Slide 1: Résultats financiers d’Orange
#T3_2018 Résultats financiers d’Orange Ramon Fernandez Directeur Général Délégué, Finance, Performance et Europe 25 Octobre 2018
Slide 2: Avertissement
Avertissement Cette présentation peut contenir des informations prospectives sur Orange, notamment des objectifs et tendances, concernant notamment la situation financière, les investissements, les résultats, les activités et la stratégie d’Orange. Ces informations prospectives ne constituent pas de
Slide 3: Faits marquants T3 2018
Section une Faits marquants T3 2018
Slide 4: Réalisations du Groupe : chiffre d’affaires et EBITDA ajusté
9 mois 2018 Réalisations Chiffre d’Affaires EBITDA Ajusté* du Groupe € 30,6 Mds € 9,7 Mds +1,2% +1,2% +1,3% +3,2% CA +0,6% yoy T3 EBITDA Aj. +3,0% yoy +2,2% +2,1% CA +1,3% yoy 9m EBITDA Aj. +3,2% yoy 2017 (IAS18) 2017 (IFRS15) 9 mois 2018 2017 (IAS18) 2017 (IFRS15) 9 mois 2018 EBITDA ajus. EBITDA aj
Slide 5: Des efforts d’investissement soutenus pour maintenir notre avantage concurrentiel
Couverture 4G Des efforts Nº1 % de couverture de la population d’investissement Pologne 99,8% soutenus pour Belgique 99,7% Le réseau mobile d’Orange en maintenir notre France Moldavie 98,3% 98,0% France est reconnu par avantage Espagne 96,7% l’ARCEP comme le concurrentiel Roumanie 95,9% meilleur pou
Slide 6: Solide dynamique commerciale tirée par le THD et la 4G
Solide dynamique Clients THD fixe en millions Clients 4G* en millions commerciale tirée par le THD et la 4G 5,9m 53,4m +36% yoy +25% yoy 5,9 53 5,5 50 5,1 46 48 4,8 43 4,3 4,0 36 3,7 33 T1 T2 T3 T4 T1 T2 T3 T1 T2 T3 T4 T1 T2 T3 17 17 17 17 18 18 18 17 17 17 17 18 18 18 VHBB > 100 Mbps en millions 9,
Slide 7: La convergence au cœur de notre stratégie
Base de clients convergents grand public en millions La convergence % de la base de clients Haut Débit grand public France Espagne Pologne au cœur de notre 6,10 6,12 3,09 3,08 3,14 3,13 3,12 1,14 1,18 stratégie 5,98 6,04 60% 83% 85% 1,03 1,09 55% 5,85 0,95 59% 47% 1,8 Mds€ T3 17 T4 17 T1 18 T2 18 T3
Slide 8: Revue opérationnelle
Section deux Revue opérationnelle
Slide 9: T3 2018 France
T3 2018 France Forte croissance des services facturés aux clients tirée par la convergence en €m T3 18 yoy bc 9m 18 yoy bc ARPO convergence GP Chiffre d’affaires 4 572 +0,9% 13 524 +1,2% ARPO trimestriel en € ePresse/ Services facturés aux clients 2 755 +2,1% 8 238 +2,4% 65,1 64,8 65,1 Livre Audio C
Slide 10: T3 2018 France : performances commerciales
T3 2018 France : performances commerciales De fortes ventes nettes dans le mobile et le Haut Débit fixe malgré un environnement très concurrentiel Ventes nettes de contrats mobiles et taux de résiliation Ventes nettes THD fixe (en ‘000s) FTTH ADSL et autres Ventes nettes hors M2M Taux de résiliation
Slide 11: T3 2018 Espagne
T3 2018 Espagne Retour à une croissance positive de la base fixe BB avec le succès de la fibre et des offres TV incluant le football en m€ T3 18 yoy bc 9m 18 yoy bc Chiffre d’affaires 1 340 +0,5% 3 974 +2,2% 85% Convergence en % de la base de clients HD fixe B2C +2pts yoy Services facturés aux clien
Slide 12: T3 2018 Europe
T3 2018 Europe La convergence améliore la tendance pour les services facturés aux clients Base de clients contrats mobile, hors-M2M (en ‘000s) En m€ T3 18 yoy bc 9m 18 yoy bc Chiffre d’affaires 1 411 +1,6% 4 185 +1,3% convergence mobile seul Services facturés aux clients 886 +2,6% 2 615 +1,9% Conver
Slide 13: T3 2018 Afrique & Moyen Orient
T3 2018 Afrique & Moyen Orient Croissance continue du CA grâce à une dynamique solide des services facturés aux clients en m€ T3 18 yoy bc 9m 18 yoy bc Chiffre d’affaires 1 310 +3,7% 3 834 +5,0% Services facturés aux clients Mobile Seul Fixe Seul 1 079 964 113 +6,7% +6,5% +7,3% 3 148 2 821 318 +7,6%
Slide 14: T3 2018 Entreprise
T3 2018 Entreprise Stabilisation du CA sous-jacent, avec l’IT&IS en croissance, et la voix et la data sous pression in €m Q3 18 yoy bc 9m 18 yoy bc Chiffre d’affaires Fixe seul 1 785 992 -2,2% -3,0% -5,1% 5 314 2 988 -0,7% -2,7% -3,8% Cyberdefense Croissance du CA +16% yoy Voix 342 1 040 sur 9m Data
Slide 15: Objectifs 2018
Section trois Objectifs 2018
Slide 16: Objectifs à court et moyen terme
Objectifs à court et moyen terme 2018 2019-2020 Accélération du taux de EBITDA Ajusté croissance vs 2017 Croissance CAPEX 7,4 Mds€ (pic) Décroissance Accélération du taux de Cash Flow Opérationnel* croissance vs 2017 Croissance Dette Nette / EBITDA Ajusté (télécom) Autour de 2x à moyen terme 70 cts*
Slide 17: Annexes
Annexes
Slide 18: Clients Orange GP + B2B en France
Clients Orange GP + B2B en France Mobile KPIs (en milliers) T3 16 T4 16 T1 17 T2 17 T3 17 T4 17 T1 18 T2 18 T3 18 Clients mobile (excl, MVNOs) 29 508 30 033 30 489 31 150 31 624 31 777 32 012 32 482 32 836 Contrat 25 759 26 486 27 090 27 842 28 433 28 821 29 184 29 720 30 170 M2M 5 115 5 711 6 228 6
Slide 19: Ajustements de l’EBITDA
Ajustements de l’EBITDA en €m T3 17 bc T3 18 9m 17 bc 9m 18 EBITDA Ajusté 3581 3 687 9,372 9 671 Restructuration et intégration -16 -74 -77 Litiges -6 -61 -38 Charges de personnel -29 -91 -87 -115 dont Temps Partiels Seniors -29 -91 -106 -115 Revue de portefeuille et autres - - - - EBITDA Reporté 3