Amag Austria Metall Ag · VIE:AMAG
Amag Austria Metall — Q1 2024 Earnings Presentation
34 slides from Amag Austria Metall's earnings presentation, Apr 24, 2024
Slide 1: A Magnificent Material – Präsentation zum 1. Quartal 2024
A MAGNIFICENT MATERIAL S T A B I L . F L E X I B E L . I N N O V A T I V. N A C H H A L T I G . Präsentation zum 1. Quartal 2024 24. April 2024
Slide 2: Disclaimer
DISCLAIMER 2 Hinweis › Die in dieser Präsentation enthaltenen Prognosen, Planungen und zukunftsbezogenen Einschätzungen und Aussagen wurden auf Basis aller der AMAG bis zum 12. April 2024 zur Verfügung stehenden Informationen getroffen. Sollten die den Prognosen zugrunde liegenden Annahmen nicht ein
Slide 3: Highlights
HIGHLIGHTS 3 HERAUSFORDERNDES UMFELD BEEINFLUSST QUARTALSERGEBNIS › Quartalsentwicklung beeinflusst von niedrigerem Aluminiumpreis und geringerer Absatzmenge infolge der teils verhaltenen Auftragseingänge in Q4/2023 › Umsatzerlöse mit 335,8 Mio. EUR preis- und mengenbedingt unter dem Vorjahresniveau
Slide 4: Markt und Absatz
MARKT UND ABSATZ Präsentation 1. Quartal 2024 AMAG Austria Metall AG
Slide 5: Stimmungsindikator
STIMMUNGSINDIKATOR 5 EINKAUFSMANAGERINDEX* IN DER EUROZONE UNTER WACHSTUMSSCHWELLE 2022 2023 2024 Region/Land Jän Feb Mär Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dez Jän Feb Mär Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dez Jän Feb Mär Welt 53 54 53 52 52 52 51 50 50 49 49 49 49 50 50 50 50 49 49 49 49 49 49 49 50 50
Slide 6: Absatz der AMAG-Gruppe
ABSATZ DER AMAG-GRUPPE 6 ABSATZMENGE INFOLGE DES EINGETRÜBTEN MARKTUMFELDS UNTER VORJAHR Absatzmenge in Tonnen Q1/2023 110.400 -5,7 % Q1/2024 104.200 0 25.000 50.000 75.000 100.000 Veränderung der Absatzmenge im Vergleich zu Q1/2023 in Tonnen Metall: +400 Tonnen Unverändert stabile Produktion in d
Slide 7: Segment Walzen: Absatz nach Industrien
SEGMENT WALZEN: ABSATZ NACH INDUSTRIEN 7 PRODUKTMIX MIT UNVERÄNDERT HOHER DIVERSIFIKATION Verpackung -4%-Pkt. Automobil (OEM) 15% Sport/Architektur/ -1%-Pkt. Elektronik/Sonstiges 6% -0%-Pkt. Spezialprodukte für 20% zahlreiche Industrien -1%-Pkt. 13% Wärmetauscher Luftfahrt +2%-Pkt. 15% Industrielle
Slide 8: Segment Walzen: Auftragsentwicklung
SEGMENT WALZEN: AUFTRAGSENTWICKLUNG 8 AUFTRAGSSTAND MIT ÜBER 60 TSD. TONNEN AUF SOLIDEM NIVEAU [in Tsd. Tonnen] › Auftragseingänge in Q1/2024 weitestgehend wie geplant › Durchschnittlicher Auftragsstand in Q1/2024 mit über 60 Tsd. Tonnen im AMAG-Zielkorridor › Auftragsentwicklung bei industriellen A
Slide 9: Geschäftsverlauf Q1/2024
GESCHÄFTSVERLAUF Q1/2024 Präsentation 1. Quartal 2024 AMAG Austria Metall AG
Slide 10: Preisentwicklung Aluminium
PREISENTWICKLUNG ALUMINIUM 10 IM QUARTALSVERGLEICH GERINGER, ABER SPÜRBARER ANSTIEG IM APRIL 2024 Aluminiumpreisentwicklung in USD/t Ø Aluminiumpreis (3-Monats-LME) in USD/t 2.800 3.000 -193,4 USD/t (-7,9 %) 2.435 2.500 2.281 2.200 2.224 2.241 2.600 2.496 USD/t per 12. April 2024 2.000 2.400 1.500 1
Slide 11: Preisentwicklung Tonerde
PREISENTWICKLUNG TONERDE 11 TONERDEPREIS IN % ZUM ALUMINIUMPREIS DEUTLICH GESTIEGEN Tonerdepreisentwicklung in USD/t Ø Tonerdepreis in USD/t und in % zu LME +9,1 USD/t (LME-%: +1,6 %-Pkt.) 400 400 357 366 349 336 334 375 USD/t per 380 12. April 2024 300 360 200 16,3% 340 15,3% 15,3% 15,0% 14,7% 100
Slide 12: Umsatzerlöse der AMAG-Gruppe
UMSATZERLÖSE DER AMAG-GRUPPE 12 PREIS- UND MENGENBEDINGT UNTERHALB DES VORJAHRESNIVEAUS Umsatzerlöse in Mio. EUR 1,5 Q1/2023 84,4 44,3 274,6 404,8 1,4 -17,0 % Q1/2024 70,9 34,7 228,9 335,8 Metall Gießen Walzen Service Umsatzüberleitung im Vergleich zu Q1/2023 in Mio. EUR Q1/2023 404,8 Aluminiumpreis
Slide 13: EBITDA der AMAG-Gruppe
EBITDA DER AMAG-GRUPPE 13 EBITDA ÜBERTRIFFT ERGEBNIS AUS Q4/2023 DEUTLICH EBITDA in Mio. EUR Q1/2023 60,8 -30,3 % Q1/2024 42,4 0 20 40 60 EBITDA-Überleitung im Vergleich zu Q1/2023 in Mio. EUR Q1/2023 60,8 Aluminiumpreis -6,6 Preis/Prämien -20,4 Rohstoffe/Energie +20,1 Menge/Mix -6,7 Sonstiges -4,8
Slide 14: EBITDA-Veränderung nach Segmenten
EBITDA-VERÄNDERUNG NACH SEGMENTEN 14 HOHES QUARTALSERGEBNIS IM VORJAHR RELATIVIERT ABWEICHUNGEN EBITDA-Veränderung im Vergleich zu Q1/2023 in Mio. EUR [Abweichung in Mio. EUR] Segment Metall › Produktion unverändert auf hohem Niveau -1,1 › Geringeres Aluminiumpreis- und Prämienniveau bei zugleich ge
Slide 15: Ergebnis nach Ertragsteuern, AMAG-Gruppe
ERGEBNIS NACH ERTRAGSTEUERN, AMAG-GRUPPE 15 BEEINFLUSST DURCH NIEDRIGERES OPERATIVES ERGEBNIS Ergebnis nach Ertragsteuern in Mio. EUR Q1/2023 26,8 -50,4 % Q1/2024 13,3 0 10 20 Ergebnis nach Ertragsteuern-Überleitung im Vergleich zu Q1/2023 in Mio. EUR Q1/2023 26,8 EBITDA -18,4 Abschreibung -0,9 Fina
Slide 16: Finanzkennzahlen im Überblick
FINANZKENNZAHLEN IM ÜBERBLICK 16 KENNZAHLEN DER AMAG-GRUPPE +/- IN MIO. EUR Q1/2024 Q1/2023 in % Absatz gesamt in Tonnen 104.200 110.400 -5,7 % Umsatzerlöse 335,8 404,8 -17,0 % EBITDA 42,4 60,8 -30,3 % EBITDA-Marge 12,6 % 15,0 % Betriebsergebnis (EBIT) 20,2 39,5 -49,0 % EBIT-Marge 6,0 % 9,8 % Ergebn
Slide 17: ESG-Kennzahlen im Überblick
ESG-KENNZAHLEN IM ÜBERBLICK 17 KENNZAHLEN FÜR DEN STANDORT RANSHOFEN Einheit Q1/2024 Q1/2023 Abw. Ø Schrotteinsatzrate % 78,4 76,5 Ø Spezialitätenanteil % 58 58 Spezifischer Energieverbrauch kWh/Tonne 1.220 1.240 -1,6 % Spezifische CO2-Emissionen (Scope 1 & 2) Tonnen CO2/Tonne 0,170 0,175 -2,9 % Unf
Slide 18: Cashflow der AMAG-Gruppe
CASHFLOW DER AMAG-GRUPPE 18 OPERATIVER CASHFLOW AUF VORJAHRESNIVEAU [in Mio. EUR] Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit in Q1/2024 35,6 › Insbesondere das operative Ergebnis (EBITDA) von rund 42 Mio. EUR wirkt positiv auf die Cashflow-Entwicklung 35,6 › Vorjahres-Cashflow trotz höherem EBITDA (6
Slide 19: Bilanzkennzahlen der AMAG-Gruppe (1/2)
BILANZKENNZAHLEN DER AMAG-GRUPPE (1/2) 19 KENNZAHLEN UNVERÄNDERT AUF STABILEM NIVEAU EBITDA (LTM) in Mio. EUR und Nettofinanzverschuldung in Mio. EUR Net debt/EBITDA* 500 300 432,6 247,1 239,9 393,3 386,4 250 400 369,3 364,3 356,7 208,4 195,7 188,4 200 170,0 300 150 2,1 2,1 1,9 1,9 200 1,6 1,6 100 1
Slide 20: Bilanzkennzahlen der AMAG-Gruppe (2/2)
BILANZKENNZAHLEN DER AMAG-GRUPPE (2/2) 20 KENNZAHLEN AUF ANHALTEND STABILEM NIVEAU Zahlungsmittel und Zahlungsmittel- Eigenkapital in Mio. EUR äquivalente in Mio. EUR 900 350 800 749,4 746,3 768,5 292,8 742,8 742,5 300 285,7 710,3 275,9 700 250 600 213,9 500 200 178,2 168,9 400 150 300 100 200 50 10
Slide 21: Segment Metall
SEGMENT METALL 21 EBITDA NACH WIE VOR KLAR ÜBER LANGJÄHRIGEM DURCHSCHNITT IN MIO. EUR Q1/2024 Q1/2023 +/- % EBITDA-Entwicklung in Mio. EUR 42,3 Gesamtabsatz in Tonnen 31.500 31.100 1,3 Externer Absatz in Tonnen 31.500 31.100 1,3 30,2 Umsatzerlöse 232,9 287,1 -18,9 20,5 18,4 17,2 19,4 17,5 15,8 12,3
Slide 22: Segment Gießen
SEGMENT GIESSEN 22 SOLIDE NACHFRAGE NACH RECYCLING-GUSSLEGIERUNGEN IN MIO. EUR Q1/2024 Q1/2023 +/- % EBITDA-Entwicklung in Mio. EUR Gesamtabsatz in Tonnen 23.300 25.200 -7,5 5,1 4,6 Externer Absatz in Tonnen 15.300 17.600 -13,1 4,1 3,7 3,0 Umsatzerlöse 38,2 47,8 -20,0 2,7 2,2 Externe Umsatzerlöse 34
Slide 23: Segment Walzen
SEGMENT WALZEN 23 ERGEBNIS VON SCHWACHER EUROPÄISCHER KONJUNKTUR BEEINFLUSST IN MIO. EUR Q1/2024 Q1/2023 +/- % EBITDA-Entwicklung in Mio. EUR Gesamtabsatz in Tonnen 49.400 54.100 -8,7 46,3 43,3 40,0 Externer Absatz in Tonnen 48.700 54.100 -10,0 37,4 28,6 Umsatzerlöse 270,5 325,4 -16,9 22,5 25,7 17,9
Slide 24: Ausblick 2024
AUSBLICK 2024 Präsentation 1. Quartal 2024 AMAG Austria Metall AG
Slide 25: Ausblick 2024
AUSBLICK 2024 25 › Die Nachfrage nach Aluminiumwalzprodukten verbesserte sich gegenüber Q4/2023, wenngleich sich bestimmte Industrien nach wie vor vom eingetrübten Marktumfeld beeinflusst zeigen › Insgesamt liegt der derzeitige Auftragseingang in den Segmenten Gießen und Walzen auf erwartetem Niveau
Slide 26: Anhang
ANHANG Präsentation 1. Quartal 2024 AMAG Austria Metall AG
Slide 27: Bilanz
BILANZ 27 in Mio. EUR 31.03.2024 31.12.2023 +/- (%) Immaterielle Vermögenswerte und Firmenwert 18,4 17,9 3,0 Sachanlagen 726,1 723,3 0,4 Equity-Beteiligungen 1,6 1,5 2,7 Sonstige langfristige Vermögenswerte und Finanzanlagen 20,5 22,1 -7,4 Latente Steueransprüche 7,2 9,4 -23,1 Langfristige Vermögens
Slide 28: Gewinn- und Verlustrechnung
GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 28 NACH DEM UMSATZKOSTENVERFAHREN in Mio. EUR Q1/2024 Q1/2023 Umsatzerlöse 335,8 404,8 Umsatzkosten -279,0 -328,1 Bruttoergebnis vom Umsatz 56,8 76,7 Sonstige Erträge 2,8 3,1 Vertriebskosten -19,2 -21,2 Verwaltungsaufwendungen -10,3 -10,7 Forschungs- und Entwicklungsaufwe
Slide 29: Cashflow-Rechnung
CASHFLOW-RECHNUNG 29 in Mio. EUR Q1/2024 Q1/2023 Ergebnis vor Ertragsteuern (EBT) 17,7 36,7 Zinsergebnis 3,0 3,1 Ergebnis aus Equity-Beteiligungen 0,0 0,0 Abschreibungen/Zuschreibungen auf langfristige Vermögenswerte 22,2 21,3 Teilwertabschreibung/-zuschreibung Finanzanlagen -0,1 -0,2 Verluste/Gewin
Slide 30: Gesamtergebnisrechnung
GESAMTERGEBNISRECHNUNG 30 in Mio. EUR Q1/2024 Q1/2023 Ergebnis nach Ertragsteuern 13,3 26,8 Posten, die unter bestimmten Bedingungen zukünftig in die Gewinn- und Verlustrechnung umgegliedert werden: Kursdifferenzen aus der Umrechnung ausländischer 4,1 -3,9 Geschäftsbetriebe Absicherung von Zahlungss
Slide 31: Entwicklung des Konzerneigenkapitals
ENTWICKLUNG DES KONZERNEIGENKAPITALS 31 Unterschiedsbeträge aus Neubewertungsrücklage Währungsumrechnung Nicht beherrschende Equity-Beteiligung - Anteil am sonstigen leistungsorientierter Muttergesellschaft Versorgungspläne Gewinnrücklagen Anteilseigner der Hedgingrücklage Kapitalrücklagen Eigenkapi
Slide 32: Segment Service
SEGMENT SERVICE 32 IN MIO. EUR Q1/2024 Q1/2023 +/- % EBITDA-Entwicklung in Mio. EUR Umsatzerlöse 27,9 33,5 -16,6 0,4 Externe Umsatzerlöse 1,4 1,5 -9,8 -0,7 -0,6 EBITDA 0,4 -1,7 +123,0 -1,0 -0,9 -1,7 -1,9 EBIT -1,1 -3,2 +63,7 Mitarbeiter:innen (FTE) 214 202 +5,9 -4,7 -5,0 Q1 Q2 Q3 Q4 2022 2023 2024 P
Slide 33: Bleiben Sie informiert
BLEIBEN SIE INFORMIERT 33 NEUE ALU-REPORT-AUSGABE AB SOFORT VERFÜGBAR › Mit unseren AluReport-Broschüren wollen wir unsere Stakeholder regelmäßig über interessante Entwicklungen rund ums Unternehmen informieren › Die aktuelle Ausgabe „AluReport 1/2024“ setzt die neu errichtete Bandveredelungsanlage
Slide 34: Finanzkalender 2024
FINANZKALENDER 2024 15. Februar 2024 Veröffentlichung Jahresabschluss 2023 24. April 2024 Information zum 1. Quartal 2024 25. Juli 2024 Halbjahresfinanzbericht 2024 30. Oktober 2024 Information zum 3. Quartal 2024 01. April 2024 Nachweisstichtag „Hauptversammlung“ 11. April 2024 Hauptversammlung (HV