Almacenes Exito Sa · BVC:EXITO
Almacenes Exito Sa — Grupo Éxito — Investor Presentation (2022)
53 slides from Almacenes Exito Sa's investor presentation, 2022
Slide 1: Presentación Corporativa 2021
Presentación Corporativa 2021 “The Issuers Recognition -IR granted by the Colombian Stock Exchange is not a certification about the quality of the securities listed at the BVC nor the solvency of the issuer”.
Slide 2: Declaración
Declaración Este documento contiene declaraciones sobre el futuro que no corresponden a datos históricos y no deben ser interpretadas como garantía de la ocurrencia futura de los hechos y datos aquí mencionados. Las declaraciones sobre el futuro están basadas en información, supuestos y estimaciones
Slide 3: Contenido
Contenido • Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva y estructura accionaria 5 • Visión de Grupo Éxito y Estrategia 2022-24 10 • Hechos destacados Colombia 24 • Hechos destacados Operacionales internacionales 36 • Anexos y Resultados financieros 2021 39 3
Slide 4: Grupo Éxito: Una historia de Innovación
Grupo Éxito: Una historia de Innovación Grupo Éxito es la plataforma líder de retail de alimentos en Colombia y en Uruguay y tiene una presencia relevante en el noreste de Argentina. La gran capacidad de innovación de la Compañía, le ha permitido transformarse y adaptarse rápidamente a las nuevas te
Slide 5: Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva y estructura accionaria
Estructura de propiedad, Administradores, Junta Directiva y estructura accionaria
Slide 6: Estructura de Propiedad
Estructura de Propiedad Estructura de propiedad internacional consolida la mejor plataforma retail de LATAM 41,2 % 100% (CBD) GPA2 91.57% Empreendimentos E Participacoes Ltda 5% 100% 100% 62.5%* * Grupo Éxito consolida a Grupo Disco desde Enero 1 de 2015 6 Información a Diciembre 31 de 2021
Slide 7: Alta Dirección
Alta Dirección Alta dirección con experiencia en retail de alimentos Colombia Carlos Mario Giraldo Jacky Yanovich Ruy Souza Juan Lucas Vega José Gabriel Loaiza Presidente Presidente Operativo VP Financiero VP Neg Inmobiliario VP Omnicanal Uruguay Argentina Director General Tijeras Jean Christophe As
Slide 8: Junta Directiva
Junta Directiva Luis Fernando Alarcón (Presidente de la JD) Felipe Ayerbe M Ana María Ibáñez Miembros Independientes Miembro desde Junio 11, 2015 Octubre 11, 2010 Marzo 20, 2014 Philippe Bernard Christophe José Rafael Ronaldo Iabrudi Susy Midori Alarcon Petit Hidalgo Russowsky dos Santos Yoshimura M
Slide 9: Estructura accionaria
Estructura accionaria Estructura accionaria a dic 31 de 2020 Estructura accionaria a dic 31 de 2021 0,09% ADRS 0,09% ADRS 0,35% Fondos de Pensiones Col 0,32% Fondos internacionales 0,67% Fondos internacionales 0,66% Fondos de Pensiones Col 2,32% Otros 2,36% Otros 5,00% GPA 2 Empreendimentos Companhi
Slide 10: Visión y estrategia 2022-24
Vision y estrategia 2022-24 ent)
Slide 11: Grupo Éxito - Pilares Estratégicos de Inversión
Grupo Éxito - Pilares Estratégicos de Inversión Plataforma líder en Ecosistema integral, Pioneros en Plataforma potente retail de alimentos en incluyendo negocios innovación con con capacidad Colombia y Uruguay complementarios nuevos modelos y omnicanal y digital relevantes y estrategias marcas prop
Slide 12: Historia de integraciones exitosas
Historia de integraciones exitosas Puntos Colombia Adquisición de Alianza con En 70ta aniversario de Adquisición de Éxito inició una nueva fase: Control en En alianza con Bancolombia Transformación Digital Exito vendió su participación en Adquisición de GPA a Casino Group Se convierte en el mayor GP
Slide 13: Grupo Éxito, líder absoluto del retail de alimentos en Colombia y Uruguay
Grupo Éxito, líder absoluto del retail de alimentos en Colombia y Uruguay Posición de liderazgo con una adecuada cobertura de clientes y mercados 1 1 #1 Retailer de alimentos $16.9 billones $1.5 billones – 9.1% margen #1 e-commerce de alimentos 620 tiendas en la región Ingresos Op consolidados EBITD
Slide 14: Completa cobertura de clientes y mercados
Completa cobertura de clientes y mercados Marcas y formatos adaptados a todos los segmentos de la población 6 Premium 5 4 Medio 3 2 Bajo costo 1 14
Slide 15: Ecosistema Grupo Éxito
Ecosistema Grupo Éxito Liderando el retail a través de la innovación e integración de los negocios en un ecosistema global con grandes sinergias #1 coalición de lealtad en Colombia #1 operador +130 marcas aliadas, 5.5 M clientes de centros comerciales en Colombia Multi marca y multi formato #3 opera
Slide 16: Pilares estratégicos Grupo Éxito
Pilares estratégicos Grupo Éxito Liderando la transformación con foco en el cliente y las tendencias del retail Omni-cliente Nuestros empleados 4. Monetización de activos 1. Innovación 2. Omnicanalidad 3. Transformación digital 5. ASG y tráfico ▪ Modelos & Formatos ▪ Comercio electrónico ▪ Apps ▪ Co
Slide 17: Estrategia de Sostenibilidad
Estrategia de Sostenibilidad Seis pilares con propósitos claros, enfoque estratégico y contribución, alineados con los Objetivos de Desarrollo Sostenible Trabajar por la erradicación de Protección ambiental Promover prácticas de la desnutrición infantil crónica • Acciones para gestionar el Comercio
Slide 18: Hechos financieros y operacionales destacados consolidados
Hechos financieros y operacionales destacados consolidados(1) Sólido crecimiento de la utilidad neta (2,1 veces) y del margen de EBITDA recurrente (+99 pb a 9,1%) impulsado por una estrategia consistente centrada en el cliente Margen EBITDA Utilidad Neta Ventas Omnicanal Hechos VMM(2) +7,8% recurren
Slide 19: Resultados financieros consolidados
Resultados financieros consolidados Aumento del margen EBITDA (+99 pb) producto de una estrategia coherente centrada en el cliente y la innovación, la omnicanalidad y la monetización del tráfico en millones de pesos colombianos 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Ventas Netas 4,996,844 4,173,671 19.7% 1
Slide 20: Conclusiones 2021
Conclusiones 2021 Sólidos márgenes y aumento de la utilidad neta producto de una estrategia consistente centrada en el cliente Consolidado ▪ Sólida tendencia de recuperación en todos los países, principalmente durante el 2S21, el cual impulsó los resultados anuales y se ha mantenido a lo largo del 1
Slide 21: 2021 Perspectivas vs. Resultados
2021 Perspectivas vs. Resultados Objetivos previstos divulgados al mercado fueron plenamente alcanzados Metas 2021 Logros 2021 Crecimiento de los ingresos por el dinamismo de la omnicanalidad y la Los ingresos crecieron 7,0% (ventas retail +5,5% y negocios recuperación gradual de los negocios comple
Slide 22: Perspectivas 2022
Perspectivas 2022 ▪ Crecimiento de los ingresos operacionales producto de la innovación, la estrategia omnicanal y los negocios complementarios. ▪ Mantener los niveles de EBITDA recurrente a nivel consolidado considerando las presiones inflacionarias sobre el gasto. ▪ Omnicanal representará una part
Slide 23: Hechos destacados Colombia
Hechos destacados Colombia ent)
Slide 24: Palancas de crecimiento en Colombia: Tiendas retail
Palancas de crecimiento en Colombia: Tiendas retail Marcas Supermercados & Formatos Hiper, Super & Cash & Carry & Bajo costo Conveniencia Conveniencia Propuesta de Value for Money Lo mejor en productos B2B y B2C Donde comprar cuesta menos High quality customer service frescos y premium Bajos precios
Slide 25: Palancas de crecimiento en Colombia: Innovación
Palancas de crecimiento en Colombia: Innovación Mejor nivel de ventas y crecimiento acumulativo tras convertir las tiendas en modelos innovadores Wow y FM 16.5% Marca Propia Éxito Wow: Innovación en Hipermercados Participación en ventas totales Alimentos 19 tiendas Taeq La única marca saludable ofre
Slide 26: Innovación en modelos y formatos 2021
Innovación en modelos y formatos 2021 Participación del 15,6% del segmento de bajo costo en las ventas de Colombia, impulsada por el Cash and Carry Un formato rentable de ventas al por mayor 36 tiendas Sólida contribución Ventas +25,2%, VMM+24,4% en 2021 de la aplicación 47,7% de las ventas de la ma
Slide 27: Éxito Wow
Éxito Wow Area de productos frescos Zona Co-working Mundo de las mascotas Universo Digital y de gamming Zona de dermo-cosmética Integración Omnicanal 27
Slide 28: Carulla Fresh y Smart Market
Carulla Fresh y Smart Market Reconcocimiento de sonrisa 28
Slide 29: Surtimayorista
Surtimayorista surti MAYORISTA
Slide 30: Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal
Palancas de crecimiento en Colombia: Omnicanal No hay otro operador en Latinoamérica con tanta penetración Omnicanal como Grupo Éxito en Colombia Hechos destacados Ventas totales Participación en las ventas(2) Pedidos en 2021 $1.5 Bn (+0.3%) 11.9% (vs. 12.5% in 2020) 7.8 M (-8.6%) Inigualable penetr
Slide 31: Innovación en actividades digitales 2021
Innovación en actividades digitales 2021 Mejora la estrategia omnicanal e impulsa las ventas Turbo 10 minutos Servicio de WhatsApp • Disponible en 320 tiendas • Participación del 22% (+792 pb) en ventas de alimentos y del 14,9% (+569 pb) en no alimentos • 67% de penetración de WhatsApp en Colombia •
Slide 32: Monetización de activos y tráfico
Monetización de activos y tráfico Negocio financiero y Coalición de lealtad Retail Financiero Puntos Colombia • +431.000 tarjetas emitidas en 2021 • 2,8 M tarjetas en circulación (+2,4%) 5,5 M de clientes activos(1) (+17,3%) • Portafolio de crédito de $3,6 B (+19%) 134 marcas aliadas (26% del total
Slide 33: Monetización de activos y tráfico
Monetización de activos y tráfico Viva Malls aumentó sus ingresos y alcanzó una alta tasa de ocupación en 2021 Negocio Inmobiliario El operador de centros comerciales más grande de Colombia ✓ Viva Online, la primera plataforma de comercio Alianza con F.I. Colombia (Exito electrónico en Colombia para
Slide 34: Seguimiento a la Estrategia de Sostenibilidad en 2021
Seguimiento a la Estrategia de Sostenibilidad en 2021 Iniciativas ASG para generar valor: crecimiento económico, desarrollo social y protección del medio ambiente Cero desnutrición Mi planeta Comercio sostenible ▪ 70.376 niños beneficiados de los • Carulla FreshMarket, el primer retail • 90% de frut
Slide 35: Hechos destacados Operaciones internacionales
Hechos destacados Operaciones internacionales
Slide 36: Operaciones Internacionales: Uruguay
Operaciones Internacionales: Uruguay Inversión estratégica por un portafolio diversificado en la región Éxito es el #1 con presencia en el mercado de más alta gama de Omnicanal América Latina ✓ 16% de las ventas de Grupo Éxito ✓ La operación más rentable del grupo con margen EBITDA superior al 10% ▪
Slide 37: Operaciones Internacionales: Argentina
Operaciones Internacionales: Argentina Inversión estratégica soportada en un portafolio inmobiliario y un negocio retail resiliente Negocio Modelo Dual: Retail-Negocio inmobiliario Inmobiliario ✓ 3er participante inmobiliario ✓ 7% de las ventas de Grupo Éxito en el país ✓ 25 tiendas en 9 provincias
Slide 38: Anexos: Resultados Financieros 2021
Anexos: Resultados Financieros 2021
Slide 39: Resultados Operacionales: Colombia
Resultados Operacionales: Colombia Crecimiento de los ingresos por encima de la inflación diluyó una estructura de costos optimizada y permitió aumentar el margen EBITDA anual (+136 pb) en millones de pesos colombianos 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Evolución del EBITDA recurrente Ventas Netas 3,82
Slide 40: Ventas Netas y Ventas Mismos Metros en Colombia
Ventas Netas (1) y Ventas Mismos Metros (1) (VMM) en Colombia Fuerte crecimiento trimestral y resultados anuales por encima de la inflación favorecidos por la innovación, la omnicanalidad y la dinámica comercial 4T21 12M21 Bajo costo Bajo costo y Otros (2) y Otros (2) Variaciones VMM ex EC (1) 15.0%
Slide 41: Desempeño por segmento en Colombia
Desempeño por segmento en Colombia Una clara tendencia a la recuperación comparada con el año anterior y a los niveles prepandemia Éxito: Carulla: Bajo costo y otros(1): • 19 Éxito WOW en 2021 (+8 tiendas) • 22 FreshMarket en 2021 (+8 tiendas) • Ventas +20,3%, VMM +21,8% en 4T21 (inc. • No alimentos
Slide 42: Seguimiento Omnicanal Colombia 2021
Seguimiento Omnicanal Colombia 2021 374 MUSD (3) en ventas y una participación consistente doble dígito en las ventas totales (11,9%) E-commerce Compra y recoge ✓ $517.000 millones ✓ Ventas+23,5% en ventas ✓ Pedidos alcanzaron ✓ 155 millones 1,4 millones visitas ✓ 28%/ GMV(4) ✓ 1 millón de omnicanal
Slide 43: Resultados Operacionales: Uruguay
Resultados Operacionales : Uruguay Aumento de la eficiencia y una mejor tendencia del consumo a finales de año favorecieron los altos niveles de margen de EBITDA (10,2%) en millones de pesos colombianos 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Ventas Netas 744,900 686,492 8.5% 2,643,858 2,654,336 (0.4%) Otro
Slide 44: Resultados Operacionales: Argentina
Resultados Operacionales: Argentina Margen de EBITDA +156 pb producto de la mejor dinámica comercial, la reactivación inmobiliaria y el aumento de la productividad en millones de pesos colombianos 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Ventas Netas 424,655 157,045 170.4% 1,178,166 847,060 39.1% Otros Ingre
Slide 45: Resultados Financieros Consolidados 4T/2021
Resultados Financieros Consolidados 4T/2021 in COP M 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Net Sales 4,996,844 4,173,671 19.7% 16,105,756 15,141,244 6.4% Other Revenue 245,825 171,342 43.5% 816,629 594,595 37.3% Net Revenue 5,242,669 4,345,013 20.7% 16,922,385 15,735,839 7.5% Cost of Sales (3,824,641) (3,
Slide 46: 2021 Estado de Resultados e Inversiones por país
2021 Estado de Resultados e Inversiones por país Nota: Los datos consolidados incluyen los resultados de Colombia, Uruguay y Argentina, las eliminaciones y el efecto del tipo de cambio (3,2% en la s ventas y 3,3% en el EBITDA recurrente en el 4T21 46 y de -0,7% y -0,5% en 2021. El perímetro de Colom
Slide 47: Balance General Consolidado
Balance General Consolidado en millones de pesos colombianos Dec 2020 Dec 2021 Var % en millones de pesos colombianos Dec 2020 Dec 2021 Var % ACTIVOS 15,649,974 16,901,179 8.0% PASIVOS 8,245,701 8,872,702 7.6% Activo corriente 5,265,996 5,833,360 10.8% Pasivo corriente 6,422,947 6,518,400 1.5% Caja
Slide 48: Flujo de caja consolidado
Flujo de caja consolidado en millones de pesos colombianos Dec 2021 Dec 2020 Var % Ganancia 592,937 329,902 79.7% Total ajustes para conciliar la ganacia (pérdida) 1,342,374 1,046,604 28.3% Flujos de efectivo neto (utilizados en) actividades de operación 1,138,587 630,301 80.6% Flujos de efectivo ne
Slide 49: Deuda por país y vencimiento 2021
Deuda por país y vencimiento 2021 Deuda neta por país 31 Dic de 2021(millones de pesos) Holding (2) Colombia Uruguay Argentina Consolidado Deuda de corto plazo 203,001 235,528 520,924 19 756,471 Deuda de largo plazo 742,084 742,084 - - 742,084 (1) Total deuda bruta 945,085 977,612 520,924 19 1,498,5
Slide 50: Estado de Resultados a nivel Holding 4T21/2021
Estado de Resultados a nivel Holding (1) 4T21/2021 en millones de pesos colombianos 4Q21 4Q20 % Var FY21 FY20 % Var Ventas Netas 3,828,277 3,329,904 15.0% 12,290,994 11,649,896 5.5% Otros Ingresos Operacionales 138,383 97,579 41.8% 478,388 312,444 53.1% Total Ingresos Operacionales 3,966,660 3,427,4
Slide 51: Balance General a nivel Holding
Balance General a nivel Holding(1) en millones de pesos colombianos Dec 2020 Dec 2021 Var % en millones de pesos colombianos Dec 2020 Dec 2021 Var % ACTIVOS 13,468,080 14,422,470 7.1% PASIVOS 7,264,217 7,541,065 3.8% Activo corriente 4,309,539 4,686,474 8.7% Pasivo corriente 5,310,807 5,137,135 (3.3
Slide 52: Número de tiendas y área de ventas
Número de tiendas y área de ventas Marca por país Número de tiendas Área de ventas (m2) Colombia Éxito 233 620,465 Carulla 101 87,285 Surtimax 72 30,989 Super Inter 61 58,680 Surtimayorista 36 34,870 Total Colombia 503 832,289 Uruguay Devoto 60 40,231 Disco 30 35,252 Geant 2 16,411 Total Uruguay 92
Slide 53: María Fernanda Moreno R. Directora de Relación con Inversionistas
María Fernanda Moreno R. Directora de Relación con Inversionistas +574 6049696 Ext 306560 maria.morenorodriguez@grupo-exito.com Cr 48 No. 32B Sur – 139, Av. Las Vegas Envigado, Colombia www.grupoexito.com.co exitoinvestor.relations@grupo-exito.com •“The Issuers Recognition -IR granted by the Colombi