Banco Santander, S.a. · BME:SAN
Banco Santander — Investor Presentation (2024)
59 slides from Banco Santander's investor presentation, Sep 15, 2024
Slide 1: Presentación Institucional 1T'24
Análisis Estratégico y Financiero. División Financiera. Presentación Institucional 1T’24
Slide 2: Índice
ÍNDICE Nuestro Estructura Resultados y Principales Links a los modelo del Grupo y actividad conclusiones materiales de negocio y negocios 1T’24 públicos estrategia
Slide 3: Nuestro modelo de negocio y estrategia
01 Nuestro modelo de negocio y estrategia
Slide 4: Santander, un grupo financiero líder
Santander, un Datos destacados 1T’24 grupo financiero líder Activos totales (miles de millones de euros) Créditos brutos (€ MM; sin ATAs) 1.800 1.020 Depósitos + fondos de inversión (€ MM; sin CTAs) 1.184 Oficinas 8.405 Margen neto (pre-provision profit) 1T'24 (€ mn) 8.833 Beneficio atribuido 1T'24
Slide 5: The Santander Way
The Santander Way Nuestra cultura: quiénes somos y qué nos guía 5
Slide 6: Modelo de negocio de Santander
Modelo de negocio de Santander Nuestro modelo de Negocios negocio con ventajas Banco digital Escala local Geográfica competitivas únicas con sucursales y global es la base para Balance generar valor para nuestros accionistas Segundo año de nuestra fase de creación de valor 6
Slide 7: Orientación al cliente
01 Orientación al cliente Clientes totales Clientes digitales Hemos aumentado el 166 millones 55,3 millones (+5 mn) (+7%) número de clientes en los últimos años, con un crecimiento Clientes activos equilibrado por negocios y regiones 100 millones +11% Transacciones por cliente activo 58% Productos/s
Slide 8: Orientación al cliente: banco digital con sucursales
01 Banca Banca Orientación al tradicional digital cliente Oficinas, Internet, móviles, cajeros, tablets, agentes teléfonos y comerciales, … relojes Llevar a todos nuestros inteligentes,… clientes a un modelo operativo común, convergiendo al mismo tiempo a una tecnología Oficinas: >8.000 común para c
Slide 9: Escala: cinco negocios globales
02 Escala Retail Retail & Commercial Banking Consumer Digital Consumer Bank ONE Santander: CIB Corporate & Investment Banking ONE Santander Cinco negocios globales Wealth Wealth Management & Insurance en nuestras regiones Payments Payments DCB Europa Europe Norteamérica Sudamérica 9
Slide 10: Escala local y global
02 Escala local Cuotas de mercado Escala Norteamérica 9% Créditos Europa 4% 7% Créditos auto Depósitos DCB 2% Depósitos 16% Europe Créditos 12% 13% Créditos Nuestra combinación 13% Créditos Sudamérica Depósitos 17% Créditos 11% Depósitos 1er Banco 12% única de escala local y Depósitos Europeo de 20%
Slide 11: Diversificación
03 Préstamos a clientes Depósitos de clientes Diversificación Por producto/negocio Otros Por producto/negocio Otros 4% 6% CIB 14% CIB Retail: 15% Retail: 32% 33% hipotecas depósitos de particulares Consumer 12% Consumer 21% 6% 8% 9% Retail: 16% Retail: Diversificación por 14% 10% otros particulares
Slide 12: Diversificación: balance sólido y diversificado
03 Balance simple, transparente y fácil de analizar Diversificación Perfil de riesgo medio-bajo Sólidas ratios de solvencia Ratios de liquidez fuertes Foco en la eficiencia de capital muy superiores a las requeridas y en la rotación de activos Balance sólido y diversificado con Estructura de depósit
Slide 13: En resumen
Perfil de riesgo/rentabilidad fiable Menor volatilidad de resultados En resumen Diferencial Margen neto / créditos y coste del riesgo Volatilidad del BPA2 Nuestros resultados 2,70% demuestran que nuestro 1,90%1,89% 1,80% 1,80% 1,70% 1,85% SAN 12% modelo de negocio 1,60% 1,61% 1,65%1,65% NL 39% 1,25%
Slide 14: Nuestros tres principios
Nuestros tres principios Generando valor a lo largo del ciclo con un crecimiento Think Value medio anual a doble dígito Una nueva fase de rentabilidad y crecimiento apoyada Crear un banco digital con sucursales con productos y en tres principios Think Customer servicios personalizados para aumentar
Slide 15: Compromisos ESG
Compromisos ESG Financiación verde Inversión Socialmente Inclusión financiera desembolsada y Responsable (#Personas) facilitada (activos bajos gestión) Seguimos avanzando en nuestra 1T’24 €118,5MM €72,8MM 2,3mn agenda ESG Objetivos 2025 €120MM €100MM 5mn Más información disponible en: www.santander.
Slide 16: Estructura del Grupo y negocios
02 Estructura del Grupo y negocios
Slide 17: Estructura organizativa del Grupo
Segmentos principales (Negocios Globales) Retail Consumer CIB Wealth Payments Estructura organizativa del Grupo a partir de enero de 2024 Segmentos secundarios (geográficos) Europa DCB Europe Norteamérica Sudamérica Funciones del Grupo y Actividades del Centro Corporativo Secretaría Talento y Plataf
Slide 18: Negocios Globales
> Santander Negocios Globales 18
Slide 19: Retail & Commercial Banking
Retail & Commercial Banking ‘Un nuevo negocio global que integra nuestras actividades de banca minorista y comercial, con el objetivo de prestar un mejor servicio a nuestros clientes, mejorar la eficiencia e impulsar la creación de valor’ Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas Préstamos a c
Slide 20: Digital Consumer Bank
Digital Consumer Bank ‘Líder mundial en financiación de automóviles y actividades digitales para consumidores’ Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas Préstamos y anticipos a la clientela (€ MM) 208 ▪ Expandir nuestro liderazgo en financiación al consumo en los países donde estamos presentes
Slide 21: Corporate & Investment Banking
Corporate & Investment Banking 'Santander CIB acompaña a los clientes corporativos e institucionales, ofreciendo soluciones personalizadas y productos mayoristas de alto valor añadido adaptados a su complejidad y sofisticación' Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas Préstamos y anticipos a
Slide 22: Wealth Management & Insurance
Wealth Management & Insurance 'Nuestra ambición es ser el mejor Wealth and Insurance Manager de Europa y América' Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas Total de activos bajo gestión1 (€ MM) 482 ▪ Continuar construyendo nuestra plataforma global aprovechando la Primas brutas emitidas (€ MM)
Slide 23: Payments
Payments 'Empresa de tecnología de pagos única que ofrece soluciones innovadoras' Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas ▪ Somos una empresa de tecnología de pagos distintiva, respaldada por Santander Margen EBITDA 17,0% ▪ Ayudamos a nuestros clientes a prosperar y acelerar su crecimiento m
Slide 24: Cards Payments
Cards Payments 'Ofrecer experiencias de pago excepcionales, fomentando la vinculación de los clientes y aprovechando los datos transaccionales para mejorar la rentabilidad' Datos destacados 1T’24 Prioridades estratégicas # tarjetas (mn) 102 ▪ Expandir nuestro negocio, de forma rentable y sostenible,
Slide 25: Segmentos geográficos
> Santander Segmentos geograficos 25
Slide 26: Europa
Europa 'Seguimos avanzando en la transformación de nuestro negocio con el objetivo de obtener un mayor crecimiento y un modelo operativo más eficiente' Datos destacados de 1T’24 Prioridades estratégicas Oficinas 3.069 ▪ Crecer, mediante la adquisición de nuevos clientes, el foco en la vinculación y
Slide 27: Digital Consumer Bank Europe
Digital Consumer Bank Europe ‘Líder digital europeo en financiación al consumo: sólido modelo de negocio, diversificación geográfica y cuotas de mercado líderes en financiación de auto y movilidad, así como en financiación al consumo' Datos destacados de 1T’24 Prioridades estratégicas Oficinas 340 ▪
Slide 28: Norteamérica
Norteamérica ‘Ofrecemos una fama completa de servicios financieros, con especial atención a la banca minorista, privada, de empresas y de inversión’ Datos destacados de 1T’24 Prioridades estratégicas Oficinas 1.783 ▪ Seguimos enfocados en los segmentos que han demostrado ventajas competitivas y en p
Slide 29: Sudamérica
Sudamérica ‘Avanzando para convertirnos en el principal banco de nuestros clientes y el más rentable en cada país en el que operamos en la región mientras promovemos las sinergias a través de nuestros negocios globales y regionales’ Datos destacados de 1T’24 Prioridades estratégicas Oficinas 3.213 ▪
Slide 30: Funciones del Grupo y actividades del Centro Corporativo
Funciones del Grupo y actividades del Centro Corporativo • Estrategia global de T&O • Estrategia de RR.HH. • Gestión de riesgos y cumplimiento • Gobierno corporativo y control interno • Nuestra marca 30
Slide 31: Tecnología y Operaciones (TyO)
Tecnología y Operaciones (TyO) ‘La misión de T&O es ayudar a los Negocios Globales de Santander en su transformación digital, habilitando una Plataforma Global de última generación, con capacidades innovadoras y cero back office’ Las capacidades globales de T&O son claves para nuestra transformación
Slide 32: Estrategia de RR.HH.
Estrategia de RR.HH.: nuestro objetivo es ser un empleador de referencia 'Foco en el compromiso de los empleados, apalancándonos en nuestra cultura SPJ para retener y atraer al mejor talento' Nuestro modelo corporativo de La Cultura SPJ se basa en nuestros 5 comportamientos corporativos gestión del
Slide 33: Gestión de riesgos, cumplimiento y conducta
Gestión de riesgos, cumplimiento y conducta 'Nuestra gestión de riesgos, cumplimiento y conducta es una palanca esencial para ayudar a las personas y las empresas a prosperar' Un modelo de gestión de riesgos, cumplimiento y conducta basado en: Herramientas de gestión avanzadas que nos ayudan a lleva
Slide 34: Gobierno corporativo y control interno
Gobierno corporativo y control interno 'Como banco responsable, tenemos un gobierno transparente y robusto que es fundamental para garantizar un modelo de negocio sostenible a largo plazo ' Composición del consejo de administración, mar-24 Comisiones del Consejo Ejecutiva Base de accionistas diversi
Slide 35: Gobierno corporativo y control interno: modelo grupo-filiales
Gobierno corporativo y control interno 'Las mejores prácticas de un gobierno corporativo sólido se canalizan a todas las filiales' Modelo de gobierno grupo-filiales Grupo Filial B El modelo de gobierno grupo-filiales mejora el control y la supervisión a través de: Consejo de Filial A administración
Slide 36: Marca Santander
Marca Santander 'Nuestra marca sintetiza la esencia de la cultura e identidad del Grupo' Santander es una de las marcas mejor valoradas del mundo 3 a mejor marca global de banco retail por Best Global Brands Ranking de Interbrand, 2023 Como uno de nuestros activos estratégicos más importantes, la ma
Slide 37: Resultados y actividad 1T'24
03 Resultados y actividad 1T’24
Slide 38: Buenos resultados en el primer trimestre
Buenos resultados en el primer trimestre con todos nuestros negocios contribuyendo a nuestros objetivos de 2024 1T’24 1T’24 Continúa la buena tendencia en el crecimiento de beneficio atribuido ingresos ingresos, con un incremento interanual de 5 millones de clientes y buenos niveles de actividad €2,
Slide 39: Fuerte aumento interanual del beneficio
Fuerte aumento interanual del beneficio, con un crecimiento a doble dígito del margen neto, apoyado en los ingresos de clientes y la mejora de la eficiencia Cuenta de resultados Corrientes Constantes Millones de euros 1T'24 1T'23 % % Margen de intereses 11.983 10.185 18 16 Comisiones 3.240 3.043 6 5
Slide 40: Fuerte comienzo de año, objetivos 2024
Fuerte comienzo de año, que nos sitúa en buen camino para alcanzar nuestros objetivos de 2024, o incluso superar alguno de ellos… 1T’24 Objetivos 2024 Crecimiento a Ingresos1 9% un dígito medio Eficiencia 42,6% <43% Coste del riesgo 1,20% c.1,2% CET1 FL 12,3% >12,0% después de la implantación de Bas
Slide 41: Consistente ejecución de ONE Transformation
… respaldado por la consistente ejecución de ONE Transformation… Negocios globales Capacidades tecnológicas 2022 ONE Transformation y de red globales y otros 1T’24 45,8% -174pb -88pb -63pb 42,6% • Simplificación de productos: un 2% • Multinacionales: crecimiento de • Enfoque global de la tecnología:
Slide 42: Valor añadido de nuestros cinco negocios globales
… y el valor añadido de nuestros cinco negocios globales, que están acelerando la consecución de nuestros objetivos del Investor Day Ingresos Contribución a los Objetivo RoTE2 Eficiencia RoTE2 1T’24 (€MM) ingresos del Grupo1 2025 8,0 41,1% 17,6% Retail +13% 52% -3,9pp +2,9pp c.17% 3,2 41,2% 11,9% Co
Slide 43: Retail: fuerte crecimiento del beneficio
Retail: fuerte crecimiento del beneficio interanual con una eficiencia sólida, impulsada por los ingresos y el control de costes Ejecución de la estrategia Métricas financieras 1T’24 Impulsando el crecimiento y la eficiencia, gracias a nuestro Créditos Depósitos Coste del nuevo modelo y tecnología p
Slide 44: Consumer: sólido margen neto
Consumer: sólido margen neto con gran captación de depósitos Ejecución de la estrategia Métricas financieras 1T’24 Transformación hacia un modelo operativo y negocio global, Créditos Depósitos Coste del el mejor de su categoría riesgo €208MM €119MM 2,12% Experiencia Proporcionando soluciones globale
Slide 45: CIB: ingresos en máximos históricos
CIB: ingresos en máximos históricos. El beneficio disminuye desde un 1T’23 récord, por las inversiones Ejecución de la estrategia Métricas financieras 1T’24 Aprovechando nuestras fortalezas para dar mejor servicio a Créditos Depósitos Coste del las empresas e instituciones riesgo €139MM €143MM 0,14%
Slide 46: Wealth: crecimiento a doble dígito
Wealth: crecimiento a doble dígito en los negocios, con una actividad comercial récord Ejecución de la estrategia Métricas financieras 1T’24 Acelerando la conectividad de los clientes con nuestras Captaciones Ventas netas Primas brutas plataformas globales de producto netas (PB) (SAM) emitidas €5,5M
Slide 47: Payments: crecimiento del beneficio
Payments: sólida calidad crediticia que se traduce en un crecimiento del beneficio a doble dígito Ejecución de la estrategia Métricas financieras 1T’24 Capturar la oportunidad de crecimiento ganando escala TPV Clientes activos Facturación mediante plataformas globales Getnet Ebury Cards Nuevos acuer
Slide 48: Rentabilidad y creación de valor: TNAV por acción + dividendo
Excelente rentabilidad y creación de valor, con un crecimiento del TNAV por acción + dividendo en efectivo por acción del 14% interanual TNAV por acción + dividendo RoTE BPA en efectivo por acción % Anualizando el impacto del € céntimos € por acción Dividendo en efectivo por gravamen temporal acción
Slide 49: Principales conclusiones
04 Principales conclusiones
Slide 50: Avanzando en nuestros objetivos del Investor Day
Avanzando en nuestros objetivos del Investor Day en nuestra nueva fase de creación de valor para los accionistas 1T'24 vs. objetivos ID 2025 Fortaleza Disciplinada asignación de capital FL CET1 APR con RoRWA > CoE 12,3% TNAV por acción + dividendo por acción 83% >12% c.85% +14% Crecimiento medio a d
Slide 51: 2024 ha comenzado con excelentes dinámicas
2024 ha comenzado con unas excelentes dinámicas comerciales y de negocio Excelente evolución de los ingresos de clientes apoyado en todos los negocios globales €15,4MM 42,6% €2,9MM Mejora estructural de la eficiencia y crecimiento rentable impulsados por la ejecución de la estrategia Ingresos Eficie
Slide 52: Links a los materiales públicos
05 Links a los materiales públicos
Slide 53: Información financiera de Grupo Santander
Información financiera de Grupo Santander Para más información del Grupo, pulsa en las imágenes o iconos a continuación Resultados financieros 1T’24 Otra información Informe financiero Presentación resultados Series Informe accionistas Resumen anual digital 2023 Presentaciones de negocios Sala de Pr
Slide 54: Glosario
Glosario «> Santander
Slide 55: Glosario - Acrónimos
Glosario - Acrónimos ▪ A2A: Account-to-account Payments / ▪ GDF: Global Debt Finance ▪ T1/T2: Tier 1 / Tier 2 pagos cuenta a cuenta ▪ JGA: Junta General de Accionistas ▪ TNAV: Tangible net asset value / fondos propios ▪ APR: Activos ponderados por riesgo tangibles ▪ MI: Margen de intereses ▪ AT1: Ad
Slide 56: Glosario - Definiciones
Glosario - Definiciones RENTABILIDAD Y EFICIENCIA • RoTE: Retorno sobre capital tangible: beneficio atribuido al Grupo / Promedio de: patrimonio neto (sin minoritarios) - activos intangibles (que incluyen fondo de comercio) • RoRWA: Retorno sobre activos ponderados por riesgo: resultado consolidado
Slide 57: Información importante
Información importante Indicadores financieros no-NIIF y medidas alternativas de rendimiento Información no financiera Además de la información financiera preparada conforme a las Normas Internacionales de Información Este documento contiene, además de información financiera, información no financiera
Slide 58: Información importante
Información importante Si bien estas manifestaciones sobre previsiones y estimaciones representan nuestro juicio y previsiones futuras respecto a El rendimiento pasado no es indicativo de los resultados futuros nuestra actividad, la evolución y resultados reales pueden diferir notablemente de los pr
Slide 59: Gracias
Gracias. Nuestra misión es contribuir al progreso de las personas y de las empresas. Nuestra cultura se basa en la creencia de que todo lo que hacemos debe ser: