Bank Of Montreal · TSX:BMO
Bank Of Montreal — BMO Groupe financier — Q4 2021 Earnings Presentation
38 slides from Bank Of Montreal's earnings presentation, Dec 3, 2021
Slide 1: Présentation destinée aux investisseurs T4 2021
BMO Groupe financier Présentation destinée aux investisseurs Pour le trimestre clos le 31 octobre 2021 3 décembre 2021 T4 2021
Slide 2: Déclarations prospectives et mesures non conformes aux PCGR
Déclarations prospectives et mesures non conformes aux PCGR Mise en garde concernant les déclarations prospectives Comme nous le mentionnons dans la section Mise en garde concernant les déclarations prospectives qui suit, toutes les déclarations et informations prospectives comportent, de par leur n
Slide 3: Darryl White, Chef de la direction
Darryl White Chef de la direction T4 2021
Slide 4: Respect de nos engagements
Respect de nos engagements Augmentation de 25 % du dividende, en hausse de 0,27 $ à 1,33 $ par action Mesures ajustées1 Cible établie en 2018 E2021 Levier d’exploitation1,2 >2 %1,2 3,2 %1,2 (moyenne sur 3 ans) 1,2 % pour la mesure comptable (moyenne sur 3 ans) Ratio d’efficience1,2 58 %1,2 ou mieu
Slide 5: Soutenir un avenir durable et inclusif
Soutenir un avenir durable et inclusif À BMO, nous avons un engagement de longue date envers une économie florissante, un avenir durable et une société inclusive, et nous agissons conformément à notre raison d’être pour soutenir nos clients, nos employés et les collectivités. Programmes de soutien à
Slide 6: Performance solide dans l’ensemble de nos secteurs d’activité diversifiés
Performance solide dans l’ensemble de nos secteurs d’activité diversifiés Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis Mesure ajustée1 E2021 Mesure ajustée1 E2021 Amélioration de l’efficience • Expansion continue de la Croissa
Slide 7: Le segment américain continue d’afficher de solides résultats
Le segment américain continue d’afficher de solides résultats Les données qui suivent sont en dollars américains1. • Hausse de 31 % de la DPAI ajustée1 de nos activités aux États-Unis (32 % pour la mesure comptable) à l’exercice 2021; apport de 38 % au bénéfice ajusté1 (42 % pour la mesure comptable
Slide 8: Progression de notre expérience numérique en fonction des préférences des clients
Progression de notre expérience numérique en fonction des préférences des clients Leadership numérique reconnu par le secteur Accélération de l’adoption et de l’utilisation Rapidité, efficience et portée Adoption des services numériques (%) • Au premier rang parmi les sept plus grandes • Mon info BM
Slide 9: À propos de nous
Notre stratégie À propos de nous Nous aidons les clients depuis 8e banque Plus de 1817 en Amérique du Nord selon la valeur de l’actif1 12 millions de clients à l’échelle mondiale Notre raison d’être Nos priorités stratégiques Objectifs à moyen terme2 Avoir le cran de faire une différence Une fidélis
Slide 10: Résultats financiers
Résultats financiers Pour le trimestre clos le 31 octobre 2021 Tayfun Tuzun Chef des finances T4 2021
Slide 11: E2021 – Faits saillants
E2021 – Faits saillants Solide rendement sur l’ensemble de l’exercice, efficacité accrue et levier d’exploitation positif • BPA ajusté1 de 12,96 $, en hausse de 68 % sur un an (11,58 $ Mesures comptables Mesures ajustées1 pour la mesure comptable, en hausse de 53 %) (M$) E2021 E2020 E2021 E2020 • Bé
Slide 12: T4 2021 – Faits saillants
T4 2021 – Faits saillants Solide performance continue grâce à une croissance à deux chiffres de la DPAI1 et à un levier d’exploitation positif • Bénéfice net ajusté1 et bénéfice par action en hausse Mesures comptables Mesures ajustées1 de 38 % sur un an (36 % pour la mesure comptable) (M$) T4 2021 T
Slide 13: Bilan
Bilan Croissance continue des prêts et des dépôts durant le trimestre • Solde net moyen des prêts et acceptations en hausse de 3 % sur un an, ou 5 %1 Solde net moyen des prêts et acceptations (G$) en excluant l’incidence de l’affaiblissement du dollar américain – Augmentation des soldes des prêts au
Slide 14: Marge nette d’intérêts
Marge nette d’intérêts1 Marge relativement stable sur trois mois, compte non tenu des revenus de négociation • En excluant les revenus de négociation, la marge nette d’intérêts a été relativement stable, se resserrant de 1 point de base • La marge a été relativement stable au sein de PE Canada, s’ét
Slide 15: Sensibilité aux taux d’intérêt
Sensibilité aux taux d’intérêt • Avantage d’un choc de taux de 100 pdb la première année, • Les taux à terme ont augmenté au T4, ramenant les taux imputable aux deux tiers aux taux à court terme de réinvestissement près de leurs taux moyens des dernières années • Hausse des taux (+100 pdb) la deuxiè
Slide 16: Revenus autres que d’intérêts
Revenus autres que d’intérêts • RAI, déduction faite des SCVPI1, en hausse de 11 % sur un an RAI, déduction faite des SCVP (M$) Mesures comptables – Compte non tenu des activités de négociation, les RAI, T4 2021 T3 2021 T4 2020 déduction faite des SCVPI, ont progressé de 16 %, Commissions et droits
Slide 17: Charges autres que d’intérêts
Charges autres que d’intérêts • Ratio d’efficience ajusté1 de 57,4 % (58,7 % pour Mesures comptables Mesures ajustées1 la mesure comptable1,2) (M$) T4 2021 T3 2021 T4 2020 T4 2021 T3 2021 T4 2020 Salaires 1 077 986 1 040 1 061 993 1 038 • Levier d’exploitation ajusté1 de 2,4 % (1,0 % pour Rémunérati
Slide 18: Solide ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires de 13,7 %
Solide ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires de 13,7 % au T4 2021, en hausse par rapport au T3 2021 Ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires +44 pdb -18 pdb -3 pdb 13,7 % 13,4 % T3 2021 Fonds propres Hausse des actifs pondérés en Autre T
Slide 19: Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada
Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada Solides résultats grâce à une croissance à deux chiffres de la DPAI1 sur un an et à un levier d’exploitation positif • Hausse du bénéfice net ajusté1 et comptable de 42 % sur un an Mesures comptables Mesures ajustées1 • Hausse de 16 % de la DP
Slide 20: Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis
Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis Solides résultats grâce à une croissance à deux chiffres de la DPAI1 et à un levier d’exploitation positif continu Les données qui suivent sont en dollars américains1,3. Mesures comptables Mesures ajustées1 1 • Bénéfice net ajusté en haus
Slide 21: BMO Gestion de patrimoine
BMO Gestion de patrimoine Rendement solide et soutenu des activités traditionnelles de BMO Gestion de patrimoine et levier d’exploitation positif • Bénéfice net ajusté1 en hausse de 14 % sur un an (15 % Mesures comptables Mesures ajustées1 pour la mesure comptable) (M$) T4 2021 T3 2021 T4 2020 T4 20
Slide 22: BMO Marchés des capitaux
BMO Marchés des capitaux Solide croissance du bénéfice net sur un an reflétant une bonne DPAI1 • Bénéfice net ajusté1 en hausse de 40 % sur un an Mesures comptables Mesures ajustées1 (41 % pour la mesure comptable) (M$) T4 2021 T3 2021 T4 2020 T4 2021 T3 2021 T4 2020 Marchés mondiaux 774 881 854 774
Slide 23: Services d’entreprise
Services d’entreprise • Perte nette ajustée1 et comptable de 127 M$ et Mesures comptables Mesures ajustées1 179 M$, respectivement, comparativement à une (M$) T4 2021 T3 2021 T4 2020 T4 2021 T3 2021 T4 2020 perte nette ajustée1 et comptable de 86 M$ à Revenus - 36 14 - 36 14 l’exercice précédent Com
Slide 24: Examen des risques
Examen des risques Pour le trimestre clos le 31 octobre 2021 Patrick Cronin Chef de la gestion des risques T4 2021
Slide 25: E2021 – Faits saillants des risques
E2021 – Faits saillants des risques DPPC par groupe d’exploitation E2021 E2020 (M$) • Total des dotations à la provision pour pertes sur créances de 20 M$, comparativement à 2 953 M$ au cours de l’exercice précédent $ pdb $ pdb • DPPC liée aux prêts douteux de 525 M$, ou 11 pdb1, en baisse de 66 % P
Slide 26: Dotation à la provision pour pertes sur créances (DPPC)
Dotation à la provision pour pertes sur créances (DPPC) DPPC par groupe d’exploitation T4 2021 T3 2021 T4 2020 • Ratio de la DPPC liée aux prêts douteux de 7 pdb (M$) au T4 2021, en hausse de 1 pdb sur trois mois $ pdb $ pdb $ pdb Particuliers – PE Canada 67 15 86 20 94 23 DPPC liée aux prêts douteu
Slide 27: Provision pour prêts productifs et provision pour pertes sur créances liée aux prêts productifs
Provision pour prêts productifs et provision pour pertes sur créances liée aux prêts productifs Provision pour prêts Provision pour Ratio de la • Le recouvrement de pertes sur créances lié aux productifs et provision pour Provision pertes sur Provision provision pour prêts productifs de 210 M$ est i
Slide 28: Solde brut des prêts douteux et nouveaux prêts douteux
Solde brut des prêts douteux et nouveaux prêts douteux • Ratio du solde brut des prêts douteux de Nouveaux prêts douteux Solde brut des prêts douteux 46 pdb, en baisse de 5 pdb sur trois mois Par secteur (M$, au T4 2021) Canada et Canada et autres pays États-Unis Total autres pays1 États-Unis Total
Slide 29: Aperçu des portefeuilles de prêts
Aperçu des portefeuilles de prêts Solde brut des prêts et acceptations Canada et États-Unis Total Total (%) • Le portefeuille est bien diversifié selon les par secteur3 (G$, au T4 2021) autres pays1 secteurs géographiques et les secteurs d’activité Prêts hypothécaires à l’habitation 128,0 7,7 135,7
Slide 30: Revenus nets liés à la négociation et valeur à risque (VaR)
Revenus nets liés à la négociation et valeur à risque (VaR) Du 3 août 2021 au 29 octobre 2021 (avant impôts et en millions de dollars canadiens) 30 20 10 0 (10) (20) (30) Revenus Daily quotidiens Revenue Total Total de la VaRVaR Trading – Négociation Examen des risques • 3 décembre 2021 30
Slide 31: Annexe
Annexe
Slide 32: Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada : Soldes
Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada : Soldes Solde brut des prêts et acceptations (G$) Dépôts (G$) 232,4 231,7 235,4 271,1 274,1 227,0 264,6 269,1 217,9 251,0 115,8 115,8 117,3 113,3 131,4 130,3 130,9 106,0 129,6 130,8 51,6 53,1 52,3 53,7 48,6 8,1 8,5 8,3 8,6 8,4 97,4 101,0 101,
Slide 33: Services bancaires Particuliers et entreprises – États-Unis : Soldes
Services bancaires Particuliers et entreprises – États-Unis : Soldes Les données présentées sur cette diapositive sont en dollars américains2. Solde brut des prêts et acceptations (G$ US) Soldes des dépôts (G$ US) 113,8 115,9 91,8 93,3 91,9 93,7 111,7 110,3 90,4 106,0 10,3 10,8 11,0 11,0 11,2 5,1 4,
Slide 34: Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis (contre-valeur en dollars canadiens)
Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis (contre-valeur en dollars canadiens) Mesures comptables Mesures ajustées1 (Contre-valeur T4 2021 T3 2021 T4 2020 T4 2021 T3 2021 T4 2020 en dollars canadiens, M$) Revenus nets d’intérêts (bic)1 1 074 1 048 1 058 1 074 1 048 1 058 Revenus
Slide 35: Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel au Canada
Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel au Canada Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel, par région (170,0 G$) 78,0 $ • Le portefeuille canadien de prêts garantis par un bien HELOC MCVD immobilier résidentiel se monte au total à 170,0 G$ et Uninsured Prêts Mortgages hypothécair
Slide 36: Secteurs touchés par la pandémie de COVID-19
Secteurs touchés par la pandémie de COVID-19 % du solde Solde brut Par secteur faisant l’objet d’une attention accrue brut total des prêts et (G$, au T4 2021) des prêts et acceptations • Les secteurs fortement touchés par la COVID-19 acceptations représentent moins de 5 % du portefeuille Établisseme
Slide 37: Éléments d’ajustement
Éléments d’ajustement Éléments d’ajustement1 – avant impôts (M$) T4 2021 T3 2021 T4 2020 E2021 E2020 Éléments d’ajustement influant sur les revenus (avant impôts) Incidence des dessaisissements - - - 29 - Éléments d’ajustement influant sur les charges autres que d’intérêts (avant impôts) Coûts d’int
Slide 38: Relations avec les investisseurs
BMO Groupe financier Relations avec les investisseurs Personnes-ressources bmo.com/relationsinvestisseurs Courriel : investor.relations@bmo.com BILL ANDERSON SUKHWINDER SINGH Directeur, Relations avec les investisseurs Directrice, Relations avec les investisseurs 416-867-7834 416-867-4734 bill2.ande