Slide 1: 2017年3月期 連結業績見通し及び中期経営方針について
2017年3月期 連結業績見通し及び 中期経営方針について 代表取締役社長 上釜 健宏 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -1-
Slide 2: 2017年3月期 連結業績見通し
2017年3月期 連結業績見通し Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -2-
Slide 3: 2017年3月期 連結業績及び配当金見通し
2017年3月期 連結業績及び配当金見通し 業績予想対前期比 2016年3月期 2017年3月期 通期実績 業績予想 増減 増減率(%) (億円） 売上高 11,523 11,600 77 0.7% 営業利益 934 740 △ 194 -20.8% 営業利益率 8.1% 6.4% -1.6 pt - 税引前利益 918 730 △ 188 -20.5% 当期純利益 648 500 △ 148 -22.8% 1株当たり利益(円) 514.23 396.00 - - 上期：60円 上期：60円 配当金 下期：60円 下期：60円 - - 年間：120円 年間：120円 対ドルレート 120.13
Slide 4: 2017年3月期 通期連結売上高増減イメージ
2017年3月期 通期連結売上高増減イメージ （億円） 2017年3月期 セグメント 2016年3月期 通期予想 区分 通期実績 （対前年比） 受動部品 5,757 +3～+6% 磁気応用製品 3,153 -11～-14% フィルム 2,224 +12～+15% 応用製品 その他 388 - 合計 11,523 11,600 為替前提 為替レート $/Yen 120.13 110.00 為替レート EURO/Yen 132.67 125.00 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -4-
Slide 5: 2017年3月期のポイント
2017年3月期 のポイント セグメント 主要事業の見通し ・インダクタ：ICT、車載市場向け薄膜製品、積層製品のシェア拡大 受動部品 ・高周波部品：小型・高特性ディスクリート品やモジュールの販売拡大 ・圧電材料部品：OISビジネスの拡大（中国スマホ搭載率増） ・HDDヘッド： PC需要減少とSSD化加速によるHDD市場台数縮小 磁気応用製品 16/3期 約4.44億台 ⇒ 17/3期 約4.0億台（10%減） ・センサ：車載市場向けセンサの拡大、ミクロナスの寄与 フィルム ・二次電池：モバイル機器薄型化によるポリマー電池需要の拡大継続 応用製品 新規アプリケーション需要の拡大 （二次電池）
Slide 6: 中期経営方針
中期経営方針 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -6-
Slide 7: 中期重点事業と戦略成長製品
中期重点事業と戦略成長製品 自動車 新規事業 戦略成長製品 重点5事業 ・インダクティブデバイス ｾﾝｻ・ｱｸﾁｭｴｰﾀｰ ・高周波部品 ・圧電材料部品 ・HDDヘッド ・二次電池 ｴﾈﾙｷﾞｰﾕﾆｯﾄ 次世代電子部品 ＩＣＴ 産業機器・エネルギー 2015/3通期決算説明会(2015/4/28) Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -7-
Slide 8: 記録デバイス事業(HDDヘッド)について
記録デバイス事業(HDD ヘッド)について ◆HDD市場/HDD ヘッド需要動向（2016/3～2020/3） Mil HDD Mil Head 500 HDD Demand F/C by Application 2,000 Head Demand F/C by Application 400 1,500 300 1,000 200 500 100 0 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2020/3 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2020/3 Server/Data Center PC External PVR Game Surveillan
Slide 9: 記録デバイス事業(HDDヘッド)について
記録デバイス事業(HDD ヘッド)について 自社のライトサイジング実施と業界ライトサイジングへの貢献 ①自社のライトサイジング -前工程拠点 ：2拠点→1拠点に集約 -後工程拠点 ：中国の体制リストラ、フィリピンでの受動部品生産の開始 ②業界ライトサイジングへの貢献 -Non‐captive ：従来の枠組みを超えた開発・製造の垂直的協業の強化 -Captive ：重複投資やコスト増を回避する水平分業 Time‐To‐Marketを支援する先端技術開発支援 ③先端技術力による製品・サービスの提供 -熱アシストヘッド(TAMR：前工程及び後工程）、二次元記録(TDMR)、 マイクロDSAの実現 -
Slide 10: 当社の成長戦略(IoT市場へ向けた戦略成長製品)
当社の成長戦略（IoT市場へ向けた戦略成長製品） Qualcomm社との協業体制強化によって戦略成長製品の拡大を加速 ⇒重点市場を通してIoT市場における事業機会獲得 重点市場 Internet of Things (IoT) 自動車分野 戦略成長製品 1.センサ 2.エネルギー 3. 次世代 ICT分野 アクチュエーター ユニット 電子部品 磁気、温度、圧力 DCDCコンバータ 薄膜部品 その他センサ 電池 オンボードチャージャー 複合部品 産業機器・ 非接触給電他 SESUB エネルギー 分野 Qualcommとの協業体制の強化 Copyright© 2016 TDK Corporatio
Slide 11: センサ・アクチュエーター 市場予測
センサ・アクチュエーター 非光学式センサ市場： 市場予測 68億ドル／2014年⇒106億ドル／2019年 年率9.1%成長 Mil US$ 12,000 非光学式ｾﾝｻのｸﾞﾛｰﾊﾞﾙ市場（ﾀｲﾌﾟ別） 10,000 その他 8,000 圧力 6,000 磁気 4,000 温度 2,000 慣性 0 2013 2014 2015E 2016E 2017E 2018E 2019E (当社推定) Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 11 -
Slide 12: 磁気センサ事業の拡大戦略
センサ・アクチュエーター 磁気センサ事業の拡大戦略 モジュール・センサシステムの事業拡大 ・センサアッセンブリ技術の融合 ・中国拠点を活用したローカルビジネスの拡大 Micronas社とのシナジー最大化 ・ホール＋TMRハイブリッド型車載向けセンサ ・ASIC/ASSP技術のTDK製品への展開 民生用途需要取込みによる事業拡大 ・高精度、省電力特性による新規需要の拡大 車載向けTMRセンサの事業拡大 ・主要製品ラインアップの開発完了（17/3期） ・アプリケーション、顧客基盤の拡大 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. -
Slide 13: センサ及びアクチュエータ事業の拡大(売上)
センサ・アクチュエーター センサ及びアクチュエータ事業の拡大（売上） 2,000 (億円) アクチュエーター事業の拡大 保有技術＋新規技術活用による事業創出 高精度＆低消費電力製品の市場投入 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2021/3 センサ アクチュエータ Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 13 -
Slide 14: エネルギーユニット
エネルギーユニット “単品からシステムへ” 電力変換機能、蓄電機能、エネルギー制御機能を持つ ハードウエアとソフトウエアを組み合わせたユニットを提供 電力変換機能 ・AC-DC & DC-DCコンバータ ・インバータ ・チャージャー ・回生エネルギー用双方向 AC-DC & DC-DCコンバータ ・非接触給電 蓄電機能 • 産機用リチウムイオン電池 ・車載用リチウムイオン電池 • ESS (Energy Storage System)用リチウムイオン電池 • EDLC (電気二重層コンデンサ) エネルギー制御機能 • BMU (Battery Management Unit) • BMS (B
Slide 15: エネルギーユニット 適用例
エネルギーユニット Mobile Robot AGV(Auto Guided Vehicle) Pendant Hand of Robot for CNC Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 15 -
Slide 16: WPT System - Overview & Functions
エネルギーユニット WPT System - Overview & Functions Grid Battery Comm. Comm. Grid Amp Rectifier Charger AC Rx-Coil Plug-in Tx-Coil Ground Assembly Vehicle Assembly Amplifier Tx-Coil Rx-Coil Rectifier Grid Coil & Coil & PFC INV. IMN Cap. Cap. IMN Rectifier Charger Comm. Comm. Control FOD Control (Wi-Fi) (Wi-
Slide 17: エネルギユニット事業の拡大(売上)
エネルギーユニット エネルギユニット事業の拡大（売上） (億円) 1,000 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2021/3 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 17 -
Slide 18: 次世代電子部品 SESUB技術
次世代電子部品 『SESUB技術』 ・ 『薄膜技術』 ・『材料技術』 を融合させ､ 今後多様化する顧客ニーズに応える 高付加価値製品を提供する SESUB技術 次世代電⼦部品 ・SESUB ・複合部品 薄膜技術 ・薄膜高周波フィルタ ・薄膜コンデンサ（シート・個品） ・MEMS ・低背インダクタetc. 材料技術 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 18 -
Slide 19: SESUBビジネスの本格拡大
次世代電子部品 最先端技術を導入し製品ライナップを拡大 受動部品内蔵のSESUBで更なる薄型パッケージを実現 ASE社とのJVを最大活用し、SESUBビジネスを本格拡大 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 19 -
Slide 20: ルネサス鶴岡工場の買収
次世代電子部品 ルネサスセミコンダクタ マニュファクチャリング鶴岡工場の買収 合意の背景 ・秋田地区での薄膜受動部品製造拠点の構築 ・薄膜製品製造技術力の確保 ・将来の拡大に向けた生産スペースの確保 鶴岡工場 空撮 造排水 動力棟 ３棟 1棟 2棟 ※ ﾙﾈｻｽ ｾﾐｺﾝﾀﾞｸﾀ ﾏﾆｭﾌｧｸﾁｬﾘﾝｸﾞ㈱様資料より Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 20 -
Slide 21: 次世代電子部品事業の拡大(売上)
次世代電子部品 次世代電子部品事業の拡大（売上） (億円) 2,000 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2021/3 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 21 -
Slide 22: 全社 売上見通し
全社 売上見通し (億円) 20,000 戦略成長製品の拡大により、 中長期的な売上と利益の成長を見込む 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2021/3 オーガニック 戦略成長製品 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 22 -
Slide 23: 全社 営業利益見通し
全社 営業利益見通し (億円) 2,500 0 2016/3 2017/3 2018/3 2019/3 2021/3 オーガニック 戦略成長製品 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 23 -
Slide 24: 中期経営目標
中期経営目標 •新製品、新規事業への投資、M&A 成長投資 •既存事業の生産能力増強 •EPS成長を通じ安定配当、増配 株主還元 •配当性向30%目標 2015年3月期実績 2018年3月期目標 営業利益率 6.7% 10%以上 ROE 7.2% 10%以上 Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 24 -
Slide 25: 成長投資 中計期間の総投資額
成長投資 中計期間の総投資額 （16/3-18/3期） 設備投資 3,500～4,000億円 ¾ 戦略成長製品の拡大加速 ¾ 既存重点事業の拡大加速 4,300～4,800億円 R&D投資 約2,300億円 ¾ 海外R&Dの拠点強化 ¾ ものづくり改革の加速 約2,500億円 中期計画（オリジナル） 最新見込み Copyright© 2016 TDK Corporation. All rights reserved. - 25 -
Slide 26: 将来に関する記述についての注意事項
将来に関する記述についての注意事項 この資料には、当社または当社グループ（以下、TDKグループといいます。）に関する業績 見通し、計画、方針、経営戦略、目標、予定、認識、評価等といった、将来に関する記述があ ります。これらの将来に関する記述は、TDKグループが、現在入手している情報に基づく予 測、期待、想定、計画、認識、評価等を基礎として作成しているものであり、既知または未知 のリスク、不確実性、その他の要因を含んでいるものです。従って、これらのリスク、不確実 性、その他の要因による影響を受けることがあるため、TDKグループの将来の実績、経営成 績、財務状態が、将来に関する記述に明示的または黙
Slide 27: 決算説明会の質疑応答テキスト掲載のご案内
決算説明会の質疑応答を含むテキスト情報は以下のページに後日掲載をいたします。 http://www.tdk.co.jp/ir/ir_events/conference/2016/4q_1.htm