Sparebank 1 Nordmore · OSL:SNOR
Sparebank 1 Nordmore — SpareBank 1 Nordvest — Investor Day (August 2015)
22 slides from Sparebank 1 Nordmore's investor day presentation, Aug 18, 2015
Slide 1: Kapitalmarkedsdagen
KAPITALMARKEDSDAGEN Oslo 18. august 2015 Odd Einar Folland, adm. direktør Steinar Sogn, finansdirektør «Lokal verdiskaping i 180 år, 1835-2015»
Slide 2: 2014 – et meget godt år for banken
2014 – et meget godt år for banken 2
Slide 3: 2015 – et år med vedlikehold!
2015 – et år med vedlikehold! 3
Slide 4: Det går bra i Møre og Romsdal til tross for utfordringene
Det går bra i Møre og Romsdal til tross for utfordringene innen aktiviteten i Norskehavet • Sjømatindustrien • Reiselivsnæringen • Olje- og offshore aktiviteten Fortsatt lav arbeidsledighet – 2,3% 4
Slide 5: Sterk vekst i PM, styrt vekst innen BM, god egenkapitalavkastning
01 Sterk vekst i PM 02 Styrt vekst innen BM 03 God egenkapitalavkastning 04 Godt salg forsikring 05 God kostnadskontroll 5
Slide 6: Strategi «Nordvest 2017»
Strategi «Nordvest 2017» Utfordringer og fokus: Kunderekruttering Effektiv drift Kompetanse og kultur 6
Slide 7: 2. kvartal 2015
2. kvartal 2015 2. kvartal 2015 HJERTEBANK Lo SpareBank 4 SpareBank @) NORDVEST
Slide 8: Innledende kommentarer regnskap 2. kvartal 2015
Innledende kommentarer regnskap 2. kvartal 2015 GODT RESULTAT Presset rentemargin Tilfredsstillende avkastning på eierskap og verdipapirer God kostnadskontroll, 2. kvartal 2015 lavere i morbanken enn i 2014 Tap på samme lave nivå som i 2014 Godt resultatbidrag fra «Regnskapshuset» GOD KUND
Slide 9: Resultat og EK-avkastning 2006 – 1H 2015
Resultat og EK-avkastning 2006 – 1H 2015 140 11,6 % 14,0 % Kommentar 12,3 % 120 10,8 % 10,5 % 12,0 % • Utbytte Resultat etter skatt 2015 er forventet 9,4 % 9,4 % 100 10,0 % på et lavere nivå enn 2014 80 7,0 % 8,0 % • Egenkapitalavkastning 1H 2015 er MNOK 8,1 % 8,3 % 10,5 % - over snittnivå siste 10
Slide 10: Noen hovedtall
Noen hovedtall Konsern 30.06.2015 30.06.2014 Resultat etter skatt 64,1 mill 76,7 mill Annualisert egenkapitalavkastning 10,5 % 13,6 % Netto renteinntekter 86,4 mill 90,5 mill Rentenetto (morbank) 1,47 % 1,64 % Netto provisjons- og andre inntekter 69,1 mill 71,4 mill Netto resultat finansielle poster
Slide 11: Soliditet
Soliditet Soliditet 18,0 % Kommentarer 16,0 % 0,9 % 14,0 % 12,0 % 1,9 % 0,9 % 0,7 % 0,7 % 0,7 % KONSERN 10,0 % • Ren kjernekapital 13,5 % (ex resultat 2015) 8,0 % 6,0 % 12,3 % 13,1 % 14,3 % 13,9 % 13,5 % 13,9 % • Kjernekapital 14,2 % 4,0 % • Kapitaldekning 15,1 % 2,0 % 0,0 % Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014
Slide 12: Markedsfordeling regioner og PM/BM
Markedsfordeling regioner og PM/BM Kommentarer • Sterk stilling og dominerende aktør på Nordmøre • Utfordrerposisjon i Romsdal og på Sunnmøre der vekstpotensialet er størst 12
Slide 13: Inntektsprofil - konsern
Inntektsprofil - konsern 100 % • Kommentarer 90 % 80 % 39,6 % 40,3 % 37,9 % 38,4 % 41,7 % • Rentenetto ned 17 bp til 1,47 % (morbank) 70 % • Netto renteinntekter NOK 86,3 mill (90,4) 60 % 12,7 % 12,4 % • Provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Bolig- og 13,9 % 12,7 % 11,3 % 50 % Næringskreditt (ult’14)
Slide 14: Utlån personmarked
Utlån personmarked Kommentarer • Utlånsportefølje består hovedsakelig av ordinære nedbetalingslån • Fastrentelån 12 % (4 %) og flexilån 10 % (9 %) • Høy andel av låneporteføljen innenfor 60 % av LTV • God diversifisering på aldersgrupper 14
Slide 15: Bransjefordeling BM
Bransjefordeling BM Kommentarer • BM-andel 29,3 % (max ramme er 35 %) • Bransjemessig godt diversifisert, på debitornivå 4 store engasjement (+10% av netto ansvarlig kapital) • Fiskeriengasjement ofte finansiert i samarbeid med Innovasjon Norge (naturlig og geografisk betinget) • Banken er i begrens
Slide 16: Kostnadsutvikling
Kostnadsutvikling Kostnader i % av inntekter Kommentarer 80% 68,8 % 70% 66,0 % 61,6 % • Mål for 2015 er å ”fryse” driftskostnadene på 60% 53,8 % 53,4 % 2014-nivå (som var under 2013 i kroner) 50% 40% • Q3 2015: LEAN-prosjekt iverksatt for ytterligere 30% effektivisering 20% ‒ fokus på kundeverdi 10%
Slide 17: Tap og mislighold
Tap og mislighold Tap i prosent av brutto utlån Tusener 0,30 % 0,25 % Kommentarer 0,20 % LAVE TAP 0,15 % • Under snittet for norske banker i Q1 2015 0,10 % 0,23 % 0,24 % • Lav snitt gjeldsgrad vs norske banker 0,17 % 0,05 % 0,15 % • Moderat arbeidsledighet 0,00 % 2012 2013 2014 Q2 2015 BM Mislighold
Slide 18: Finansieringskilder
Finansieringskilder Kommentarer • Innskuddsdekning i prosent av brutto utlån = 74,9 % • Innskuddsdekning i prosent av brutto utlån inkl. SB 1 Bolig- og Næringskreditt = 54 % • 75 % av innskuddene innenfor gjeldende garantiordning • 63 % innenfor EUR 100.000 (kurs 9) • Likviditetsindikator 1 = 113,5
Slide 19: Avlastning SpareBank 1 Boligkreditt
Avlastning SpareBank 1 Boligkreditt 80,0 % Kommentarer 70,0 % 60,0 % • Sum avlastet NOK 3,5 mrd 50,0 % 42,7 % 40,4 % 38,8 % 37,6 % 40,0 % 32,0 % • Avlastningsnivå i prosent av PM utlån noe dempet 30,0 % 23,1 % – til nær 38 % (ramme 45 %) 20,0 % 28,5 % 30,0 % 27,3 % 26,5 % 10,0 % 24,2 % 18,8 % • Begr
Slide 20: Forfallsstruktur funding
Forfallsstruktur funding Kommentarer NOK 3.911 mill i kapitalmarkedsfinansiering FORFALL 2H 2015 • Senior obligasjonslån NOK 280 mill FORFALL 2016 • Senior obligasjonslån NOK 1.046 mill GJENNOMSNITT VEKTET LØPETID • 2,31 år 20
Slide 21: Avsluttende kommentarer
Avsluttende kommentarer 1 H 2015 Resultat og EK-avkastning 2006 – 1H 2015 140 11,6 % 14,0 % 12,3 % 120 10,8 % 10,5 % 12,0 % Godt resultat 100 9,4 % 9,4 % 10,0 % 7,0 % God utvikling i egenkapitalavkastning 80 8,0 % MNOK 8,1 % 8,3 % 4,8 % 131,8 60 6,0 % Aktiv kunderekruttering 40 78,1 65,6 57,3
Slide 22: Takk for oppmerksomheten !
Takk for oppmerksomheten ! www.snv.no