Nissan Motor Co., Ltd. · TSE:7201
Nissan Motor — FY2007 Earnings Presentation
35 slides from Nissan Motor's earnings presentation, May 13, 2008
Slide 1: 新中期経営計画 及び 2007年度 決算報告
新中期経営計画 及び 2007年度 決算報告 2008年 5月13日 取締役社長兼CEO カルロス・ゴーン 1 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度実績–主要財務指標 売上高 営業利益 当期純利益 (億円) (億円) (億円) +11.6% +4.7% 108,242 7,908 9,7010 7,555 +7.4% 4,823 4,492 06年度 07年度 06年度 07年度 06年度 07年度 •2007 年度と の比 較を する に当 たり 、 2006年 度実 績か ら第 5四 半期 実績 を除 いて いる 2 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績
Slide 2: 2007年度実績 2008年度見通し 日産バリューアップ振返り 新中期経営計画
2007年度実績 2008年度見通し 日産バリューアップ振返り 新中期経営計画 3 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度 新車投入 4 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 3: 2007年度 販売状況
2007年度 販売状況 グローバル販売台数 3,770 4,000 +8.2% 3,569 3,483 3,500 3,389 3,057 3,000 2,771 2,633 2,597 2,530 2,500 (千台) 2,000 0 99年度 00年度 01年度 02年度 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 日産 リバイバルプラン 日産 180 日産 バリューアップ 5 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度 販売状況 地域別販売台数: 日本 800 740 GT-R 721 X-TRAIL -2.5% 600 400 セレナ ノート (千台) 20
Slide 4: 2007年度 販売状況: 米国・欧州
2007年度 販売状況 地域別販売台数: 米国 アルティマ インフィニティ EX 1,200 1,000 1,059 G35 セダン 1,035 ヴァーサ +3.0%* 800 G37 クーペ ローグ 600 (千台) 400 200 全体需要： 1,580 万台 (-3.5%*) 市場シェア： 6.7% (+0.4ポイント) 0 06年度 07年度 * 営業日数調整済み (DSR) 7 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度販売状況 地域別販売台数: 欧州 キャシュカイ 600 636 +17.9% 540 X-TRAIL 400 (千台) 200 全体需要*: 2
Slide 5: 2007年度販売状況: 一般海外市場
2007年度販売状況 地域別販売台数: 一般海外市場 1,200 初の100万台達成 1,000 1,061 +22.1% 800 869 リヴィナ 600 (千台) 400 200 0 FY06 FY07 9 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度販売状況 地域別販売台数: 一般海外市場 600 250 132 +17.1% 458 200 400 198 PV +36.4% 363 307 150 (千台) 146 +26.0% 100 200 235 50 LCV 151 128 0 0 FY06 FY07 FY06 FY07 中東 中国 10 新中期 経営 計
Slide 6: 2007年度の新技術
2007年度の新技術 10の新技術 10 ナビ-ICC 車に搭載される主要技術の数 インテリジェン トペダル LDP VVEL アラウンドビュー 5 5 モニター デュアルクラッチ 4 トランスミッション ICC 3 全車速追従機能 ポップアップ 2 2 2 エンジンフード オンボードエコ 運転アドバイス プレミアムミッド シップパッケージ FY 00 01 02 03 04 05 06 07 11 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度の新技術 ＊ ガソリンエンジン技術: VVEL CO２排出を10%削減し、 トルクを10%向上 VVEL * VVEL = バルブ作
Slide 7: 2007年度の新技術
2007年度の新技術 ポップアップ・エンジン・フード アクチュエーター作動前 アクチュエーター作動後 13 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度の新技術 アラウンド・ビュー・モニター モニターディスプレー (例) 14 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 8: 2007年度財務実績
2007年度の新技術 レーン・ディパーチャー・プリベンション 制御力 警告！ 15 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度財務実績 (A) (B) (B)/(A) 06年度 06年度 07年度 差異 (億円) (開示済み実績) (第5四半期を除く)* 連結売上高 104,686 97,010 108,242 +11.6% 連結営業利益 7,769 7,555 7,908 +4.7% 売上高営業利益率 7.4% 7.8% 7.3% -0.5ポイント 当期純利益 4,608 4,492 4,823 +7.4% 実質手許資金 2,547 1,803 為替レート 117.0
Slide 9: 2007年度配当政策
2007年度配当政策 40 40 34 30 29 一株当たり年間配当 /円 24 20 19 14 10 7 8 0 0 99年度 00年度 01年度 02年度 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 日産リバイバルプラン 日産 180 日産バリューアップ 17 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2007年度実績 2008年度見通し 日産バリューアップ振返り 新中期経営計画 18 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 10: 2008年度見通し
2008年度見通し グローバル販売台数目標 3,900 4,000 +3.5% 3,770 3,569 3,389 3,483 3,500 (千台) 3,000 2,500 2,000 0 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 19 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2008年度新車投入 グローバルで9車種の新車投入 日本 欧州 ミニ SUV 北米 ティアナ キャシュカイ＋２ キューブ ムラーノ G37 フェアレディ Z FX GT-R G37 クーペ ティアナ マキシマ 370Z EX ムラーノ G37 コンバーチブル FX 370Z GT-R 一般海外市場 バ
Slide 11: リスクと好機 / 08年度 業績見通し
リスクと好機 好機 + 新車投入 + 一般海外市場における全体需要の成長 + LCV(小型商用車）の成長 +インフィニティの地理的拡大 + LCC の活用 (部品とサービス) + アフトヴァズとのアライアンスの拡大 リスク – 車種構成の悪化 – 成熟市場における全体需要の縮小 – 原材料・エネルギー価格の上昇 – 為替レート 21 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 08年度 業績見通し (億円) 07年度 08年度 *1 連結売上高 108,242 103,500 連結営業利益 7,908 5,500 経常利益 7,664 5,450 当期純利益 4,823 3,400 研
Slide 12: 日産バリューアップのコミットメント
2007年度実績 2008年度見通し 日産バリューアップ振返り 新中期経営計画 23 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 日産バリューアップのコミットメント 収益のコミットメント 2005-2007年度にグローバル自動車業界で トップレベルの売上高営業利益率 24 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 13: 日産バリューアップのコミットメント
日産バリューアップのコミットメント 収益のコミットメント 2005-2007年度にグローバル自動車業界で トップレベルの売上高営業利益率 販売台数のコミットメント 2008年度に420 万台達成 2009年度 25 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 日産バリューアップのコミットメント 収益のコミットメント 2005-2007年度にグローバル自動車業界で トップレベルの売上高営業利益率 販売台数のコミットメント 2008年度に420 万台達成 2009年度 投下資本利益率（ROIC） 期中でROIC20%以上 ROIC17% の達成 グローバル自動車業界トップレベル 26 新中
Slide 14: 売上高の推移
2007年度実績 2008年度見通し 日産バリューアップ振返り 新中期経営計画 27 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 売上高の推移 連結売上高 120,000 108,242 104,686 100,000 94,283 85,768 75％ （億円) 80,000 74,292 68,286 61,962 59,771 60,896 60,000 40,000 0 99年度 00年度 01年度 02年度 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 日産リバイバルプラン 日産 180 日産バリューアップ 28 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 15: 販売台数の推移
販売台数の推移 グローバル販売台数 4,000 3,770 3,569 3,483 3,500 3,389 3,057 45％ (千台) 3,000 2,771 2,633 2,597 2,530 2,500 2,000 0 99年度 00年度 01年度 02年度 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 日産リバイバルプラン 日産 180 日産バリューアップ 29 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 30 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 16: 日産GT 2012
日産GT 2012 “再生を完了し、 “更なる発展と “会社の再生” 利益ある成長への 価値創造” “成長・信頼 ” 軸足を移動” 00年度 01年度 02年度 03年度 04年度 05年度 06年度 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 NRP 日産 180 日産バリューアップ 日産GT 2012 31 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 日産GT 2012 コミットメント 品質領域でリーダーになること 商品、サービス、ブランド及びマネジメントの質を向上 32 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 17: 品質領域でリーダーになること
品質領域でリーダーになること 感性品質・ 感性品質・ 魅力 製品の品質 製品の品質 魅力 全セグメント 全セグメント 最も影響ある指標 最も影響ある指標 50%以上の車種でNo. 50%以上の車種でNo. 11 全てにおいてトップレベル 全てにおいてトップレベル 品質領域で リーダーになる 営業・ 営業・ マネジメント マネジメント サービス品質 サービス品質 品質 品質 日米欧及びその他4つの主要地域で 日米欧及びその他4つの主要地域で 業界トップ水準 業界トップ水準 トップレベルのCS トップレベルのCS 33 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 品質領域でリーダーになるこ
Slide 18: 日産GT 2012 コミットメント
日産GT 2012 コミットメント 品質領域でリーダーになること 商品、サービス、ブランド及びマネジメントの質を向上 ゼロ・エミッション車でリーダーになること 2010年度に電気自動車を投入 [米国 及び 日本] 2012年度にグローバルに量販開始 35 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 グローバル全体需要の推移 （1990年～） 70,000 65,000 60,000 (千台) 55,000 50,000 45,000 0 91 93 95 97 99 01 03 05 07 * 日 本： 会計 年度 36 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 その他 ：暦
Slide 19: 1,000人当たりの保有台数 / ゼロ・エミッション車
1,000人当たりの保有台数 米国 800 ドイツ フランス 600 日本 英国 米国 ドイツ 中国 ロシア 250 ブラジル 150 中国 <50 インド 0 200 400 600 800 1,000 (台) 出展: 社団 法人 日本 自動 車工 業会 “世 界自 動車 統計 年報 2008” 37 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ゼロ・エミッション車でリーダーとなる 2012 20 年度にグローバルで量販 12年度にグローバルで量販 デンマーク 米国 2011 ドイツ 年度 2011年度 中国 米国 年度 2010年度 2010 イスラエル 年度 2011年度 201
Slide 20: 日産GT 2012 コミットメント
日産GT 2012 コミットメント 品質領域でリーダーになること 商品、サービス、ブランド及びマネジメントの質を向上 ゼロ・エミッション車でリーダーになること 2010年度に電気自動車を投入 [米国 及び 日本] 2012年度にグローバルに量販開始 5年間平均で売上高5%増大 2012年度までに60の新型車の発売 2009年度から毎年15以上の新技術を投入 39 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 売上高の継続的増大 新車投入計画 新車投入 60 米国 ドイツ 中国 生産開始 130 40 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 21: 売上高の継続的増大 新車投入計画
売上高の継続的増大 新車投入計画 新規投入車種 1/ ドイツ 中国 3 米国 現行の後継車種 2/ 3 41 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 売上高の継続的増大 市場とセグメントの拡大 94% 米国 ドイツ 79% 市場カバー率 (%) 中国 07年度 12年度 42 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 22: 配当政策 – dividend policy
Value 配当政策 – dividend policy Update by IR or CEO-Com 50 44 46 42 40 40 一株当たりの年間配当 / 円 34 30 29 24 20 19 14 10 7 8 0 0 NRP 日産 180 日産バリューアップ 日産GT 2012 年度 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 43 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ５つのブレークスルー 日産GT 2012 コミットメント 品質領域でリーダーになること Quality leadership ゼロ・エミッション車でリーダ
Slide 23: ゼロ・エミッション実現のロードマップ
５つのブレークスルー 9 品質領域でリーダーになる 9 ゼロ・エミッション車でリーダーになる 45 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ゼロ・エミッション実現のロードマップ EV開発に加え、車両・パワートレインの EV開発に加え、車両・パワートレインの 新技術採用でCO 新技術採用で CO2 排出量を大幅に削減 100 80 CO2 排出量 (%) 60 40 VVEL+DIG クリーン・ディーゼル ガソリン・エンジン 日産オリジナル 20 ハイブリッド 0 電気自動車 46 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 24: 15以上の新技術を2009年度より商品化
15以上の新技術を2009年度より商品化 >15 新規の 革新的な自動車技術の数 10 10 NAVI- ICC Inteligent Pedal LDP VVEL 5 5 Around View Monitor 4 Dual clutch transmission 3 Full Speed Range ICC Pop Up 2 2 2 Engine Hood On-board eco driving service Premium Midship package 年度 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 47 新中期 経営 計画 及 び2007年 度
Slide 25: 2008年度投入予定の先進技術
2008年度投入予定の先進技術 超低貴金属触媒 約1/2の貴金属使用量で低コスト化とクリーンな排気を 実現 49 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 2008年度投入予定の先進技術 スマート・オート・ヘッドライト 独自のセンシング技術で薄暮時の事故リスクを低減 50 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 26: 2008年度投入予定の先進技術
2008年度投入予定の先進技術 インテリジェント・シートベルト 急ハンドルや横滑り時、シートベルトを 自動で巻き取り 51 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ５つのブレークスルー 9 品質領域でリーダーになる 9 ゼロ・エミッション車でリーダーになる 9 事業の拡大 52 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 27: 事業拡大: インフィニティ
事業拡大 : インフィニティ 販売台数を倍増 300 300 250 (千台) 200 150 150 100 50 07年度 12年度 53 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 事業拡大 : 小型商用車 小型商用トラック 小型商用トラック 軽 軽 バン バン 小型バス 小型バス タクシー タクシー ピックアップ ピックアップ 54 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 28: 事業拡大：小型商用車
事業拡大：小型商用車 売上高倍増 (OEM や J/V の売上、 特装事業を含む 特装事業を含む)) 9,800 10,000 7,500 (億円) 4,900 5,000 2,500 0 07年度 08年度 09年度 10年度 11年度 12年度 55 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 事業拡大：グローバル・エントリー・カー 2011年: ルノー社とバジャ 2011年 ルノー社とバジャー ージ社と アライアンス 超低コスト車 56 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 29: 事業拡大：グローバル・エントリー・カー
事業拡大：グローバル・エントリー・カー Aプラットフォーム LCC 5カ国で調達・生産 (インド及びタイ含む インド及びタイ含む)) 米国 ドイツ 中国 インド タイ 57 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ５つのブレークスルー 9 品質領域でリーダーになる 9 ゼロ・エミッション車でリーダーになる 9 事業の拡大 9 市場の拡大 58 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 30: 市場拡大: インド
市場拡大: インド OEM (欧州への輸出) サプライヤー: マルチ-スズキ 対象: Aセグメント車種 販売開始: 2009年 乗用車生産 デリー パートナー: ルノー NISSAN MOTOR INDIA 生産開始: 2010年 販売・マーケティングパートナー ムンバイ パートナー: ホーバー LCV 対象: 販売・マーケティング事業 チャカン パートナー: アショック レイランド 生産開始: 2010年 R&D キャプティブセンター 超低コスト車 パートナー: ルノー チェンナイ パートナー: バジャージ, ルノー 営業開始: 2008年 対象: 超低コスト車 生産開始: 2011年 Pa
Slide 31: 市場拡大: ブラジル・中国
市場拡大: ブラジル >100 100 (千台) 50 15 0 07年度 12年度 61 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 市場拡大: 中国 >800 800 600 458 600 (千台) 400 PV 307 200 LCV 151 200 0 07年度 12年度 62 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 32: 市場拡大: ロシア・中東
市場拡大: ロシア 300 >282 200 (千台) 141 100 0 07年度 12年度 63 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 市場拡大: 中東 >400 400 300 (千台) 198 200 100 0 07年度 12年度 64 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 33: コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減
５つのブレークスルー 9 品質領域でリーダーになる 9 ゼロ・エミッション車でリーダーになる 9 事業の拡大 9 市場の拡大 9 コスト領域でリーダーになる 65 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減 日産GT 2012 部品当たりの生産量 増加 事業の 成長 部品・ 製品 種類の 削減 現地化の 原材料の 仕様への 物流の改善 チャレンジ 徹底 最適化 アライアンス 生産性の向上 コンポーネント 3-3-3 活動 サプライヤー 信頼 日産 66 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告
Slide 34: コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減
コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減 部品当たりの生産量増加 部品当たりの生産量 部品当たりの 生産量を を2倍にする 業界ベンチマークレベル (=業界 (= ベンチマークレベル)) 07年度 12年度 商品仕様の削減 部品種類の削減 部品流共用の推進 67 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減 サプライヤーと協力し現地化を更に徹底 Tier1 90% Tier N でも同等レベル 100% を狙う メキシコ 中国 Tier1 88% Tier1 71% 50% Tier N 64% Tier N 56% 07年度 10-1
Slide 35: コスト領域でリーダーになる：原材料への挑戦
コスト領域でリーダーになる：購買コスト削減 原材料への挑戦 100% 1台当たりの貴金属の 使用量を50% 使用量を 削減 50%削減 50% 07年度 09年度+10年度 新型車種 材料使用量の削減 材料廃却率の向上 （含む、スクラップリサイクリングの拡大） 材料仕様の最適化 69 新中期 経営 計画 及 び2007年 度実績 報告 ルノー・日産アライアンス効果 米国、日本、イスラエルとデンマーク アライアンス電気自動車の量販準備 ロシア アフトヴァズとの新パートナーシップ インド 2010: チェンナイ工場、生産能力計画40万台 2011: バジャージとアライアンス 超低コスト車 モ