Fideicomiso Irrevocable F/2061 · BIVA:FHIPO/14
Fideicomiso Irrevocable F/2061 — FHipo — Investor Presentation (July 2023)
29 slides from Fideicomiso Irrevocable F/2061's investor presentation, July 2023
Slide 1: Presentación Corporativa
Inversión que Transforma Presentación Corporativa Al 30 de junio de 2023 RELACIÓN CON INVERSIONISTAS inverstorrelations@fhipo.com 1 T: +52 (55) 4744-1100 www.fhipo.com
Slide 2: Fundamentos de Inversión
Fundamentos de Inversión 1 Acerca de FHipo 8 2 Equipo de gestión experimentado y gobierno Entorno macroeconómico corporativo robusto 3 7 Fundamentales atractivos Perfil de riesgo- del mercado hipotecario rendimiento atractivo mexicano con fuerte generación de \ dividendos 4 Acuerdos de co-participac
Slide 3: 1. Acerca de FHipo
1. Acerca de FHipo
Slide 4: FHipo, el primer instrumento en América Latina similar a un REIT hipotecario
FHipo, el primer instrumento en América Latina similar a un 1 REIT hipotecario en Estados Unidos… Mercado de REITs (FIBRAs) en México Se crean las FIBRAs (REITs) en México en 2011 2011 Se crea la primera FIBRA hotelera en México en 2012 Se crean las primeras FIBRAs de infraestructura 2012 y ed
Slide 5: FHipo y sus principales logros desde la OPI
1 FHipo y sus principales logros desde la OPI 1er y ÚNICO Fideicomiso Hipotecario en México Originación Hipotecaria OPI de Ps. 8,625 mdp en noviembre 2014 y Follow-On de Ps. 3,300 mdp en abril 2016 Creado para adquirir, originar, administrar y gestionar hipotecas en México Acuerdos de co-participaci
Slide 6: Estructura Organizacional
1 Estructura Organizacional Comités: Comité Técnico Auditoría Prácticas 100% > 50% Nominaciones Tenedores de CBFIs 100% Miembros Independientes Asamblea de Tenedores Comité Técnico (CT) Subsidiaria de FHipo integrada Asesor y por profesionales con Administrador experiencia en el sector CT nombrado p
Slide 7: 2. Entorno macroeconómico
2. Entorno macroecondomico
Slide 8: Ocupación, Empleo y Tasas Hipotecarias en México
2 Ocupación, Empleo y Tasas Hipotecarias en México Estabilidad de la economía formal y niveles bajos del nivel de desempleo… (Trabajadores asegurados en miles y población desempleada como % de la Población Económicamente Activa) 22,500 9.0% 21,000 7.0% 19,500 5.0% 18,000 16,500 3.0% 15,000 1.0% Jun-
Slide 9: 3. Fundamentales atractivos del mercado hipotecario mexicano
3. Fundamentales atractivos del mercado hipotecario mexicano
Slide 10: Originación Hipotecaria del INFONAVIT
3 Originación Hipotecaria del INFONAVIT Originación hipotecaria del INFONAVIT 2019 – 2023E Cartera hipotecaria proyectada del INFONAVIT registrada en balance (Número de créditos a otorgarse para la adquisición de vivienda nueva o usada) (Cifras en miles de millones de pesos) $1,616 364,025 354,270 3
Slide 11: Originación Hipotecaria del FOVISSSTE
3 Originación Hipotecaria del FOVISSSTE Originación histórica 170 $41.0 $42.6 45 $38.5 $39.8 150 $35.3 $35.9 $36.8 40 $34.4 $34.2 $34.1 $35.0 $32.5 130 35 110 30 90 25 70 20 50 15 30 10 10 75 64 69 87 81 99 63 49 49 49 51 49 5 -10 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 0 Crédito
Slide 12: Sector hipotecario sub-penetrado con fuerte potencial de crecimiento
Sector hipotecario sub-penetrado con fuerte potencial de 3 crecimiento Constante crecimiento del sector Mercado hipotecario mexicano con alto potencial de crecimiento (Portafolio hipotecario en miles de millones de pesos) (Crédito hipotecario como % del PIB) 145.3% $2,993 $3,090 $2,787 $2,586 $2,427
Slide 13: 4. Acuerdos de coparticipación con INFONAVIT, FOVISSSTE, YAVE y KREDI
4. Acuerdos de coparticipación con INFONAVIT, FOVISSSTE, YAVE y KREDI
Slide 14: FHipo participa en los siguientes programas de originación hipotecaria
FHipo participa actualmente en los siguientes programas de 4 originación hipotecaria Características del Programa Nivel de Ingreso 4.5 VSM en adelante 3.5 VSM a 5.0 VSM 1.0 VSM en adelante N/A Ps. 14,000 en adelante Ps. 15,000 en adelante Destino Objetivo Adquisición de vivienda nueva o usada (garan
Slide 15: INFONAVIT – Hipoteca Verde
4 INFONAVIT – Hipoteca Verde En el INFONAVIT todos los créditos cuentan con Hipoteca Verde. Lo que significa que todas las viviendas financiadas a través del INFONAVIT pueden contar con ecotecnologías. ¿Qué es la Hipoteca Verde? • Es un monto adicional que se le otorga a los créditos para que dismin
Slide 16: Proceso de originación hipotecaria
4 Proceso de originación hipotecaria FHipo origina cartera hipotecaria con el INFONAVIT, FOVISSSTE, YAVE y KREDI Estructura de participación en programas INFONAVIT Estructura de Cesión de Derechos Fiduciarios sobre portafolio FOVISSSTE 7 5 1 Fideicomiso de Administración 2 FOVISSSTE 1 4 3 2 4 3 6 Re
Slide 17: Proceso de originación hipotecaria (Cont.)
4 Proceso de originación hipotecaria (Cont.) Estructura de la originación hipotecaria entre FHipo y Otros Originadores (“YAVE” y “KREDI”) 5 Otros Originadores: 1 2 3 Absorbe el riesgo crediticio 4 1 FHipo aporta los recursos para el fondeo de las hipotecas o adquiere los 4 Amortizaciones de capital,
Slide 18: 5. Fuerte potencial de crecimiento
5. Fuerte potencial de crecimiento
Slide 19: Fortalezas de FHipo
5 Fortalezas de FHipo Precursor, con historial probado en la creación de 1 estrategias de originación y financiamiento Inversiones estratégicas orientadas a la maximización 2 del retorno a los inversionistas. Acuerdos con INFONAVIT, FOVISSSTE, YAVE y 3 KREDI para adquirir/originar créditos hipotecar
Slide 20: 6. Activos hipotecarios de alta calidad
6. Activos hipotecarios de alta calidad
Slide 21: Activos Hipotecarios de Alta Calidad
6 Activos Hipotecarios de Alta Calidad Evolución de Cartera Vencida (“CV”) en términos consolidados con niveles conservadores de reservas de crédito Cartera Vencida como % del Portafolio Consolidado (“PC”) al 2T23(1) Cartera Vencida / PC (1) con saldos a originación Cartera Vencida considerando Rese
Slide 22: 7. Perfil de riesgo-rendimiento atractivo
7. Perfil de riesgo-rendimiento atractivo
Slide 23: Fuentes Diversificadas de Fondeo
7 Fuentes Diversificadas de Fondeo Bursatilizaciones Bonos Quirografarios a Líneas de Almacenamiento Bonos Garantizados a Emisión de títulos / certificados Corto Plazo Largo Plazo respaldados por un fideicomiso Línea de crédito privada, Emisión de títulos / certificados emisor, cuyo patrimonio está
Slide 24: Perfil de Riesgo-Rendimiento Atractivo
7 Perfil de Riesgo-Rendimiento Atractivo Rendimiento de Activos - Programas de Originación Costo de Deuda Consolidada - Tasas de Financiamiento Cobertura SWAP (3) TIIE Tasa Fija Margen Corto (2) Largo Plazo Plazo 14.5% 14.5% (2) 12.7% SWAP 11.9% 12.0% 1.35% 10.9% 0.40% 10.4% 10.8% VSM (1) 8.96% 8.06
Slide 25: 8. Desarrollo del sector hipotecario en México
8. Desarrollo del sector hipotecario en México
Slide 26: Promoviendo el desarrollo del sector hipotecario en México
8 Promoviendo el desarrollo del sector hipotecario en México Diversificación en la tenencia accionaria de FHipo Mejora al ahorro de los trabajadores mexicanos Una porción del capital de FHipo proviene del extranjero: FHipo, como el primer Fideicomiso Hipotecario en México, tiene como inversionistas,
Slide 27: 9. Resultados financieros
9. Resultados financieros
Slide 28: Sólidos Resultados Financieros
9 Sólidos Resultados Financieros Resumen del Estado de Resultados Resumen del Balance General Cifras en miles, excepto la Utilidad Neta por CBFI 2T23 2T22 Cifras en miles de pesos 2T23 2T22 Intereses de créditos hipotecarios $286,492 $344,129 Efectivo y equivalentes de efectivo $1,531,831 $2,082,420
Slide 29: Aviso Legal
Aviso Legal El presente documento fue elaborado únicamente con fines informativos, para uso exclusivo de su receptor. Por lo tanto se deberá entender que el mismo es informativo y no como la base de ninguna inversión o transacción financiera, por lo que FIDEICOMISO HIPOTECARIO F/2061 (“FHipo”, la “C