North Atlantic Energies · EURONEXT:NAE
North Atlantic Energies — Esso S.A.F. — FY2019 Earnings Presentation
34 slides from North Atlantic Energies's earnings presentation, Mar 18, 2020
Slide 1: Conférence de presse Résultats 2019 & Perspectives
2019 Esso S.A.F. ESSO S.A.F Conférence de presse Résultats 2019 & 2019 Résultats Perspectives 18 mars 2020
Slide 2: Information
Information Le groupe Esso S.A.F., qui opère sur le territoire Français, suit avec attention, en liaison avec les autorités, les développements liés à l’épidémie de COVID-19 et ses impacts éventuels sur la demande en produits pétroliers. Il a mis en œuvre les procédures prévues afin d’assurer la con
Slide 3: Faits marquants
Faits marquants Gravenchon : grand arrêt pour Progression maintenance des ventes planifiée carburants et combustibles ~ 50 M€ capitalisés en 2019 650 000 heures de travail 1 200 intervenants (moyenne) 0 accident personnel Esso +8,2 % sur le marché intérieur Esso S.A.F. Présentation à la presse - Rés
Slide 4: Chiffres clés 2019
Chiffres clés 2019 64$ 28€/T 15,9MT Prix moyen Marge moyenne de Pétrole brut traité du baril de Brent raffinage DGEC 0 Accident (136) de travail* pour le M€ 112 M€ groupe Esso Résultat opérationnel Investissements ajusté en perte Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019 * Base OSHA : Oc
Slide 5: Conjoncture et contexte
Conjoncture et contexte
Slide 6: Le pétrole brut
Conjoncture et contexte Max : 74 $ 22/04/19 Le pétrole brut Prix du Brent Min : 51 $ en moyenne $64,4 2/01/19 mensuelle Moyenne 99,2 annuelle 70,9 64,4 $ 52,5 54,2 43,4 $/bbl 74,4 60,0 €/bbl 57,5 € 74,4 39,2 48,0 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 05/03/20 Source : UFIP mars 2020 Esso S.A.F. Présent
Slide 7: Les grandes tendances mondiales
Conjoncture et contexte Les grandes tendances mondiales Perspectives énergétiques - 2x « Il existe peu de défis aussi importants que celui de satisfaire mondiales à la demande mondiale d’énergie en augmentation, tout en 80% l’horizon 2040 réduisant les impacts sur l’environnement, y compris les 60%
Slide 8: La demande énergétique dans l’Union Européenne
Conjoncture et contexte La demande énergétique dans l’Union Européenne Demande d’énergie primaire par secteur Demande d’énergie primaire par combustible Quadrillion BTUs Quadrillion BTUs Source : Energy Outlook ExxonMobil 2019 1 Quadrillion BTU : 1015 unités thermique britannique (British thermal un
Slide 9: L’industrie du raffinage sous pression
Conjoncture et contexte L’industrie du raffinage sous pression Marges brutes de Marges de raffinage 2018 et 2019 en €/t raffinage Moyenne mensuelle Indicateur DGEC 50 € 48 € 45 € 44 € 45 € 40 € 40 € 36 € 28 €/t 33 € 35 € 31 € 30 € 31 € 30 € 29 € 28 € 30 € 25 € 25 € 24 € 23 € 25 € 23 € 21 € 21 € 22 €
Slide 10: Un environnement de marché stimulant
Conjoncture et contexte ANVERS Un environnement LILLE de marché stimulant TOURNAI BELGIQUE GRAVENCHON ALLEMAGNE PARIS • Concurrence sévère pour le raffinage VILLENEUVE-LE-ROI MIRO BREST STRASBOURG • De nouveaux acteurs dans la logistique NANTES • Forte compétition dans les ventes SUISSE LYON • Régle
Slide 11: Un marché français en évolution
Conjoncture et contexte Un marché français en évolution Consommation - 2,4 % française par produit 40 Gazole (en millions tonnes) 35 33 30 72,7 MT 25 Marché produits pétroliers + 7,3 % 20 - 1,6 % Essences 15 10 9 58,6 MT 5 7 6 Carburants et 0 combustibles - 0,4 % 1979 1981 1983 1985 1987 1989 1991 1
Slide 12: Perspectives
Conjoncture et contexte Perspectives Loi énergie climat Baisse de la consommation programmée Neutralité carbone à l'horizon 2050 Marché intérieur français : ~50 MT en 20301 Réduction des émissions Incertitudes • Impact économique et industriel Réduction des émissions de gaz à effet • Coûts de la tra
Slide 13: Se positionner pour un avenir bas carbone
Conjoncture et contexte Se positionner pour un avenir bas carbone Atténuer les émissions de nos Contribuer à réduire les émissions de nos clients opérations • Produits premium : Mobil 1 & Mobil Delvac et Esso Synergy • Fiabilité des opérations • Nouveaux produits : Marine EMF.5 - E85 • Investissemen
Slide 14: S’appuyer sur la recherche technologique du groupe ExxonMobil
Conjoncture et contexte S’appuyer sur la recherche technologique du groupe ExxonMobil • Biocarburants de dernière génération : à partir d’algues et de résidus végétaux pour une utilisation dans le transport commercial • Captage et stockage de CO₂ provenant de sources industrielles • avec FuelCell En
Slide 15: Résultats financiers
Résultats financiers
Slide 16: Résultats 2019
Résultats financiers Résultats 2019 • Résultat net de 23 M€ • Effets stocks positifs de 147 M€ • Résultat opérationnel ajusté en perte de 136 M€ • Arrêt planifié à Gravenchon au premier semestre • Marges de raffinage sous pression • Résultat opérationnel équilibré au second semestre malgré des condi
Slide 17: Résultats consolidés du groupe Esso S.A.F.
Résultats financiers Résultats consolidés du groupe Esso S.A.F. (en millions d’euros) 2018 2019 Résultat opérationnel -169 1 dont : effets stocks -40 147 Produits et charges financiers 12 17 Impôts courants et différés 30 5 Résultat net -127 23 Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019
Slide 18: Résultats consolidés du groupe Esso S.A.F.
Résultats financiers Résultats consolidés du groupe Esso S.A.F. (en millions d’euros) 2018 2019 Résultat opérationnel -136 -169 1 Élimination des effets stocks 40 -147 Élimination des éléments d’ajustement 17 10 Résultat opérationnel ajusté -112 -136 Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats
Slide 19: Bilan consolidé
31/12/19 31/12/18 Résultats financiers Bilan consolidé 1393 1312 Actifs non courants Stocks Actif 1305 1262 Créances financières et disponibilites 484 225 Autres actifs courants • Capitaux propres 927 M€ 801 740 3 922 3 600 • Position financière nette 432 M€ 31/12/19 31/12/18 • Engagements de retrai
Slide 20: Performance opérationnelle et RSE
Performance opérationnelle et RSE
Slide 21: Performance opérationnelle et RSE
Performance opérationnelle Performance opérationnelle et RSE • Sécurité • Opérations de raffinage • Performance environnementale • Carburants et combustibles • Lubrifiants • Responsabilité Sociétale Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019
Slide 22: Résultats sécurité : personnel Esso
Performance opérationnelle Sécurité Résultats sécurité : personnel Esso 0 Taux de fréquence des accidents par 200 000 heures travaillées pour le personnel Esso 0,57 8 Accidents du travail personnel Esso 7 Taux de fréquence accidents de travail 6 Taux de fréquence accidents de 5 travail avec arrêt 8
Slide 23: Résultats sécurité : personnel Esso et entreprises extérieures
Performance opérationnelle Sécurité Résultats sécurité : personnel Esso 0,135 et entreprises extérieures Taux de fréquence des accidents par 200 000 heures travaillées pour le personnel Esso et entreprises extérieures 0,57 12 Accidents du travail Esso et Entreprises Intervenantes Taux de fréquence a
Slide 24: Taux d’utilisation
Performance opérationnelle Opérations de raffinage Taux d’utilisation Raffinerie de Gravenchon (en %) Raffinerie de Fos-sur-Mer (en %) 90 90 80 80 70 70 60 60 50 50 81,5 83,6 83 85 85,3 84,2 40 76,1 79,5 72,5 72,9 72,2 40 73 30 30 20 20 10 10 0 0 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2014 2015 2016 2017 201
Slide 25: Opérations de raffinage 2019
Performance opérationnelle Opérations de raffinage Opérations de raffinage 2019 Gravenchon Fos-sur-Mer • 10,1 MT de brut traité • 5,8 MT de brut traité • Grand arrêt programmé au 1er semestre • Carburants marine bas soufre EMF.5 • Bonne performance opérationnelle au • Production record de gazole 2nd
Slide 26: Grand arrêt 2019 de Gravenchon (unités Est)
Performance opérationnelle Opérations de raffinage Grand arrêt 2019 de Gravenchon (unités Est) • Début de l’arrêt le 25 février 2019 • 650 000 heures de travaux • 1 200 intervenants sur site en moyenne / jour • Sécurité : 2 accidents d’entreprises extérieures, sans gravité • Redémarrage progressif à
Slide 27: Réduction des émissions de nos opérations
Performance opérationnelle Performance environnementale Réduction des émissions de nos opérations Émissions CO2 Esso Raffinage Émissions COV Esso Raffinage Émissions SO2 Esso Raffinage 0,216 3 500 1,510 0,185 25 000 3 000 0,156 3 000 0,151 2 500 20 000 2 500 2 000 2 000 15 000 3 347 1 500 2 863 2 75
Slide 28: Carburants et Combustibles
Performance opérationnelle Carburants & Combustibles Carburants et Combustibles • Logistique au service des clients dans un contexte opérationnel souvent perturbé • Hausse importante des ventes aux revendeurs, à la grande distribution et aux clients bitumes • Baisse des ventes au réseau de stations-
Slide 29: EMF.5
Performance opérationnelle Carburants & Combustibles EMF.5 Conçu pour aller au-delà de la conformité réglementaire Pour une transition sûre et efficace Compatibilité & performance Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019
Slide 30: Huiles de base, spécialités et lubrifiants
Performance opérationnelle Lubrifiants Huiles de base, spécialités et lubrifiants • Production d'huiles de base et spécialités* en hausse à 530 KT • Ventes de spécialités stables sur le marché intérieur • Usine de lubrifiants finis de Gravenchon : • Baisse de 13 % de la production : approvisionnemen
Slide 31: Responsabilité Sociétale
Performance opérationnelle RSE Responsabilité Sociétale Impact environnemental atténué Efficacité énergétique confirmée Qualité de l’environnement de travail Baisse de nos émissions Certification Iso 50001 des deux raffineries 0 accident de travail pour le groupe Esso* Accord Qualité de Vie
Slide 32: Investissements en M€
Résultats financiers Investissements en M€ Prév. 2019 2018 2020 Raffinage / Distribution 140 14 39 41 • Gravenchon 120 19 8 4 • Fos sur Mer 8 16 9 • Autres 100 TOTAL 41 63 54 80 124 60 Capitalisation des coûts d’arrêts 112 9 49 70 91 100 planifiés 40 63 56 50 GRAND TOTAL GROUPE 20 50 112 124 CONSOLI
Slide 33: Nos priorités
Nos priorités Opérer à un niveau Renforcer la d’excellence compétitivité de notre outil industriel Poursuivre le Se positionner pour Transformer notre développement de un avenir bas culture d’entreprise nos ventes carbone Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019
Slide 34: Siège social immeuble Spring Nanterre
Esso S.A.F. Présentation à la presse - Résultats 2019 Siège social immeuble Spring Nanterre