Sumitomo Heavy Industries, Ltd. · TSE:6302

Sumitomo Heavy Industries — Investor Presentation (June 2017)

20 slides from Sumitomo Heavy Industries's investor presentation, Jun 5, 2017

  1. Slide 1: 中期経営計画2019（エネルギー環境事業部）

    中期経営計画２０１９ （エネルギー環境事業部） 2017/6/5 常務執⾏役員 エネルギー環境事業部⻑ 小島 英嗣 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 1

  2. Slide 2: INDEX

    2017/6/5 INDEX 01 「中期経営計画2016」総括 02 「中期経営計画2019」概要 参考 エネルギー環境事業部概要 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 2

  3. Slide 3: 「中期経営計画2016」総括

    2017/6/5 01 「中期経営計画2016」総括 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 3

  4. Slide 4: 中期経営計画2016（中計16）実績

    2017/6/5 01 中期経営計画2016（中計16）実績 前中計 中計16 FIT ・中計16では、前中計と比較して 海外 約２倍の事業規模に成⻑ 国内 ・国内では、2012年の再生可能 (年度) エネルギー固定価格買取制度 （FIT）導入によるバイオマス 発電設備の需要増 前中計 中計16 ・国内需要増対応で海外展開は 足踏み 海外 国内 (年度) Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 4

  5. Slide 5: CFBボイラ市場展開の状況

    2017/6/5 01 中計16 実績 CFBボイラ市場展開の状況 国内NO.1シェア維持 1986 1998 2002 2011 2014 2015 2016 国内 150MW級 国内初 FIT 1号機 FIT 5MW級 4缶 FIT 30MW級 FIT 112MW RH 1号機 FIT 30MW級 2缶 バイオマス高混焼 再熱(RH) 大型 １号機 バイオマス機 FIT 50MW RH FIT 75MW RH バイオマス高混焼 FIT 75MW RH バイオマス高混焼 バイオマス専焼 東南アジアトップブランドへ挑戦 2002 2003 2006 2010 2013 2015 海外 海外1号

  6. Slide 6: 「中期経営計画2019」概要

    2017/6/5 02 「中期経営計画2019」概要 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 6

  7. Slide 7: 中期経営計画2019（中計19）

    2017/6/5 02 中期経営計画2019（中計19） 新会社 ・国内はFIT買取価格引き下げの 影響あるものの、需要は底堅く、 引き続き事業の堅調推移を計画。 ・需要は75MW以上の大型化へシフト。 (年度) ・Amec Foster Wheeler社(AFW) のCFB事業部門を買収契約。 連結対象の新子会社として経営し、 中計19で事業規模を拡大。 ・中計16で足踏みした海外展開は 新会社と新たな体制で臨む。 海外 新会社 国内 (年度) 注記 新会社の受注・売上数字は110円/＄にて換算 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All

  8. Slide 8: 世界の市場動向

    2017/6/5 02 世界の市場動向 50 India Rest of Asia Europe Africa Americas CFB Market 40 30 20 GW 10 0 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 地域別石炭およびバイオマス市場予想 （除く中国） 出典 IHS GES Forecast Dataset - Rivalry, June 2016 ・世界における固体燃料ボイラ需要は底堅い。その主要マーケットはアジア。 ・CFBボイラの需要割合は全体の３割程度と予想。年間6〜10GW Copyright © Su

  9. Slide 9: 国内展開 バイオマスボイラのセグメントマップ

    2017/6/5 02 国内展開 市場縮小 今後の予想市場 電⼒価格下落・燃料逼迫・投資回収不⾜ ⾼効率・多様性・大型化 小型 小規模 中型 大型 超大型 難 高カリウム アグロバイオ （EFBなど） アジア産ペレット (低品位：ゴム等） 燃料の利用しやすさ SHI 戦略領域 パーム椰子殻 ・高効率化 アジア産ペレット ・燃料多様化 (良質：木質） ・大型化 SHI 実績 北⽶ペレット 木質チップ 易 5 10 50 100 200 300 MW バイオマスボイラのセグメントマップ 国内事業の今後の方向性 1) FIT買取価格の引き下げ → 設備採算性の改善 高効率化 設備の大型化 2) 従来

  10. Slide 10: AFW社CFB事業買収の目的と意義

    2017/6/5 02 海外展開 AFW社CFB事業買収の目的と意義 CFBボイラ事業の SHIグループのエネルギー分野での成⻑ グローバルNO.1企業に AFWの多様な実績を 他 21% 活用した提案が可能に AFW ＋ E社 - 電⼒会社向け大型バイオマス発電所 5% Licensee D社 46% - アジア産バイオマス焚ボイラ 5% C社 6% B社 A社 海外展開の拡充 7% 10% - 事業エリア拡大 - SHIバイオマスボイラの世界展開 CFBボイラ 世界シェア(2006-2016) 出典 1) MaCoy Boiler Order Data および弊社営業情報 により弊社で作成

  11. Slide 11: AFW買収後の展開と海外戦略

    2017/6/5 02 AFW買収後の展開と海外戦略 実績 SHI AFW 統合後 + = アフリカ アフリカ アフリカ 日本 アジア 欧州 ⽶国 日本 アジア 欧州 ⽶国 日本 アジア 欧州 ⽶国 中東 中東 中東 エリア エリア エリア ・日本が主戦場 ・欧州とアジア(韓,比,越) が主戦場 ・日本、欧州、アジアが主戦場 エリア ・東アジア→東南アジアへ展開 ・地域色の強い日本,印はライセンシー ・両社で地域を補完 (SHI, ISGEC, Essar) が展開 ・10ｰ200MWの容量域をベースに ・800MWまで設計可能 商品 ・容量域 5-165MW 200MW超、超々臨界550MW

  12. Slide 12: AFW買収によるシナジー

    2017/6/5 02 商品⼒、販売＆サービス⼒の強化 AFW買収によるシナジー 期待できる効果 ・SHIの国内バイオマスボイラ実績を世界へ展開 ・AFWの実績をベースに、国内の新たなバイオマス需要に対応 1. 事業エリアの拡大 ・SHIのエネルギー関連事業部門のビジネス機会の拡大 例えば、新⽇本造機（蒸気タービン）との更なるタイアップ ・今後の大型化需要に対応し、大型CFBボイラをラインナップ 2. 商品⼒強化 ・SHIのパイロットプラントを活⽤し、燃料対応を実証拡大 ・サービスネットワークの相互補完 3. サービス⼒強化 ・サービス事業の領域を拡大、大規模改造・更新の機会拡充 Copyri

  13. Slide 13: 参考 エネルギー環境事業部概要

    2017/6/5 参考 エネルギー環境事業部概要 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 13

  14. Slide 14: 参考 エネルギー環境事業部の位置付け

    2017/6/5 参考 エネルギー環境事業部の位置付け ＣＦＢボイラ 発電設備 事業部名または セグメント名 サブセグメント 中規模 関係会社名 パワートランスミッション・ 機械コンポーネント コントロール事業部 精密機械 プラスチック プラスチック機械事業部 精密先端機器 精密機器事業部､他 建設機械 ショベル 住友建機㈱ 小規模 クレーン リンクベルト社 住友重機械搬送システム㈱、 産業機械 新日本造機㈱、他 船舶 住友重機械マリンエンジニアリング㈱ 小型 エネルギー環境事業部 ‐ 循環流動層ボイラ（CFBボイラ） 発電プラント 環境・プラント ‐ 電気集じん機 ‐ 排ガス処理設備 ‐ サ

  15. Slide 15: 参考 CFBボイラによる発電フロー

    2017/6/5 参考 CFBボイラによる発電フロー Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 15

  16. Slide 16: 参考 CFBボイラの特徴

    2017/6/5 参考 CFBボイラの特徴 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 16

  17. Slide 17: 住友重機械CFBボイラ発電プラントの実績（国内･海外）

    2017/6/5 17 参考 住友重機械CFBボイラ発電プラントの実績（国内･海外） 国内(48缶) 日本国内 建設中 (含､設計中) 石炭専焼 ｸﾞﾘｰﾝｴﾅｼﾞｰ 北陸 太平洋ｾﾒﾝﾄ 糸魚川 バイオマス/再生可能燃料 中越ﾊﾟﾙﾌﾟ 二塚 ｻﾐｯﾄ明星ﾊﾟﾜｰ 糸魚川 日本製紙 旭川 中規模：30‐200MW 敦賀ｸﾞﾘｰﾝﾊﾟﾜｰ 紋別ﾊﾞｲｵﾏｽ発電 小規模：6‐30MW BPS大東 大阪 王子ｸﾞﾘｰﾝｴﾅｼﾞｰ 江別 小型：‐5MW 神戸製鋼所 神戸 日本製紙 白老 新日本製鐵 広畑 室蘭バイオマス発電 バイオマス専焼 2016年度受注 海外(18缶) 神戸製鋼所 加古川 日本大

  18. Slide 18: CFB発電設備を取り巻くOne-SHIネットワークの構築

    2017/6/5 18 参考 CFB発電設備を取り巻くOne-SHIネットワークの構築 Ｏne-SHI活動で最適なCFB発電設備をお客様に提供致します 燃料搬送設備 CFB発電設備 蒸気タービン 高速ギア 電⼒ サイクロ減速機 CFBボイラ CFBボイラ 電⼒会社 電⼒ 発電設備 森林 蒸気 林業向け建設機械 コンビナート フォークリフト 林地残材､など 周辺環境設備 木質バイオマス 燃料供給 楊運炭設備 灰処理設備 冷却塔 ﾊﾞｸﾞﾌｨﾙﾀ 電機集塵機 排ガス処理設備 ⽔処理設備 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Re

  19. Slide 19: 新日本造機とのシナジーの実績

    2017/6/5 19 参考 新⽇本造機とのシナジーの実績 CFB発電設備では､50MW以下を主として新日造の蒸気タービンとの 国内外でのシナジーが進んでいます。 CFBボイラと蒸気タービンの協業 200 150 タービン容量 (MW) シナジー拡大 インドネシア初号機(建設中) 100 新日造 50 0 2000 2005 2010 2015 稼働開始(運開)年 国内FIT対応初号機 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 19

  20. Slide 20: Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved.

    2017/6/5 将来の業績に関する予想、⾒通しなどは、現在⼊⼿可能な情報に基づき当社が合理的と判断したものです。 したがって実際の業績は様々な要因の変化により、記載の予想、⾒通しとは異なる場合があります。 Copyright © Sumitomo Heavy Industries, Ltd. All Right Reserved. 20

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