Yasuda Logistics Corporation · TSE:9324

Yasuda Logistics — Investor Presentation (September 2024)

40 slides from Yasuda Logistics's investor presentation, Sep 8, 2024

Slide 1: 安田倉庫グループ個人投資家向け会社説明会
安田倉庫グループ個人投資家向け会社説明会安田倉庫株式会社（東証プライム：9324）代表取締役社長小川一成 2024年9月8日
Slide 4: 会社概要
会社概要会社名安田倉庫株式会社 Yasuda Logistics Corporation 所在地東京都港区芝浦三丁目１番１号 msb Tamachi 田町ステーションタワーN 29階創立 1919年12月20日代表取締役会長藤井信行代表者代表取締役社長小川一成事業内容倉庫業､運送事業､不動産業資本金 3,602,100千円市場東証プライム（証券コード：9324）従業員数単体 482名連結2,527名（2024年3月末）連結子会社 24社（国内17社海外7社） msb Tamachi 田町ステーションタワーN 決算月 3月 Copyright @2024
Slide 5: 企業理念・コーポレートスローガン
企業理念・コーポレートスローガン安田倉庫グループ企業理念安田倉庫コーポレートスローガンお客様と共にグローバルなロジスティクスカンパニーに成長すべく、当社グループが一体となり、その一人一人が従来の事業の枠にとらわれることなく常に発展・成長を続け、物流を進歩させていく決意を表しています。 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 4
Slide 6: 100年を超える歴史
100年を超える歴史社名を創立100周年興亜起業㈱東証1部ｃ 1919年として創立ｃ安田倉庫㈱ 1942年ｃ 2005年上場ｃ 2019年に改称大西運輸/オオニシ機工のグループ入り決定安田善次郎守屋此助函館常備倉大西運輸オオニシ機工 2020年東京メディカルオリエント・ロジスティクス安田ロジファーマｃｃ 2022年ｃ /YSO Logiのグループ入り 2023年ｃ 2024年～サービスの 2021年センターグループ入り Ⅰ/Ⅱ開設東証プライム移行安田ロジファーマ安田ロジファーマ YSO Logi 南信貨物自動車Gのインド
Slide 10: 収益構成（2024年3月期）
収益構成（2024年3月期）そ不動産賃貸料の 6.9％他 1.7％保管料 14.8％不動産その他(*) 事業 11.2％ 8.6％倉庫作業料営業 14.2％国際貨物取扱料収益 10.8％物流事業 91.4％不動産営業物流陸運料事業事業 40.3％利益 37.9％ 62.1％ (*) 物流賃貸料含む Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 9
Slide 11: 業績推移
業績推移 (億円) 800 80.0 営業収益 (左軸) 営業利益 (右軸) 720 経常利益 (右軸) 700 70.0 673 600 597 60.0 500 466 40.0 50.0 39.5 384 44.5 37.7 400 40.0 324 34.7 28.0 28.4 26.4 26.4 300 25.3 30.0 26.7 25.6 24.5 26.8 24.5 200 22.9 20.0 261 213 100 10.0 0 0.0 00/3 01/3 02/3 03/3 04/3 05/3 06/3 07/3 08/3 09/3 10/3 11/3 12/3 13/3
Slide 14: 長期ビジョン2030
長期ビジョン2030 長期ビジョン2030 中期経営計画2018 Next 100 連結連結営業収益営業収益 530億円 461億円中計２年目（前期）で中計営業収益目標 650億円を達成 2017年 2019年 2020年 2022年 2023年 2025年 2026年 2031年 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期現・中計 3月期 3月期 3月期 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 13
Slide 16: 2024年問題・労働力不足への対応①
中期経営計画の実現に向けて 2024年問題・労働力不足への対応① 輸配送サービスの安定供給に向け、ＭＡを通じた運送ネットワーク拡充と運送グループ会社の更なる連携強化を図る 24年3月、オリエント・サービスのグループ会社化大西運輸南信貨物自動車 2019年グループ入り 2021年グループ入り車両台数：300台車両台数：290台 ※パワード・エル・コム分含む主なエリア北陸主なエリア甲信・関東・中京オリエント・サービス明知物流センター（愛知）愛知県春日井市を拠点に、営業倉庫と中京エリアの輸配送ネットワークを有するオリエント・サービスのグループ会社化により、安田倉庫グループ
Slide 17: 2024年問題・労働力不足への対応②
中期経営計画の実現に向けて 2024年問題・労働力不足への対応② 労働力不足への対応のため、21年2月に設置したＤＸ事業推進室のもと、物流現場の省人化・ＡＩ技術の導入や実証実験に取り組む物流現場の省人化事例重量貨物を積載したカゴ台車を搬送する貨物の納品先毎に仕分け作業をＡＧＶ（自動搬送車）行う次世代型ロボットソーター Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 16
Slide 18: 2024年問題・労働力不足への対応③
中期経営計画の実現に向けて 2024年問題・労働力不足への対応③ ＡＩ技術の導入 ●ロボット群制御ＡＩで稼働するＡＭＲ・無人フォークリフトの導入作業者と協働して貨物のピックアップ無人フォークリフトの導入を行うＡＭＲ（自律走行搬送ロボット）の導入「ＤＸ認定事業者」の認定取得安田倉庫のＤＸに関する取組みなどが評価され、 2023年11月1日付で、経済産業省が定める「ＤＸ認定制度」に基づき、「ＤＸ認定事業者」の認定を取得しました。 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 17
Slide 19: 海外ネットワークの拡充
中期経営計画の実現に向けて海外ネットワークの拡充アジア太平洋地域におけるネットワークの拡充に向けて ➢23年度に営業開始したインド、シンガポール現法との連携強化 ➢インドネシアにおける倉庫拠点の開設を目指す Yasuda Logistics India Pvt. Ltd. ➢2023年7月設立 ➢Worldgate Express Lines International Pvt. Ltd.より全事業 (フォワーディング事業等)を譲り受け、2024年1月より営業開始ニューデリームンバイコルカタ Yasuda Logistics Singapore Pte. Ltd. ➢2023年6
Slide 20: M&A・アライアンス戦略（メディカル物流）
中期経営計画の実現に向けてＭＡ・アライアンス戦略（メディカル物流）医薬品・医療機器のノウハウの融合を通じたメディカル物流の更なる強化 23年3月、エーザイ物流のグループ会社化 22年11月、ニューロシューティカルズへの出資安田ロジファーマ（旧エーザイ物流）本社ニューロシューティカルズが取り扱うCTスキャンエーザイグループ製品の物流関連業務や、ほか医大学・研究機関等から医療分野における様々な薬品メーカーの物流業務を担うエーザイ物流と安ニーズを汲み取り、治療・診断機器の開発から田倉庫グループが有する医薬品物流ノウハウ、物日本国内での製造支援、海外からの輸入調達を流施設、配送ネ
Slide 21: 物流拠点の更なる拡充（加須営業所開設）
中期経営計画の実現に向けて物流拠点の更なる拡充（加須営業所開設） 2024年4月1日、医薬品専用の輸配送と、医薬品管理に必要なＧＤＰを備えた医薬品物流拠点機能を有する加須営業所を開設倉庫内観ドックシェルター付保冷庫イメージ図所在埼玉県加須市北大桑138番地1 敷地面積 21,430㎡（約6,482坪）医薬品専用車両カフェテリア延床面積 39,738㎡（約12,020坪）主要構造鉄骨造（免震構造）階数倉庫4階建イメージ図 2024年6月、加須営業所内に危険物倉庫が竣工しました Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL
Slide 22: 羽田メディカルロジスティクスセンターの新設
中期経営計画の実現に向けて物流拠点の更なる拡充（羽田メディカルロジスティクスセンターの新設）医療機器総合ワンストップサービスの提供拠点として東雲、辰巳に続く新拠点を羽田空港至近エリアに設置予定 2020年東京メディカルロジスティクスセンターⅠ （東雲営業所）開設物流薬事検査ラベル・添付点検医療機器 2021年東京メディカルロジスティクスセンターⅡ 総合（辰巳倉庫）開設ワンストップサービスメンテナンス修理今後羽田メディカルロジスティクスセンター洗浄（〔仮称〕羽田営業所）開設予定物流事業者として初の医療機器修理業許可（修理区分特管第1～8区分まで）取
Slide 23: 変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大①
中期経営計画の実現に向けて変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大① テレワークの浸透を背景に成長するＩＴ機器ライフサイクルマネジメント企業において近年増加する、ＰＣ、スマートフォン、タブレットなどのＩＴ機器の管理運用業務について、資産・在庫管理、キッティング、設置・導入、運用・保守、回収、データ消去、廃棄といったライフサイクルにかかる一連の業務をお引き受けする「ＩＴ機器ライフサイクルライフサイクルマネジメント」マネジメントサービスを提供しております。ＰＣキッティングスマートフォンキッティング Copyright @2024 YASUDA LOGISTI
Slide 24: 変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大②
中期経営計画の実現に向けて変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大② 企業の働き方改革に貢献するＢＰＯサービス 22年9月、芙蓉総合リースとＢＰＯサービス事業分野において業務提携いたしました。業務提携の第一段として芙蓉総合リースのＢＰＯ事業関連子会社芙蓉アウトソーシング＆コンサルティングが提供する総務アウトソーシングサービス「Ｓｏｍｏｖｅ（ソームーブ）」のサービスメニューとして、当社オフィスサポート事業の「文書保管サービス」、「オフィス移転サービス」が掲載されております。文書保管・文書電子化サービス ※ＢＰＯ＝ビジネスプロセスアウトソーシングオフィス移転サービス芙
Slide 25: 横浜鶴屋町地区の再開発
中期経営計画の実現に向けて横浜鶴屋町地区の再開発お客様のニーズにあった空間の提供のため、横浜駅西口エリアに多数保有する不動産の再開発を推進する ● 第８安田ビル建設１～５Ｆ：メディカルスクエア鶴屋町（クリニックモール）６～９Ｆ：メゾン鶴屋町（レジデンス） 24年12月竣工予定第８安田ビル建設地イメージ図 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 24
Slide 26: サステナビリティの取組み①
中期経営計画の実現に向けてサステナビリティの取組み① 気候変動への対応情報開示取組みＴＣＦＤ提言への賛同表明ＣＯ₂の更なる削減に向けて当社グループＣＯ₂排出量削減目標達成に向けた取り組みとして、算定ツール導入によるＣＯ₂排出量の「視える化」や、ＣＯ₂を排出しない電力への切替を進めます。 22年6月ＴＣＦＤ（気候関連財務情報開示タスクフォース）提言に賛同表明し、当社ＨＰ上で気候変動関連情報の開示を開始。具体的な開示内容は以下よりご覧ください。気候変動への対応ＣＯ₂排出量は、アスエネ東京メディカルロジスティクスセン株式会社の「アスエネ」ター（東雲営業所）屋上への太陽
Slide 27: サステナビリティの取組み②
中期経営計画の実現に向けてサステナビリティの取組み② 多様な人材が人間力を最大限発揮できる職場の実現理念の浸透人材育成・ダイバーシティ働きやすい職場環境整備 YASDA Value Book 女性活躍推進働き方改革推進女性管理職割合10%以上（26年3月業務や働き方の見直しにより、末）を掲げ、管理職候補への女性有給休暇取得や残業時間削減を活躍研修や女性が働きやすい体推進しております。制・環境整備を進めます。 23年3月期 24年3月期年次有給休暇年次有給休暇取得率取得率 22年3月 24年8月女性管理職比率女性管理職比率 65.5% 67.8% 5.4% 1
Slide 29: 現状認識
現状認識業績 (単位：百万円）事業投資（23年3月期～24年3月期）営業収益営業利益/経常利益/当期純利益メディカル物流を中心に国内外の輸配送ネットワーク 3,951 や製薬会社物流子会社など 3,776 196億円の設備投資 99億円のＭＡ投資 67,384 59,756 2,642 2,534 2,302 2,245 医薬品専用設備を備えた安田ロジファーマ加須営業所竣工インド進出 (旧エーザイ物流) 23年3月期 24年3月期 23年3月期 24年3月期 ➢24年3月期は増収増益 ➢2年間で計296億円の投資株価推移ＰＢＲ推移 ¥1,800 0.6倍 ¥1,600 0
Slide 30: 資本コストや株価を意識した経営の実現に向けた方針
資本コストや株価を意識した経営の実現に向けた方針資本効率の向上と投資家の評価獲得により株式価値向上を図る成長投資と収益力向上の好循環投資家の評価獲得を通じた資本効率の向上 ➢収益力向上 ➢投資家における新たな認知の獲得 ➢財務規律を遵守した資金調達 ➢成長戦略への理解醸成に向けた ➢政策保有株式の縮減投資家との建設的な対話の実施 ➢持続的な成長に向けた投資 ➢株主還元の強化資本コストを上回る資本収益性を目指す 2026年3月期以降を対象期間とする次期中期経営計画において株式価値向上に向けた具体的な施策の公表を予定しています。 Copyright @2024 YASUDA LOG
Slide 32: 株価推移
株価推移 2.5 1999年6月9日（東証2部上場） 9月4日時点終値株価を1とする (1,622円) 安田倉庫 TOPIX 2.0 1.5 東証1部上場(804円) 1.0 東証プライム移行 (983円) 0.5 東証2部上場(770円) 0.0 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 (年) Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 31
Slide 33: 連結配当性向30%以上を目標とし、継続的な増配を目指す
連結配当性向３０％以上を目標とし、継続的な増配を目指す終値配当配当利回り <基準日> 中間配当：9月末 (9月4日時点) (今期予想) （今期予想）期末配当：3月末 1,622 30 1.85% （円）配当額 (左軸) 35 配当性向 (右軸) 予想：30円 40.0% (中間：15円00銭) 35.2% 33.5% 34.1% 30 35.0% 25.2% 30.0% 25 24.9% 22.7% 21.3% 25.0% 20.0% 20 20.3% 20.0% 15 30 28 25 26 15.0% 23 24 10 19 10.0% 14 14 5 5.0% 0 0.0% 1
Slide 34: 株主優待
株主優待 3月31日付の株主様を対象に株主優待を年1回実施優待品クオカード保有株式数継続保有期間継続保有期間 3年未満 3年以上 100株以上～1,000株未満 1,000円分 1,500円分 1,000株以上～5,000株未満 2,500円分 3,000円分 5,000株以上～ 4,500円分 5,000円分なお、株式会社共立メンテナンス様のご協力により単元株以上を保有されている株主の皆様に「ラビスタ函館ベイご宿泊優待券」をお届けしております。 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 33
Slide 37: 物流事業施設面積推移
物流事業施設面積推移（㎡） ■賃借等 683千㎡（206千坪） 700,000 ■所有 652千㎡ 631千㎡（197千坪） 650,000 579千㎡（191千坪） 563千㎡（175千坪） 600,000 （170千坪） 211千㎡ 550,000 217千㎡ 500,000 180千㎡ 216千㎡ 167千㎡ 450,000 400,000 350,000 300,000 434千㎡ 472千㎡ 415千㎡ 250,000 399千㎡ 395千㎡ 200,000 150,000 100,000 50,000 0 21年 22年 23年 24年 25年 3月期末 3月期末 3月期
Slide 38: 業績推移（連結）
業績推移（連結）営業収益営業利益 (百万円) (百万円) 70,000 59,756 67,384 4,000 3,470 3,288 60,000 53,040 2,910 46,649 47,709 3,000 2,534 2,642 50,000 40,000 2,000 30,000 20,000 1,000 10,000 0 0 20年 21年 22年 23年 24年 20年 21年 22年 23年 24年 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期経常利益親会社株主に帰属する当期純利益 (百万円) (百万円) 5,000 4,451 4,
Slide 39: 財務基盤
財務基盤 (億円) (%) 自己資本自己資本比率 100 1,000 75 750 53.1 51.6 54.0 52.9 49.4 50 500 882 1,046 858 682 759 25 250 0 0 (*) (*) (*) 20年3月期末 21年3月期末 22年3月期末 23年3月期末 24年3月期末 (*)22年3月期末以降については、2022年2月実施のハイブリッドローン150億円（次ページ参照）のうち、75%(112.5億円)をみなし資本として算入 (%) ROE(自己資本当期純利益率） ROA(総資産経常利益率) 営業利益率 8.0 7.4 6.9 7.0 6.0 5.
Slide 40: Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved.
当資料は、投資判断の参考となる情報の提供を唯一の目的としたもので、投資勧誘を目的として作成したものではありません。当資料は、将来の業績に関する記述が含まれております。こうした記述は将来の業績を保証するものではなく、リスクと不確実性を内包するものであります。将来の業績は、経営環境等の変化に伴い、目標や計画に対し変化し得ることにご留意下さい。投資を行う際には、必ず弊社が作成する有価証券報告書等をご覧いただいた上で、投資家ご自身の判断で行うようお願いいたします。 Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved. 39

Yasuda Logistics — Investor Presentation (September 2024) on 6ix

Yasuda Logistics — Investor Presentation (September 2024)

Slide 1: 安田倉庫グループ 個人投資家向け会社説明会

Slide 2: 目次

Slide 3: 安田倉庫について

Slide 4: 会社概要

Slide 5: 企業理念・コーポレートスローガン

Slide 6: 100年を超える歴史

Slide 7: 様々なサービスを提供する総合物流企業

Slide 8: 日本全国をカバーする国内ネットワーク

Slide 9: 中国・ASEAN・インドを中心に世界各国へ展開するネットワーク

Slide 10: 収益構成（2024年3月期）

Slide 11: 業績推移

Slide 12: 成長戦略（長期ビジョン・中期経営計画）

Slide 13: 長期ビジョン2030

Slide 14: 長期ビジョン2030

Slide 15: 2022年度～2024年度中期経営計画の概要

Slide 16: 2024年問題・労働力不足への対応①

Slide 17: 2024年問題・労働力不足への対応②

Slide 18: 2024年問題・労働力不足への対応③

Slide 19: 海外ネットワークの拡充

Slide 20: M&A・アライアンス戦略（メディカル物流）

Slide 21: 物流拠点の更なる拡充（加須営業所開設）

Slide 22: 羽田メディカルロジスティクスセンターの新設

Slide 23: 変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大①

Slide 24: 変化する社会のニーズに応じた物流サービスの拡大②

Slide 25: 横浜鶴屋町地区の再開発

Slide 26: サステナビリティの取組み①

Slide 27: サステナビリティの取組み②

Slide 28: 資本コストや株価を意識した経営の実現に向けた方針

Slide 29: 現状認識

Slide 30: 資本コストや株価を意識した経営の実現に向けた方針

Slide 31: 株主還元

Slide 32: 株価推移

Slide 33: 連結配当性向30%以上を目標とし、継続的な増配を目指す

Slide 34: 株主優待

Slide 35: 当社ホームページを是非ご覧ください

Slide 36: 参考資料

Slide 37: 物流事業施設面積推移

Slide 38: 業績推移（連結）

Slide 39: 財務基盤

Slide 40: Copyright @2024 YASUDA LOGISTICS CORP. ALL Rights Reserved.

Slide 1: 安田倉庫グループ個人投資家向け会社説明会