Estic Corporation · TSE:6161
Estic — Q2 FY2026 Earnings Presentation
25 slides from Estic's earnings presentation, Dec 2, 2025
Slide 1: 2026年3月期 第2四半期 決算説明資料
2026年3月期 第２四半期 決算説明資料 株式会社エスティック Electric-Servo-Tool-Intelligent-Corporation JPX STANDARD 証券コード６１６１ https://www.estic.co.jp
Slide 2: 連結業績ハイライト（主要地域の市場環境）
連結業績ハイライト（主要地域の市場環境） ・世界的なEV需要の鈍化の中、グローバルな投資計画見直しによる設備投資減 日本 ・米国関税の影響により自動車大手各社が通期見通しを下方修正するなど大幅な減益 ・関税政策の影響により内需の成長ペースは鈍化 北米 ・通商・環境政策の転換を受け投資計画の見直し等慎重な設備投資 ・政府による景気刺激策により最終消費が押し上げられ、底堅い経済成長を維持 中国 ・自動車産業では、生産・販売台数ともに前年同月比でそれぞれ10％以上増加 Copyright (C) ESTIC All Rights Reserved. 2
Slide 3: 連結業績ハイライト（売上｜利益）
連結業績ハイライト（売上｜利益） 売上高 地域別売上高は、中国市場で前年同期を大幅に上回り、その他アジア地域（インド・台湾・韓国）、 でも伸長した一方、日本、北米、EU市場は米国関税政策による設備投資計画の見直しやEV需要 35億円 の鈍化も重なり、販売は総じて低迷しました。 製品別売上高は、全セグメントで減収となりました。 前期比：減収 △7.3% 特にネジ締付装置は米国関税政策の影響により、設備投資計画を延期・中止・縮小する動きが顕 在化し、前年を大きく下回った結果、全体の減収に大きく影響しました。 営業利益 5.8億円 原材料価格や人件費の高騰による原価率の上昇、さらに販売費及び一般管理
Slide 4: 米国関税及び為替の業績影響
米国関税及び為替の業績影響 海外売上比率 米国関税引き上げの業績影響への対策 2026年 東アジア, 関税率 3月期.2Q 10.7% 15％適用 北米, 地域 日本, 69.4% 海外, 30.6% 東南アジア, アジア 5.2% 1.価格転嫁によるコストアップ吸収 日本 海外 12.2% 34.0% 米国では一部製品への価格転嫁を実施し、関税影響による仕 35.5% 64.5% 北米 入コストのアップ分については概ね吸収。 26.6% （利益面においては今期業績への影響は軽微） その他の地域 中南米 2.2% 1.6% 2.市場の多様化 米国市場への依存度を下げるため、特にインドやインドネ
Slide 5: 連結経営成績（PL）
連結経営成績（PL） 2025年3月期 2026年3月期 前期比 単位：百万円／％ 第2四半期 第2四半期 金額 構成比 金額 構成比 増減額 増減率 ・ 売上高 売上高 3,778 100.0％ 3,504 100.0％ ▲274 ▲7.3％ 地域別品種別の詳細は 後のページで詳細説明いたします。 売上原価 2,156 57.1％ 1,912 54.6％ ▲243 ▲11.3％ ・ 売上原価 売上総利益 1,621 42.9％ 1,591 45.4％ ▲30 ▲1.8％ 原材料価格の高騰、賃上げによる 労務費の増加により、各セグメント 販売管理費 998 26.4％ 1,011 28.9％
Slide 6: 連結財政状態（BS）
連結財政状態（BS） 単位：百万円 2025年3月20日 2025年9月20日 増減 現預金 ▲764 流動資産合計 8,421 7,651 ▲770 売掛債権 ▲328 ・ 現預金/建設仮勘定 在庫 +283 標準品組立工場の新設移転計画で、設計が完了し8月 有形固定資産合計 2,598 3,202 +604 建設仮勘定 +646 より建設スタート、2026年11月完成予定となってお ります。その関連費用として建設仮勘定の増加及び現 預金が減少しております。 無形固定資産合計 26 30 +3 敷金 +32 ・ 売掛債権 その他投資資産合計 1,010 956 ▲54 保険積立金 ▲50 売
Slide 7: 地域別品種別売上｜前年同期比
地域別品種別売上｜前年同期比 2026年3月期 単位：百万円 前年同期比増減 ・ 日本市場 第2四半期 米国関税動向様子見で設備投資は全体的に当 品種 ﾊﾝﾄﾞ ｻｰﾎﾞ ﾈｼﾞ締付 修理 ﾊﾝﾄﾞ ｻｰﾎﾞ ﾈｼﾞ締付 修理 期もスロースタート、HNR、装置が軟調 ﾅｯﾄﾗﾝﾅ 計 ﾅｯﾄﾗﾝﾅ 計 地域 ﾅｯﾄﾗﾝﾅ ﾌﾟﾚｽ 装置 点検 ﾅｯﾄﾗﾝﾅ ﾌﾟﾚｽ 装置 点検 ・ 北米市場 日本 219 422 19 442 138 1,242 +27 ▲63 ▲0 ▲235 +9 ▲262 米国も関税問題やEV需要の鈍化から設備投 資は鈍化、HNRも伸び悩む 北米 89 697 7 57
Slide 8: 地域別品種別売上高（主要地域）｜前年同期比 2Q比較
地域別品種別売上高（主要地域）｜ 前年同期比 2Q比較 単位：百万円 ≪ 前年比プラス ≫ 中国、アジア ≪ 前年比マイナス ≫ 北米、日本、欧州/中南米 Copyright (C) ESTIC All Rights Reserved. 8
Slide 9: 連結業績予想（通期PL予想）
連結業績予想（通期PL予想） 売上高推移 （百万円） 7,881 8,320 6,718 7,127 単位：百万円 2025年3月期 2026年3月期(予想) 増減 増減率 5,754 売上高 7,881 100％ 8,320 100％ +439 +5.6％ 売上原価 4,217 53.5％ 4,464 53.7％ +247 +5.9％ 売上総利益 3,663 46.5％ 3,855 46.3％ +192 +5.2％ 2021 2022 2023 2024 2025 （予想） 営業利益推移 （百万円） 販売費・一般管理費 2,025 25.7％ 2,157 25.9％ +132 +6.5％ 1
Slide 10: 連結業績予想（品種別売上高予想）
連結業績予想（品種別売上高予想） 単位：百万円 2025年3月期 2026年3月期(予想) 増減 増減率 ハンドナットランナ 4,571 58.0％ 4,893 58.8％ +322 +7.0％ ・ ハンドナットランナ 国内後半増加 米国２Q以降増加傾向 ナットランナ 1,389 17.6％ 1,293 15.5％ ▲96 ▲6.9％ 中国EV自動車メーカー投資旺盛 ・ ナットランナ ネジ締付装置 1,301 16.5％ 1,446 17.3％ +145 +11.1％ 前期より微減（ネジ締付装置での受注と相反） ・ ネジ締付装置 サーボプレス 66 0.8％ 126 1.5％ +60 +90.
Slide 11: 株主還元｜配当予想
株主還元｜配当予想 配当方針 財務体質の強化・充実を図り、将来の事業展開に必要な内部留保を 確保しつつ、安定した配当を継続していくことを基本方針としております 増配継続 （円） 配当金及び配当性向 2025年3月期 2026年3月期 （％） 30 25 （予想） 25 24 23 20 年間配当金 28円 29円 22 15 21 10 20 配当利回り 3.10% - 5 19 0 18 2022年 2023年 2024年 2025年 2026年 3月期配当 3月期配当 3月期配当 3月期配当 3月期配当 配当性向 23.6％ 24.2％ （予想） 年間配当 配当性向 業務改善による生産性向
Slide 12: ビジネス環境｜海外主要エリアの販売戦略
ビジネス環境｜海外主要エリアの販売戦略 北米 中国 ・EV市場の成長鈍化により設備投資は軟調傾向 インド ・駐在員増員により現地ローカルユーザーへ攻勢を強める ・大手EVメーカーの大口案件や新規分野の開拓進む 代理店を起点とした ・ユーザーの多様化（バス・重工機等）による販路拡大 (百万円) 販売強化の効果が堅調 2,500 2,208 2,328 2,017 2,000 1,508 1,500 (百万円) 1,000 500 500 960 1,068 933 415 689 674 400 0 300 FY2021 FY2022 FY2023 FY2024 FY2025 230 2Q 通期
Slide 13: 成長戦略｜トピックス
成長戦略｜トピックス ユーザー多様化への取り組み ＊ 自動車以外の分野（建機・農機、電子機器、二輪、大型車両、航空）へユーザー層を拡充していく ＊ 中国マーケット戦略強化のため自社営業スタッフ常駐を増強し、より一層のユーザーホスピタリ ティ、現地系メーカーへの販路拡大に取り組む ＊ 執行役員制度を施行しガバナンス体制の強化・意思決定の迅速化を目指す ＊ REP2025【Renovation Estic Project ２０２５】により全社的に業務の現状分析を図り、 リノベーションを実施し、戦略的な業務運営ができる仕組みを構築する ＊ 生産能力増強し売上拡大に対応するため標準品工場を新築拡大移転
Slide 14: 成長戦略｜ユーザー多様化に向けた取り組み
成長戦略｜ユーザー多様化に向けた取り組み ◆開拓実績ユーザー◆ 自動車産業 ≪重要テーマ≫ （完成車メーカー・部品メーカー） 大型車両 建機 二輪（EV含） ・工程自動化による省人化 ・安全対策 ・トレーサビリティ確保 ＊ﾎﾟﾃﾝｼｬﾙは様々な業界 へ拡がる 二輪 大型車両 ・サイクルタイム短縮 ・建設・設備 ・品質管理 ・農業機器 ・トレーサビリティ確保 ・大型車両（バス/トラック） ・二輪 ・エネルギー・重工業 建機・農機 ・電子機器・家電 ・電動化による 省人化、 ・半導体・精密機器 トレーサビリティ確保 ・航空・宇宙 Copyright (C) ESTIC All Rights Res
Slide 15: 成長戦略｜ガバナンス体制強化
成長戦略｜ガバナンス体制強化 執行役員制度導入により監督と執行の明確化を図り、業務の機動性を高めることで、経営の意思決定スピードを速め 取締役会ではより戦略的な議論とモニタリングに集中します。 新たに女性の社外取締役（弁護士）を選任し、取締役会の多様性向上と法律の専門性・バックグラウンドを活かし リスクマネジメントやコーポレートガバナンスの強化を図ります。 女性社外取締役の選任 取締役会構成（社内 2人、社外 3人 計 5名） 1. 取締役会の多様性向上及びガバナンス強化 社内 社外 2. リスクマネジメントの強化（法律面での専門性向上） 監査等委員でない 取締役2名 執行役員制度導入 監査等
Slide 16: 成長戦略｜設備投資
成長戦略｜設備投資 国内の標準品組立工場の移転へ向けて創業以来、過去最大となる設備投資へ着手。 投資総額 約18億円(予定)。延床面積 約4,000平米。4階建ての新工場が2026年11月に竣工予定。 現場強化 生産拠点の最適化 従業員エンゲージメント 生産能⼒増強 粗利益を生み出す 働きがいの向上 長期ビジョンを達成するため 目標とする利益を生み出せる ものづくりを支える従業員への 生産能力増強 ものづくり現場への深化 人的資本投資を強化 長期ビジョン達成に向けた攻めの投資により世界で戦える基盤を早期に構築。 Copyright (C) ESTIC All Rights Reserved.
Slide 17: 成長戦略｜全社横断プロジェクト
成長戦略｜全社横断プロジェクト 背景 原材料費と仕入れ価格の継続的な高騰 ESTIC社内の業務プロセスや情報システムなどの 抜本的な見直し、再設計、再構築 エネルギーコストの上昇（電気・ガス・ガソリン代等） 賃上げによる人件費の増加 当社の賃上げ率推移 2年連続5％超え継続 6.0% Reengineering ESTIC Processes 5.0% 4.0% 2023年度から急上昇 3.0% 業務改善 REP2025 プロジェクト始動 2.0% 1.0% （全8ヶ月間におよぶ全社横断プロジェクト） 0.0% 2021年4月 2022年4月 2023年4月 2024年4月 2025年4月 基
Slide 18: 成長戦略｜中期経営計画達成状況
成長戦略｜中期経営計画達成状況 中期経営計画 数値目標 重点戦略 アクション計画 （人材） Copyright (C) ESTIC All Rights Reserved. 18
Slide 19: Appendix 企業情報：会社概要
F Appendix 企業情報 会社概要 社名 株式会社エスティック（ESTIC CORPORATION） 事業所 大阪営業所 大阪府守口市東郷通1丁目2番16号 横浜市港北区新横浜3-20-12 本社所在地 〒570-0041 大阪府守口市東郷通1丁目2番16号 東京営業所 新横浜望星ビル2階 電話番号 TEL 06−6993−8855（代表） 中部営業所 愛知県岡崎市康生通南2-28本田ビル ハンド・ナットランナ等の 設立 1993年8月25日 橋波事業所 標準品生産工場 大阪府守口市橋波東之町2-5-9 自動組立装置／設備等の 株式上場 東京証券取引所スタンダード市場（証券コード6161
Slide 20: Appendix 企業情報
Appendix ®2#t8#% Ste BARY KI-D e Americas e @ e ° O xt OQ aM Oceania © RMERe LiL TOSRARES © RAE 9 ALR v ESTIC America, Inc. Head Office ESTIC America, nc. NoviTechnicalCenter ‘Shanghai ESTIC Co.,Ltd ESTIC (Thailand) Co.,Ltd.
Slide 21: Appendix 企業情報
Appendix ®2#t8#% Sete NYEFTFy kat AYEFYKIYISAURESERENSSERRODCMACROSFFSAEHISCS. TCM I SST —S @iCRL. HERG KL-VEUTTECRRLES. Fk. bILORBEM Te < BEBE RMEHSCESKO, & KTEGMIFRORAAUMHETS. LATTA VIONYVEFY RIT lS. PREM LCERNONLA Hilt RREOL TLS hTICHELTWES NYEFy hot A-FLAFybhayt AAFORYb BRIT IONY EF Y bSYF. IN-m
Slide 22: Appendix 企業情報：当社製品紹介
F Appendix 企業情報 当社製品紹介 用途例 客先オーダーメード のネジ締付装置に組 み込んで使用
Slide 23: Appendix 企業情報
Appendix ®2#t8#% Sete AVeHTEE (BM le) SOGTRE (BMELEPADECMHENSCCOHOED) ld. RREBHCHULTHRET SAMO CTI. FE RCT TWH PEAD LHe BELT SCE BALERRLES. LAT 1 yITSSBHONMPI-—-ALA btka—-B—AX1 FOBMMURBe CRRLTWET. TV V VRE AT 4KRRB SyvavRES
Slide 24: Appendix 企業情報
Appendix ®2#t8#% Sete Y—-RILZ U-RTILALBHT vy KI VF OME CH OKY-—KE—-ZOMARH EAM LCHHENELK. MEATS EES EET —-RPEMRTESEHO, KL-VEVUTTSHATT. MHBCUICE<. HMPHET—StHESTIKYM,. EA FREBALET. BROOD, MEPZECINT. FU—YCHLAIDE-OEASHRICLES.
Slide 25: 本資料における注意事項等
【本資料における注意事項等】 本資料には株式会社エスティックの業績、計画、戦略などに関する将来的予測を示す記述および 資料が記載されております。 これらの将来的予測に関する記述および資料は、発表時点で入手可能な情報に基づき弊社が判断 した予測です。 また経済動向、他社との競合状況などの潜在的リスクや不確実な要因も含まれております。 その為、実際の業績、事業展開または財務状況は今後の経済動向、業界における競争、市場の需 要、その他の経済・社会・政治情勢などの様々な要因により、記述されている将来予測とは大き く異なる結果となる可能性があることをご承知おき下さい。 【本資料及び当社ＩＲに関するお問い