President Chain Store Corporation · TWSE:2912

President Chain Store — Q1 2023 Earnings Presentation

22 slides from President Chain Store's earnings presentation, 2023

  1. Slide 1: Ait —

    Ait — 8 2912 TT

  2. Slide 2: 2023年第1季營運重點與績效報告

    2023年第1季 營運重點與績效報告 2

  3. Slide 3: 近年營收及獲利表現

    近年營收及獲利表現 Unit: NTD billion 2018 2019 2020 2021 2022 YOY Revenue 154.1 158.0 168.1 168.0 182.9 8.8% (Company Only) Revenue 244.9 256.1 258.5 262.7 290.4 10.5% (Consolidated) Profit attributable to 10.2 10.5 10.2 8.9 9.3 4.7% owners of the parent EPS (NT$) 9.82 10.14 9.85 8.52 8.93 4.8% • 2022年營收及淨利成

  4. Slide 4: 2023年第1季財務摘要

    2023年第1季財務摘要 Unit: NTD billion 1Q23 1Q22 YOY Revenue 47.1 42.8 10.2% (Company Only) Revenue 75.5 67.7 11.5% (Consolidated) Net Profit 3.3 2.6 27.2% (Consolidated) Net Profit attributable to the 2.8 2.2 30.0% parent company EPS (NT$) 2.71 2.09 30.0% • 1Q23營收及獲利持續提升，主要營收貢獻來自於台灣7-11、菲律賓7-11 、星巴克、康是美等，持

  5. Slide 5: 營運及獲利表現(合併)

    營運及獲利表現(合併) • 1Q23營業利益提升11%，其中，主要事業PSD-Sales恢復疫情前水位，且台灣7-11、菲律賓7-11、康是美等轉投 資事業獲利提升。 • 1Q23稅後淨利提升27%，包含去年同期認列台灣家福一次性火災損失，若還原仍有20%的成長。 (store) Store No. ($NT bn) Sales 300 12,000 9,000 200 6,000 100 3,000 - 0 2018 2019 2020 2021 2022 1Q'22 1Q'23 2018 2019 2020 2021 2022 1Q'22 1Q'23 sales 244.9 256.1 2

  6. Slide 6: 營運及獲利表現(個體)

    營運及獲利表現(個體) • 台灣7-11鮮食、咖啡等差異化商品帶動，使PSD-Sales提升並恢復疫情前水位，再加上持續展店，使營收成長。 • 台灣7-11營業利益成長，再加上轉投資事業回穩，帶動整體獲利提升。 Store No. & PSD-Sales Sales ($NT bn) (store) 200 7,200 100,000 6,700 PSD 80,000 150 6,200 60,000 100 5,700 40,000 50 5,200 20,000 0 4,700 - 2018 2019 2020 2021 2022 1Q'22 1Q'23 2018 2019 2020 20

  7. Slide 7: 部門別資訊

    部門別資訊 9% sales 1% pre-tax profits 9% 15% 50% 29% 62% 27% Taiwan 7-11 Retail Logistics Others,Adjustment and Taiwan 7-11 Retail Logistics Others,Adjustment and elimination elimination Retail: 菲律賓7-11,康是美(統一生活),宅急便(統一速達),博客來及統一精工等 Logistics: 捷盟行銷, 統昶行銷及大智通文化行銷等 Others: 中國事業群, 餐飲事業群(如星巴克)及支援事業群 7

  8. Slide 8: 疫情期間維持穩健的現金流量

    疫情期間維持穩健的現金流量 Net Cash Cash Conversion Day (Consolidated) (Consolidated) Unit: NTD billion 0.0 35.0 32.4 28.5 29.2 30.0 26.4 26.6 -5.0 25.0 -10.0 20.0 15.0 -15.0 10.0 -20.0 -18.3 5.0 -20.7 -20.0 -20.3 - -25.0 -22.4 2018 2019 2020 2021 2022 2018 2019 2020 2021 2022 註：公司因屬零售現銷作業，故不適用平均收現天數 8

  9. Slide 9: 維持穩定的現金股利

    維持穩定的現金股利 9.5 110% 105% 100% 9.0 95% 90% 85% Unit: $NT 8.5 80% 2018 2019 2020 2021 2022 cash dividends 7 7.2 8.8 9.0 9.0 9.0 9.0 Payout Ratio 89.64% 88.76% 91.39% 105.63% 100.78% 註：2022年現金股利配發金額，已通過股東會決議 9

  10. Slide 10: AR AR Fee

    AR AR Fee

  11. Slide 11: 創新精業整合 聚焦經營永續發展

    創新精業整合 聚焦經營永續發展 超越顧客期待的生活服務平台 Basic + Integration 成長動能 永續經營 • 門店店質整頓 • 持續展店、多元複合店 • 支持經營夥伴，共創雙贏  單店表現↑  大店格、複合元素 • 智能科技運用，超前部屬 • 集團物流整合 線  CVS+藥妝店聯合展店 • ESG行動，持續轉型  配送效率↑ 下 • 商品組合及服務優化  鮮食、咖啡、E-Service  趨勢類別(全球採購、寵物等) • 數位化推廣 線  客製化行銷推播、數據行銷服務 上  點數擴大運用(海外合作) 11

  12. Slide 12: 強化商圈布局 提升加盟經營效益

    強化商圈布局 提升加盟經營效益 台灣7-ELEVEN 台灣7-ELEVEN 聯合展店 店數&市佔率 PSD-Sales (store) 6,379 6,631 鞏固領導地位 51% 6,024 6,000 5,369 5,655 4,852 50.8% 50.6% 50.4% 擺脫疫情 3,000 49.6% 50% 49.3% 超越疫前水位 0 49.0% 49% \\ 2012 2018 2019 2020 2021 2022 2023 Store Count Market Shares 2019 2020 2021 2022 2023 台灣7-ELEVEN 台灣7-ELEVEN 加盟體制

  13. Slide 13: 建構多元店型 滿足各式場景需求

    建構多元店型 滿足各式場景需求 7-ELEVEN X Food Service 7-ELEVEN X 各式複合元素 Mister Donut(甜甜圈)、COLD STONE(冰淇淋)、21 Century(烤雞)、 K.Seren(美妝)、付費商務包廂、OPEN!MART(生鮮蔬果)、博客來(書 Semeur聖娜(烘焙)、果汁BAR、天素地蔬(素食)等 籍)等 7-ELEVEN X 科技店 7-ELEVEN X 康是美 運用數位科技，串接自助及延伸店外服務，打造智能生活體驗 以「零售+體驗」為核心定位，提供消費者全新購物體驗 (第六間無人店) (智FUN機) 13

  14. Slide 14: 佈建物流藍圖 提升產能配送效率

    佈建物流藍圖 提升產能配送效率 專業分工、聚焦經營 北中南擴增DC 配送效率 UP↑ Capacity UP↑ • 基隆、桃園航空城園區、台 中港園區、新市物流園區 • 近5年內陸續啟用 大智通 捷盟 統昶 速達 ….. 自動化設備 綠色物流 科技運用 UP↑ 永續經營 UP↑ 14

  15. Slide 15: 抓住顧客喜好 建構生活美食平台

    抓住顧客喜好 建構生活美食平台 2023 掌握新趨勢 Sales Revenue($bn) Fresh Food Sales Revenue Sales Portion 體質再強化 ($bn) 30% • 健康、健身飲食趨勢 40 & portion 3 yrs • 供應鏈產能、物流配送UP↑ 8 yrs 9 yrs $40bn 20% Simple fit 自動化、AI支援 $30bn 生鮮&水果 20 $20bn 10% 煮飯設備、炒飯技術提升 $10bn • 配菜湯品 新鮮、快速、美味 0 \\ \\ 0% 餐前餐後加菜商機 2003 2012 2020 2021 2022

  16. Slide 16: 掌握品味趨勢 打造CITY CAFE心佔率

    掌握品味趨勢 打造CITY CAFE心佔率 品牌價值塑造 創新結構拓展 多元渠道推進 • 咖啡豆、咖啡機持續升級 • 新風味：吸引年輕客群 • 數位平台：行動隨時取/訂閱制 • 建構第二成長曲線CITY PRIMA • 製冰機：提升利潤&落實減塑 • 咖啡智FUN機：穩健商圈布點 • 咖啡達人推廣品牌價值 • 單萃機：開拓茶飲市場 • 外送平台：擴大銷售範圍 2020 vs 2022 精品豆 Sales 3.8x (CQI*品質評鑑) 單品豆 配方豆 *CQI: Coffee Quality Institution 2022 2023 註：CITY PRIMA影片：https://www.7-

  17. Slide 17: 擴增創新服務 成為電商顧客橋梁

    擴增創新服務 成為電商顧客橋梁 電商包裹平台 各類服務拓展 整體佣金營收占比(%) 8% • 自營平台 逐年提升↑  寄取件數排名No.2 • 提供國際服務 7%  件數成長率>50% (賣貨便)  移工結匯平台(代收業務) 6%  建置整合平台 • 服務擴增 • 冷鏈店取(B2C、C2C)  繳費擴增(管理費、長照費等) 4% 4~5% 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022  培植第二成長曲線  數位代收服務 • 物流整合  ibon超過1,600項服務功能，  提升配送效率 未來導入照相技術，拓展服務 EC到店取貨佣金收入 ($bn) 20

  18. Slide 18: 結合智能科技 創造數位購物環境

    結合智能科技 創造數位購物環境 Year 2018 2022 會員數(人) 320萬 1,500萬以上 非現金支付% 20% 30~35% 電子票證(含icash卡)、掃碼付、信用卡、 非現金支付 電子票證(含icash卡)、掃碼付、部分信用 OPEN Wallet、icash pay、境外支付(支 工具 卡等 付宝、微信)等 OP點數運用/ 集團內外共超過30個通路，可轉贈、折抵 單一7-11通路 / 5~5.5億點 累兌點規模 代收等 / 25~30億點 OPEN POINT 行動隨時取(咖啡等預售)、i預購(EC界中的 基本功能 APP功能 CVS)、i划算(團購)、i地圖等 智FUN機

  19. Slide 19: 創造點數價值 打造OP會員生態圈

    創造點數價值 打造OP會員生態圈 會員人數 活躍會員佔比 會員消費金額佔比 >15.6佰萬人 40-45% 50-55% 佔總人口66% 人數成長15% 金額成長20% OPEN POINT 會員生態圈 多元模式拓展生態圈 提升點數流動性 個人化精準行銷 NEXT 點數 跨境累點 數據應用 累點 點數折抵 會 2022 支 貼標管理 員 付 兌點 拓展通路 2021 交易規模(累+兌點) 彙整購買行為 Scale increased 7x 會員流量 點數驅動 2019 2020 2021 2022 2023(E) 數據運用 19

  20. Slide 20: 菲律賓7-ELEVEN 集團重要成長動能

    菲律賓7-ELEVEN 集團重要成長動能 體質穩固 加速展店 差異類別 強化經營 數位趨勢 積極發展 • 2022年店數3,393店，CVS市占率 • 強化鮮食(炸雞、包子等)、CITY • CLIQQ APP使用率提升、CLIQQ 穩居第一。 CAFÉ(拓展全門市)、grocery經營。 Grocery (EC平台)優化，顧客忠 • 2023年將恢復往年展店速度，滿足 • Recycle-ATM持續導入。 誠度↑。 後疫情時代不同商圈的消費需求。 • 2022年逐步擺脫疫情干擾，Q3開 • E-Wallet使用者持續增加。 始，PSD-Sales已超越疫情前水位。 • OPEN POINT點

  21. Slide 21: CSR ESG

    CSR ESG 2022~ 2017~2021 • 參與Carbon Disclosure Project評鑑(A-等級) ~2017 • 將委員會層級提升至董事會轄下、 • 著手規劃淨零碳排 納入獨董機制、更名為永續發展委 • 將ESG概念推廣至供應商及集團 員會 • 1989年開始發起門市零錢捐 子公司 • 參加Dow Jones Sustainability • 成立CSR委員會 Index評鑑，連續4年入選世界指 • 編制CSR報告書 數、排名食品零售產業世界TOP3 • 參加台灣公司治理評鑑(TOP 5%) • 成立4大小組，包含：減碳、減塑、 惜食、永續採購 • 成立品質檢驗實驗室

  22. Slide 22: The End

    The End 22

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