Mercer Short Duration Fixed Income Fund Class Y-3 · NASDAQ:MSDYX

Mercer Short Duration Fixed Income Fund Class Y-3 — Mercer — Investor Presentation (2022)

38 slides from Mercer Short Duration Fixed Income Fund Class Y-3's investor presentation, 2022

1. Slide 1: Tendencias C&B América Latina

   welcome to brighter Tendencias C&B América Latina Valeria Bohórquez | Mercer Francisco Giacosa | Mercer Roberto Hernández | Mercer A business of Marsh McLennan

2. Slide 2: Oradores

   Oradores > Valeria Bohorquez Francisco Giacosa Roberto Hernandez Career Product Leader LATAM Client Solutions Team Leader LATAM C&B Product Leader LATAM valeria.bohorquez@mercer.com francisco.giacosa@mercer.com roberto.hernandez@mercer.com fin} valeria-bohdrquez ‘in| franciscogiacosa fin} robertoher

3. Slide 3: Agenda: Contexto del Mercado y tendencias

   01 Contexto del Mercado 03 Tendencias en Compensación y Beneficios 02 Tendencias en Talento y 04 Tendencias en Género, Edad, fuerza laboral Antigüedad y Brecha de pago Mercer 3 3

4. Slide 4: Contexto del Mercado

   Contexto del Mercado Indicadores Económicos y Salarios 4

5. Slide 5: Contexto internacional desfavorable para 2023

   Contexto internacional desfavorable para 2023, con pronósticos de desaceleración del crecimiento global, del comercio, mayores tasas de interés y menor liquidez global Nominal and real GLOBAL LATAM 14 salary increase 8 7,5 12 7 5,8 10 6 5,0 5 8 4 3,6 3,6 6 5 3,0 2,7 3,0 3 4 2,9 3,4 2,1 2,0 2,8 2 1,8

6. Slide 6: Argentina, Colombia y Chile con mayor depreciación de sus monedas

   Argentina, Colombia y Chile con una mayor depreciación de sus monedas COLOMBIA MÉXICO D: PESO (COP) D: PESO (MXN) 2021: 3,793 2021: 20.55 20% 2% 2022: 4,553 2022: 20.13 PERÚ D: SOL (PEN) 2021: 4.09 BRASIL 4% D: REAL (BRL) 2022: 3.92 2021: 5.40 0% 2022: 5.39 CHILE D: PESO (CLP) ARGENTINA D: Divisa 20

7. Slide 7: La inflación se está acelerando en todo el mundo

   La inflación se está acelerando en todo el mundo, las preguntas son cuándo se desacelera y cuáles serán las ramificaciones. Suecia 10.84% 3.87% Alemania Rusia 9.99% Estonia Canadá Irlanda 22.65% 16.7% 7.01% UK 5.31% 8.39% 4,80% 8.17% 8.60% 12.14% 5.52% Polonia 4.8% Francia 16.10% EE.UU 8.6% 5.57% Tu

8. Slide 8: Aumentos salariales 2022 por debajo de la inflación

   Los aumentos salariales 2022 están por debajo de la inflación en todos los mercados excepto Brasil y Panamá; riesgo de estanflación debido a la desaceleración del crecimiento y al aumento de la inflación Inflación 12,0 95,4 11,4 Incremento 84,0 10,0 8,8 8,4 7,8 7,6 6,9 6,3 5,7 4,6 3,1 Argentina Bras

9. Slide 9: Aumentos salariales presupuestados para 2023 vs inflación

   ¿Aumentos salariales presupuestados para 2023 por encima de la inflación para compensar 2022? ¿o a la espera de una inflación real más alta? Inflación Incremento 88,6 10,3 72,0 9,3 9,0 7,8 7,1 5,8 5,4 5,3 4,8 3,3 3,4 3,0 Argentina Brasil Chile Colombia México Panamá Perú Fuente: Latin America Econom

10. Slide 10: ¿Las empresas tendrán en cuenta la inflación en los presupuestos de 2023?

    ¿Las empresas tendrán en cuenta la inflación en los presupuestos de 2023? 60% Aumento significativo de las demandas salariales en todos los roles/ habilidades 40% Aumento significativo de las demandas salariales solo para el talento y las habilidades en demanda para mi industria/ sector 15% Flexibil

11. Slide 11: Acciones de las empresas para gestionar la inflación

    Empresas se ¿Qué acciones están considerando las empresas para gestionar la creciente inflación? enfrentan a escenarios con Revisión estándar de Explicación y orientación inflación elevada salarios sin cambios en la sobre el costo de vida y fecha de efectividad el costo de la mano de obra Realizar r

12. Slide 12: Tendencias en Talento y fuerza laboral

    Tendencias en Talento y fuerza laboral América Latina 12

13. Slide 13: Intenciones de contratación

    3 Intenciones de contratación Las empresas de América Latina planean contratar más en 2022, pero el 2023 aún es incierto. 13% 9% 13% 16% 18% 14% 19% 26% 33% 36% 35% 32% 38% 39% 41% 51% 41% 46% 50% 43% 44% 35% 29% 4% 44% 35% 36% 44% 34% 5% 3% 2% 3% 6% 5% 3% 7% 2% 2% 45% 4% 3% 5% 39% 35% 36% 36% 34% 3

14. Slide 14: Tasas de rotación voluntaria en aumento en Latinoamérica

    4 Las tasas de rotación voluntaria están en aumento en Latinoamérica: ¿gran resignación? 11,20% 10,40% 10,40% 8,60% 8,60% 8,0% 7,4% 7,4% 8% 7,5% 8,1% 7,3% 6,40% 5,7% 2022* 5,6% 5,4% 2021 4,3% 4,6% 4,2% 2020 4,7% 3,2% Argentina Brasil Chile Colombia México Panamá Perú *Valor proyectado para todo el a

15. Slide 15: Los empleados quieren que trabajes con ellos

    Los empleados no Hay una revolución en cómo trabajamos y con quién nos asociamos: quieren trabajar para 5 de 10 usted, quieren que los empleados solo se unirán o se quedarán con una empresa si pueden trabajar de forma trabajes con ellos remota/ híbrida Los ejecutivos reconocen que hay fuerza en los

16. Slide 16: La gran renuncia aún continúa

    6 La gran renuncia aún continúa 6 de cada 10 empresas en América Latina consideran la escasez de mano de obra como un problema de moderado a significativo Principales impulsores de la rotación voluntaria en las Américas Insatisfacción con el pago y/o capacidad para obtener un 77% salario más alto en

17. Slide 17: Dificultad para contratar y retener talento crítico

    A su vez, algunas empresas encontraron difícil contratar y retener talento crítico Familias de puestos más difíciles de contratar IT, Telecom & Internet Ciencia & Tecnología Ventas, Marketing & Gestión de Productos Data Analytics & Business Intelligence Producción & Oficios Especializados Mercer 17

18. Slide 18: Atracción de Puestos digitales

    Atracción de Puestos Top 5 puestos con mayor dificultad de atracción digitales 55% DATA ANALYTICS 81% De las empresas tienen puestos digitales 41% ARQUITECTO 33% TÉCNICO DESARROLLADOR 79% Tienen dificultad para BUSINESS INTELIGENT FULL STACK atraer perfiles digitales 27% 19% DEVOPS 4 2 1 3 MARKETING

19. Slide 19: Política formal de Retención de Puestos Digitales

    29% Tiene una política formal de Retención de Puestos Digitales ¿Qué Bonos se ofrecen a los Puestos digitales? Las políticas se basan en: Bono de Bono de 15% Contratación 31% Referido Ajustes salariales por encima 56% de la mediana de mercado Periodicidad de Pago Planes de Desarrollo de 54% Carrera

20. Slide 20: Pago por habilidades: etapas iniciales para LATAM

    Pago por habilidades: etapas iniciales para LATAM 45% 68% 75% No desarrolló un Se enfocan en no están criterio para pago de ofreciendo un clasificar habilidades para pago formal por habilidades en atraer y retener habilidades toda la (habilidades organización especialmente (aún) duras) Mercer 20

21. Slide 21: Tendencias en Compensación y Beneficios

    Tendencias en Compensación y Beneficios América Latina 21

22. Slide 22: Diferenciales salariales del Mercado por industria

    2 Diferenciales salariales del Mercado por industria: Industria que paga más PAÍS TOP BOTTOM Argentina Minería 25% Retail - 23% 30% Industria que paga Brasil Banca/ Servicios Fin 27% Retail -19% menos Chile Minería 69% Retail -15% Minería & Metales Colombia Energía 49% Otras No Manufactura -31% -16%

23. Slide 23: Salario Base – IPE 59 (USD)

    Comparaciones regionales Salario Base – IPE 59 (USD) 180.000 90% 160.000 80% 140.000 70% 120.000 60% 100.000 50% 80.000 40% 60.000 30% 40.000 20% 20.000 10% 0 0% Argentina Brasil Chile Colombia México Panamá Perú 2020 2021 2022 COL NY 2022 Tipo de cambio: : 2020: ARG* 76.13; BRA 5.62; CHI 785 COL 3,

24. Slide 24: Puestos Digitales mejores pagados en Sueldo Base

    Puestos Digitales mejores pagados en Sueldo Base vs la mediana por familia del Profesional Sr. P30 Profesional Sr. P30 Argentina Brasil Chile Colombia México Panamá Perú 23% 23% 17% 16% 20% 15% 15% 14% 14% 17% 16% 16% 12% 12% 14% 11% 10% 10% 10% 12% 10% Technical Project Scrum Master Scrum Master Us

25. Slide 25: Bono Variable

    Bono Variable de las organizaciones en LATAM* tienen una política de Basados en el desempeño de la Basados en desempeño bono variable. unidad de negocio individual *Promedio de prevalencia para Argentina, Brasil, Chile. Colombia, México, Panamá y Perú Gerentes 18,0% 18,0% 15,0% 15,9% 15,4% 15,3% 14,

26. Slide 26: Aspectos destacados de los bonos variables en América Latina

    Aspectos destacados de los bonos variables en América Latina • En la pandemia, las empresas ajustaron sus objetivos y KPI para conectarse con la realidad de un nuevo escenario. • Las empresas buscan entender y ajustar los mecanismos de los planes actuales para crear una mayor correlación entre pago

27. Slide 27: Lo más destacado sobre incentivos de ventas en América Latina

    Lo más destacado sobre incentivos de ventas en América Latina 51% de las empresas esperan un aumento en la Fuerza de Ventas en los proximos 12 meses, mientras el 45% no espera cambios. Basado en 55 respuestas 39% de las empresas ofrecen solo un plan de incentivos para los empleados, el 22% ofrece do

28. Slide 28: Incentivos a Largo Plazo (LTI)

    Incentivos a Largo Plazo (LTI) de las organizaciones tiene un plan implementado 1. Acciones restringidas 2. Acciones basadas en el 3. Opciones sobre basadas en el servicio desempeño acciones • Crecimiento en la importancia y prevalencia de los LTI en la región. 36% 32% 30% 25% 25% 25% 26% 26% 24% 23

29. Slide 29: Reinventar los beneficios después del brote de COVID-19

    Reinventar los beneficios después del brote de COVID-19 Cambios clave en la prevalencia de los beneficios 2016 2022 % Argentina 76% 73% -3% Brasil 81% 71% -10% Chile 50% 59% 9% Colombia 71% 65% -5% Autos de compañía México 70% 67% -4% Panamá 68% 66% -2% Perú 72% 67% -5% LATAM 70% 67% -3% Argentina 4

30. Slide 30: Autos de compañía

    Autos de compañía Director 26% 90% Organización 91% Profesional de Ejecutivos Ventas 37% 84% 13% 10% Coordinador / 71% 88% Gerente Senior Supervisor 51% 6% 5% Gerente Vehículo Asignado Subsidio de Vehículo Bonificación en lugar de Vehículo 2018 2022 Fuente: 2022 Total Remuneration Survey Nota: El re

31. Slide 31: Nuevos auxilios vinculados al trabajo remoto

    Adaptando beneficios: nuevos auxilios vinculados al trabajo remoto 56% Bono/subsidio para 21% gastos del hogar* Bono/subsidio para 17% guardería o niñera 33% Bono/subsidio 12% para actividades físicas N=591 7% 3% 2% Menor 20 USD 21 - 50 USD 51 - 80 USD 81 - 110 USD Mas 110 USD *Servicios públicos, I

32. Slide 32: Tendencias en Género

    Tendencias en Género América Latina 32

33. Slide 33: Crecimiento (lento) de la representación femenina

    Crecimiento (lento) de la representación femenina 37% 39% 2015 2022 Mercer 33 Fuente: Total Remuneration Survey (TRS)

34. Slide 34: Representación femenina en roles ejecutivos y gerenciales

    La representación femenina aumentó en un 2% en los roles ejecutivos y en un 1,5% para los roles gerenciales AGE TENURE FEMALE MALE FEMALE MALE Argentina 19.3% 80.7% 49 51 10 13 Brazil 25.1% 74.9% 46 49 7 9 Chile 17.8% 82.2% 48 49 7 9 Colombia 34.6% 65.4% 47 50 8 7 Executive Mexico 20.9% 79.1% 47 50

35. Slide 35: Tendencia estable en roles profesionales y de soporte

    Tendencia estable en roles profesionales y de soporte AGE TENURE FEMALE MALE FEMALE MALE Argentina 40.3% 59.7% 38 40 7 9 Brazil 42.5% 57.5% 36 38 5 6 Chile 39.9% 60.1% 38 39 6 6 Colombia 47.1% 52.9% 37 38 6 6 Professional Mexico 36.7% 63.3% 36 38 6 6 Panama 47.8% 52.2% 37 37 6 5 Peru 45.1% 54.9% 36

36. Slide 36: La brecha salarial muestra una tendencia positiva aunque lenta

    La brecha salarial también muestra una tendencia positiva aunque lenta en los últimos años 0% Executives Gerentes Profesionales -5% -10% -9% -10% -11% -12% -15% -17% -20% -21% -25% 2015 2022 Fuente: Total Remuneration Survey (TRS) Mercer 36

37. Slide 37: Q&A

    Q&A Mercer 37 37

38. Slide 38: A business of Marsh McLennan

    A business of Marsh McLennan Copyright © 2022 Mercer LLC. All rights reserved.

Mercer — Investor Presentation (2022) on 6ix