Japan Cash Machine Co., Ltd. · TSE:6418
Japan Cash Machine — Q2 FY2021 Earnings Presentation
25 slides from Japan Cash Machine's earnings presentation, November 2020
Slide 1: 2021年3月期 第2四半期決算補足資料
日本金銭機械株式会社 (証券コード：6418) ２０２１年３月期 第２四半期決算補足資料 2020年11月
Slide 2: 目次
目 次 ・2021年３月期 第２四半期業績概要 ‥ ２～５ ・セグメント別 業績概要 ‥ ６～１０ ・利益還元 ‥１１ ・参考資料 ‥１３～２４ 2021年3月期 2Q実績 日本金銭機械 (６４１８) 1
Slide 3: 2021年3月期第2四半期累計業績、及び通期業績予想概要
２０２１年３月期第２四半期累計業績、及び通期業績予想概要 ■ 2021年３月期 第2四半期累計業績は、前年同期間比で大幅な ’減収・減益’ 新型コロナウイルスの世界的な感染拡大に伴う各国政府による拡散防止措置等 による経済活動停滞の影響を受けて、設備投資の抑制傾向が継続したことで、 販売状況は厳しい状態が続き、大幅な減収・減益となりました。 ■ 10/5発表の数値からは、各段階利益で１億円超の上方修正 10/5発表の業績修正予想値から売上高はほぼ変動がなかったものの、売上原価、 販管費の減少により、各段階利益は修正予想値を上回ることになりました。 ■ 2021年３月期 通期業績見込みは引き続き
Slide 4: 2021年3月期 第2四半期累計業績概要
２０２１年３月期 第２四半期累計業績概要 単位：百万円 ２０２０/３ ２０２１/３ 前年同期間比 業績修正 10/5発表数値比 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 率 増減額 (10/5発表) 率 増減額 売上高 13,508 8,105 △40.0% △5,403 8,130 △ 0.3% △ 25 グローバルゲーミング 7,694 4,024 △47.7 % △3,669 4,050 △ 0.6 % △ 26 (内数) プリンター事業 (2,119) （1,174） (△44.6%) （ △945） （1,200） (△2.2%) （ △ 26） 海外コマーシャル 1,417 1,240 △12.
Slide 5: 売上高増減要因（前年同期間比）
売上高増減要因 （前年同期間比） 単位：百万円 △2,655 △939 ゲーミング 13,508 △909 米ドル △ 72 遊技場 ユーロ △ 65 △616 プリンター △147 △137 国内Ｃ 海外Ｃ 為替 8,105 54億3百万円減少（△40.0%） 2020/3 2021/3 2Q累計実績 2Q累計実績 2021年3月期 2Q実績 日本金銭機械 (６４１８) 4
Slide 6: 営業利益増減要因（前年同期間比）
営業利益増減要因 （前年同期間比） 単位：百万円 販管費減少 粗利益率要因 ＋944 △410 減収要因 △2,098 2020/3 2021/3 2Q累計実績 2Q累計実績 62 〈主な減少費用〉 試験研究費 △393 人件費 △340 旅費交通費 △143 広告宣伝費 △ 76 15億64百万円減少 △ 1,502 2021年3月期 2Q実績 日本金銭機械 (６４１８) 5
Slide 7: 2021年3月期 第2四半期累計セグメント別業績
２０２１年３月期 第２四半期累計セグメント別業績 単位：百万円 売上高 営業利益 ( 率) ２０１９/３ ２０２０/３ ２０２１/３ ２０１９/３ ２０２０/３ ２０２１/３ ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 外貨(千米ﾄﾞﾙ) 51,976 46,614 24,417 グロ ー バ ル 25,345 20,679 11,572 23.6% 14.8% 外貨(千ﾕｰﾛ) △ 10.1% ゲ ー ミン グ 邦貨(百万円) 8,953 7,694 4,024 2,114 1,138 △ 408 外貨(千米ﾄﾞﾙ) 5,755 5,015 5,150
Slide 8: グローバルゲーミング セグメント別業績概要
グローバルゲーミング セグメント別 業績概要 ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/３ ２０２１/３ 比 較増減 区分 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 前年同 期間比 外貨 (千米＄) 23,345 31,423 30,582 16,991 △ 13,591 北米・ 中南米 邦貨 (百万円) 2,618 3,410 3,364 1,839 △ 1,525 アジア・ 外貨 (千米＄) 2,896 2,467 2,048 579 △ 1,469 パ シフィ ッ ク 邦貨 (百万円) 325 268 225 63 △ 162 欧 州 ・ ア フリ カ ・ 外貨 (千€) 23
Slide 9: 海外コマーシャル セグメント別業績概要
海外コマーシャル セグメント別 業績概要 ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/３ ２０２１/３ 比較増減 区分 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２ Ｑ 累計実績 ２ Ｑ 累 計実績 前年同期間 比 外貨 (千米＄) 3,850 4,322 3,637 2,728 △ 909 北米・ 中南米 邦貨 (百万円) 431 469 400 295 △ 105 アジア・ 外貨 (千米＄) 2,507 1,193 1,255 2,234 ＋ 979 パ シ フィ ッ ク 邦貨 (百万円) 281 129 138 241 ＋ 103 欧 州 ・ ア フリ カ ・ 外貨 (千€) 10,310 10,088 6
Slide 10: 国内コマーシャル セグメント別業績概要
国内コマーシャル セグメント別 業績概要 単位：百万円 ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/３ ２０２１/３ 比較増減 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 前年同期間比 △ 44.9% 売上高 1,129 1,341 1,373 757 △ 616 10.1% 9.3% 18.2% 4.0% 営業利益 114 124 249 30 △ 14.1pt △ 219 新型コロナウイルス感染拡大の影響で、公営競技場での無観客開催や観光地の駐車場の 閉鎖、旅行客減少によるホテルの稼働率低下といった要因もあり、各施設等の設備投資需要 の低下を受けて、主要顧客向け機器の販売が低下。 2
Slide 11: 遊技場向機器 セグメント別業績概要
遊技場向機器 セグメント別 業績概要 単位：百万円 ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/ ３ ２０２１/３ 比較増減 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 ２Ｑ累計実績 前年同期間比 ※１ (3 ,7 4 6 ) △31.1% 売上高 4,031 3,348 3,021 2,082 △ 939 ※１ (△ 2 1 ) ※２ ( 90) 営業利益 △ 0.5% △ 19 △12.3% △ 412 △1.9% △ 56 △22.7% △ 473 △20.8pt △ 416 ※1. 2018年２月末で撤退したアミューズメント事業〔売上高２８５ 、営業利益 ２〕を含んでおり、進行年度 との比較対
Slide 12: 利益還元
利益還元 2021年３月期末の配当については現時点では未定 （第2四半期末の中間配当については無配といたします） （％） （円/株） 配当・配当性向の推移 中間 通期 配当性向 30.0 75.0 53.8 17 45.1 17 17 46.0 20.0 17 17 50.0 34.5 2 3 17 8.5 8.5 8.5 8.5 8.5 8.5 10.0 25.0 0.0 0.0 ２０１５/３ ２０１６/３ ２０１７/３ ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/３ ※２０１５/３には ２円、２０１９/３には３円の記念配当を実施 1株当たり利益推移（円） 55.1 13.3 37.7 31.6
Slide 13: 参考資料 目次
参考資料 ・貸借対照表 ‥１３,１４ ・キャッシュ・フロー ‥１５ ・設備投資額、減価償却費、研究開発費の推移 ‥１６ ・為替影響 ‥１７ ・半期別業績推移 ( 2019/3～21/3月期上半期 ) ‥１８ ・半期別・セグメント別業績推移( 2019/3～21/3月期上半期 ) ‥１９ ・四半期別・セグメント別売上高推移( 2019/3～21/3月期上半期 ) ‥２０ ・事業セグメントの概要 ‥２１,２２ ・世界のゲーミング市場における高いブランド力 ‥２３ ・ＥＳＧへの取り組み ‥２４ 2021年3月期 2Q実績 日本金銭機械 (６４１８) 12
Slide 14: 貸借対照表（資産）
参考資料 貸借対照表 単位：百万円 資産 ： △21億89百万円 (前期末比) 流動資産 △ 19億54百万円 ： 現預金 △882、売上債権 △2,195、たな卸資産 ＋1,133 固定資産 △ 2億35百万円 ： 固定資産 △400、投資その他 ＋164 総資産 40,428 39,755 40,377 39,668 37,090 34,900 (百万円) 40,000 2,003 2,328 1,662 2,189 1,889 2,054 固定資産 12,644 11,627 10,866 9,787 30,000 9,376 ← のれん等 11,030 572 8,976 3,753
Slide 15: 貸借対照表（負債・純資産）
参考資料 貸借対照表 単位：百万円 負債 ： △ 3億22百万円 (前期末比) 流動負債 △2億 95百万円 ： 仕入債務 △128、賞与引当金 △143 143 固定負債 △ 27百万円 ： 純資産：△ 18億67百万円 ： 利益剰余金 △1,803、為替換算調整勘定 △180 負債・純資産 40,428 39,755 40,377 39,668 37,090 34,900 (百万円) 全額返済 40,000 ↓ 3,433 3,161 3,291 2,985 0 4,620 3,703 3,643 3,270 3,094 567 518 3,047 2,965 負債 2,386 3,251
Slide 16: キャッシュ・フロー
参考資料 キャッシュ・フロー 単位：百万円 ・営業ＣＦ ： 純利益 △1,593、減価償却費 463、運転資本(売上債権、棚卸資産、仕入債務） の増減 ＋300、引当金の増減 △187 ・投資ＣＦ ： 有形固定資産取得 △151 ・財務ＣＦ ： 配当金支払 △252 '21/3月期 '16/3月期 '17/3月期 '18/3月期 '19/3月期 '20/3月期 2Q 営業 活動によるＣ Ｆ 1 ,7 5 8 611 3 ,4 6 1 3 ,6 0 1 △ 658 △ 413 投資 活動によるＣ Ｆ △ 242 △ 293 △ 694 △ 556 △ 610 △ 146 財務 活動によるＣ Ｆ
Slide 17: 設備投資額・減価償却費・研究開発費の推移
参考資料 設備投資額・減価償却費・研究開発費の推移 設備投資額 上半期 通期 275 減価償却費（のれん除く） 上半期 通期 463 （百万円） (2Q実績) （百万円） (2Q実績) 1,500 1,000 800 746 1,045 1,005 1,000 926 951 941 614 600 581 534 383 347 384 400 525 502 291 469 480 500 447 258 200 147 0 0 ２０１６/３実績 ２０１７/３実績 ２０１８/３実績 ２０１９/３実績 ２０２０/３実績 ２０１６/３実績 ２０１７/３実績 ２０１８/３実績 ２０１９/３実績
Slide 18: 為替影響
参考資料 為替影響 （円） 米ドル ユーロ 160 133.70 130.05 127.24 122.18 130 120.57 121.04 100 112.05 109.43 110.37 109.25 70 ２０１６/３ ２０１７/３ ２０１８/３ ２０１９/３ ２０２０/３ １円変動による営業利益への影響額 （通期 ： 百万円） ※円安が業績にプラスに 米ドル １１ ２１ ２３ ３２ ２９ ユーロ ６ ５ ９ ７ ４ ◇期中平均レート (円) ◇期末日レート (円) 為替感応度 為替感応度 2020/3実績 2020/3期末 ～売上高～(百万円) ～営業外～(百万円) 米ドル 109.
Slide 19: 半期別業績推移
参考資料 半期別業績推移 単位：百万円 ２０１９/３ 実績 ２０２０/３実績 ２０２１/３実績 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 上半期 売 上 高 15,585 15,685 31,270 13,508 12,601 26,109 8,105 売 上 原 価 9,696 9,318 19,014 8,219 8,273 16,492 5,370 売 上 総 利 益 37.8% 5,889 40.6% 6,367 39.2% 12,255 39.2% 5,288 34.3% 4,328 36.8% 9,616 33.7% 2,734 販 管 費 4,892 5,390 10,281
Slide 20: 半期別・セグメント別業績推移
参考資料 半期別・セグメント別業績推移 単位：百万円 ２０１９/３ 実績 ２０２０/３実績 ２０２１/３実績 上半期 下半期 通期 上半期 下半期 通期 上半期 売 上 高 15,585 15,685 31,270 13,508 12,601 26,109 8,105 （千米ドル） 51,976 46,471 98,447 46,614 48,185 94,799 24,417 グローバル ゲーミング （千€） 25,345 30,239 55,584 20,679 12,458 33,137 11,572 8,953 9,141 18,094 7,694 6,711 14,405 4,024
Slide 21: 四半期別・セグメント別売上高推移
参考資料 四半期別・セグメント別売上高推移 単位：百万円 ２０１９/３実績 ２０２０/３実績 ２０２１/３実績 １Ｑ ２Ｑ 上半期 ３Ｑ ４Ｑ 通期 １Ｑ ２Ｑ 上半期 ３Ｑ ４Ｑ 通期 １Ｑ ２Ｑ 上半期 売 上 高 7,713 7,872 15,585 8,023 7,662 31,270 6,967 6,541 13,508 6,373 6,228 26,109 5,093 3,012 8,105 ｸﾞﾛｰﾊﾞﾙｹﾞｰﾐﾝｸﾞ 4,341 4,612 8,953 4,325 4,815 18,094 3,798 3,894 7,693 3,187 3,525 14,405 3,104 9
Slide 22: 事業セグメントの概要
参考資料 事業セグメントの概要 グローバルゲーミング 主な納入先： ゲーミング向 紙幣識別機 スロットマシンメーカー､カジノホール プリンター 主な納入先： 海外・国内コマーシャル 遊技場向機器 パチンコホール メダル自動補給回収 システム 紙幣搬送器 完成品メーカーへの ユニットの販売 玉・メダル貸機 据置景品払出機 景品管理ＰＯＳ 日本金銭機械 (６４１８) 21
Slide 23: 事業セグメントの概要（市場シェア）
参考資料 事業セグメントの概要（市場シェア） グローバルゲーミング 紙幣識別機 （世界市場） ゲーミング向プリンター 競合企業 60% ・Transact (USA) ・Nanoptix (CAN) 競合企業 70% ・Ｃrane payment innovations (ＭＥＩ , Ｃash Ｃode , Money Control :(USA) ) ・Innovative Technology (UK) 国内コマーシャル 遊技場向機器 20% ＞50% 競合企業 ・㈱オーイズミ (６４２８) メダル自動補給回収システム ・㈱ジェッター (非上場) 外貨両替所（窓口） 各製品のシェアは、弊社
Slide 24: 世界のゲーミング市場における高いブランド力
参考資料 世界のゲーミング市場における高いブランド力 ＪＣＭグループは、米州、欧州をはじめとした世界のゲーミング市場において、ゲーミング関連機器等の 販売と各種サービスを提供しております。 現在、北米で２００を超えるゲーミングライセンスを取得して おり、世界のゲーミング市場における実績とノウハウを保有する数少ない日本企業であると考えております。 世界最大規模のゲーミングショー 欧州最大のゲーミングショー アジア最大のゲーミングショー （Ｇｌｏｂａｌ Ｇａｍｉｎｇ Ｅｘｐｏ： （Ｉｎｔｅｒｎａｔｉｏｎａｌ Ｃａｓｉｎｏ Ｅｘｈｉｂｉｔｉｏｎ： （Ｇｌｏｂａｌ Ｇａｍｉｎｇ Ｅｘｐｏ ＡＳＩＡ：
Slide 25: ESGへの取り組み
参考資料 ＥＳＧへの取り組み ● 環境（Environment） ・ 国内外環境法規制の順守 ・ グリーン調達、紛争鉱物不使用に対応した製品作りの実施 ● 社会（Social） ■ 社会貢献 ・米国子会社ＪＡＣが冠スポンサーとなり、2019年で ・大阪府内の障がい者就労施設の方々に対して、 21回目となるゴルフ大会を開催。 月に２度、大阪本社で昼食時に パン・ ラスクの この大会で得られた収益金はゲーミング依存症等 販売の機会を提供しており ます。 の調査機関へ全額寄付しており、累計で２億円を 超える金額となっております。 ● ガバナンス（Governance） ・ ゲーミングライセンスの継続