Suedzucker Ag · XETR:SZU

Suedzucker — Südzucker — Investor Presentation (May 2005)

52 slides from Suedzucker's investor presentation, May 2005

  1. Slide 1: Die Südzucker-Gruppe – Unternehmenspräsentation 2005

    Die Südzucker-Gruppe Unternehmenspräsentation 2005 l UU

  2. Slide 2: Inhalt

    Inhalt 1. Die Südzucker-Gruppe 2. Konzern - Zahlen und Fakten 3. Segment Zucker 4. Segment Spezialitäten 5. Nachhaltigkeit/Umwelt 6. Zuckermarkt Deutschland 7. Zuckermarkt EU 8. Weltzuckermarkt l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  3. Slide 3: Inhaltsverzeichnis

    Inhaltsverzeichnis 1. Die Südzucker-Gruppe 2. Konzern - Zahlen und Fakten 1.1 Kurzportrait 2.1 Finanzzahlen 1.2 Über 150 Jahre Tradition 2.2 Mitarbeiter 1.3.1 Segmentübersicht: 2.3 Forschung und Entwicklung Segment Zucker 2.4.1 Südzucker-Aktie, Überblick 1.3.2 Segmentübersicht: Segment Spezialitäten

  4. Slide 4: Inhaltsverzeichnis

    Inhaltsverzeichnis 3. Segment Zucker 3.1 Überblick 3.8 Zuckergewinnungsschema 3.2 Finanzzahlen 3.9.1 SZ-Zuckersortiment Haushalte 3.3 Zuckerquoten und Marktanteile 3.9.1 Abbildungen Haushaltssortiment 3.4 Standorte 3.9.2 SZ-Zuckersortiment Industrie 3.5 Rübenverarbeitung 3.10 Landwirtschaft 3.6 Zuck

  5. Slide 5: Inhaltsverzeichnis

    Inhaltsverzeichnis 4. Segment Spezialitäten 5. Nachhaltigkeit/Umwelt 4.1 Überblick 6. Zuckermarkt Deutschland 4.2 Finanzzahlen 7. Zuckermarkt EU 4.3 Palatinit GmbH 7.1 Zuckermarktordnung 4.4 ORAFTI-Gruppe 7.2 Quotensystem in der EU 4.5 AGRANA Stärke 7.3 Quotenverteilung in der EU 4.6 PortionPack Eur

  6. Slide 6: 1.1 Kurzportrait

    1.1 Kurzportrait „ Weltweit tätiger deutscher Ernährungskonzern „ Segment Zucker „ Segment Spezialitäten „ 17.494 Mitarbeiter „ 4,8 Mrd. € Jahresumsatz „ 5,1 Mio. Tonnen Zuckerproduktion „ Marktführer im Zuckerbereich in Europa „ Mitglied im MDAX l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  7. Slide 7: 1.2 Über 150 Jahre Tradition

    1.2 Über 150 Jahre Tradition 1837 Gründung der ersten Zuckergesellschaft der späteren Südzucker 1926 1. Fusion: Süddeutsche Zucker-AG, Mannheim 1951 Gründung der Zuckerfabrik Franken GmbH 1988 2. Fusion: Südzucker AG Mannheim/Ochsenfurt 1989 Beteiligung an AGRANA Beteiligungs-AG, Wien 1989 Beteiligu

  8. Slide 8: 1.2 Über 150 Jahre Tradition

    1.2 Über 150 Jahre Tradition 1998 Aufstockung der Freiberger-Beteiligung auf 100 % 1998 Engagement in Moldawien 2001 Erwerb der Saint Louis Sucre S.A., Paris 2001 Verkauf der Schöller Holding 2003 Erwerb von 14 schlesischen Zuckerfabriken, SSC 2003 Erwerb der britischen Stateside Group (Kühlpizza) 2

  9. Slide 9: 1.3.1 Segmentübersicht: Segment Zucker

    1.3.1 Segmentübersicht: Segment Zucker Deutschland Rumänien „ 11 Zuckerfabriken „ 2 Zuckerfabriken (davon eine Raffinerie) „ Zuckererzeugung: 1.806.000 t „ Zuckererzeugung: 183.000 t Frankreich Ungarn „ 5 Zuckerfabriken und eine Raffinerie „ 2 Zuckerfabriken „ Zuckererzeugung: 1.111.000 t „ Zuckerer

  10. Slide 10: 1.3.2 Segmentübersicht: Segment Spezialitäten

    1.3.2 Segmentübersicht: Segment Spezialitäten Orafti/Palatinit Surafti „ Food Ingredients wie z. B. Inulin, „ Food Ingredients auf Zuckerbasis Oligofructose, Isomalt und Reisstärkeprodukte Freiberger „ tiefgekühlte Pizza, Pasta, Baguettes, Stärke Kühlpizza „ Verwendung im Food- und Non-Food- „ 5 Pro

  11. Slide 11: 2.1 Konzern: Finanzzahlen

    2.1 Konzern: Finanzzahlen 2004/05 2003/04 Umsatz 4.827 Mio. € 4.575 Mio. € Operatives Ergebnis 523 Mio. € 479 Mio. € Operative Marge 10,8 % 10,5 % ROCE 11,3 % 11,7 % Investitionen in Sachanlagen 500 Mio. € 307 Mio. € Investitionen in Finanzanlagen 590 Mio. € 181 Mio. € Mitarbeiter im Geschäftsjahres

  12. Slide 12: 2.2 Mitarbeiter: Personalstand im Jahresdurchschnitt

    2.2 Mitarbeiter: Personalstand im Jahresdurchschnitt Tausend Südzucker-Konzern Geografische Verteilung 20 17.973 Übriges Ausland 17.494 <1% Segment Deutschland 5.493 4.161 Spezialitäten 15 Osteuropa 18 % 23 % 10 12.001 13.812 Segment Zucker 5 58 % 0 2004/05 2003/04 Übrige EU l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  13. Slide 13: 2.3 Forschung und Entwicklung

    2.3 Forschung und Entwicklung „ Schwerpunkte: Neue Produkte und Produktvarianten Optimierung der Produktionsprozesse Unterstützung des Verkaufs „ Forschungsspektrum: Zucker, Functional Food, Stärke, Fruchtzubereitungen, Ethanol, Landwirtschaft, Anwendungstechnik im Food- und Nonfood-Bereich „ Forsch

  14. Slide 14: 2.4.1 Südzucker-Aktie, Überblick

    2.4.1 Südzucker-Aktie, Überblick 2004/05 2003/04 Dividende 0,55 €1 0,50 € Dividendenrendite 3,4 % 3,2 % Kurs Geschäftsjahresende2 16,18 € 15,55 € Börsenwert Geschäftsjahresende 2.828 Mio. € 2.718 Mio. € Anzahl ausgegebener Stückaktien à 1 € 174.787.946 174.787.946 Kennzahlen Ergebnis je Aktie 1,73 €

  15. Slide 15: 2.4.2 Kursentwicklung der Südzucker-Aktie

    2.4.2 Kursentwicklung der Südzucker-Aktie Kassakurse (Frankfurt/Main) zum Monatsletzten € 18 16 14 März April Mai Juni Juli Aug. Sept. Okt. Nov. Dez. Jan. Feb. März April 2004 2004 2004 2004 2004 2004 2004 2004 2004 2004 2005 2005 2005 2005 Aktueller Kurs im Internet: http://www.suedzucker.de/invest

  16. Slide 16: 2.4.3 Langfristige Wertentwicklung der Südzucker-Aktie

    2.4.3 Langfristige Wertentwicklung der Südzucker-Aktie (bei Wiederanlage von Dividenden* und Bezugsrechten) Depotwert/Tsd. € 70 60 50 40 30 20 10 0 28.02. 29.02. 28.02. 29.02. 28.02. 29.02. 28.02. 29.02. 28.02. 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2005 * ohne Steuergutschrift l l ZAÖ, AZ, Mai 200

  17. Slide 17: 2.5 Anteilseigner Südzucker

    2.5 Anteilseigner Südzucker Rübenanbauerverbände Verband Süddeutscher Zuckerrübenanbauer mit den Regionalverbänden: Baden-Württemberg, Bayern, Franken, Hessen-Nassau, Hessen-Pfalz, Kassel, Wetterau, Sachsen-Thüringen Genossenschaftszentralen BayWa, WLZ, ZG, RHG, DZ BANK SZVG ZSG Free Float Süddeutsc

  18. Slide 18: 2.6 Vorstand der Südzucker AG

    2.6 Vorstand der Südzucker AG „ Dr. Theo Spettmann - „ Professor Dr. Markwart Kunz Vorstandssprecher Produktion/Technik, Forschung/Entwicklung/ Zuckerverkauf, Strat. Unternehmens- Services, Einkauf Investition/Instandhaltung u. planung/Konzernentwickl./Beteilig., Dienstleistungen, Palatinit, Bioetha

  19. Slide 19: 2.7 Aufsichtsrat der Südzucker AG

    2.7 Aufsichtsrat der Südzucker AG „ Vorsitzender: Dr. Hans-Jörg Gebhard „ 2 stellvertretende Vorsitzende: Dr. Christian Konrad Franz-Josef Möllenberg „ 8 weitere Vertreter der Anteilseigner „ 9 weitere Vertreter der Arbeitnehmer „ Südzucker entspricht den Empfehlungen der Regierungskommission Deutsc

  20. Slide 20: 3.1 Segment Zucker: Überblick

    3.1 Segment Zucker: Überblick „ 43 Zuckerfabriken europaweit, 2 Raffinerien „ Kampagnedaten Konzern 2004/05 Anbaufläche: 495.200 ha Rübenverarbeitung: 31,1 Mio. t Zuckererzeugung: 5,1 Mio. t (einschl. Raffination) l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  21. Slide 21: 3.2 Segment Zucker: Finanzzahlen

    3.2 Segment Zucker: Finanzzahlen 2004/05 2003/04 Umsatz 3.518 Mio. € 3.395 Mio. € Operatives Ergebnis 360 Mio. € 335 Mio. € Operative Marge 10,2 % 9,9 % ROCE 10,3 % 10,3 % Investitionen in Sachanlagen 144 Mio. € 206 Mio. € Investitionen in Finanzanlagen 473 Mio. € 109 Mio. € Mitarbeiter im Geschäfts

  22. Slide 22: 3.3 Zuckerquoten und Marktanteile

    3.3 Zuckerquoten und Marktanteile „ Konzernanteil an der EU-Höchstquote: 21,8 % davon: Südzucker AG: 7,8 % Südzucker International in Polen: 2,4 % Raffinerie Tirlemontoise: 3,2 % Saint Louis Sucre: 4,5 % AGRANA Zucker Österreich: 2,2 % AGRANA International*: 1,7 % * ohne Rumänien „ Marktanteile der

  23. Slide 23: 3.4 Standorte Zuckerfabriken/Raffinerien

    3.4 Standorte Zuckerfabriken/Raffinerien AGRANA, Raffinerie Tirlemontoise, Saint Louis Sucre, Südzucker A Hohenau F Cagny PL Cerekiew A Leopoldsdorf F Eppeville PL Chybie A Tulln F Etrépagny PL Łubna F Guignicourt PL Małoszyn B Bruglette F Roye PL Otmuchów B Tienen F Marseille PL Racibórz B Wanze PL

  24. Slide 24: 3.4 Standorte Zuckerfabriken/Raffinerien

    3.4 Standorte Zuckerfabriken/Raffinerien Südzucker Raffinerie Tirlemontoise Saint Louis Sucre DEUTSCHLAND POLEN AGRANA BELGIEN TSCHECHISCHE REPUBLIK SLOWAKEI MOLDAWIEN ÖSTERREICH UNGARN RUMÄNIEN FRANKREICH l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  25. Slide 25: 3.5 Rübenverarbeitung Konzern

    3.5 Rübenverarbeitung Konzern Million t 35 31.1 29.7 30 26.7 25 20 15 10 5 0 2004/05 2003/04 2002/03 l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  26. Slide 26: 3.6 Zuckererzeugung im Konzern

    3.6 Zuckererzeugung im Konzern* Mio. t 6 5,1 5 4,7 4,4 4 3 2 1 0 2004/05 2003/04 2002/03 * einschl. Raffination von Rohzucker l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  27. Slide 27: 3.7.1 Südzucker AG und International

    3.7.1 Südzucker AG und International „ Südzucker AG Anzahl der Zuckerfabriken: 11 in Deutschland Zuckererzeugung: 1,8 Mio. t Zuckerabsatz: 1,6 Mio. t Anzahl der Mitarbeiter: rd. 2.700, davon 10 % Azubis „ Südzucker International Anzahl der Zuckerfabriken: 15; 12 in Polen, 3 in Moldawien Zuckererzeug

  28. Slide 28: 3.7.2 Raffinerie Tirlemontoise

    3.7.2 Raffinerie Tirlemontoise „ Anzahl der Zuckerfabriken: 3 in Belgien „ Zuckererzeugung: 660.000 t „ Zuckerabsatz: 804.400 t „ Mitarbeiter im Zuckerbereich: rd. 800 l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  29. Slide 29: 3.7.3 Saint Louis Sucre

    3.7.3 Saint Louis Sucre „ Anzahl der Zuckerfabriken: „ Frankreich: 5 eigene Fabriken, Beteiligung an 2 weiteren Fabriken, 1 Rohrrohzuckerraffinerie, 1 Distillerie „ Eastern Sugar: Joint Venture, Beteiligung knapp 50 % 1 Fabrik in Ungarn, 3 in Tschechien, 1 in der Slowakei „ Rübenzuckerproduktion in

  30. Slide 30: 3.7.4 AGRANA Zucker

    3.7.4 AGRANA Zucker „ Anzahl der Zuckerfabriken: 11 in Österreich 3, in Rumänien 1*, in der Slowakei 2, in Tschechien 2 und in Ungarn 2 „ Zuckererzeugung gesamt: 979.000 t davon in Österreich: 458.000 t davon in den MOE-Ländern: 521.000 t „ Zuckerabsatz: AGRANA Österreich: 387.500 t AGRANA Rumänien:

  31. Slide 31: 3.8 Zuckergewinnungsschema

    3.8 Zuckergewinnungsschema Frisch- Carbonation Wasser Kalkofen Wäsche CO2 Schneidmaschine Rohsaft Extrahierte Schnitzel Filtration Rohsaft Dünnsaft Entladung Kalkung Schnitzel- Extraktions- 1.Saftgewinnung maische turm 2. Saftreinigung Kühl- und Dünnsaft Verdampfstation Trocken- Dicksaft- Kristall-

  32. Slide 32: 3.9.1 Südzucker-Zuckersortiment für Haushalte

    3.9.1 Südzucker-Zuckersortiment für Haushalte (Deutschland) „ Fein Zucker „ Gelier Zucker 1plus1 „ Feinster Zucker „ Gelier Zucker 2plus1 „ Gelier Zucker 3plus1 „ Feinster Back Zucker „ Gelier Zucker prebiotisch 2plus1 „ Puder Zucker „ Einmach Raffinade „ Puder Zucker (Streuer) „ Hagel Zucker „ Zuck

  33. Slide 33: 3.9.1 Abbildungen Haushaltssortiment

    3.9.1 Abbildungen Haushaltssortiment l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  34. Slide 34: 3.9.2 Südzucker-Zuckersortiment für Weiterverarbeiter

    3.9.2 Südzucker-Zuckersortiment für Weiterverarbeiter (Übersicht Deutschland) „ Raffinade „ Flüssigzucker (grob, mittel, fein, feinst) „ Invertzuckersirupe „ Puderzucker „ Mischsirupe „ Kristallzucker „ Fruchtzucker (grob, mittel, fein, feinst) (flüssig, kristallin) „ Biozucker „ Karamellzuckersirup

  35. Slide 35: 3.10 Landwirtschaft

    3.10 Landwirtschaft „ Geschäftsbereich Landwirtschaft 12 Betriebe mit 10.200 ha landwirtschaftlicher Nutzfläche „ Futtermittel Vermarktung von Nebenprodukten der Zuckererzeugung (Schnitzel/Melasse) „ BGD Bodengesundheitsdienst GmbH Bodenuntersuchungen, Düngeberatung „ REKO Erdenvertrieb GmbH Kompost

  36. Slide 36: 4.1 Segment Spezialitäten: Überblick

    4.1 Segment Spezialitäten: Überblick „ ORAFTI/Palatinit „ AGRANA Stärke „ PortionPack Europe „ Surafti „ Freiberger „ Südzucker Bioethanol „ AGRANA Frucht l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  37. Slide 37: 4.2 Segment Spezialitäten: Finanzzahlen

    4.2 Segment Spezialitäten: Finanzzahlen 2004/05 2003/04 Umsatz 1.309 Mio. € 1.180 Mio. € Operatives Ergebnis 163 Mio. € 144 Mio. € Operative Marge 12,4 % 12,2 % ROCE 14,3 % 17,2 % Investitionen in Sachanlagen 356 Mio. € 101 Mio. € Investitionen in Finanzanlagen 117 Mio. € 72 Mio. € Mitarbeiter im Ge

  38. Slide 38: 4.3 Palatinit GmbH

    4.3 Palatinit GmbH „ Produktsortiment: Zuckeraustauschstoffe/Süßstoffe „ Gesamtumsatz 110 Mio. € „ Marktposition „ Vertrieb in über 70 Ländern „ Rohstoffe von Palatinit werden in der Süßwaren-, Lebensmittel- und pharmazeutischen Industrie eingesetzt „ Marktführer mit Isomalt, weltweit Nr. 1 in zucke

  39. Slide 39: 4.4 ORAFTI-Gruppe

    4.4 ORAFTI-Gruppe Fünf Geschäftsbereiche: „ ORAFTI Active Food Ingredients: Functional Food-Inhaltsstoffe Raftiline® (Inulin), Raftilose® (Oligofructose) und Raftifeed® (Inulin für Tierfutter) „ ORAFTI Liquid Sweeteners: Raftisweet®, individuelle Süßungsmittel- mischungen für die Getränke-, Backware

  40. Slide 40: 4.5 AGRANA Stärke

    4.5 AGRANA Stärke „ 4 Stärkefabriken in Österreich, Ungarn und Rumänien „ Absatz von 331.700 t Kartoffel- und Maisstärke im Food- und Nonfood-Bereich (z.B. Papier-, Textil-, und Bauindustrie) sowie Nebenprodukten der Stärkeerzeugung „ Fokus auf Spezialitäten und Nischenmärkte mit maßgeschneiderten L

  41. Slide 41: 4.6 PortionPack Europe

    4.6 PortionPack Europe „ Design, Druck und Produktion von Portionsartikeln „ Produktsortiment: Zucker, Saucen und andere Produkte aus dem Food- und Nonfood-Bereich „ Europäischer Marktführer „ Hauptmärkte: „ Gastronomie/Großverbraucher (Hotels, Caterer, Restaurants, Kantinen) „ Industrie „ Einzelhan

  42. Slide 42: 4.7 Surafti-Gruppe

    4.7 Surafti-Gruppe „ Spezialist für die Produktion und Vermarktung von Lebensmittelzutaten, insbesondere für weiterverarbeitende Betriebe des Backgewerbes „ Herstellung von: „ Fondant „ Nougatspezialitäten „ Backzutaten „ Lebensmitteldekoration (Food-Design) „ Standorte: Großbritannien, Belgien, Nie

  43. Slide 43: 4.8 Freiberger-Gruppe

    4.8 Freiberger-Gruppe „ Europäischer Marktführer auf dem wachsenden Markt für Tiefkühlpizza Marktanteil: 22 % Produkte: Tiefkühlpizza, -Pasta und -Baguettes, Kühlpizza „ Beteiligung: 100 % „ Umsatz: rd. 400 Mio. €, Exportanteil: 57,4 % „ Produktionsstätten: Berlin, Muggensturm, Oberhofen/Tirol, West

  44. Slide 44: 4.9 AGRANA Frucht

    4.9 AGRANA Frucht „ Weltweit agierender Bereich Fruchtzubereitungen/-saftkonzentrate für die Lebensmittelindustrie mit den Unternehmen: „ Vallø-Saft A/S, Dänemark (Fruchtsaftkonzentrate) „ Steirerobst AG, Österreich (Apfelsaftkonzentrate) „ Atys S.A., Frankreich (Fruchtzubereitungen) „ Dirafrost, Be

  45. Slide 45: 4.10 Bioethanol

    4.10 Bioethanol „ 2005 Inbetriebnahme der Südzucker- Bioethanolanlage in Zeitz „ Investitionsvolumen rd. 200 Mio. € „ Hauptrohstoff: Weizen (700.000 t/Jahr) „ Produktionskapazität pro Jahr: 260.000 m3 Bioethanol für die Mineralöl- und petrochemische Industrie 260.000 t ProtiGrain, ein hochwertiges P

  46. Slide 46: 5. Nachhaltigkeit/Umwelt

    5. Nachhaltigkeit/Umwelt Integrierte Betrachtung von der landwirtschaftlichen Produktion bis hin zum Endprodukt Nachhaltiges Wirtschaften auch durch Verwertung aller Anfall- produkte Integration von Arbeitssicherheit, Gesundheitsmanagement und Umweltschutz in das Qualitätsmanagement-System „ Rübenan

  47. Slide 47: 5. Nachhaltigkeit/Umwelt

    5. Nachhaltigkeit/Umwelt „ Verminderung des Erdanhangs Bodenschonende Anbauverfahren, sorgfältige Feldrandlagerung, Mietenabdeckung, Abreinigung der Rüben vor dem Verladen „ Anfuhrplanung Analyse und Optimierung der Anfuhr unter Berücksichtigung der Verkehrssituation, Fahrerschulungen „ Zuckergewinn

  48. Slide 48: 6. Zuckermarkt Deutschland - Zahlen und Fakten

    6. Zuckermarkt Deutschland - Zahlen und Fakten Absatzstruktur Haushaltszucker 2004/05 16,4 % Zuckerfabriken 26 Rübenanbauer 46.676 Anbaufläche 436.700 ha Zuckererzeugung 4,3 Mio. t 83,6 % Inlandsabsatz 3,1 Mio. t* Zucker für weiterverarbeitende * 2003/04 Betriebe l l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

  49. Slide 49: 7.1 EU-Zuckermarktordnung

    7.1 EU-Zuckermarktordnung „ Regelungen Mindestpreis für Zuckerrüben und Zucker Begrenzung der Rüben- und Zuckererzeugung durch Quoten Finanzielle Beteiligung der Erzeuger bei Überschüssen Haushaltsneutralität, keine Belastung des Steuerzahlers „ Ziele Sicherung landwirtschaftlicher Existenzen ohne s

  50. Slide 50: 7.2 Quotensystem der EU

    7.2 Quotensystem der EU C-Zucker für den Keine Preis- und Absatzgarantie Weltmarkt Stark beschränkte Preis-, aber volle Absatzgarantie; B-Quote 2,717 Mio. t Produktionsabgabe max. 39,5 % + ggf. Ergänzungsabgabe Höchstquote Beschränkte Preis-, aber volle A-Quote oder Absatzgarantie; Grundquote 14,723

  51. Slide 51: 7.3 Quotenverteilung in der EU

    7.3 Quotenverteilung in der EU Südzucker-Gruppe 21,8 % Übrige 20,2 % Sadam Zuccerifici Nordzucker AG 3,1 % 9,3 % Suiker Unie 3,4 % Copro B. & Italia Zuccheri 3,5 % 7,6 % British Sugar Polski Cukier 3,8 % Ebro Puleva 4,5 % 6,4 % Tereos 4,8 % Sucre Union 5,0 % 6,6 % Pfeifer & Langen Danisco l l ZAÖ, A

  52. Slide 52: 8. Weltzuckermarkt

    8. Weltzuckermarkt Mio. t 142,5 144,5 145,9 143,6 150 Rübenzucker Rübenzucker Zuckererzeugung 26,2 % 23,7 % Zuckerverbrauch 100 Rohrzucker Rohrzucker 73,8 % 76,3 % 50 0 2004/05 2003/04 l ZAÖ, AZ, Mai 2005 UU

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