Vietnam Dairy Products Corp. · HOSE:VNM
Vietnam Dairy Products — Vinamilk — 9M 2023 Earnings Presentation
21 slides from Vietnam Dairy Products's earnings presentation, 2023
Slide 1: Thuyết trình lợi nhuận 9T2023
THUYẾT TRÌNH LỢI NHUẬN Giai đoạn 9 tháng kết thúc ngày 30/09/2023 (“9T2023”)
Slide 2: Miễn trừ trách nhiệm
MIỄN TRỪ TRÁCH NHIỆM Một số báo cáo trong bài Thuyết trình có thể bao gồm “các nhận định trong tương lai”, bao gồm cả thông tin tài chính dự phóng. Các báo cáo và thông tin tài chính dự phóng này chứa đựng các rủi ro đã biết và chưa biết, các yếu tố không chắc chắn và các yếu tố khác có thể khiến kế
Slide 3: Vĩ mô và ngành
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH VĨ MÔ VÀ NGÀNH Tăng trưởng ngành FMCG và ngành sữa đều suy giảm trong Q3/2023 Tăng trưởng GDP theo quý CPI thực Tăng phẩmgiá trưởng và trị dịch vụ ăn ngành Điểm nhấn Q3/2023:
Slide 4: Tóm tắt kết quả kinh doanh
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH TÓM TẮT KẾT QUẢ KINH DOANH Kết quả hợp nhất – Q3/2023 9T/2023 15.681 41,9% 3.647 44.848 71% KH2023 -2,6%YoY/ +3,1%QoQ +243bps YoY/ +144bps QoQ +6,4% YoY/ +9,2% QoQ -0,3% YoY
Slide 5: Phân tích kết quả kinh doanh
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Doanh thu thuần HN Q3/2023 đạt 15.638 tỷ đồng 9T/2023 3Q2022 16.079 Điểm nhấn: 9T2022 44.888 Nội địa 522 ▪ Doanh thu thuần hợp nhất Nội địa 372 X
Slide 6: Phân tích kết quả kinh doanh: thị trường nội địa
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Thị trường nội địa: Doanh thu nội địa chịu tác động suy giảm chung của toàn ngành. Dù vậy, kết quả của Vinamilk vẫn tốt hơn toàn ngành và thị phầ
Slide 7: Sản phẩm mới
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH SẢN PHẨM MỚI Q1/2023 Q2/2023 Q3/2023 Sữa chua uống tiệt trùng Sữa chua uống Yomilk Ông Thọ tuýp vị dâu và Kem Cây Delight SuSu hương việt quất bạc hà socola Sữa dinh dưỡng AD
Slide 8: Bao bì mới sữa tươi 100% Green Farm 1L
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH BAO BÌ MỚI SỮA TƯƠI 100% GREEN FARM 1L KHÔNG ĐƯỜNG ÍT ĐƯỜNG CÓ ĐƯỜNG Giai đoạn 9T kết thúc ngày 30/09/2023 9
Slide 9: Bao bì mới sữa tươi 100% và sữa dinh dưỡng
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH BAO BÌ MỚI SỮA TƯƠI 100% VÀ SỮA DINH DƯỠNG SỮA TƯƠI 100% SỮA DINH DƯỠNG Giai đoạn 9T kết thúc ngày 30/09/2023 10
Slide 10: Một số vật phẩm khuyến mãi bắt mắt
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH MỘT SỐ VẬT PHẨM KHUYẾN MÃI BẮT MẮT Giai đoạn 9T kết thúc ngày 30/09/2023 11
Slide 11: Điểm nhấn marketing
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH ĐIỂM NHẤN MARKETING Các hoạt động kích hoạt marketing sôi nổi tại các điểm lẻ: ▪ Tương tác trực tiếp và nâng cao nhận diện thương hiệu mới với NTD. ▪ Tặng quà ba lô, túi vải,
Slide 12: Phân tích kết quả kinh doanh: thị trường nước ngoài
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Thị trường nước ngoài: Xuất khẩu phục hồi, các chi nhánh nước ngoài tiếp tục tăng trưởng Điểm nhấn Q3/2023: 2022 2023 ▪ Doanh thu xuất khẩu tăng
Slide 13: Phân tích kết quả kinh doanh: biên lãi
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Biên lãi gộp Q3/2023 đạt 41,9% (+243 đcb) – mức cao nhất kể từ sau Covid nhờ chi phí đầu vào của một số nguyên vật liệu nhập khẩu tốt hơn 9T2023
Slide 14: Phân tích kết quả kinh doanh: Sữa Mộc Châu (MCM)
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH Sữa Mộc Châu (MCM) 9T2023 LNG LNR 32,3% 32,8% 31,4% 32,0% 23,3% 24,1% 32,3% 21,2% 32,3% 31,8% 31,4% 33,1% 33,1% 24,3% 31,6% 32,8% 32,2% 23,9% 23,
Slide 15: Điểm nhấn bảng cân đối kế toán
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH ĐIỂM NHẤN BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN Tại thời điểm ngày 30/09/2023 54.967 20.964 34.003 TỔNG TÀI SẢN TỔNG NỢ PHẢI TRẢ TỔNG NGUỒN VỐN Tiền và ĐTTC ngắn hạn 25.888 Nợ vay 7.157 Vốn g
Slide 16: Cơ cấu vốn và thanh khoản
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH CƠ CẤU VỐN VÀ THANH KHOẢN Tại thời điểm ngày 30/09/2023 2,2 2,4 Dòng tiền HĐKD/ Lợi nhuận 1,8 1,8 2,0 1,6 2,0 2,2 2,0 2,1 1,1x 1,8 1,7 1,7 1,0x 1,6 3M 6M 9M FY 3M 6M 9M FY Ch
Slide 17: Hoạt động phát triển doanh nghiệp
HOẠT ĐỘNG PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP Giai đoạn 9 tháng đến ngày 30/09/2023 18
Slide 18: Định giá thương hiệu 3 tỷ đô
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH ĐỊNH GIÁ THƯƠNG HIỆU 3 TỶ ĐÔ ▪ Theo Brand Finance, Vinamilk được định giá 3 tỷ USD, +6% so với năm 2022. o Top 2 Thương hiệu giá trị nhất Việt Nam o Top 5 Thương hiệu sữa có
Slide 19: Trồng rừng ngập mặn
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH TRỒNG RỪNG NGẬP MẶN ▪ Vinamilk đã thực hiện dự án khoanh nuôi tái sinh 25ha rừng ngập mặn tại đất mũi Cà Mau. ▪ Rừng ngập mặn có thể hấp thu carbon gấp 4 lần so với rừng nhiệ
Slide 20: Tóm tắt kết quả tài chính
CẬP NHẬT VĨ MÔ PHÂN TÍCH KẾT QUẢ KINH DOANH ĐIỂM NHẤN BẢNG CĐKT, CƠ CẤU VỐN PHÁT TRIỂN DOANH NGHIỆP TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH TÓM TẮT KẾT QUẢ TÀI CHÍNH 3Q2023 3Q2022 9T2023 9T2022 Tổng doanh thu 15.681 16.094 44.848 44.994 Doanh thu thuần 15.637 16.079 44.750 44.888 Trong nước 13.253 13.775 37.532 3
Slide 21: Liên hệ
Liên hệ https://www.vinamilk.com.vn/ Cổ đông, CV phân tích Đồng Quang Trung TB Quan hệ NĐT dqtrung@vinamilk.com.vn Đối tác truyền thông Lê Thanh Lan Anh TBP Truyền thông DN ltlanh@vinamilk.com.vn