Workman Co., Ltd. · TSE:7564
Workman — Q2 FY2015 Earnings Presentation
19 slides from Workman's earnings presentation, November 2014
Slide 1: 2015年3月期 第2四半期 決算説明会補足資料
銘柄コード：７５６４ (2015年３月期 第２四半期）
Slide 2: 目次
目 次 頁 １ ．決算の概要 （１）第２四半期累計期間の推移 1 ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・ （２）第２四半期会計期間の推移 ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・ 2 （３）通期の推移 ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・ 3 ２ ．営業総収入の推移 ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・
Slide 3: 決算の概要 第2四半期累計期間の推移
１．決算の概要 （１） 第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）の推移 （単位：千円、千円未満切捨） 第３１期 第２四半期累計期間 第３２期 第２四半期累計期間 第３３期 第２四半期累計期間 第３４期 第２四半期累計期間 2011年（平成23年）4月～9月 2012年（平成24年）4月～9月 2013年（平成25年）4月～9月 2014年（平成26年）4月～9月 前 年 通期実績に 前 年 通期実績に 前 年 通期実績に 前 年 通期予想に 金 額 金 額 金 額 金 額 期初予想 予想比 予想差 同期比 占める割合 同期比 占める割合 同期比 占める割合 同期比 占める割合 直営店売上高
Slide 4: 第2四半期会計期間の推移
（２） 第２四半期会計期間（7月1日～9月30日）の推移 （単位：千円、千円未満切捨） 第３１期 第２四半期会計期間 第３２期 第２四半期会計期間 第３３期 第２四半期会計期間 第３４期 第２四半期会計期間 2011年（平成23年）7月～9月 2012年（平成24年）7月～9月 2013年（平成25年）7月～9月 2014年（平成26年）7月～9月 前 年 通期実績に 前 年 通期実績に 前 年 通期実績に 前 年 通期予想に 金 額 金 額 金 額 金 額 同期比 占める割合 同期比 占める割合 同期比 占める割合 同期比 占める割合 直営店売上高 1,979,936 101.3% 24.2
Slide 5: 通期の推移
（３） 通期の推移 （単位：千円、千円未満切捨） 第３１期 第３２期 第３３期 第３４期予想 2012年（平成24年）3月期 2013年（平成25年）3月期 2014年（平成26年）3月期 2015年（平成27年）3月期 金 額 前期比 金 額 前期比 金 額 前期比 金 額 前期比 直営店売上高 8,171,266 95.0% 7,082,214 86.7% 6,688,596 94.4% 6,767,150 101.2% 加盟店売上高 52,756,995 121.7% 56,776,327 107.6% 62,112,551 109.4% 66,137,350 106.5% チェーン全店
Slide 6: 営業総収入の推移
２．営業総収入の推移 ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ ＜ 通 期 ＞ （百万円） 加盟店からの収入 その他の営業収入 直営店売上高 加盟店向け商品供給売上高 （百万円） 加盟店からの収入 その他の営業収入 直営店売上高 加盟店向け商品供給売上高 30,000 60,000 51,646 25,000 50,000 48,137 23,042 43,971 45,057 21,888 21,249 20,674 20,000 40,000 31,128 28,453 13,048 14,107 24,663 26,251 12,257 30,000 15,000 11,298 1
Slide 7: 期別売上高前年同期比・運営形態別売上高の推移
３．期別売上高前年同期比の推移 ４．運営形態別売上高の推移 ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （％） 全社 既存店 （百万円） 直営店 ﾌﾗﾝﾁｬｲｽﾞ･ｽﾄｱ 20.0 40,000 16.2 35,000 31,182 32,232 29,902 14.5 28,317 15.0 30,000 25,000 10.0 20,000 26,287 28,157 29,199 23,965 15,000 5.6 5.0 4.3 10,000 3.5 3.4 2.0 1.8 5,000 4,352 3,615 3,024 3,032
Slide 8: 地域別・店舗年齢別前年同期比の状況（既存店）
５．地域別・店舗年齢別前年同期比の状況（既存店） ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （％） 地域別の状況 売上 客数 （％） 店舗年齢別の状況 売上 客数 15.0 15.0 12.5 12.9 12.0 10.0 7.5 7.8 9.0 8.5 7.1 4.6 6.0 5.0 6.0 4.0 4.7 2.4 2.6 2.4 2.6 2.2 3.5 1.4 2.6 0.8 3.0 2.2 0.6 0.4 0.5 0.0 0.7 0.6 0.3 △ 0.8 0.0 △ 1.5 △ 0.2 △ 2.7 △ 3.3 △ 1.5 △ 5.0 △ 3.0 東北 北関東 南関東 甲信越 北陸
Slide 9: 月次運営形態別店舗数・FC比率の推移
６．月次運営形態別店舗数 ７．運営形態別店舗数とＦＣ比率の推移 ＜2012年3月期＞ 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 平均 （店） ﾄﾚｰﾆﾝｸﾞ･ｽﾄｱ 業務委託店舖 ﾌﾗﾝﾁｬｲｽﾞ･ｽﾄｱ ＦＣ比率 （％） フランチャイズ ・ストア 514 520 523 524 524 527 550 553 554 554 556 562 538 800 90 業 務 委 託 店 舗 127 126 126 129 127 125 102 102 101 102 107 103 115 751 737 トレーニング・ストア 27 24 22 18 20
Slide 10: 商品別売上高の推移 チェーン全店
８．商品別売上高の推移 （１） チェーン全店 ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （単位：百万円、百万円未満切捨） 第３１期 第２四半期累計期間 第３２期 第２四半期累計期間 第３３期 第２四半期累計期間 第３４期 第２四半期累計期間 部 門 2011年4月～9月 2012年4月～9月 2013年4月～9月 2014年4月～9月 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 ファミリー衣料 2,563 9.1% 116.0% 2,702 9.0% 105.4% 2,797 9.0% 103.5% 2,874 8.9%
Slide 11: 商品別売上高の推移 フランチャイズ・ストア
（２） フランチャイズ・ストア（加盟店Ａ契約店舗） ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （単位：百万円、百万円未満切捨） 第３１期 第２四半期累計期間 第３２期 第２四半期累計期間 第３３期 第２四半期累計期間 第３４期 第２四半期累計期間 部 門 2011年4月～9月 2012年4月～9月 2013年4月～9月 2014年4月～9月 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 売上高 構成比 前年同期比 ファミリー衣料 2,176 9.1% 117.7% 2,381 9.0% 109.4% 2,536 9.0% 106.5% 2,613 8
Slide 12: 県別売上高の推移（チェーン全店）
0 600 1,200 1,800 2,400 3,000 3,600 0 1,200 1,800 2,400 3,000 3,600 600 （百万円） （百万円） 2,582 618 2,662 649 青森 愛知 2,745 613 792 558 809 552 岩手 岐阜 827 524 543 520 563 547 秋田 三重 551 521 425 703 464 655 宮城 滋賀 473 583 353 499 362 522 山形 奈良 369 519 282 1,175 （注） 群馬県に商事部とオンラインストアの売上が含まれております。 ９．県別売上高の推移（チェーン全
Slide 13: 県別店舗数の推移（チェーン全店）
10．県別店舗数の推移（チェーン全店） （店） 2012年9月末 2013年9月末 2014年9月末 80 72 73 68 70 60 49 4949 50 4546 44 43 42 43 40 35 3535 33 3333 28 2827 30 26 2625 23 2424 19 1919 20 14 1414 15 1515 12 1212 11 1111 11 1212 12 1212 10 1010 8 8 8 10 3 4 2 3 3 1 0 青森 岩手 秋田 宮城 山形 福島 茨城 栃木 群馬 埼玉 千葉 東京 神奈川 新潟 長野 山梨 富山 石川 福井 静岡 （店） 80
Slide 14: 月次売上高・客数前年同月比の推移
0.0 10.0 20.0 30.0 （％） △ 20.0 △ 10.0 （％） 10.0 20.0 30.0 △ 20.0 △ 10.0 0.0 4 16.5 4 12.2 14.3 14.6 5 5 13.1 15.0 16.9 18.7 2011年 2011年 6 6 13.2 15.1 16.0 17.8 7 7 13.9 15.9 16.3 18.2 8 8 7.7 9.6 11.2 13.1 9 9 7.4 9.1 10.9 12.4 10 12.3 13.6 10 7.9 9.3 11 15.3 16.8 11 9.9 11.4 12 16.5 22.4 24.1 12 18.2
Slide 15: 月次客単価と前年同月比の推移
（円） 1,500 2,000 2,500 3,000 0.0 2.0 4.0 6.0 8.0 △ 6.0 △ 4.0 △ 2.0 （％） 4 1.9 2.2 2,323 5 3.2 3.3 2,335 2011年 ４月 2,324 6 2.4 2.5 7 2.0 2.1 2,386 8 3.2 3.3 2,383 ５月 9 3.0 3.2 2,391 10 3.9 4.0 2,408 11 4.8 4.9 2,379 ６月 12 5.0 5.1 2,433 1 5.3 5.4 12．月次客単価と前年同月比の推移 2 2.6 2.9 2,235 2012年 3 1.3 1.6 2,223 ７月
Slide 16: 売上総利益率の推移
13．売上総利益率の推移（加盟店向け商品供給売上高を除く） ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （単位：千円、千円未満切捨） 第３１期 第２四半期累計期間 第３２期 第２四半期累計期間 第３３期 第２四半期累計期間 第３４期 第２四半期累計期間 部 門 2011年4月～9月 2012年4月～9月 2013年4月～9月 2014年4月～9月 売上高 売上総利益 売上総利益率 売上高 売上総利益 売上総利益率 売上高 売上総利益 売上総利益率 売上高 売上総利益 売上総利益率 比較増減 ファミリー衣料 387,288 164,431 42.5% 321,068 161,594 50.3
Slide 17: 販売費及び一般管理費の推移
14．販売費及び一般管理費の推移 ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ （単位：千円、千円未満切捨） 第３１期 第２四半期累計期間 第３２期 第２四半期累計期間 第３３期 第２四半期累計期間 第３４期 第２四半期累計期間 科 目 2011年4月～9月 2012年4月～9月 2013年4月～9月 2014年4月～9月 金額 前年同期比 金額 前年同期比 金額 前年同期比 金額 前年同期比 比較増減 人 件 費 877,260 104.1% 919,874 104.9% 953,599 103.7% 985,164 103.3% 31,564 販 売 費 333,792 137.1% 3
Slide 18: 主要財務指標
15．主要財務指標 ＜第２四半期累計期間（4月1日～9月30日）＞ ＜ 通 期 ＞ 第31期 第32期 第33期 第34期 第31期 第32期 第33期 2011年4月～9月 2012年4月～9月 2013年4月～9月 2014年4月～9月 2012年3月期 2013年3月期 2014年3月期 営業総収入営業利益率 14.0% 15.1% 15.3% 15.1% 15.7% 16.4% 17.4% チェーン全店売上高経常利益率 11.9% 12.4% 12.3% 12.5% 12.9% 13.2% 13.8% 総資産経常利益率 （注）１ 8.7% 8.5% 8.0% 7.6% 19.3% 18
Slide 19: お問い合わせ先
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