Zeon Corporation · TSE:4205

Zeon — Investor Presentation (October 2017)

26 slides from Zeon's investor presentation, Oct 31, 2017

  1. Slide 1: 新中期経営計画 PhaseⅢ

    新中期経営計画 PhaseⅢ 代表取締役社長 田中 公章 2017年10月31日

  2. Slide 2: 目次

    目次 １．2017年度2Q業績と経営環境 ２．事業トピックス 2 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  3. Slide 3: 連結業績推移

    連結業績推移 2017年度業績予想を上方修正 高機能材料が拡大 売上高（億円） セグメント別 連結業績推移 営業利益（億円） （当初） （当初） （修正） 3 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  4. Slide 4: 経営環境

    経営環境 ブタジエンは前年度末の高騰から下落 合成ゴム市況も追随 ゴム市況と原油・ブタジエン市況 ゴム・BD価格 原油価格 （US$/ｔ） （US$/Barrel） ブタジエン 原油 天然ゴム市況_シンガポール期近RSS#3（出典：合成ゴム月報） スポットBD_CFR東南アジア（出典：IHS） NBR市況_CFR東南アジア（出典：ICIS） 原油 Brent (ICE) （出典：IHS） 4 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  5. Slide 5: SZ-20 PhaseⅢ全社戦略

    SZ-20 PhaseⅢ全社戦略 SZ-20 PhaseⅢ 全社戦略 ①オールゼオンの強みを組み合わせる『深化』と、 壁を越えて外部と連携する『探索』によって、 成長 世界中にソリューションを提供し、社会に貢献する。 ②『重点開発領域』での新事業創出、新製品開発を加速 する。 重点開発領域 ： 地球環境、スマート化、健康と生活 ③多様な考え方を活かし、まずやってみて、 風土 前向きに行動することを尊重する組織風土を育成する。 5 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  6. Slide 6: PhaseⅢ事業セグメント別戦略

    PhaseⅢ事業セグメント別戦略 事業セグメント別戦略 エラストマー素材事業 ・成長市場へのグローバルな対応とコスト競争力強化によって、 強みを発揮できる事業を更に深化させる。 ・蓄積してきた市場からの信頼とお客様との関係を活かして、 新たな可能性を探索し、成長に繋げる。 高機能材料事業 ・重点的なリソース投入と外部との連携強化によって、 市場成長と技術発展のスピードに対応して事業を拡大する。 6 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  7. Slide 7: PhaseⅢ事業セグメント別戦略

    PhaseⅢ事業セグメント別戦略 事業セグメント別戦略 エラストマー素材事業 ・成長市場へのグローバルな対応とコスト競争力強化によって、 強みを発揮できる事業を更に深化させる。 ・蓄積してきた市場からの信頼とお客様との関係を活かして、 新たな可能性を探索し、成長に繋げる。 高機能材料事業 ・重点的なリソース投入と外部との連携強化によって、 市場成長と技術発展のスピードに対応して事業を拡大する。 7 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  8. Slide 8: SSBR シンガポールで油添設備完工

    SSBR シンガポールで油添設備完工 探索 二拠点生産で最適生産化を進め事業を拡大 シンガポールで当社が得意とする油展製品の生産を開始。 世界で広がるSSBR市場の中でも省燃費や安全・安心といった高性能タイヤに 求められる高い技術の製品で顧客ニーズに応えます。  生産戦略 ●徳山工場 :新製品開発拠点として差別化製品を生産 ●シンガポール工場 :2017年8月に油添設備稼働開始、量産品を徳山から 移管して生産開始 SSBR販売数量見通し 148 153 128 100 ＊2017年見込みを100とした場合の指数 操業安全祈願式の様子 8月21日 Zeon Chemicals Singapor

  9. Slide 9: ATSL（アジア技術サポートラボラトリー）

    ATSL（アジア技術サポートラボラトリー） ソリューション 新興市場の顧客に対して、配合・加工におけるソリューションを提案 シンガポールから地域市場の特性に合った技術サービスを提供する  内燃機関搭載車の成長（特殊ゴム需要拡大）が見込まれるASEAN・インド域をカバー  グローバルで5番目の技術サービス拠点として、新興市場でゼオンのプレゼンスを強化  2017年7月末に設備完成、8月末から運用開始 【地域別四輪車生産台数予測】 （百万台） ■ 内燃機関搭載車 ‘15年生産台数 40 内燃機関 ‘22年生産台数見込 ■ 内燃機関搭載車 30 欧州 米国 20 中国 日本 10 シンガポール

  10. Slide 10: 石油樹脂 水添設備が稼働

    石油樹脂 水添設備が稼働 深化 昨今高まっている臭気低減ニーズへ対応 臭気  水素を添加し、低臭気グレードを生産  衛生材料をはじめ、自動車用絶縁テープ や 低臭気・低VOCが求められる特殊粘 着テープへの用途展開を進める 800 VOC量 部分水添樹脂を3としたときの、衛材用接着剤に対する品質レベル 400 100 ＊2017年見込みを100とした場合の指数 2017 2018 2019 当社独自技術による水添化設備導入 水添石油樹脂の販売計画(~2019) （2017年9月稼働開始 水島工場） 10 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  11. Slide 11: SIS事業拡大

    SIS事業拡大 深化 非対称SISの更なる市場展開によって、事業規模拡大を目指す  非対称SISの特徴 スチレン－イソプレン－スチレンの両末端に位置するスチレンブロックを意図的に極端 な非対称構造で偏りをもたせ、同時に低スチレン比率で両末端のスチレンが対称な スチレンブロックを混在させることにより、高スチレン由来の高強度を維持しながら高い 伸縮性を両立。これにより従来品を使用したフィルムと比較して最大50％の薄膜化 が実現可能に。 648 408 248 100 ＊2017年見込みを100とした場合の指数 2017 2018 2019 2020 非対称SIS 販売計画 （2017 -2020

  12. Slide 12: パウダースラッシュコンパウンド メキシコ工場第1期が完工

    パウダースラッシュコンパウンド ソリューション メキシコ工場第1期が完工 グローバル生産体制で、拡大する市場に対応 ＰＳＣ生産体制 パウダースラッシュコンパウンド（PSC) ・PVCを原料とするスラッシュ成型用コンパウンド  日本 2,000t ・意匠性、成形加工性、低温特性に優れる  中国 2,400t  メキシコ 1期：1,200t（2017年6月稼働開始） PSC用途：内装材表皮 2期：1,200t（2020年以降稼働予定） ＰＳＣ販売計画(グローバル) ＊2017年の販売数量を 100とした場合の指数 181 145 125 100 2017年 2018年 2019年 2020年

  13. Slide 13: PhaseⅢ事業セグメント別戦略

    PhaseⅢ事業セグメント別戦略 事業セグメント別戦略 エラストマー素材事業 ・成長市場へのグローバルな対応とコスト競争力強化によって、 強みを発揮できる事業を更に深化させる。 ・蓄積してきた市場からの信頼とお客様との関係を活かして、 新たな可能性を探索し、成長に繋げる。 高機能材料事業 ・重点的なリソース投入と外部との連携強化によって、 市場成長と技術発展のスピードに対応して事業を拡大する。 13 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  14. Slide 14: ZSMを開所 米シリコンバレーに拠点進出

    ZSM（ゼオン・スペシャリティ・マテリアルズ社）を開所 探索 米シリコンバレーに高機能材料事業の拠点進出 IT産業の集積地と言われるシリコンバレーへの進出により、 市場のニーズによりスピーディーに対応する  事業分野 ① 高機能樹脂（シクロオレフィンポリマー） ② 高機能部材（光学フィルム） ③ 電池材料（リチウムイオン二次電池バインダー） ④ 電子材料（絶縁材料、レジスト、エッチングガス）  マーケティングを強化し市場のニーズを把握する ZSM  2017年10月開所、2018年1月営業開始予定 14 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  15. Slide 15: COPの試作受託サービス

    COPの試作受託サービス ソリューション 医療・バイオテクノロジー分野へのCOPの展開  マイクロ流路チップなど試作受託サービスを開始 マイクロ流路チップ 基板の成形から流路切削加工、接合まで ワンストップで受託することで、 低コスト・短納期・小ロットでのサンプル製作を実現。 ⇒「コトづくり」への挑戦 低自家 優れた 試作受託サービスのWEBサイト開設 光学特性 蛍光性 低透湿性 熱可塑性透明プラスチック タンパク質 Cyclo Olefin Polymer (COP) 低吸着性 低吸水性 低不純物 低溶出性 優れた 耐薬品性 精密成形性 高耐熱 高強度 15 ©ZEON CORPORATI

  16. Slide 16: 光学レンズ用新製品（COP）を上市

    光学レンズ用新製品（COP）を上市 深化 車載センシングカメラ市場での販売拡大を目指す  高耐熱光学レンズ用新製品 “ZEONEX®T62R” を上市 T62Rは当社従来品と比べ、高温環境下で変形しにくく改良した新グレード 車載カメラモジュール市場予測 新製品 T62R 16 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  17. Slide 17: 液晶テレビ用位相差フィルム新ラインが稼働開始

    液晶テレビ用位相差フィルム新ラインが稼働開始 深化 テレビの大型化、高精細化による需要増に対応 パネル面積 (百万m2) 液晶パネル出荷動向 (面積ベース) （百万㎡） 液晶テレビ用位相差フィルム生産能力 250 250 200 200 第6系列稼働開始 150 150 100 100 50 50 0 0 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2007 2008 2009 2011 2015 2017 LCD TV Desktop Monitor Notebook PC Automobile Monitor ※ （株）オプテス 氷見事業所における生産能力（公称値

  18. Slide 18: ゼオノアフィルム OLEDへの事業展開

    ゼオノアフィルム® OLEDへの事業展開 深化 新部材の品揃えで、OLED市場への参入  今後成長が期待されるOLED市場に対し、 出荷面積 有機ELディスプレイ出荷面積 （百万m2） 新規位相差フィルム（ZA,液晶塗布）の 15 開発を軸に、タッチセンサー用基材やサングラス 対応の拡販とフォーダブル対応を進める。 10 OLED模式図 新部材５アイテム フィルムセンサー基材 ZF （偏光板下でも可） 5 ZD-U サングラス対応 偏光板 位相差 PVA λ/4板 反射防止用 0 Posi-C 視野角補償用 Film 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 封止

  19. Slide 19: エナジー用部材 製品群を拡大

    エナジー用部材 ソリューション エナジー材料事業は、製品群を拡大させ事業拡大 ゼオンのリチウムイオン電池向け製品 ゼオンの電池材料売上高 ゼオンの電池材料売上 売上高（指数） PhaseⅢ計画 計画 実績 実績 +見 実績 込 実績 リチウムイオン 電池市場金額 （年度） （指数：’13年度を100とした数字） （市場データ出典：B3社レポート‘16年12月） 19 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  20. Slide 20: エナジー用部材 車載向けに採用拡大

    エナジー用部材 ソリューション 車載向けに着実に採用を拡大 自動車メーカー各社の電動化方針 セル５大特性とゼオンの提案 Liイオン伝導性 寿命向上バインダー 向上バインダー Li析出抑制バインダー ※ 公開情報を基に当社作成 20 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  21. Slide 21: 光センサー型FFRデバイスの採用が拡大

    メディカルデバイス 新事業創出、新製品開発を加速 光センサー型FFRデバイスの採用が拡大  光ファイバー型センサー搭載のFFRデバイスの血圧測定値の信頼度で高評価  2020年度での国内市場シェア30%達成を目指す FFR国内市場の推移および当社シェア 150 30% 17% 10% 100 ゼオン品 50 他社品 左：血管内圧測定用センサ付ガイドワイヤ 0 「OptoWire®」 右：観血式血管内圧測定用モニタ 2016 2017 2020 「OptoMonitor®」 2016年版 カテーテル&チューブ、IVR製品市場の中期予想と関連製品の徹底分析(矢野経済研究所) および当社データを

  22. Slide 22: カーボンナノチューブ

    カーボンナノチューブ 新事業創出、新製品開発を加速 ＜ZEONANO® SG101/ゴム複合材料を用いた用途＞ 日本ゼオン・サンアロー・産総研CNT複合材料研究拠点での研究開発の成果 （2017年6月に産総研がニュースリリース発信済） 高温でも形状を維持できる強靭で カーボンナノチューブを用いた塗料で 安全性の高いＯリングを開発 電磁波遮蔽を実現 420℃、3時間加熱(窒素ガス雰囲気） 窒素雰囲気の中で高温加熱し、フッ素ゴムを 昇華させた後のSGCNT 左(開発品)、右(市販品) 今回開発したOリングと市販品の比較（左）と 今回開発したSGCNT系水性塗料を用いて 高温加熱後のSGCNTの電子

  23. Slide 23: ZΣ活動 コスト競争力の向上

    コスト競争力の向上 【生産革新】 ※ 革新・改善活動を継続 知的生産システム 運転標準化 ※生産革新： 作業負荷低減・共通言語 ダイセル式生産革新手法 基盤整備 （億円） ZΣ活動 効果額 トップダウンで推進 テーマ化 コスト競争力強化 人材育成 風土改革 ボトムアップで活動 【ＺΣ活動】 ★コストダウンテーマ ★サークルテーマ（小集団活動） ★コスト意識醸成・教育 23 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  24. Slide 24: 化学の力で未来を今日にするZEON

    SZ-20 PhaseⅢ 2020年のありたい姿 『化学の力で未来を今日にするZEON』 -わたしたちゼオンは、一人ひとりの成長を通じて、 お客様の夢と快適な社会の実現に貢献し続けます- 2020年度連結売上高 5,000億円以上 24 ©ZEON CORPORATION. All rights reserved.

  25. Slide 25: スピード 対話 社会貢献

    スピード 対 話 社会貢献 －仲間との相互信頼－ 25

  26. Slide 26: 以上

    以 上 本資料に掲載されている当社の計画、見通しなどは現在入手可能な情報に 基づき算出したものであり、リスクや不確定な要因を含んでおります。 実際の業績は様々な要因により、異なる結果となる場合があります。 日本ゼオン株式会社 CSR統括部門 広報室 東京都千代田区丸の内1-6-2 新丸の内センタービル Tel:03-3216-2747, Fax:03-3216-0501 26

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