S.C. Fondul Proprietatea SA · BVB:FP

S.C. Fondul Proprietatea SA — Fondul Proprietatea — Shareholder Meeting (April 2021)

38 slides from S.C. Fondul Proprietatea SA's shareholder meeting presentation, Apr 28, 2021

  1. Slide 1: Fondul Proprietatea – AGA anuală 2021

    Fondul Proprietatea – 28 aprilie 2021 AGA anuală 2021

  2. Slide 2: Raportul de performanţă

    Ze TEMPLETON Z oe nA Z = a eal 0 = c © = Sen oO c ® ok ce) x2) > ie — |S Z Je ys ~

  3. Slide 3: Raport asupra îndeplinirii obiectivului privind Discountul

    Raport asupra îndeplinirii obiectivului privind Discountul

  4. Slide 4: Obiectivul privind Discountul

    Obiectivul privind Discountul Obiectiv Monitorizare 2020 Discountul dintre prețul de închidere pentru fiecare zi de În perioada 1 ianuarie – 31 decembrie 2020, discountul a fost tranzacționare la BVB a acțiunilor emise de Fond și cea mai mai mare de 15%, atât pentru acțiuni cât și pentru GDR-uri, re

  5. Slide 5: Evoluția Prețului pe acțiune FP și a Discountului

    Evoluția Prețului pe acțiune FP și a Discountului Prețul pe acțiune ajustat al FP (Lei) și Discountul (%) 1.5000 1,5000 43% 1,3800 1.3800 35% 1,2600 1.2600 28% 1,1400 1.1400 21% 1,0200 1.0200 14% 0,9000 0.9000 7% 1/20 2/20 3/20 4/20 5/20 6/20 7/20 7/20 8/20 9/20 10/20 11/20 12/20 Discount (%) Preț p

  6. Slide 6: Măsuri adoptate

    Măsuri adoptate Distribuția a 1,48 miliarde Lei către acționarii Fondului în perioada 1 ianuarie – 31 decembrie 2020 prin: • Distribuția de dividende • Răscumpărări: • Valoarea totală anuale: distribuită Execuția celui de al 11-lea program de răscumpărare (1 Distribuție brută către ianuarie – 31 dec

  7. Slide 7: Crearea de lichiditate la nivelul portofoliului

    Crearea de lichiditate la nivelul portofoliului1 Lei Valoarea totală încasată din vânzări 920.634.404 Dividende primite (Încasate) 1.207.841.831 Facilitatea de credit (Limita angajamentului)2 45.000.000 Total 2.173.476.235 Sursa: Rapoartele periodice ale Fondului. 1. Pentru Perioada de raportare: 1

  8. Slide 8: Distribuţii către acţionari

    Distribuţii către acţionari Distribuții către acționari în perioada % din 1 ianuarie – Costuri înregistrate cu % din VAN capitalizarea 31 decembrie 2020 distribuțiile în la data de medie de piață (excluzând costurile perioada 1 ianuarie – 31 decembrie la 31 decembrie RON aferente) 31 decembrie 2020

  9. Slide 9: Răscumpărările de acţiuni

    Răscumpărările de acţiuni Costul de achiziție al acțiunilor Preț răscumpărate, Nr. acțiuni mediu (Lei excluzând costurile de Anularea Program Perioada Status răscumpărate / acțiune) tranzacționare (Lei) Broker acțiunilor1 Anularea acțiunilor 1 ianuarie – Auerbach Al va fi supusă 31 decembrie Finaliz

  10. Slide 10: Oferte publice

    Oferte publice Premium faţă de Preţul acţiunii FP Discountul preţului Rata de Prețul Ofertei preţul acţiunii Oferta publică Data anunțului anterior anunţului Ofertei faţă de VAN absorbție (Lei / acțiune) anterior anunţului (Lei / acțiune) (%)1 (%) (%) A șaptea 7 ianuarie 2020 1,3900 1,1950 16,32% 13

  11. Slide 11: Activitatea de Relaţii cu Investitorii

    Activitatea de Relaţii cu Investitorii În Perioadei de raportare, Administratorul Fondului a continuat promovarea activă a Fondului Proprietateaîn pofita izbucnirii pandemie COVID-19. Deși deplasările au fost restricționate, Administratorul Fondului a participat la evenimente online în marea parte a

  12. Slide 12: Raport asupra îndeplinirii obiectivului privind VAN-ul

    Raport asupra îndeplinirii obiectivului privind VAN-ul

  13. Slide 13: NAV Objective

    NAV Objective Obiectiv Monitorizare 2020 VAN pe acţiune ajustată la 31 decembrie 2020 trebuie sa fie mai mare ca VAN pe acțiune ajustată la 31 decembrie 2020 este cu 2,13% mai mare VAN pe acţiune la 31 decembrie 2019 (1,7339 Lei pe acțiune) ca VAN pe acţiune la 31 decembrie 2019 Obiectivul VAN Sume

  14. Slide 14: Contribuţia la performanţa VAN pentru perioada 1 ianuarie – 31 decembrie 2020

    Contribuţia la performanţa VAN pentru perioada 1 ianuarie – 31 decembrie 2020 Cei mai mari contribuitori Pondere în total Modificare în performanța Modificare în NAV pe acțiune Compania Status VAN1 VAN (Lei) Hidroelectrica SA Nelistată 50,0% 5,41% 0,0938 Nuclearelectrica SA2 Listată 0,0% 0,75% 0,013

  15. Slide 15: Lista vânzărilor

    Lista vânzărilor Venituri din Compania Status Tipul vânzării Deținere vândută (%) vânzare (RON) Data vânzării Nuclearelectrica SA Listată Vânzare pe piață 7,05% 359.634.404 iunie – decembrie 2020 Plasament privat OMV Petrom SA Listată accelerat (în engleză 3,00% 561.000.000 septembrie 2020 “ABB”) To

  16. Slide 16: Informaţii referitoare la Fond

    Informaţii referitoare la Fond

  17. Slide 17: Fondul – Elemente Cheie

    Fondul – Elemente Cheie Detaliile Fondului1 Lei USD NAV 10,85 mld 2.59 mld2 VAN/Acţiune 1,8166 0,43292 Preţ/Acţiune 1,7450 0,41582 Preţ/GDR 85,622 20,40 Capitalizare bursieră la 19 aprilie 20213 9,99 mld 2,44 mld3 Discount/Acțiune la 19 aprilie 2021 -7,74% Discount/GDR la 19 aprilie 2021 -5,75% Numă

  18. Slide 18: Performanța pe piață a FP

    Performanța pe piață a FP Prețul ajustat al acțiunii FP (Lei) vs Discount / Premium (%) 1,65 1.65 -2% 1,35 1.35 -14% 1.05 1,05 -27% 0,75 0.75 -39% 0,45 0.45 -52% 0,15 0.15 -64% 1/11 8/11 2/12 9/12 3/13 10/13 4/14 10/14 5/15 11/15 6/16 12/16 7/17 1/18 7/18 2/19 8/19 3/20 9/20 4/21 Preț ajustat acțiun

  19. Slide 19: Performanţa VAN-ului, Preţului pe Acţiune şi a GDR-ului

    Performanţa VAN-ului, Preţului pe Acţiune şi a GDR-ului Performanţa cumulată1 De la începutul T1 calculului 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 20212 performanţei2 VAN (Lei) -0,47% 8,91% 13,29% 1,39% -0,60% 7,33% 13,10% 19,94% 31,23% 2,21% 7,02% 158,67% Preţul pe -30,32% 38,30% 61,34%

  20. Slide 20: Portofoliu

    FRANKLIN > TEMPLETON x WwW b <x -_ WwW fad a {o) cc a Portofoliu — =) a) Z O ae

  21. Slide 21: Structura portofoliului

    Structura portofoliului Listate vs Nelistate Pe Sectoare (% din VAN la data de 31 martie 2021)1 (% din VAN la data de 31 martie 2021)1 Utilităţi electricitate: Producţie...………….............51% Petrol & Gaz.……….…...…..16% Nelistate…………..74% Utilităţi Electricitate şi Gaz: Listate……………..18% Distribuţi

  22. Slide 22: Cele mai importante deţineri conform VAN

    Cele mai importante deţineri conform VAN VAN la % în VAN % 31 martie 2021 la Compania din portofoliu Status Acţionar majoritar Deținere1 (mil USD) 31 martie 2021 Hidroelectrica Nelistată Statul român 19,9% 1.321,7 51,1% OMV Petrom Listată OMV 7,0% 406,1 15,7% Aeroporturi București Nelistată Statul r

  23. Slide 23: Principalele dețineri din portofoliu – Rezultate preliminare 2020

    Principalele dețineri din portofoliu – Rezultate preliminare 2020 Profit net (mil Lei) Variația de la an la an Companie 2019 2020 (%) Hidroelectrica 1.386,5 1.453,0 4,8% OMV Petrom 3.634,7 1.291,0 -64,5% Aeroporturi București 359,6 -120,3 -133,5% Portul Constanța 108,2 146,4 35,3% Alro -67,2 329,0 -

  24. Slide 24: Acţiuni corporative

    Acţiuni corporative This material is intended solely for the recipient and should not be reproduced, copied or re-transmitted. Not for public use

  25. Slide 25: Distribuţii către acţionari

    Distribuţii către acţionari Distribuții anuale către acționari (mil Lei) 1.124,3 552,7 507,7 1.499,0 1.778,5 923,6 1.190,8 1.743,7 1.870,6 1.081,3 1.483,0 557,9 25,4% 2000 18,3% 21,9% 17,5% 18,3% 1500 583,1 832,5 15,5% 1.121,5 600,0 14,8% 10,5% 812,6 1000 236,6 181,5 484,4 8,1% 7,5% 362,6 344,7 389,

  26. Slide 26: Propunerea de dividend pentru anul financiar 2020

    Propunerea de dividend pentru anul financiar 2020 • Fondul a raportat o pierdere contabilă de 102,98 Lei pentru exercițiul financiar 2020. Acoperirea pierderi contabile se va face din profitul nerepartizat al anului 2016, sub rezerva aprobării acționarilor. • Deși nu există profituri distribuibile c

  27. Slide 27: Distribuţii de numerar către acţionari

    Distribuţii de numerar către acţionari Distribuția brută de numerar pe Distribuția netă de numerar pe Anul financiar Plătită în acțiune (Lei) acțiune (Lei)1 2008-2009 Dividend 2010 0,08160 0,06854 (cumulat) Dividend 2010 2011 0,03141 0,02638 Dividend 2011 2012 0,03854 0,03237 Dividend 2012 2013 0,04

  28. Slide 28: Programe de răscumpărare

    Programe de răscumpărare Nr. de acţiuni de răscumpărat / Preţ mediu pe % din capitalul social acţiune Program Perioadă Status emis al Fondului (Lei/acţiune) Intermediar Anularea acţiunilor1 Auerbach Anularea acțiunilor este pe 1 ian – Al unsprezecelea Finalizat 797,96 mil/11,07% 1,33472 Grayson, Swi

  29. Slide 29: Total venit din dividende de la companiile din portofoliu

    Total venit din dividende de la companiile din portofoliu Dividend net FP (mil Lei) 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 Total Dividende de la companiile listate (mil Lei) 373,9 538,6 251,5 36,0 148,1 199,6 223,0 200,2 Total Dividende de la companiile nelistate (mil Lei) 275,82 143,5 315,9 315,2

  30. Slide 30: Rezultate financiare

    FRANKLIN » TEMPLETON lare A i ual inanc Rezultate f x WwW b <x -_ WwW fad a {o) cc a — =) a) Z O ae

  31. Slide 31: Situația poziției financiare

    Situația poziției financiare 31 decembrie 2019 31 decembrie 2020 Milioane Lei Auditat Auditat Numerar și conturi curente 31,9 34,4 Depozite la bănci 338,4 660,0 Obligațiuni guvernamentale 137,3 380,3 Participații 11.413,1 9.246,7 Alte active 0,3 0,6 Total active 11.921,0 10.322,0 Datorii 16,7 19,8 A

  32. Slide 32: Situația rezultatului global

    Situația rezultatului global 2019 2020 Milioane Lei Auditat Auditat Venituri brute din dividende 942,9 1.218,7 (Pierderi)/ Câștiguri nete nerealizate aferente participațiilor la valoare justă prin profit sau 2.260,3 -1.103,2 pierdere (Pierderi)/ Câștiguri nete realizate aferente participațiilor la v

  33. Slide 33: Agenda AGA Anuală

    \) FRANKLIN Ze TEMPLETON a Agenda AGA Anual x WwW b <x -_ WwW fad a {o) cc a — =) a) Z O ae

  34. Slide 34: Agenda AGA Anuală din 28 aprilie 2021 – Principalele puncte (I)

    Agenda AGA Anuală din 28 aprilie 2021 – Principalele puncte (I) Agenda AGEA • Aprobarea reducerii capitalului social subscris al Fondului Proprietatea • Aprobarea unui amendament la Actul Constitutiv al de la 3.749.282.292,08 RON la 3.334.342.422,84 RON, prin anularea Fondului Proprietatea unui numă

  35. Slide 35: Agenda AGA Anuală din 28 aprilie 2021 – Principalele puncte (II)

    Agenda AGA Anuală din 28 aprilie 2021 – Principalele puncte (II) Agenda AGOA • Aprobarea acoperirii rezervelor negative înregistrate în cursul anului financiar 2020 generate de anularea acțiunilor proprii • Aprobarea continuării mandatului actual al Franklin răscumpărate în cadrul celui de-al zecele

  36. Slide 36: Limitarea de răspundere (I)

    Limitarea de răspundere (I) Această prezentare este adresată exclusiv destinatarului şi nu poate fi distribuită sau folosită de către alte persoane. Aceasta reprezintă o informare generală şi reflectă opiniile personale ale prezentatorului. Nimic din aceasta prezentare nu constituie consultanţă de i

  37. Slide 37: Limitarea de răspundere (II)

    Limitarea de răspundere (II) Preţul acţiunilor şi veniturile provenite din acestea pot creşte sau scădea iar dumneavoastră puteţi pierde o parte sau tot capitalul investit. Performantele anterioare ale unui fond nu reprezintă o garanţie a realizărilor viitoare. Fluctuaţiile de curs valutar pot afect

  38. Slide 38: Fondul Proprietatea

    Fondul Proprietatea Premium Point Buzesti Street 78-80, 1st District Bucharest 011017 www.fondulproprietatea.ro

Fondul Proprietatea — Shareholder Meeting (April 2021) on 6ix