Bertrandt Ag · XETR:BDT
Bertrandt — Shareholder Meeting (February 2008)
41 slides from Bertrandt's shareholder meeting presentation, Feb 13, 2008
Slide 1: Hauptversammlung der Bertrandt AG
Hauptversammlung der Bertrandt AG Dietmar Bichler, Vorsitzender des Vorstands Sindelfingen, den 13. Februar 2008
Slide 2: Wachstum durch Leistung
bertrander ,».Wachstum durch Leistung“
Slide 3: Agenda
Agenda A. Geschäftsjahr 2006/2007 1. Markttreiber & Auswirkungen auf Leistungsportfolio 2. Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2006/2007 3. Personalpolitik B. Geschäftsjahr 2007/2008 4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 2
Slide 4: Erfolgreiches und dynamisches Geschäftsjahr
Zusammenfassung Erfolgreiches und dynamisches Geschäftsjahr Eckdaten des abgelaufenen Geschäftsjahres 2006/2007* Umsatz 339,5 Mio. € (+41 %) EBIT 32,3 Mio. € (+126 %) Ergebnis nach Ertragsteuern 22,2 Mio. € (+185 %) Mitarbeiter 4.708 (+32 %) *Angaben beziehen sich auf den Konzern 3
Slide 5: 3 wesentliche Markttreiber
1. Markttreiber 3 wesentliche Markttreiber 1. Belebung der Automobilbranche 2. Steigende Modellvielfalt 3. Technologische Trends 4
Slide 6: Deutsche OEMs mit Produktionshöchstwerten
1. Markttreiber Deutsche OEMs mit Produktionshöchstwerten 2006: Produktionsrekord 11,3 Mio. Fahrzeuge Produktion der deutschen OEMs im In- und Ausland (in Mio. Fahrzeugen) 2007: Weitere 7,4 % Steigerung +7,4 % 12,1 Steigender Export nach Asien 11,3 10,4 10,7 9,9 und Osteuropa Gründe für rückläufige
Slide 7: Hohes FuE-Volumen zeigt Investitionsbedarf in Technologien und Nischen
1. Markttreiber Hohes FuE-Volumen zeigt Investitionsbedarf in Technologien und Nischen Entwicklung FuE-Volumen der deutschen Automobilindustrie +4 % 15,8* 15,2 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006 2007 *Prognose VDA 2007 6
Slide 8: Steigende Modellvielfalt bietet Potenzial
1. Markttreiber Steigende Modellvielfalt bietet Potenzial Trend zu individueller Mobilität Entwicklung der Modellvielfalt Deutschland +40 % Anstieg der Modellvielfalt 450 2005 bis 2015* 320 In Deutschland: +40 % Weltweit: +33 % 2005 2015 Welt +33 % Steigendes Potenzial an 1100 Nachfolgemodellen und
Slide 9: Neue Technologien und Gesetzesinitiativen als Entwicklungstreiber
1. Markttreiber Neue Technologien und Gesetzesinitiativen als Entwicklungstreiber Trend zu umweltschonender Mobilität wirkt auf das gesamte Fahrzeug Motor-Downsizing Fahrzeugerprobung Aerodynamik Thermomanagement 8
Slide 10: Wesentliche Maßnahmen im letzten Geschäftsjahr
1. Auswirkungen auf Leistungsportfolio Wesentliche Maßnahmen im letzten Geschäftsjahr Ausbau des Leistungsspektrums Vertiefung etablierter Dienstleistungen Erschließung neuer Geschäftsfelder 9
Slide 11: Flächiges Wachstum im gesamten Konzern
1. Auswirkungen auf Leistungsportfolio Flächiges Wachstum im gesamten Konzern Sowohl in den klassischen Bereichen Rohbau-, Interieur- und Exterieurentwicklung als auch in den Bereichen Antrieb, Elektronik, Entwicklungsbegleitende Dienstleistungen und Versuch Außerdem Kompetenzaufbau in aktuellen Sch
Slide 12: Partizipation am Wachstumsmarkt der Luftfahrtindustrie
1. Auswirkungen auf Leistungsportfolio Partizipation am Wachstumsmarkt der Luftfahrtindustrie 33,33 % Beteiligung an der EUROAER GmbH Schwerpunktthemen: Flugzeugkabine Flugzeugstruktur Versorgungssysteme Beratungsleistungen 11
Slide 13: Neues Standbein für Wachstum außerhalb der Mobilitätsbranchen
1. Auswirkungen auf Leistungsportfolio Neues Standbein für Wachstum außerhalb der Mobilitätsbranchen Bertrandt Services Fokus Deutschland Hochwertige Personaldienstleistungen Technische und kaufmännische Berufsfelder Langfristige Kundenbeziehungen durch qualifizierte Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter
Slide 14: Agenda
Agenda A. Geschäftsjahr 2006/2007 1. Markttreiber & Auswirkungen auf Leistungsportfolio 2. Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2006/2007 3. Personalpolitik B. Geschäftsjahr 2007/2008 4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 13
Slide 15: Umsatzzuwachs
2. Finanzkennzahlen Umsatzzuwachs Umsatzerlöse* 339,5 In Mio. Euro +41 % 241,1 225,7 220,8 217,2 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 14
Slide 16: Überproportionale Verbesserung des EBIT
2. Finanzkennzahlen Überproportionale Verbesserung des EBIT 32,3 EBIT* In Mio. Euro +126 % 14,3 6,1 5,9 1,8 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 EBIT-Marge* 2,7 % 2,7 % 0,8 % 5,9 % 9,5 % *Angaben beziehen sich auf den Konzern 15
Slide 17: Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit signifikant gesteigert
2. Finanzkennzahlen Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit signifikant gesteigert 32,6 Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit* In Mio. Euro +141 % 13,5 3,8 4,2 0,4 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 16
Slide 18: Ergebnis nach Ertragsteuern zeigt dynamisches Wachstum
2. Finanzkennzahlen Ergebnis nach Ertragsteuern zeigt dynamisches Wachstum 22,2 Ergebnis nach Ertragsteuern* In Mio. Euro +185 % 7,8 2,0 1,3 0,1 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 Ergebnis/Aktie* 0,19 € 0,23 € 0,01 € 0,78 € 2,20 € *Angaben beziehen sich auf den Konzern 17
Slide 19: Auslandsgeschäft zieht an
2. Finanzkennzahlen Auslandsgeschäft zieht an In Mio. Euro Umsatz der EBIT der ausländischen Niederlassungen ausländischen Niederlassungen 29,2 24,3 +20 % 1,8 0,1 2005/2006 2006/2007 2005/2006 2006/2007 Konzernanteil* 10,1 % 8,6 % 0,0 % 5,6 % *Angaben beziehen sich auf den Konzern 18
Slide 20: Aufwand steigt wachstumsbedingt absolut – Aufwandsquoten verbessert
2. Finanzkennzahlen Aufwand steigt wachstumsbedingt absolut – Aufwandsquoten insgesamt verbessert Aufwandsquoten* 9,7% 11,4 % 67,8 % 64,5 % 15,2 % 13,4 % Materialaufwand* Personalaufwand* sonstige betriebliche In Mio. € In Mio. € Aufwendungen* 218,9 In Mio. € +34 % 163,5 45,7 38,6 36,7 +25 % 23,4 +6
Slide 21: Bertrandt setzt Entschuldung fort
2. Finanzkennzahlen Bertrandt setzt Entschuldung fort Entwicklung der Finanzschulden* In Mio. Euro 42,6 -34,8 Mio. Mio. €€ 36,2 29,6 15,9 -51 % 7,8 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 20
Slide 22: Bertrandt auch weiterhin ein substanzstarkes Unternehmen
2. Finanzkennzahlen Bertrandt auch weiterhin ein substanzstarkes Unternehmen Entwicklung des Eigenkapitals* 77,6 In Mio. Euro +33 % 58,2 50,5 51,5 49,8 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 Eigenkapitalquote* 37,6 % 40,3% 41,0 % 46,4 % 44,3 % *Angaben beziehen sich auf den Konzern 21
Slide 23: Bertrandt investiert wachstums- und bedarfsorientiert
2. Finanzkennzahlen Bertrandt investiert wachstums- und bedarfsorientiert Entwicklung der Investitionen* 15,4 In Mio. Euro 10,8 +191 % 8,9 8,5 5,3 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 22
Slide 24: Free Cashflow erneut deutlich gesteigert
2. Finanzkennzahlen Free Cashflow erneut deutlich gesteigert Entwicklung des Free Cashflow* In Mio. Euro 21,2 +58 % 12,9 13,4 8,5 5,6 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 23
Slide 25: Bertrandt-Aktie hat den Automobil-Index übertroffen
2. Finanzkennzahlen Bertrandt-Aktie hat den Automobil-Index übertroffen Kursentwicklung der Bertrandt-Aktie im Vergleich mit der Branche 24
Slide 26: Kapitalmarkt bewertet Bertrandt positiv
2. Finanzkennzahlen Kapitalmarkt bewertet Bertrandt positiv Durchgängige Kaufempfehlung mehrerer Investmenthäuser und Banken Geldinstitute sehen Bewertungskorridor für Kursziel zwischen 35 € und 45 € (Vorjahr: 13 € bis 16 €) 25
Slide 27: Bertrandt beteiligt seine Aktionäre am Erfolg
2. Finanzkennzahlen Bertrandt beteiligt seine Aktionäre am Erfolg! Vorschlag: 0,80 Euro Dividende je Stückaktie Dividende In Euro 0,80 +167 % 0,30 0,15 0,15 0,00 2002/2003 2003/2004 2004/2005 2005/2006 2006/2007 26
Slide 28: Ergebnisse bestätigen Unternehmensstrategie
2. Finanzkennzahlen Ergebnisse bestätigen Unternehmensstrategie Merkmale der Unternehmensstrategie: dezentrale Organisationsstruktur zielgerichtete Marktbearbeitung Entwicklungs-Know-how in Tiefe und Breite Dank für die erfolgreiche Umsetzung dieser Philosophie gebührt unseren engagierten Mitarbeite
Slide 29: Agenda
Agenda A. Geschäftsjahr 2006/2007 1. Markttreiber & Auswirkungen auf Leistungsportfolio 2. Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2006/2007 3. Personalpolitik B. Geschäftsjahr 2007/2008 4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 28
Slide 30: Erfolgreiche Einstellung von über 1.000 neuen Mitarbeitern
3. Personalpolitik Erfolgreiche Einstellung von über 1.000 neuen Mitarbeitern Herausforderung: Mangel an Mitarbeiterzahl* Ingenieuren 4.708 +1.131 Zahlreiche Maßnahmen zur Rekrutierung neuer Mitarbeiter 3.577 z. B.: frühzeitige Kontakt- aufnahme zu Studenten, Bewerbertage Bertrandt unter den Top 30
Slide 31: Bertrandt sieht gute Chancen für weiteres Wachstum
3. Personalpolitik Bertrandt sieht gute Chancen für weiteres Wachstum Bertrandt sucht derzeit eine Vielzahl hochqualifizierter Mitarbeiter in Europa und speziell in Deutschland – hauptsächlich in den Bereichen Interieur Exterieur Rohbau Antrieb Elektronik Versuch Entwicklungsbegleitende Dienstleistu
Slide 32: Weiterbildung nimmt einen wichtigen Stellenwert ein
3. Personalpolitik Weiterbildung nimmt einen wichtigen Stellenwert ein 4,5 Mio. € in Weiterbildung investiert (Vorjahr: 3,0 Mio. €) Technische Fachschulungen mit starkem Qualitätsbezug sowie Führungskräfteschulungen 31
Slide 33: 79 Auszubildende – Wichtiges Mittel der Nachwuchssicherung
3. Personalpolitik 79 Auszubildende – Wichtiges Mittel der Nachwuchssicherung Ausbildungsberufe Kooperationen Bürokaufmann(frau) Bachelor of Arts Fachinformatiker(in) Industrie/Dienstleistungs- Industriekaufmann(frau) management (BA) Karosserie- und Fahrzeug- Bachelor of Engineering Mechaniker(in) E
Slide 34: Viel versprechende Entwicklung beim Ausbildungsgang zum Technischen Produktdesigner
3. Personalpolitik Viel versprechende Entwicklung beim Ausbildungsgang zum Technischen Produktdesigner Einführung im abgelaufenen Geschäftsjahr Seitdem Auszubildendenzahl verdreifacht Plan: Weitere Erhöhung um 50 % Ziel: CAD-Arbeitsplätze in Deutschland halten 33
Slide 35: Agenda
Agenda A. Geschäftsjahr 2006/2007 1. Markttreiber & Auswirkungen auf Leistungsportfolio 2. Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2006/2007 3. Personalpolitik B. Geschäftsjahr 2007/2008 4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 34
Slide 36: Umsatz und EBIT im 1. Quartal 2007/2008 erneut gesteigert
4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 Umsatz und EBIT im 1. Quartal 2007/2008 erneut gesteigert Umsatz* EBIT* In Mio. Euro In Mio. Euro 96,0 +27 % 75,3 10,4 5,8 +78 % Q1 2006/2007 Q1 2007/2008 Q1 2006/2007 Q1 2007/2008 *Angaben beziehen sich auf den Konzern 35
Slide 37: Ergebnis nach Ertragsteuern überproportional gesteigert und neue Arbeitsplätze geschaffen
4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 Ergebnis nach Ertragsteuern überproportional gesteigert und neue Arbeitsplätze geschaffen Ergebnis nach Ertragsteuern* Neu geschaffene Stellen* In Mio. Euro 305 +43 % 213 7,3 3,4 +112 % Q1 2006/2007 Q1 2007/2008 Q1 2006/2007 Q1 2007/2008 *Angaben beziehen sic
Slide 38: Ausblick auf weiteres Wachstum
4. Finanzkennzahlen 1. Quartal 2007/2008 Basierend auf den Ergebnissen des ersten Quartals und den freundlichen Rahmenbedingungen in Europa gehen wir derzeit von weiterem Wachstum aus. 37
Slide 39: Bertrandt auch in Zukunft als verlässlicher und vertrauensvoller Partner erfolgreich
Ausblick Bertrandt auch in Zukunft als verlässlicher und vertrauensvoller Partner weiterhin erfolgreich Maßgeschneiderte Leistungen Solide finanzielle Basis Hochqualifizierte und motivierte Mitarbeiter Schlanke Strukturen 38
Slide 40: Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit
Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit. Wir freuen uns auf Ihre Fragen.
Slide 41: Rechtlicher Hinweis
Rechtlicher Hinweis Diese Präsentation enthält unter anderem gewisse vorausschauende Aussagen über zukünftige Entwicklungen, die auf aktuellen Einschätzungen des Managements beruhen. Solche Aussagen sind gewissen Risiken und Unsicherheiten unterworfen. Sollten einer dieser Unsicherheitsfaktoren oder