Poznanska Korporacja Budowlana Pekabex Sa · GPW:PBX
Poznanska Korporacja Budowlana Pekabex Sa — Pekabex — Investor Presentation (May 2018)
46 slides from Poznanska Korporacja Budowlana Pekabex Sa's investor presentation, May 29, 2018
Slide 1: Prezentacja dla inwestorów
ŚCIŚLE POUFNE Prezentacja dla inwestorów Warszawa, 2018
Slide 2: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 2
Slide 3: Pekabex - historia skutecznej transformacji w lidera rynku
Pekabex - historia skutecznej transformacji w lidera rynku 2017 Nabycie spółki zależnej Pekabex Development Sp. z o.o. dedykowanej do realizacji projektu deweloperskiego w Poznaniu Produkcja w 2017 prawie 10x produkcja w 2006 (w m3) 2016 Nabycie przedsiębiorstwa od Ergon Poland Sp. z o.o. 2015 Nabyc
Slide 4: Pekabex - struktura Grupy i akcjonariatu
Pekabex - struktura Grupy i akcjonariatu Struktura Grupy Struktura akcjonariatu Spółki Pekabex S.A. Łączna liczba akcji: 24 213 024 (podmiot dominujący) Struktura akcjonariatu na 31.03.2018r. Właściciel nieruchomości i maszyn które wynajmuje spółkom z Grupy Pekabex Bet S.A. (100%) Realizacja kontrak
Slide 5: Zarząd Pekabex SA i kluczowa kadra menadżerska
Zarząd Pekabex SA i kluczowa kadra menadżerska Kluczowa kadra kierownicza jest od lat związana z Grupą Doświadczenie i kompetencje kadry zarządzającej i pozostałych kluczowych pracowników umożliwia sprawne zarządzanie Grupą Kluczowa kadra menedżerska Grupy Pekabex Robert Jędrzejowski - Prezes Zarząd
Slide 6: Strategia rozwoju Grupy
Strategia rozwoju Grupy Cel: Zbudowanie czołowej, polskiej Grupy budowlanej, działającej przynajmniej na rynkach UE, w ramach swoich specjalizacji 1. Rozwój usług i oferty w formule „zaprojektuj i wybuduj” Kompleksowa oferta Tworzenie rozwiązań konstrukcyjnych i produkcyjnych jako produktów Grupy i
Slide 7: Produkty - Prefabrykaty
Produkty - Prefabrykaty Produkcja prefabrykatów to budowa realizowana w „hali fabrycznej” Produkty Grupy są wytwarzane przy wykorzystaniu technologii betonu zbrojonego oraz nowoczesnej technologii betonu sprężonego Prefabrykaty żelbetowe i sprężone wytwarzane przez Grupę mają zastosowanie praktyczni
Slide 8: Prefabrykacja na tle konkurencyjnych technologii
Prefabrykacja na tle konkurencyjnych technologii Przewaga nad Konstrukcje monolityczne Stal Drewno Szybkość realizacji (możliwość Ognioodporność (niższe Ognioodporność prowadzenia prac w niskich koszty ubezpieczenia) Bezpieczeństwo temperaturach) Trwałość Wytrzymałość Technologia Jakość (wylewanie w
Slide 9: Grupa Pekabex – kompleksowa oferta
Grupa Pekabex – kompleksowa oferta Grupa Pekabex łączy w sobie kompetencje Inżynieryjne Produkcyjne Budowlane Projektowanie Produkcja Transport Montaż Roboty budowlane ŚCIŚLE POUFNE Wiodące biuro projektowe Rosnące moce produkcyjne Zewnętrzne podmioty Własne ekipy montujące Najwyższy standard transp
Slide 10: Zakres oferowanych prac – rosnąca wartość dodana
Zakres oferowanych prac – rosnąca wartość dodana Zakres prac wykonywanych przy realizacja poszczególnych zamówień różni się w zależności od decyzji inwestora Grupa realizuje projekty obejmujące zarówno wyłączenie projekty dostawowe, jak i kompleksowe realizacje obiektów Rodzaj usługi Dostawa Zaproje
Slide 11: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 11
Slide 12: Otoczenie rynkowe - potencjał wzrostu rynku prefabrykacji
Otoczenie rynkowe - potencjał wzrostu rynku prefabrykacji Zdaniem Grupy w Polsce szereg planowanych, bądź już realizowanych inwestycji zakłada wykorzystanie - wzrost netto technologii prefabrykatów żelbetowych Korzystne prognozy rynku budowlanego wspierają dalszy wzrost rynku prefabrykacji Łączna po
Slide 13: Otoczenie rynkowe - poprawa nastrojów na rynku budowlanym
Otoczenie rynkowe - poprawa nastrojów na rynku budowlanym Obserwowany wzrost gospodarczy skutecznie wspiera poprawę koniunktury na rynku budowlanym Perspektywa unijna 2014-2020 stanowi szansę dla branży budowlanej w kolejnych latach Wskaźniki rynku budowlanego wskazują na ożywienie w sektorze i popr
Slide 14: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 14
Slide 15: Prefabrykacja - największe doświadczenie w Polsce
Prefabrykacja - największe doświadczenie w Polsce Pekabex w latach 2011-2017 dostarczył prefabrykaty do ponad 1000 obiektów w Polsce i za granicą Grupa jest doświadczonym i wiodącym podmiotem na polskim rynku Mennica Polska (2015-2016) Olivia Business Centre (2010-obecnie) Tunel – Gdańsk (2013-2014)
Slide 16: Konsolidacja rynku
Konsolidacja rynku Nabycie przedsiębiorstwa spółki Nabycie akcji spółki Kokoszki Ergon Sp. z o.o. Prefabrykacja S.A. Data 15 stycznia 2016 Data 31 marca 2015 49,48 mln PLN 25,00 mln PLN Cena Cena (100% udziałów) (98,01% udziałów) Nabycie Centrum Nowoczesnej Nabycie przedsiębiorstwa spółki Prefabryka
Slide 17: Optymalnie zlokalizowane zakłady produkcyjne
Optymalnie zlokalizowane zakłady produkcyjne Optymalna lokalizacja zakładów (na zachodzie, północy, centrum i południu Polski) sprzyja zarówno dostępowi do surowca, jak i klientów Zakłady Grupy są nowocześnie wyposażone i sukcesywnie rozbudowywane aby optymalizować zdolności produkcyjne i odpowiadać
Slide 18: Konsekwentny wzrost produkcji
Konsekwentny wzrost produkcji Grupa Pekabex od momentu przejęcia kontroli przez obecnych akcjonariuszy systematycznie zwiększała moce produkcyjne i produkcję Prowadzona przez Spółkę konsolidacja rynku pozwoliła na skokowy wzrost mocy produkcyjnych i ich dywersyfikacje geograficzną 200 Produkcja Grup
Slide 19: Dobre perspektywy rynkowe: rosnący udział rynku skandynawskiego
Dobre perspektywy rynkowe: rosnący udział rynku skandynawskiego Rynek skandynawski pozostaje otwarty na producentów prefabrykatów z Europy Środkowo-Wschodniej i krajów bałtyckich Atrakcyjny rynek z istotnym wykorzystaniem prefabrykatów żelbetowych i sprężonych Atrakcyjny rynek dla prefabrykatów żelb
Slide 20: Duży portfel zamówień
Duży portfel zamówień Grupa systematycznie buduje silny i zdywersyfikowany portfel zamówień, który wypełni produkcję w kolejnych okresach Wartość portfela zamówień – uwzględnia jedynie sprzedaż kontraktową1 Struktura portfela zamówień – uwzględnia jedynie sprzedaż kontraktową1 (mln. PLN) Według stan
Slide 21: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 21
Slide 22: Dane finansowe – rachunek zysków i strat
Dane finansowe – rachunek zysków i strat Sprawozdanie z wyniku (w tys. PLN) 2015 2016 2017 Zysk netto Grupy w latach 2011-2017 (mln PLN) Przychody 350 680 505 442 623 334 40 Koszt własny sprzedaży 289 143 423 613 507 641 34 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 61 537 81 829 115 694 Zysk na okazyjnym na
Slide 23: Dane finansowe - rosnące przychody ze sprzedaży
Dane finansowe - rosnące przychody ze sprzedaży Produkcja prefabrykatów jako wiodący segment („kontrakty – prefabrykacja”), generujący znaczną część przychodów Polska jako wiodący rynek sprzedaży, osiągający wysoką dynamikę wzrostu, stabilne przychody z rynku niemieckiego oraz rosnąca sprzedaż na ry
Slide 24: Dane finansowe - wyniki operacyjne segmentów
Dane finansowe - wyniki operacyjne segmentów Dynamiczny wzrost wyniku operacyjnego „Kontrakty – prefabrykacja” przy rosnącej rentowności w tym segmencie Stabilne przychody w segmencie „Pozostałe” przy rosnącej marży w tym segmencie Wynik operacyjny segmentu(1) (tys. PLN) 2015 2016 2017 1 698 61 363
Slide 25: Dane finansowe - kluczowe koszty operacyjne
Dane finansowe - kluczowe koszty operacyjne Koszty według rodzaju (tys. PLN) - razem Wzrost kosztów świadczeń pracowniczych wynika głównie 592 045 ze zwiększenia skali działania Grupy, w tym z 7 629 498 125 przeprowadzonych akwizycji. 4 999 5 110 Zmiana wartości kosztów usług obcych w znacznej częśc
Slide 26: Dane finansowe - efektywne zarządzanie kapitałem obrotowym
Dane finansowe - efektywne zarządzanie kapitałem obrotowym Zapasy (tys. PLN) Kapitał obrotowy(1) (tys. PLN) 101 267 44 525 69 696 73 067 30 050 17 660 2015 2016 2017 2015 2016 2017 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (tys. PLN) 151 941 Zapasy ŚCIŚLE POUFNE 123 379 Wzrost war
Slide 27: Przepływy pieniężne, CapEx
Przepływy pieniężne, CapEx Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej (1) Nakłady inwestycyjne (CAPEX) (tys. PLN) (tys. PLN) Razem 82 418 51 866 47 908 47 908 Razem 70 215 38 355 36 358 29 785 18 330 10 436 8 313 ŚCIŚLE POUFNE Razem 2015 2016 2017 11 514 EBITDA EBITDA (skorygowany o zysk na okaz
Slide 28: Dane finansowe – aktywa Grupy
Dane finansowe – aktywa Grupy Aktywa (w tys. PLN) 2015 2016 2017 Pozycja Komentarz Rzeczowe aktywa trwałe 155 226 225 914 224 346 Rzeczowe aktywa Przede wszystkim grunty, budynki i budowle, trwałe maszyny i urządzenia, środki transportu Należności i pożyczki długoterminowe 1 625 2 136 1 731 Zapasy 1
Slide 29: Dane finansowe – zadłużenie Grupy
Dane finansowe – zadłużenie Grupy Zadłużenie oraz środki pieniężne (tys. PLN) 70 000 50 000 46 531 60 000 40 000 38 065 10 989 11 929 50 000 30 000 40 000 20 000 30 000 6 882 50 321 - = 10 000 49 499 20 000 44 007 - 10 000 24 225 22 423 2015 2016 2017 15 719 -10 000 - -20 000 -12 900 2015 2016 2017
Slide 30: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 30
Slide 31: Główne przewagi oraz podsumowanie
Główne przewagi oraz podsumowanie 1 Konsolidacja rynku (doświadczenie, predyspozycja lidera do konsolidowania, sytuacja w branży) 2 Lider w branży produkcji prefabrykatów żelbetowych i sprężonych (inżynierskie know-how) 3 Rozwijana dywersyfikacja produktowa, segmentowa, geograficzna 4 Dobrze zlokali
Slide 32: Kluczowe liczby Grupy Pekabex
Kluczowe liczby Grupy Pekabex 1 913 175 tys. m3 463 401 623 334 97 755 osób pracujących ilość tys. PLN tys. PLN tys. PLN w Grupie Kapitałowej wyprodukowanych wartość portfela przychody ze wartość zobowiązań Pekabex1 prefabrykatów zamówień2 sprzedaży na koniec z tytułu gwarancji na koniec 31.12.2017
Slide 33: Plan Prezentacji
Plan Prezentacji Opis Grupy Otoczenie rynkowe Działalność Grupy oraz wybrane kontrakty Dane finansowe ŚCIŚLE POUFNE Strategia Podsumowanie Załączniki – wybrane realizacje 33
Slide 34: Załączniki
ŚCIŚLE POUFNE Załączniki 34
Slide 35: Prefabrykacja – mieszkania Jasielska, Poznań
Prefabrykacja – mieszkania Jasielska, Poznań ŚCIŚLE POUFNE 35
Slide 36: Prefabrykacja – obiekty halowe
Prefabrykacja – obiekty halowe Hale CLIP Czas realizacji: 2013 - obecnie Lokalizacja: Swarzędz InterEuropol Czas realizacji: 2012-obecnie Lokalizacja: Warszawa ŚCIŚLE POUFNE Intermeble Czas realizacji: 2015 - 2016 Lokalizacja: Sompolno Lech Modern Fabrics Czas realizacji: 2015-2016 Lokalizacja: Kost
Slide 37: Prefabrykacja – obiekty halowe
Prefabrykacja – obiekty halowe Labo Print Czas realizacji: 2018 - obecnie Lokalizacja: Poznań Panattoni Czas realizacji: 2018-obecnie Lokalizacja: Białystok ŚCIŚLE POUFNE Warszawski Rynek Hurtowy Bjanex Czas realizacji: 2018 - obecnie Lokalizacja: Suwałki Czas realizacji: 2018-obecnie Lokalizacja: B
Slide 38: Prefabrykacja – obiekty energetyczne
Prefabrykacja – obiekty energetyczne Elektrownia Filborna Gazoport Czas realizacji: 2011-2012 Lokalizacja: Helsinborg Czas realizacji: 2012-2014 Lokalizacja: Świnoujście ŚCIŚLE POUFNE 38
Slide 39: Prefabrykacja – biurowce
Prefabrykacja – biurowce Waterfront Olivia Business Centre Czas realizacji: 2013-2014 Lokalizacja: Gdynia Czas realizacji: 2010-obecnie Lokalizacja: Gdańsk ŚCIŚLE POUFNE 39
Slide 40: Prefabrykacja – biurowce
Prefabrykacja – biurowce Wittchen Business Garden Czas realizacji: 2017-2018 Lokalizacja: Palmiry Czas realizacji: 2015-obecnie Lokalizacja: Wrocław ŚCIŚLE POUFNE 40
Slide 41: Prefabrykacja – obiekty infrastrukturalne
Prefabrykacja – obiekty infrastrukturalne Poznań City Center Dworzec Łódź Fabryczna Czas realizacji: 2011-2013 Lokalizacja: Poznań Czas realizacji: 2014-2016 Lokalizacja: Łódź ŚCIŚLE POUFNE 41
Slide 42: Prefabrykacja – obiekty mieszkaniowe
Prefabrykacja – obiekty mieszkaniowe Kvaernerbyen Lokalizacja: Oslo Foderladan Lokalizacja: Sztokholm ŚCIŚLE POUFNE Branddorren Lokalizacja: Sztokholm Kalmar Lokalizacja: Kalmar 42
Slide 43: Prefabrykacja – obiekty użyteczności publicznej
Prefabrykacja – obiekty użyteczności publicznej Centra handlowe: IKEA Parkingi Czas realizacji: 2010-2011 Lokalizacja: Poznań, Wrocław Czas realizacji: 2011-2013 Lokalizacja: Poznań Główny, Wrocław ŚCIŚLE POUFNE 43
Slide 44: Prefabrykacja – stadiony
Prefabrykacja – stadiony Stadion Narodowy Stadion Poznań Czas realizacji: 2010-2011 Lokalizacja: Warszawa Czas realizacji: 2010 Lokalizacja: Poznań ŚCIŚLE POUFNE 44
Slide 45: Zastrzeżenie prawne
Zastrzeżenie prawne Niniejsza prezentacja ("Prezentacja") jest wyłącznie materiałem informacyjnym o PEKABEX SA ("Spółka") oraz o Grupie PEKABEX przygotowanym przez Spółkę. Niniejsza Prezentacja ma charakter wyłącznie informacyjny i nie stanowi: (i) memorandum informacyjnego, prospektu emisyjnego ani
Slide 46: Dziękujemy za uwagę
Dziękujemy za uwagę ŚCIŚLE POUFNE 46