Sugi Holdings Co., Ltd. · TSE:7649
Sugi — Q1 FY2024 Earnings Presentation
21 slides from Sugi's earnings presentation, Jun 27, 2023
Slide 1: 2024年2月期 第1四半期 IR資料
2024年２月期 第１四半期 IR資料 （証券コード：7649 東証プライム、名証プレミア） 2023年6月27日 Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 1
Slide 2: 目次
目次 １．第１四半期 連結決算概要 ２．参考資料 Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 2
Slide 3: 第1四半期 連結決算概要
第１四半期 連結決算概要 （注） 当第1四半期より、「収益認識に関する会計基準」の影響額を物販の各商品群に包含するよう見直しております。 このため、本資料につきましては、前期および当期の第1四半期実績に当該見直し後の基準を遡及適用した数値で作成しております。 上記に該当する前期実績の変更箇所は赤字下線で記載しております。 Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 3
Slide 4: 決算ハイライト
決算ハイライト 個人消費の緩やかな回復を背景に、 地域ニーズを的確に捉え24年2月期は増収増益のスタート 売上高 EBITDA 事業概況 1,778 億円 115 億円 • 物販：外出機会の増加に伴い、関連商材需要が ＋10.4％ ＋19.2％ 増加する一方、食品需要も底堅く推移 1,611 96 • 調剤：花粉症や風邪、インフルエンザの流行により 処方せん応需枚数が増加 トピックス • 既存店舗の活性化を目的とした改装強化 • 規模拡大に合わせて有資格者を積極採用 2023年2月期 2024年2月期 2023年2月期 2024年2月期 • 順調な都心への人流回帰を踏まえ、 1Q 1Q 1Q
Slide 5: 連結決算概要
連結決算概要 2023年2月期 第１四半期 2024年2月期 第１四半期 （百万円・％） 実績 売上比 実績 売上比 予算比 予算差 前期比 売上高 161,128 100.0 177,851 100.0 101.1 1,851 110.4 調剤 35,451 22.0 38,901 21.9 102.0 753 109.7 物販 124,207 77.1 137,460 77.3 101.0 1,393 110.7 その他 1,469 0.9 1,489 0.8 83.5 -296 101.4 売上総利益 47,497 29.5 52,992 29.8 101.9 992 111.6 調剤
Slide 6: 出店概況
出店概況 北陸 ４ 店舗 ・ 信州 （退店：０店舗） 関東 ７ 店舗 （退店：０店舗） 関西 ７ 店舗 ６ 店舗 （退店：１店舗） 中部 （退店：０店舗） 概 況 • 出店24店舗、退店１店舗の結果、５月末時点の店舗数は1,588店舗 • 各エリアの店舗数は、関東432店舗、中部556店舗、関西536店舗、北陸・信州64店舗 • 調剤併設を主体とした出店により、調剤併設率は84.3％（スギ薬局事業のみ） Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 6
Slide 7: グループ既存店売上の状況
グループ既存店売上の状況 １Q（３～５月）：＋6.5％ 2023年２月期 2024年２月期 （単位：％） +7.9 +6.3 +5.3 +8.4 +4.9 +4.6 +4.4 +4.3 +3.2 +3.8 +2.0 +1.1 +1.2 +0.3 -1.9 ３月 ４月 ５月 ６月 ７月 ８月 ９月 10月 11月 12月 １月 ２月 概 況 • 売上 第１四半期 ＋6.5％ ：5類感染症への移行およびインバウンドの回復が、物販・調剤ともにプラス寄与 • 客数 第１四半期 －9.3％ ：22年9月から実施した販促施策の見直し影響が継続 • 客単価 第１四半期 ＋17.4％ ：販促施策の見直しにより
Slide 8: 処方せん枚数と処方せん単価の推移
処方せん枚数と処方せん単価の推移 処方せん単価（円） 処方せん枚数 調 剤 売 上 対前年増減率（%） 対前年増減率（%） 11,196 11,170 +13.9 +10.3 +9.6 +12.5 +8.1 +9.7 10,808 10,960 +8.0 +7.6 +6.8 +6.8 10,783 3～5月 6～8月 9～11月 12～2月 3～5月 6～8月 9～11月 12～2月 2023年2月期 2024年2月期 概 況 • 売上：薬価改定の影響受けるも、処方せん応需の増加に伴い、売上は順調に拡大 • 枚数：新型コロナウイルスの沈静化に伴い、処方枚数が増加傾向 • 単価：薬価改定および花
Slide 9: 売上総利益率の推移
売上総利益率の推移 調剤 物販 物販・調剤ともに利益率が前年同期比上昇 39.6 38.8 37.4 38.6 37.6（％） 調 剤 • 使用薬の構成比（ミックス）改善により、 利益率が上昇 30.2 物 販 （全体） 26.8 27.6 27.2 27.2（％） • 精緻な地域別の価格調整と外出関連商材の取り込 みにより利益率が上昇 （セグメント別） • 化粧品需要の取り込みがビューティ部門の利益率を 押し上げ 3～5月 6～8月 9～11月 12～2月 3～5月 6～8月 9～11月 12～2月 2023年2月期 2024年2月期 Copyright SUGI Holdings Co.,
Slide 10: 商品セグメント別実績（売上構成比／売上総利益率）
商品セグメント別実績（売上構成比／売上総利益率） 売上構成比 売上総利益率 売上 売上 2023/2期 2024/2期 売上高 売上高 2023/2期 2024/2期 総利益率 総利益率 （％） 第１四半期 第１四半期 予算比 前期比 第１四半期 第１四半期 予算差 前期差 実績 予算 実績 実績 予算 実績 調 剤 22.2 21.9 22.1 102.0 109.7 37.4 37.2 37.6 +0.4 +0.2 物 販 77.8 78.1 77.9 101.0 110.7 26.8 27.3 27.2 －0.1 +0.4 ヘルスケア 19.6 20.3 19.4 96.6 109.5
Slide 11: 販売費及び一般管理費の状況
販売費及び一般管理費の状況 きめの細かいコントロールにより、販管費は計画に沿った執行推移 2023年2月期 2024年2月期 第１四半期 販 売 費 （百万円・％） 第１四半期 実 績 売上比 実績 売上比 予算比 前期比 • アプリ販促を中心に効率的な販売促進施策を継続 • お客様の購買動向に合わせた販促施策の運用開始 売 上 高 161,128 100.0 177,851 100.0 101.1 110.4 人 件 費 販 売 費 1,024 0.6 961 0.5 80.1 93.8 • 適正配置の推進による店舗従業員の過不足改善 • 人時コントロールによる生産性の改善 人 件 費 20
Slide 12: 参考資料
参考資料 Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 12
Slide 13: 出退店の状況
出退店の状況 2023/2期 第１四半期の実績 ６月以降の見込み 2024/2期 通期の見込み 期末 四半期末 期末 出店 退店 出店 退店 出店 退店 増減 店舗数 店舗数 店舗数 関 東 エ リ ア 425 7 0 432 33 6 40 6 ＋34 459 中 部 エ リ ア 550 6 0 556 26 5 32 5 ＋27 577 北陸・信州エリア 60 4 0 64 6 2 10 2 ＋8 68 関 西 エ リ ア 530 7 1 536 31 6 38 7 ＋31 561 合計店舗数 1,565 24 1 1,588 96 19 120 20 +100 1,665 2023/2期
Slide 14: 連結決算概要
連結決算概要 2023年2月期 第１四半期 2024年2月期 第１四半期 （百万円・％） 実績 売上比 実績 売上比 予算比 予算差 前期比 売上高 161,128 100.0 177,851 100.0 101.1 1,851 110.4 スギ薬局事業 147,496 91.5 164,075 92.3 101.2 1,879 111.2 ジャパン事業 12,162 7.5 12,287 6.9 102.2 268 101.0 その他 1,469 0.9 1,489 0.8 83.5 -296 101.4 売上総利益 47,497 29.5 52,992 29.8 101.9 992 111
Slide 15: 連結販売費及び一般管理費の状況
連結販売費及び一般管理費の状況 2023年２月期 第１四半期 2024年2月期 第１四半期 （百万円・％） 実績 売上比 実績 売上比 予算比 前期比 売 上 高 161,128 100.0 177,851 100.0 101.1 110.4 販 売 費 1,024 0.6 961 0.5 80.1 93.8 広 告 宣 伝 費 998 0.6 963 0.5 81.0 96.4 景 品 費 25 0.0 -1 -0.0 ― ― 人 件 費 20,871 13.0 22,041 12.4 99.3 105.6 一 般 管 理 費 18,930 11.7 22,212 12.5 102.8 11
Slide 16: スギ薬局事業 商品セグメント別実績
スギ薬局事業 商品セグメント別実績（売上構成比／売上総利益率） 売上構成比 粗利益率 2023/2期 2024/2期 売上高 売上高 2023/2期 2024/2期 粗利率 粗利率 （％） 第１四半期 第１四半期 予算比 前期比 第１四半期 第１四半期 予算差 前期差 実績 予算 実績 実績 予算 実績 調 剤 24.0 23.5 23.7 102.0 109.7 37.4 37.2 37.6 +0.4 +0.2 ヘルスケア 20.3 21.0 20.1 96.7 110.0 39.4 39.0 39.1 +0.1 －0.3 ビューティ 17.6 17.4 18.0 104.8 113.9 3
Slide 17: ジャパン事業 商品セグメント別実績
ジャパン事業 商品セグメント別実績（売上構成比／売上総利益率） 売上構成比 粗利益率 2023/2期 2024/2期 売上高 売上高 2023/2期 2024/2期 粗利率 粗利率 （％） 第１四半期 第１四半期 予算比 前期比 第１四半期 第１四半期 予算差 前期差 実績 予算 実績 実績 予算 実績 ヘルスケア 10.6 11.3 10.3 93.4 98.4 40.1 37.2 40.4 +3.2 +0.3 ビューティ 8.1 7.8 7.8 101.9 97.0 28.5 29.7 31.0 +1.3 +2.5 ホ ー ム 20.1 20.9 19.4 95.3 97.6 23.6 2
Slide 18: 既存店売上の状況
既存店売上の状況 ■調 剤 2023年２月期 ■物 販 2023年２月期 +11.1 2024年２月期 2024年２月期 +9.7 +8.6 +8.6 +8.2 +7.0 +5.1 +4.4 +4.6 +5.8 +5.8 +4.0 +5.6 +5.5 +3.4 +4.8 +5.4 +3.6 +1.3 +4.0 +4.7 +5.1 +3.4 +3.3 -1.0 +3.0 +2.6 -0.5 -1.0 -3.3 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 １Q（３～５月）：＋7.2％ １
Slide 19: 処方せん枚数と処方せん単価の推移
処方せん枚数と処方せん単価の推移 第１四半期 伸率 （枚） （円/枚） 1,200,000 調 剤 売 上 389億1百万円 ＋9.7% 14,000 1,000,000 処方せん枚数 3,607,807枚 ＋13.9% 処方せん単価 10,783円 －3.7% 12,000 800,000 処方せん1枚単価（右軸） 10,000 600,000 8,000 400,000 200,000 6,000 処方せん枚数（左軸） 0 4,000 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11月 11
Slide 20: 在宅医療への取り組み
在宅医療への取り組み 在宅応需金額（四半期） （店） 期末在宅実施店舗数 （百万円） 居宅療養管理指導件数（四半期） （千回） 600 2,000 90 550 80 1,800 500 70 450 1,600 60 400 1,400 350 50 1,200 300 40 250 1,000 30 200 800 20 150 100 600 10 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1Ｑ 2Ｑ 3Ｑ 4Ｑ 1
Slide 21: 免責事項
免責事項 本資料に記載されているスギ薬局グループの計画・見通し・戦略などのうち、歴史的事実でないものは、将来の業績に関する見通しであり、 これらは現在入手可能な情報から得られたスギホールディングス株式会社の経営者の判断にもとづいております。 したがいまして、実際の業績は、様々な要素により、これら業績見通しとは大きく異なる結果となりうることをご承知おき下さい。 Copyright SUGI Holdings Co.,Ltd. All Rights Reserved. 21