Banco Santander, S.a. · BME:SAN
Banco Santander — Investor Presentation (November 2024)
59 slides from Banco Santander's investor presentation, November 2024
Slide 1: Presentación Institucional 9M'24
Análisis Estratégico y Financiero. División Financiera Presentación Institucional 9M’24
Slide 2: Índice
ÍNDICE Nuestro Estructura Resultados y Principales Links a los modelo del Grupo y actividad conclusiones materiales de negocio y negocios 9M’24 públicos estrategia
Slide 3: Nuestro modelo de negocio y estrategia
01 Nuestro modelo de negocio y estrategia
Slide 4: Santander, un grupo financiero líder
Santander, un Datos destacados 9M’24 grupo financiero líder Activos totales (miles de millones de euros) Créditos brutos (€ MM; sin ATAs) 1.802 1.013 Depósitos + fondos de inversión (€ MM; sin CTAs) 1.174 Oficinas 8.134 Margen neto (pre-provision profit) 9M'24 (€ mn) 26.923 Beneficio atribuido 9M'24
Slide 5: The Santander Way
The Santander Way Nuestra cultura: quiénes somos y qué nos guía 5
Slide 6: Modelo de negocio de Santander
Modelo de negocio de Santander Nuestro modelo de Negocios negocio con ventajas Banco digital Escala local Geográfica competitivas únicas con sucursales y global es la base para Balance generar valor para nuestros accionistas Segundo año de nuestra fase de creación de valor 6
Slide 7: Orientación al cliente
01 Orientación al cliente Clientes totales Clientes digitales Hemos aumentado el 171mn 58mn +5mn +4mn número de clientes en los últimos años, con un crecimiento Clientes activos equilibrado por negocios y regiones 102mn +8% Transacciones por cliente activo 60% Productos/servicios disponibles digital
Slide 8: Orientación al cliente
01 Banca Banca Orientación al tradicional digital cliente Oficinas, Internet, móviles, cajeros, tablets, agentes teléfonos y comerciales, … relojes Llevar a todos nuestros inteligentes,… clientes a un modelo operativo común, convergiendo al mismo tiempo a una tecnología Oficinas: >8.000 común para c
Slide 9: Escala
02 Escala Retail Retail & Commercial Banking Consumer Digital Consumer Bank ONE Santander: CIB Corporate & Investment Banking ONE Santander Cinco negocios globales Wealth Wealth Management & Insurance en nuestras regiones Payments Payments DCB Europa Europe Norteamérica Sudamérica 9
Slide 10: Escala
02 Escala local Cuotas de mercado Escala Norteamérica 9% Créditos Europa 3% 7% Créditos auto Depósitos DCB 2% Depósitos 17% Europe Créditos 12% 13% Créditos Nuestra combinación 12% Créditos Sudamérica Depósitos 17% Créditos 10% Depósitos 1er Banco 12% única de escala local y Depósitos Europeo de 19%
Slide 11: Diversificación
03 Préstamos a clientes Depósitos de clientes Diversificación Por producto/negocio1 Otros Por producto/negocio1 Otros CIB 5% CIB 7% 14% Retail: 13% Retail: 32% hipotecas 32% depósitos vista de particulares Consumer 13% Consumer 21% 6% 9% 9% Retail: 16% Retail: Diversificación por 14% 10% otros parti
Slide 12: Diversificación
03 Balance simple, transparente y fácil de analizar Diversificación Perfil de riesgo medio-bajo Sólidas ratios de solvencia Ratios de liquidez fuertes Foco en la eficiencia de capital muy superiores a las requeridas y en la rotación de activos Balance sólido y diversificado con Estructura de depósit
Slide 13: En resumen
Perfil de riesgo/rentabilidad fiable Menor volatilidad de resultados En resumen Margen neto / créditos Volatilidad del BPA2 3,25% 3,06% 2,94% 3,04% 2,90% 3,26% 2,83% 2,97% 2,89% 2,80% 2,49% 2,57% 2,70% 3,03% Nuestros resultados 12% demuestran que nuestro Coste del riesgo1 38% modelo de negocio 40% 2
Slide 14: Nuestros tres principios
Nuestros tres principios Generando valor a lo largo del ciclo con un crecimiento Think Value medio anual a doble dígito Una nueva fase de rentabilidad y crecimiento apoyada Crear un banco digital con sucursales con productos y en tres principios Think Customer servicios personalizados para aumentar
Slide 15: Compromisos ESG
Compromisos ESG Financiación verde Inversión Socialmente Inclusión financiera desembolsada y Responsable (#Personas) facilitada (activos bajos gestión) Seguimos avanzando en nuestra 9M’24 €129,7MM €85,0MM 3,5mn agenda ESG Objetivos 2025 €120MM €100MM 5mn Más información disponible en: www.santander.
Slide 16: Estructura del Grupo y negocios
02 Estructura del Grupo y negocios
Slide 17: Estructura organizativa del Grupo
Segmentos principales (Negocios Globales) Retail Consumer CIB Wealth Payments Estructura organizativa del Grupo a partir de enero de 2024 Segmentos secundarios (geográficos) Europa DCB Europe Norteamérica Sudamérica Funciones del Grupo y Actividades del Centro Corporativo Secretaría Personas y Inter
Slide 18: Negocios Globales
@ Santander Negocios Globales 18
Slide 19: Retail & Commercial Banking
Retail & Commercial Banking ‘Un negocio global que integra nuestras actividades de banca minorista y comercial, con el objetivo de prestar un mejor servicio a nuestros clientes, mejorar la eficiencia e impulsar la creación de valor’ Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas Préstamos a cliente
Slide 20: Digital Consumer Bank
Digital Consumer Bank ‘Líder mundial en financiación de automóviles y actividades digitales de consumo’ Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas Préstamos a clientes (€ MM) 210 ▪ Seguir expandiendo nuestro liderazgo en financiación al consumo y ser los más competitivos en coste del mercado, o
Slide 21: Corporate & Investment Banking
Corporate & Investment Banking 'Santander CIB acompaña a los clientes corporativos e institucionales, ofreciendo soluciones personalizadas y productos mayoristas de alto valor añadido adaptados a su complejidad y sofisticación' Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas Préstamos a clientes (€
Slide 22: Wealth Management & Insurance
Wealth Management & Insurance 'Nuestra ambición es ser el mejor Wealth and Insurance Manager de Europa y América' Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas Total de activos bajo gestión 1(€ MM) 493 ▪ Continuar construyendo nuestra plataforma global accediendo a nuevas Primas brutas emitidas (€
Slide 23: Payments
Payments - ''Empresa de tecnología de pagos única que ofrece soluciones innovadoras' Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas ▪ Somos una empresa de tecnología de pagos distintiva, respaldada por Santander Margen EBITDA 22,7% ▪ Ayudamos a nuestros clientes a prosperar y acelerar su crecimient
Slide 24: Payments - Cards
Payments - Cards 'Ofrecer experiencias de pago excepcionales, fomentando la vinculación de los clientes y aprovechando los datos transaccionales para mejorar la rentabilidad' Datos destacados 9M’24 Prioridades estratégicas # tarjetas (mn) 105 ▪ Expandir nuestro negocio, de forma rentable y sostenibl
Slide 25: Segmentos secundarios
@ Santander Segmentos secundarios 25
Slide 26: Europa
Europa 'Seguimos avanzando en la transformación de nuestro negocio con el objetivo de obtener un mayor crecimiento y un modelo operativo más eficiente' Datos destacados de 9M’24 Prioridades estratégicas Oficinas 3.034 ▪ Seguimos centrados en el crecimiento de nuestro negocio y en transformar nuestro
Slide 27: Digital Consumer Bank Europe
Digital Consumer Bank Europe ‘Líder digital europeo en financiación al consumo: sólido modelo de negocio, diversificación geográfica y cuotas de mercado líderes en financiación de auto y movilidad, así como en financiación al consumo' Datos destacados de 9M’24 Prioridades estratégicas Oficinas 326 ▪
Slide 28: Norteamérica
Norteamérica ‘Ofrecemos una gama completa de servicios financieros, con especial atención a Retail, Private Banking y CIB’ Datos destacados de 9M’24 Prioridades estratégicas Oficinas 1.762 ▪ Seguimos enfocados en ejecutar la transformación de nuestros negocios de Retail y Consumer Empleados 43.446 e
Slide 29: Sudamérica
Sudamérica ‘Continuamos avanzando para convertirnos en el principal banco de nuestros clientes y el más rentable en cada país en el que operamos en la región, mientras promovemos las sinergias a través de nuestros negocios globales y regionales’ Datos destacados de 9M’24 Prioridades estratégicas Ofi
Slide 30: Funciones del Grupo y actividades del Centro Corporativo
Funciones del Grupo y actividades del Centro Corporativo • Estrategia global de T&O • Estrategia de RR.HH. • Gestión de riesgos y cumplimiento • Gobierno corporativo y control interno • Nuestra marca 30
Slide 31: Tecnología y Operaciones (TyO)
Tecnología y Operaciones (TyO) ‘La misión de T&O es ayudar a los negocios globales de Santander en su transformación digital, habilitando una plataforma global de última generación, con capacidades innovadoras y cero back office’ Las capacidades globales de T&O son claves para nuestra transformación
Slide 32: Estrategia de RR.HH.: empleador de referencia
Estrategia de RR.HH.: nuestro objetivo es ser un empleador de referencia 'Foco en el compromiso de los empleados, apalancándonos en nuestra cultura SPJ para retener y atraer al mejor talento' Nuestro modelo corporativo de La Cultura SPJ se basa en nuestros 5 comportamientos corporativos gestión del
Slide 33: Gestión de Riesgos, Cumplimiento y Conducta
Gestión de Riesgos, Cumplimiento y Conducta Gestión proactiva, centrada en el cliente, que busca mantener nuestro perfil de riesgo medio-bajo Un modelo de gestión de Riesgos, Cumplimiento y Conducta basado en: Herramientas de gestión avanzadas que nos ayudan a llevar a cabo una gestión Un modelo de
Slide 34: Gobierno corporativo y control interno
Gobierno corporativo y control interno 'Como banco responsable, tenemos un gobierno transparente y robusto que es fundamental para garantizar un modelo de negocio sostenible a largo plazo' Composición del consejo de administración, sep-24 Comisiones del Consejo Ejecutiva Base de accionistas diversif
Slide 35: Gobierno corporativo y control interno
Gobierno corporativo y control interno 'Las mejores prácticas de un gobierno corporativo sólido se canalizan a todas las filiales' Modelo de gobierno Grupo-filiales Grupo Filial B El modelo de gobierno Grupo-filiales mejora el control y la supervisión a través de: Consejo de Filial A administración
Slide 36: Marca Santander
Marca Santander 'Nuestra marca sintetiza la esencia de la cultura e identidad del Grupo' Santander es una de las marcas mejor valoradas del mundo 3 a Mejor Marca Global de Banco Retail por Best Global Brands Ranking de Interbrand, 2024 Como uno de nuestros activos estratégicos más importantes, nuest
Slide 37: Resultados y actividad 9M'24
03 Resultados y actividad 9M’24
Slide 38: Resultados récord en 9M'24
Resultados récord en 9M’24 con todos nuestros negocios globales contribuyendo a nuestros objetivos de 2024 3T’24 9M’24 beneficio atribuido beneficio atribuido Nuevo beneficio récord trimestral impulsando el crecimiento del beneficio a doble dígito en 9M’24 con los €3,3MM €9,3MM ingresos aumentando a
Slide 39: Crecimiento a doble dígito del beneficio y del margen neto
Crecimiento interanual a doble dígito del beneficio y del margen neto, apoyado en los ingresos de clientes y la mejora de la eficiencia Cuenta de resultados Corrientes Constantes Millones de euros 9M'24 9M'23 % % Margen de intereses 34.682 32.139 8 9 Comisiones 9.666 9.222 5 6 Las excelentes dinámic
Slide 40: En muy buena posición para alcanzar los objetivos de 2024
En muy buena posición para alcanzar los objetivos financieros de 2024, que mejoramos el trimestre pasado … 9M’24 Objetivos 2024 Crecimiento a un Ingresos1 +8% dígito alto Eficiencia 41,7% c.42% Coste del 1,2% c.1,2% riesgo CET1 FL 12,5% >12,0% Después de la implantación de Basilea III FL RoTE 16,2%
Slide 41: Ejecución de ONE Transformation
… respaldado por la ejecución de ONE Transformation, que mejora los ingresos y costes … Negocios globales Capacidades tecnológicas 2022 ONE Transformation y de red globales y otros 9M’24 45,8% -259pb -82pb -72pb 41,7% • Simplificación de productos: un 16% • Multinacionales: crecimiento de • Enfoque
Slide 42: Cinco negocios globales aceleran el crecimiento rentable
… y por nuestros cinco negocios globales, que se apoyan en nuestra escala global, y aceleran así el crecimiento rentable Ingresos Contribución a los Objetivo RoTE Eficiencia RoTE 9M’24 (€MM) ingresos del Grupo 2025 24,2 39,3% 18,5% Retail +9% 52% -4,2pp +3,6pp c.17% 9,6 40,7% 11,9% Consumer 20% -1,9
Slide 43: Retail: crecimiento de ingresos del 9%
Retail: crecimiento de ingresos del 9% con costes planos, apoyados en el despliegue de nuestra plataforma global Ejecución de la estrategia Métricas financieras 9M’24 Impulsando el crecimiento y la eficiencia, gracias a nuestro Créditos Depósitos Coste del nuevo modelo y tecnología propia riesgo €61
Slide 44: Consumer: mejora del apalancamiento operativo
Consumer: fuerte mejora del apalancamiento operativo y del coste de servicio de depósitos Ejecución de la estrategia Métricas financieras 9M’24 Transformación hacia un modelo operativo y negocio global, Créditos Depósitos Coste del el mejor de su categoría riesgo €210MM €123MM 2,12% Experiencia Expe
Slide 45: CIB: inversión en EE.UU. y comisiones
CIB: la inversión en EE.UU. apoya el crecimiento de las comisiones al 15%, con un RoTE sólido del 18% Ejecución de la estrategia Métricas financieras 9M’24 Aprovechando nuestras fortalezas para dar mejor servicio a Créditos Depósitos Coste del las empresas e instituciones riesgo €137MM €127MM 0,21%
Slide 46: Wealth: comisiones de colaboración y RoTE del 81%
Wealth: fuerte actividad, comisiones de colaboración creciendo al 13% y RoTE del 81% Ejecución de la estrategia Métricas financieras 9M’24 Acelerando la conectividad de los clientes con nuestras Captaciones Ventas netas Primas brutas plataformas globales de producto netas (PB) (SAM) emitidas €13,2MM
Slide 47: Payments: crecimiento de ingresos y rentabilidad
Payments: fuerte crecimiento de los ingresos y de la rentabilidad, con margen EBITDA del 23% en PagoNxt Ejecución de la estrategia Métricas financieras 9M’24 Capturar la oportunidad de crecimiento ganando escala Créditos TPV Facturación mediante plataformas globales Getnet Cards €23MM €163MM €241MM
Slide 48: Crecimiento orgánico del capital y mayor remuneración al accionista
Crecimiento orgánico del capital y creación de valor a doble dígito con una mayor remuneración al accionista TNAV por acción + dividendo CET1 FL Remuneración al accionista en efectivo por acción % € por acción Dividendo en efectivo por acción: €19,5 céntimos +0,2pp Dividendo en efectivo +14% en 2024
Slide 49: Principales conclusiones
04 Principales conclusiones
Slide 50: Avanzando en los objetivos del Investor Day
Avanzando en nuestros objetivos del Investor Day, con una creación de valor a doble dígito para nuestros accionistas 9M’24 vs. objetivos ID 2025 Fortaleza Disciplinada asignación de capital CET1 FL APR con RoRWA > CoE 12,5% TNAV por acción + dividendo por acción 86% >12% c.85% +14% Crecimiento medio
Slide 51: Beneficio récord, crecimiento sostenido y creación de valor
Beneficio récord trimestral y en el 9M. Bien posicionados para ofrecer un crecimiento sostenido, mayor rentabilidad y creación de valor para los accionistas 9M’24 Beneficio récord con una cuenta de resultados muy buena de arriba a abajo RoTE BPA Buenas dinámicas comerciales: récord MI, comisiones, i
Slide 52: Links a los materiales públicos
05 Links a los materiales públicos
Slide 53: Links a los materiales públicos de Grupo Santander
Links a los materiales públicos de Grupo Santander Para más información del Grupo, pulsa en las imágenes o iconos a continuación Resultados financieros 9M’24 Otra información Informe financiero Presentación resultados Series Informe accionistas Resumen anual digital 2023 Presentaciones de negocios S
Slide 54: Glosario
Glosario «> Santander
Slide 55: Glosario - Acrónimos
Glosario - Acrónimos ▪ A2A: Account-to-account payments / ▪ FL: Fully-loaded ▪ ROF: Resultados de operaciones financieras pagos cuenta a cuenta ▪ FTE: Full time employee/empleados a tiempo completo ▪ RoRWA: Return on risk-weighted assets / Rentabilidad ▪ APR: Activos ponderados por riesgo sobre acti
Slide 56: Glosario - Definiciones
Glosario - Definiciones RENTABILIDAD Y EFICIENCIA • RoTE: Retorno sobre capital tangible: beneficio atribuido al Grupo / Promedio de: patrimonio neto (sin minoritarios) - activos intangibles (que incluyen fondo de comercio) • RoRWA: Retorno sobre activos ponderados por riesgo: resultado consolidado
Slide 57: Información importante
Información importante Indicadores financieros no-NIIF y medidas alternativas de rendimiento Además de la información financiera preparada conforme a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) y derivada de nuestros estados financieros, esta presentación incluye ciertas medidas alte
Slide 58: Información importante
Información importante Si bien estas manifestaciones sobre previsiones y estimaciones representan nuestro juicio y previsiones futuras respecto a nuestra actividad la evolución y resultados reales pueden diferir notablemente de los previstos, esperados, proyectados o asumidos en las manifestaciones
Slide 59: Gracias.
Gracias. Nuestra misión es contribuir al progreso de las personas y de las empresas. Nuestra cultura se basa en la creencia de que todo lo que hacemos debe ser:
Banco Santander — Investor Presentation (November 2024) on 6ix