Asics Corporation · TSE:7936
Asics — Q2 FY2013 Earnings Presentation
45 slides from Asics's earnings presentation, Nov 14, 2012
Slide 1: 平成25年3月期第2四半期 決算説明会資料
平成25年3月期第2四半期 決算説明会資料 平成24年11月14日 株式会社アシックス
Slide 2: 連結決算ハイライト
連結決算ハイライト 平成24年3月期 平成25年3月期 (単位：百万円) (単位：百万円) 増減額 前年同期比 第2四半期 第2四半期 売 上 高 123,935 126,601 +2,666 +2.2% 売上総利益 54,512 54,600 +88 +0.2% 売上総利益率 44.0% 43.1% － △0.9ppts 販 管 費 43,447 43,632 +185 +0.4% 営 業 利 益 11,064 10,967 △96 △0.9% 営業利益率 8.9% 8.7% － △0.2ppts 経 常 利 益 9,355 10,008 +653 +7.0% 税引前利益 9,301 10,
Slide 3: 連結経営成績 売上高（国内・海外）
連結経営成績 売上高（国内・海外） 平成24年3月期 平成25年3月期 (単位：百万円) 前年比 第2四半期 第2四半期 国 内 43,231 43,386 +154 +0.4% 海 外 80,703 83,215 +2,511 +3.1% 連 結 合 計 123,935 126,601 +2,666 +2.2% 123,935 126,601 為替影響を除く 上段：売上高 海外売上高の増減 下段：構成比 +9.7 % 43,231 国内 43,386 (34.3%) +7,850 百万円 (34.9%) 15,443 為替影響を除く 14,943 その他 (12.2%) (12.1%) 連結
Slide 4: 連結経営成績 セグメント別売上高増減内訳
連結経営成績 セグメント別売上高増減内訳 その他事業 東アジア （ホグロフス）調整額 (単位：百万円) オセアニア 欧州 526 71 220 △1,810 為替影響 米州 2,666 （+9.8%） （+1.0%） （+6.7%） （+8.4%） △5,354 日本 4,391 【主な要因】 アウトドアウエア 1,956 （+14.1%） 【主な要因】 ランニングシューズ （+3.8%） 【主な要因】 【主な要因】 オニツカタイガーシューズ 米州：△977 【主な要因】 欧州：△3,453 ランニングシューズ その他：△924 【主な要因】 ランニングシューズ 【主な要因】 126,601
Slide 5: 連結経営成績 主要財務情報
連結経営成績 主要財務情報 (単位：百万円) 利益 連結財政状態 連結キャッシュフローの状況 1株当たり四半期純利益金額（累計期間） 自己資本比率 平成24年3月期第2四半期 26.94円 平成24年3月期末 50.8% 平成25年3月期第2四半期 30.65円 平成25年3月期第2四半期 52.7% H25年3月期 H24年3月期 H25年3月期 1株当たり四半期純利益金額（会計期間） H24年3月期末 第2四半期 第2四半期 第2四半期 平成24年3月期第2四半期 △0.36円 平成25年3月期第2四半期 4.63円 H24年3月期 H25年3月期 第2四半期 第2四半期 11,064 2
Slide 6: 報告セグメント情報
報告セグメント情報 H24年3月期 H25年3月期 (単位：百万円) 第2四半期 第2四半期 売上高 51,901 53,857 34,671 31,257 31,723 30,936 5,337 5,636 6,895 6,594 3,288 3,183 日本地域 米州地域 欧州地域 オセアニア地域 東アジア地域 その他事業 前年対比 邦貨 +3.8% +10.9% △2.5% +5.6% △4.4% △3.2% （現地通貨） （－） （+14.1%） （+8.4%） （+9.8%） （+1.0%） （+6.7%） 平成25年3月期 － 79.48円/USD 103.29円/EURO 81.
Slide 7: 分類別連結売上高内訳
分類別連結売上高内訳 (単位：百万円) 構成比 連結売上高合計 123,935 126,601 100.0% 前年対比 +2.2% + 2,666 百万円 スポーツシューズ類 前年対比 +3.8% + 3,536 百万円 為替影響を除く +8.6% + 8,048 百万円 77.1% 94,031 97,567 スポーツウエア類 前年対比 △0.1% △ 29 百万円 為替影響を除く +3.1% + 650 百万円 スポーツ用具類 20,914 20,885 16.5% 前年対比 △9.3% △840 百万円 8,989 8,148 6.4% 為替影響を除く △7.7% △689 百万円 平成
Slide 8: 分類別連結売上高（国内・海外）
分類別連結売上高（国内・海外） (単位：百万円) 国内 構成比 43,231 43,386 国内売上高合計 34.3% 前年対比 +0.4% +154 百万円 スポーツシューズ類 前年対比 +3.9% +932 百万円 23,791 24,723 19.6% スポーツウエア類 前年対比 +0.6% +79 百万円 12,573 12,652 10.0% スポーツ用具類 6,867 6,010 4.7% 前年対比 △12.5% △ 856 百万円 平成24年3月期 平成25年3月期 第2四半期 第2四半期 海外 海外売上高合計 構成比 83,215 前年対比 +3.1% +2,511 百万円 8
Slide 9: 主なスポーツシューズ 連結売上高（地域別）
主なスポーツシューズ 連結売上高（地域別） H24年3月期 H25年3月期 (単位：百万円) 第2四半期 第2四半期 ランニングシューズ アスレチックシューズ オニツカタイガーシューズ 合計 合計 合計 H24年3月期第2四半期 56,561百万円 H24年3月期第2四半期 14,522百万円 H24年3月期第2四半期 4,311百万円 H25年3月期第2四半期 60,697百万円 H25年3月期第2四半期 15,229百万円 H25年3月期第2四半期 4,422百万円 31,824 7,165 27,949 6,868 1,778 1,536 21,090 20,766 3,457 962
Slide 10: 主なスポーツウエア 連結売上高（地域別）
主なスポーツウエア 連結売上高（地域別） H24年3月期 H25年3月期 (単位：百万円) 第2四半期 第2四半期 ランニングウエア アスレチックウエア オニツカタイガーウエア 合計 合計 合計 H24年3月期第2四半期 3,011百万円 H24年3月期第2四半期 12,750百万円 H24年3月期第2四半期 240百万円 H25年3月期第2四半期 3,366百万円 H25年3月期第2四半期 12,647百万円 H25年3月期第2四半期 210百万円 1,334 119 10,127 10,081 1,203 106 86 912 79 821 620 554 340 350 32 17 15
Slide 11: 平成25年3月期の予想（連結）
平成25年3月期の予想（連結） 連結 平成24年3月期 平成25年3月期 （単位：百万円） 前年比 実績 予想 売 上 高 247,792 259,000 +11,207 +4.5% 営 業 利 益 19,628 20,000 +371 +1.9% 経 常 利 益 19,702 20,000 +297 +1.5% 純 利 益 12,617 12,000 △617 △4.9% 【ご参考：換算レート】 平成25年3月期 79.29円/USD 101.34円/EURO 81.33円/AUD 0.0696円/KRW 11.75円/SEK 換算レート 一株あたりの年間配当金（予想）：12円 11
Slide 12: 事業方針と進捗
2012年度 事業方針と進捗 • 事業方針 • 事業進捗 • 予想 12
Slide 13: 事業方針
2012年度 事業方針 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 （単位： 百万円） 13
Slide 14: 事業方針と進捗：本社機能と日本事業の分離
2012年度 事業方針と進捗 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 ■本社機能と日本事業を切り分けそれぞれを強化する。 ・アシックスを世界本社とし、アシックスジャパングループは地域本社とする。 ・国内の販売子会社7社を統合し、アシックス販売とする。 ・流通チャネルに応じて、きめ細やかに対応出来る体制を構築し、お客様により密着した活動を行う。 アシックス アシックスジャパン アシックスアメリカ アシックスヨーロッパ オセアニア 東アジア その他事業 グル
Slide 15: 事業方針と進捗：国内販売子会社の統合
2012年度 事業方針と進捗 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 ■本社機能と日本事業を切り分けそれぞれを強化する。 ・アシックスを世界本社とし、アシックスジャパングループは地域本社とする。 ・国内の販売子会社7社を統合し、アシックス販売とする。 ・流通チャネルに応じて、きめ細やかに対応出来る体制を構築し、お客様により密着した活動を行う。 （再編前） （再編後） アシックス アシックス （世界本社） （国内販売子会社） （国内事業） アシックススポー
Slide 16: 企画開発力・デザイン力の強化
2012年度 事業方針と進捗 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 イノベーション・ワークス・ラボ(IWL)が企画開発した商品を2012年12月にアメリカで 発売予定 －新しいアイディアの製品の提案 －市場に対応し、市場展開までのリードタイムを短縮 S377N (GEL-HERMONY TR) S378N (GEL-SUSTAIN-TR) グローバルプロダクトの強化 －グローバルプロダクトマーケティング統括室の新設 ジョン モレンジャー氏の登用
Slide 17: 生産・品質管理体制の強化
2012年度 事業方針と進捗 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 ■ 生産供給 ASICS Hong Kong Apparel ・ソーシングを開始 ・生産受託量の増加 17
Slide 18: シューズ生産国比率・ガバナンス強化
2012年度 事業方針と進捗 AGP2015の目標達成にむけて「世界本社機能の更なる強化」を重点とする ① 企画開発力・デザイン力の強化 ② 生産・品質管理体制の強化 ③ アパレル事業の強化 ④ 経営基盤の強化 シューズ生産国比率 コンプライアンス、ガバナンスの強化 －海外販社の幹部を対象にアシックスを理解する ための研修を実施予定 2011年度 2012年度 2% 3% 20% 24% 45% 23% 55% 28% 中国 ベトナム インドネシア その他 18
Slide 19: フォーカスカテゴリー ランニング アメリカ
2012年度 フォーカスカテゴリー ランニング アメリカ ラインナップを拡大し、ランニングNo.1を目指す 19
Slide 20: フォーカスカテゴリー ランニング アメリカ
2012年度 フォーカスカテゴリー ランニング アメリカ ラインナップを拡大し、ランニングNo.1を目指す ■ 33 Collection とPerformance Running で幅広いお客様に提案 ■ 小売ビジネスのスタート 20
Slide 21: フォーカスカテゴリー ランニング 欧州
2012年度 フォーカスカテゴリー ランニング 欧州 ラインナップを拡大し、ランニングNo.1を目指す ■ 世界最大規模 旗艦店 ASICS STORE LONDON OXFORD STREET 2012.07.19 オープン ■ 直営店出店により販売機会を拡大 （単位：店舗） 2011年度末 2012年度末予定 増減 ･アシックスストア7店 ・アウトレット36店 アシックスストア 2 7 +5 ■ 経済不安がある中、安定的に成長 ・スペイン、ロシア等の業績好調な国に注力 ファクトリーアウトレット 18 36 +18 合計 20 43 +23 21
Slide 22: フォーカスカテゴリー ランニング 日本
2012年度 フォーカスカテゴリー ランニング 日本 ラインナップを拡大し、ランニングNo.1を目指す ■アシックスストア神戸 2012.10.07 オープン ■My ASICS ・ランナーのランニングレベルを計算し、ユーザーと共に成長することが できる無料カスタムトレーニングアプリ 神戸マラソン2011 ・WEBを通したプロモーションにより顧客サービスを拡充 神戸マラソン2011 22 神戸マラソン2011
Slide 23: 東京マラソンのWMM加入決定
2012年度 フォーカスカテゴリー ランニング 日本 ラインナップを拡大し、ランニングNo.1を目指す アシックスが協賛している東京マラソンが2013年大会より 世界のトップレースで組織されるワールドマラソンメジャーズ（WMM）に 加入決定 23 ⒸTOKYO MARATHON
Slide 24: アスレチック：オリンピックを起点としたマーケティング
2012年度 フォーカスカテゴリー アスレチック オリンピックを起点としたマーケティング ■ロンドンオリンピックにおけるサポート活動 オリンピック開催前からプロモーションを強化。 WE ARE MADE OF SPORTキャンペーンを実施し、 ブランド認知率の向上を図る。 欧州における当社のブランド認知率 出典：自社調査 24
Slide 25: ロンドンオリンピックにおけるサポート活動
2012年度 フォーカスカテゴリー アスレチック オリンピックを起点としたマーケティング ■ロンドンオリンピックにおけるサポート活動 オリンピック選手をサポートした ホスピタリティーセンター ヨーロッパのキーアカウントをホスピタリティセンターにご招待し、 関係を強化 25
Slide 26: 当社契約選手の拡大
2012年度 フォーカスカテゴリー アスレチック オリンピックを起点としたマーケティング ■テニス、バレーボール、ハンドボールを中心に拡大する 当社契約選手 当社契約選手 サマンサ ストーサー 選手 26 スティーブ ジョンソン選手
Slide 27: フォーカスカテゴリー オニツカタイガー
2012年度 フォーカスカテゴリー オニツカタイガー 先鋭的で洗練されたスタイルを提案する ■店舗展開 ■コラボレーション 2011年度末 2012年度末予定 増減 オニツカタイガーアウトレットりんくう （単位：店舗） 10月6日オープン オニツカタイガー 26（10） 33（15） +7（+5） オニツカタイガー 3（0） 6（2） +3（+2） アウトレット 合計 29（10） 39（17） +10（+7） ※（）は国内店舗数 27
Slide 28: オニツカタイガー 店舗展開・コラボレーション
2012年度 フォーカスカテゴリー オニツカタイガー 先鋭的で洗練されたスタイルを提案する ■店舗展開 ■コラボレーション 28
Slide 29: フォーカスカテゴリー レザーシューズ
2012年度 フォーカスカテゴリー レザーシューズ メーカー小売事業でNo.1を目指す ASICS WALKING さんすて岡山 ASICS WALKING 広島本通 10.3オープン 10.20オープン ASICS WALKING セレオ八王子 ASICS WALKINGシァル鶴見 10.25オープン 11.1オープン （単位：店舗） 2011年度末 2012年度末予定 増減 アシックスウォーキング 58 66 +8 アシックスウォーキングアウトレット 0 2 +2 合計 58 68 +10 29
Slide 30: チャレンジカテゴリー Haglöfs
2012年度 チャレンジカテゴリー Haglöfs 北欧から欧州・アジアへ拡大する ・Out Door Industry Award ・ ISPO Award ■ 自主管理売場 ・HAGLÖFS ソウル 2012.07.12 ・HAGLÖFS 大丸東京店 2012.09.14 ・HAGLÖFS 原宿 2012.09.14 ・HAGLÖFS オスロ 2013年5月オープン予定 HAGLÖFS 原宿 ■ エリア戦略 ・ 新規ベネルクス販社の立ち上げによる欧 州の 強化 ・更なるアジアでの拡大を図る 30
Slide 31: 地域別戦略
2012年度 地域別戦略 東アジア（韓国・中国・台湾・ 香港） ホグロフス 韓国はスターマーケティングにより 日本、韓国、中国、香港、台湾への展開 ウォーキング、フィットネス強化 欧州の強化 中国はランニングとオニツカタイガー アウトレット店舗の拡大 を拡大 EMEA 伸長率の高いスペイン、ロシアで拡大 直営店展開を加速し、トレイルランニング、 アパレルなどの品揃えの充実 米州 アメリカでは、パフォーマンスラン ニングと33コレクションにより、ラン ニングを拡大 ・直営店出店 ・キーアカウントとの取組み強化 南米はブラジルを中心とした拡大 ・アウトレット店舗の拡大 ・アルゼンチン等へ展開 オセ
Slide 32: 予想 セグメント別・カテゴリー別・製品別
2012年度予想 セグメント別 2011 2012 【ご参考：現地通貨ベースの増収率】 （単位：百万円） 前年比 実績 予想 米州 +12% 日本 96,450 99,700 +3.4% EMEA +7% オセアニア +13% 米州 59,001 66,100 +12.0% 韓国 ±0% EMEA 61,027 59,900 △1.8% ホグロフス +10% オセアニア/ 10,270 12,000 +16.8% 【ご参考：換算レート】 東南・南アジア 東アジア 13,333 13,000 △2.5% 平成24年3月期 79.61 円 110.91 円 82.89 円 0.0718 円 12.
Slide 33: 空きページ
空きページ 33
Slide 34: ASICS sound mind, sound body
QO ASICS sound mind, sound body 4 EH
Slide 35: 連結決算概況（第2四半期）
連結決算概況（第2四半期） 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 項目 単位 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 売上高 （百万円） 124,207 110,769 116,422 123,935 126,601 売上総利益 （百万円） 53,329 46,883 51,512 54,512 54,600 営業利益 （百万円） 12,734 9,448 12,245 11,064 10,967 経常利益 （百万円） 13,104 8,600 10,411 9,355 10,008 当期純利益 （百万円） 7,543 2
Slide 36: セグメント情報（第2四半期）
セグメント情報（第2四半期） 2008年3月期 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 項目 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） [売上高] 日本地域 53,353 43.0 51,009 46.0 50,022 43.0 51,901 41.9 53,857 42.5 米州地域 27,660 22.3 27
Slide 37: 連結分類別売上高（第2四半期）
連結分類別売上高（第2四半期） 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 第2四半期 項目 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） [スポーツシューズ類] 国内 24,563 19.8 23,581 21.3 22,158 19.0 23,791 19.2 24,723 19.6 海外 69,597 56.0 59,495 53.7 68,176 58.6 70,239
Slide 38: 連結決算概況（期末）
連結決算概況（期末） 項目 単位 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期予想 売上高 （百万円） 241,944 224,395 235,349 247,792 259,000 売上総利益 （百万円） 103,043 94,225 103,122 107,549 営業利益 （百万円） 22,628 17,582 21,573 19,628 20,000 経常利益 （百万円） 21,008 18,230 19,467 19,702 20,000 当期純利益 （百万円） 13,085 8,326 11,046 12,617 12,000 1株当たり
Slide 39: セグメント情報（期末）
セグメント情報（期末） 2008年3月期 (*) 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 項目 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） [売上高] 日本地域 111,477 46.1 106,838 47.6 104,862 44.6 109,221 44.1 米州地域 52,943 21.9 53,039 23.6 59,604 25.3 59,002 23.8 欧州地域 63,907 26.4 55,388 24.7 55,542
Slide 40: 連結分類別売上高（期末）
連結分類別売上高（期末） 2008年3月期 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 項目 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 金額 構成比 （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） （百万円） （％） [スポーツシューズ類] 国内 42,328 18.7 51,172 21.1 48,676 21.7 46,590 19.8 49,935 20.2 海外 124,865 55.2 126,697 52.4 117,131 52.2 128,466 54.6 132,871 53.6 計 167,193 7
Slide 41: アシックス用語集（ブランド・製品）
アシックス用語集 【ブランド】 アシックス（ASICS） コーポレートブランドとして主にスポーツ用品を展開 オニツカタイガー（Onitsuka Tiger） 創業期のブランドを復活し、カジュアルシューズおよびカジュアルアパレルを展開 ホグロフス（HAGLOFS） 1914年創業でスウェーデンに拠点を置き、アウトドア用品を展開、2010年買収 【ビジネスドメイン】 アスレチックスポーツ事業領域 競技スポーツやトレーニング等のスポーツシューズ、スポーツウエアを展開 （ランニング、バスケットボール、バレーボール 等） スポーツライフスタイル事業領域 スポーツに原点を持つシューズや
Slide 42: アシックス用語集（アパレル・エリア・チャネル）
アシックス用語集 【アパレル】 トップインパクトライン トップアスリート向け競技用アパレル、グローバル展開（陸上、水泳、レスリング 等） AYAMi（彩美) 女性向けランニング・フィットネスウエアとしてグローバル統一シリーズで展開 インナーマッスル 姿勢維持や深層筋に働きかけてバランスを保ち運動効率をアップする機能ウエア ニュージェネラル（A77） 若者のパーソナル使用をメインターゲットとし、日本国内向けに展開 【エリア】 日本 - 米州 北米（アメリカ、カナダ）、中南米（メキシコ、ブラジル、アルゼンチン 等） EMEA ヨーロッパ（ロシア含む）、中東、アフリカ 等
Slide 43: アシックス用語集（その他）
アシックス用語集 【その他】 コモンウェルススポーツ 旧英連邦（イギリス、オーストラリア、インド等）コモンウェルス地域における盛んな競技であり、 クリケットやネットボールなどがある AGP 2011年度～2015年度の中期経営計画（ASICS Growth Planの略） その他事業 ホグロフスを示す <ランニングシューズ主要範囲> 価格帯 $150 Performance Running High-end $80 アシックス Active Running 対応エリア Nike、adidasなど他社 Middle-end 対応エリア $50 Low-end Low <技術開発体制>
Slide 44: 主要ブランド
主要ブランド 「アシックス」は、オニツカ株式会社他２社が合併して株式会社アシッ クスとなった1977年以降、当社のコーポレートブランドとして技術力を 活かしてランニングシューズを始めとするスポーツシューズ、スポーツ ウェア、スポーツ用品類などを製造、販売しています。 スポーツへの注目が高まる中、各国のマラソン大会をサポートし、グロ ーバルで商品、サービスを提供しています。 「オニツカタイガー」は、合併以前のオニツカ株式会社が1977年まで展開したス ポーツブランドで、 2002年よりスポーツファッション市場に向けてブランドを復活 させ国内外でシューズ、アパレル、アクセサリーを展開しています。2
Slide 45: 主要直営店
主要直営店 アシックスストアは、当社のランニング専門店として、東京、ニューヨ ーク、ロンドンなど、世界の大都市に出店しており、マラソンに参加さ れるランナーはもちろんフィットネスに関心のある方など幅広いお客様 にランニングライフスタイルを提案しています。当社が培ってきた技術 により、足型測定から最適なシューズを提供やランニングクリニックな どの専門サービスに加え、ロッカーとシャワーを備えており、ランニン ASICS STORE グの拠点として多くのお客さまにご利用いただいております。 オニツカタイガーショップは、オニツカタイガーの世界感を表現する店 舗として、東京、パリ、マドリッド、香港など、