prêts productifs
33,37 Provisions pour pertes sur créances (PPC) Prêts douteux et prêts productifs Faits saillants PPC (en M$) T1/22 T4/22 T1/23 ▪ La PPC pour prêts douteux a augmenté sur 3 mois, ce qui est attribuable à ce qui suit : Banque – Total 72 617 690 – Plus grande normalisation du rendement de Prêts douteu
Slide 22: Provision pour pertes sur créances (PPC)
Provision pour pertes sur créances (PPC) PPC33 : en G$ et ratios de couverture38 124 126 122 Faits saillants 103 108 103 97 93 9.2 $ 9.4 $ 8.9 $ 87 85 86 86 pdb ▪ PPC stable sur 3 mois, attribuable à ce 74 7.9 $ 8.0 $ qui suit : 7.7 $ 7.3 $ 7.1 $ 6.9 $ 7.4 $ 7.5 $ 6.9 $ – Croissance du volume États-
Slide 23: Annexe
Annexe 23
Slide 24: T1 2023 : Éléments à noter
T1 2023 : Éléments à noter Poste des produits/ (en M$) RPA ($)41 Segment charges42 Avant Après impôts impôts Résultat net et RPA (dilué) comme présentés 1 582 0,82 Éléments à noter Amortissement des immobilisations incorporelles Page 4, lignes 13, 21 et 54 46 0,03 Siège social acquises24 32 Charges
Slide 25: Portefeuille de cartes stratégiques aux États-Unis : Comptabilité
Portefeuille de cartes stratégiques aux États- Unis : Comptabilité Exemple Les valeurs ci-dessous sont présentées à titre indicatif seulement. La part en pourcentage est représentative des ententes avec les partenaires de cartes de détaillants, mais la répartition exacte diffère selon le partenaire.
Slide 26: T1 2023 : Revenu net avant provision et levier d’exploitation
1,44 T1 2023 : Revenu net avant provision et levier 1,45 d’exploitation Modifié pour la quote-part de la PPC revenant aux partenaires du PCS, les opérations de change et la variation de la juste valeur des assurances T1 2023 T4 2022 T1 2022 BANQUE – TOTAL Référence IFS Produits Charges Produits Char
Slide 27: Sensibilité des produits d’intérêts nets
Sensibilité des produits d’intérêts nets Solide base de dépôts et gestion des actifs et des passifs disciplinée ▪ Augmentation de 25 pdb des taux d’intérêt à court ▪ Variation de 100 pdb des taux d’intérêt sur terme l’ensemble de la courbe – Augmentation de 173 M$ des produits d’intérêts nets – Augm
Slide 28: Acquisition de First Horizon
Acquisition de First Horizon Atténuation de l’incidence de la volatilité des taux d’intérêt pour les fonds propres à la conclusion de la transaction ▪ La comptabilité d’achat exige que la TD évalue à leur juste valeur les actifs et passifs de First Horizon à la conclusion de la transaction. ▪ Puisqu
Slide 29: Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : volumes, marges et efficience
Services bancaires personnels et commerciaux au Canada Volumes, marges et efficience Marge d’intérêt nette Moyenne des prêts (en G$)52 2.80% 520 524 486 496 511 2.70% 101 105 107 110 97 2.59% 2.52% 414 390 395 406 413 2.44% T1/22 T2/22 T3/22 T4/22 T1/23 T1/22 T2/22 T3/22 T4/22 T1/23 Particuliers Ent
Slide 30: Services de détail aux États-Unis : volumes, marges et efficience
Services de détail aux États-Unis Volumes, marges et efficience Produits d’intérêts nets et marge d’intérêt Moyenne des prêts (en G$ US)51 nette19,53 (en G$ US)52 3.29% 3.13% 166 170 175 3.28% 162 162 0.4 0.2 2.62% 3.12% 2.4 1.4 0.9 2.21% 2.21% 2.60% 2,220 8 87 90 82 83 86 9 2 349 2.17% 2.11% 1,905
Slide 31: Actifs de Gestion de patrimoine et participation de Schwab
Services de détail aux États-Unis Actifs de Gestion de patrimoine et comptabilisation de la participation de Schwab Actifs de Gestion de patrimoine TD (en G$ US) Schwab57 – T1 2023 La quote-part du résultat net de Schwab revenant à la TD 40 était de 285 M$ CA comme présenté, dont un montant de 37 30
Slide 32: Comptabilisation de la participation de Schwab
Comptabilisation de la participation de Schwab Rapprochement T1 2023 Services de détail aux États- Profits et pertes (M$) 59 Groupe Banque TD Unis Siège social $ CA $ US Comptabilisation de la participation de 285 301 222 (16) Schwab60 Amortissement des immobilisations 30 0 0 30 incorporelles61 Char
Slide 33: Gestion de patrimoine et TD Assurance : volumes, primes et efficience
Gestion de patrimoine et TD Assurance Volumes, primes et efficience Primes d’assurance (en M$) Moyenne des prêts (en G$) 7.9 7.8 7.4 7.1 1,527 1,428 6.7 1,116 1,271 1,188 T1/22 T2/22 T3/22 T4/22 T1/23 T1/22 T2/22 T3/22 T4/22 T1/23 Ratio d’efficience Moyenne des dépôts (en G$) 45.9% 43.9% 42.2% 41.7%
Slide 34: Produits et actifs de Gestion de patrimoine
Gestion de patrimoine et TD Assurance Produits et actifs de Gestion de patrimoine Produits de Gestion de patrimoine (en M$) Actifs de Gestion de patrimoine (en G$) 1,600 1,499 600 1,431 181 1,350 1,344 1,339 557 541 537 526 183 517 207 217 218 1,200 244 226 429 172 170 159 500 411 408 414 397 800 45
Slide 35: Services bancaires de gros
Services bancaires de gros -1% Produits Prêts63 T1 2023 T1 2023 4% 34% 46% 1,3 G$ 96,9 G$ 55% 62% Services bancaires Marchés mondiaux Autres64 Canada États-Unis Autres pays d’investissement et aux grandes entreprises 35
Slide 36: Portefeuille de prêts bruts (acceptations bancaires comprises)
Portefeuille de prêts bruts (acceptations bancaires comprises) Soldes de fin de trimestre (en G$, sauf indication contraire) T4/22 T1/23 Portefeuille des Services bancaires personnels et commerciaux au Canada 520,0 521,5 Services bancaires personnels 414,6 413,5 Prêts hypothécaires résidentiels 244,
Slide 37: Immobilier commercial
Immobilier commercial Faits saillants Commercial Real Estate Portfolio Overview: $89B Prêts hypothécaires ▪ Le secteur de l’immobilier commercial (excl. multirésidentiel) représente 89 G$ ou 10 % du total des 14% Autre acceptations et des prêts bruts de la Banque68 6% – Le portefeuille est bien dive
Slide 38: Portefeuille de crédit garanti par des biens immobiliers au Canada
Portefeuille de crédit garanti par des biens immobiliers (CGBI) au Canada Faits saillants (T1 2023) Volumes trimestriels du portefeuille (en G$) La qualité du crédit du portefeuille de CGBI au $340 $348 357 $ 360 $ 359 $ Canada est demeurée solide Non assurés ▪ Cote de crédit moyenne69 de 793 pour l
Slide 39: Services bancaires personnels au Canada
Services bancaires personnels au Canada Services bancaires personnels au Canada (T1 2023) Faits saillants Prêts bruts (en Prêts Prêts douteux ▪ Augmentation des prêts G$) douteux bruts / prêts douteux bruts sur 3 mois, qui bruts (en (en %) M$) demeurent à de faibles Prêts hypothécaires résidentiels
Slide 40: Services bancaires commerciaux et de gros au Canada
Services bancaires commerciaux et Services bancaires de gros au Canada Services bancaires commerciaux et Services bancaires de gros au Canada Faits saillants (T1 2023) Prêts Prêts ▪ Augmentation des prêts douteux douteux douteux bruts sur 3 mois Prêts bruts / bruts (en bruts / prêts principalement a
Slide 41: Services bancaires personnels aux États-Unis ($ US)
Services bancaires personnels aux États- Unis ($ US) Faits saillants Services bancaires personnels aux États-Unis78 (T1 2023) ▪ Prêts douteux bruts stables Prêts bruts Prêts Prêts sur 3 mois (en G$) douteux douteux bruts bruts / prêts (en M$) (en %) Prêts hypothécaires résidentiels 36,4 329 0,90 Lig
Slide 42: Services bancaires commerciaux aux États-Unis ($ US)
Services bancaires commerciaux aux États-Unis ($ US) Faits saillants Services bancaires commerciaux aux États-Unis78 (T1 2023) Prêts Prêts douteux Prêts douteux ▪ Diminution des prêts bruts / AB bruts bruts / prêts douteux bruts sur 3 mois, (en G$) (en M$) (en %) alors que les résolutions ont Immobi
Slide 43: Notes
Notes 1. La Banque dresse ses états financiers consolidés selon les Normes internationales d’information financière (IFRS) et désigne les résultats dressés selon les IFRS, les principes comptables généralement reconnus (PCGR) actuels, « comme présentés ». La Banque utilise également des mesures fina
Slide 44: Notes
Notes 11. Nombre d’utilisateurs actifs des services mobiles, en millions. Utilisateurs actifs des services mobiles ayant ouvert au moins une session au moyen de leur appareil mobile au cours des 90 derniers jours. 12. Il s’agit du nombre total d’ouvertures de session sur appareil mobile au Canada pa
Slide 45: Notes
Notes 19. La marge d’intérêt nette du secteur Services de détail aux États-Unis est calculée en divisant les produits d’intérêts nets par les actifs porteurs d’intérêts moyens, sans tenir compte de l’incidence liée aux conventions sur les comptes de passage et de l’incidence des dépôts intersociétés
Slide 46: Notes
Notes 29. Les formations de prêts douteux bruts représentent les ajouts aux acceptations et prêts douteux pendant le trimestre, à l’exclusion de l’incidence des prêts acquis ayant subi une perte de valeur. 30. Ratio de formation de prêts douteux bruts : formations de prêts douteux bruts/acceptations
Slide 47: Notes
Notes 44. Le revenu net avant provision est une mesure financière non conforme aux PCGR qui se calcule habituellement en soustrayant les charges des produits. Au niveau de la Banque, la TD calcule le revenu net avant provision en établissant la différence entre les produits rajustés (en $ US pour le
Slide 48: Notes
Notes 54. Rajusté pour tenir compte de l’incidence de l’exonération de prêt en vertu du programme de protection des salaires (PPP) sur les produits d’intérêts nets et la marge d’intérêt nette. Les produits d’intérêts nets à l’exclusion du programme de protection des salaires utilisé dans le calcul d
Slide 49: Notes
Notes 66. Comprend les prêts acquis ayant subi une perte de valeur et les prêts comptabilisés dans le secteur Siège social. 67. Comprend les prêts évalués à la juste valeur par le biais des autres éléments du résultat global. 68. Acceptations bancaires et prêts bruts en cours et pourcentage des acce
Slide 50: Notes
Notes 78. À l’exclusion de tous les prêts acquis ayant subi une perte de valeur. 79. Le rapport prêt-valeur est calculé selon le Loan Performance Home Price Index à compter de novembre 2022, en fonction du solde à payer du prêt hypothécaire ou de la limite de crédit autorisée de la LDCVD. Cotes FICO
Slide 51: Coordonnées des Relations avec les investisseurs
Coordonnées des Relations avec les investisseurs Téléphone : 416-308-9030 ou 1-866-486-4826 Courriel : tdir@td.com Site Web : www.td.com/francais/investisseurs 51