Japan Lifeline Co., Ltd. · TSE:7575
Japan Lifeline — Q2 FY2019 Earnings Presentation
53 slides from Japan Lifeline's earnings presentation, Nov 6, 2018
Slide 1: 2019年3月期 第2四半期 決算説明資料
2019年3⽉期 第2四半期 決算説明資料 2018年11⽉6⽇ ⽇本ライフライン株式会社
Slide 2: 本日の内容
本⽇の内容 １．2019年3⽉期 第2四半期決算概要 ２．2019年3⽉期 通期業績予想の修正 ３．販売状況および今後の⾒通しについて 2
Slide 3: 2019年3月期 第2四半期決算概要
１．2019年3⽉期 第2四半期決算概要 常務取締役管理本部⻑ 髙橋 省悟
Slide 4: 2019年3月期2Q累計 連結業績ハイライト
2019年3⽉期2Q累計 連結業績ハイライト ・売上⾼は、対計画では若⼲の未達、対前年同期では2桁近い増収 ・営業利益も、実質ベースでの対前年同期は11.6％の増益* ※前年同期に計上した⼦会社合併に伴う未実現利益の調整 （売上総利益で+502百万円）を控除した場合 営業利益 親会社株主に帰属する 売上⾼ 四半期純利益 対前年同期 +9.9％ 対前年同期 +0.0％ 対前年同期 +7.4％ （実質ベース⇒ +11.6%） 対当初計画 △2.8% 対当初計画 +5.3% 対当初計画 +13.1% 22,902 22,265 4,858 4,860 20,267 4,617 3,386 3,217
Slide 5: 2019年3月期2Q累計 連結業績
2019年3⽉期2Q累計 連結業績 • 各利益率も未実現利益の調整控除後の実質ベースでは改善 2018/3期 2019/3期 2019/3期 前年同期⽐ （百万円） 2Q累計 2Q累計 2Q累計 計画⽐ （実績） （当初計画） （実績） （実質ベース） （実質ベース） （ʼ18/5/2発表） 売 上 ⾼ 20,267 22,902 22,265 +9.9% △2.8% 売上総利益 12,529 13,719 13,579 +8.4% △1.0% 売上総利益率 61.8% 59.9% 61.0% (+12.9%) (59.3%) 営 業 利 益 4,858 4,617 4,860 +0.0% +
Slide 6: 2019年3月期2Q累計 営業利益 増減分析
2019年3⽉期2Q累計 営業利益 増減分析 対前年同期 +1百万円 うち未実現利益の 調整による上乗せ分+502 '18/3 2Q実績 4,858 ・売上増（+1,998） 売上総利益 +1,049 ・保険償還価格引下げ ・⾃社製品⽐率の低下 ・未実現利益調整によるプラス効果なし 販管費の増加 △1,048 ・⼈件費、広告宣伝費、開発費⽤、 物流関連の業務委託費⽤等 '19/3 2Q実績 4,860 （百万円） 6
Slide 7: 2019年3月期2Q累計 品目別売上高 対前年同期
2019年3⽉期2Q累計 品⽬別売上⾼ 対前年同期 （百万円） 30,000 合計 リズムディバイス △14.2％ +9.9％ • 遠隔モニタリング装置の供給不⾜により減収 25,000 22,265 百万円 20,267 百万円 EP/アブレーション +13.6％ 2,241 20,000 1,498 • BeeATをはじめとするAF関連商品が伸⻑ • AF（⼼房細動）症例数は対前年同期+20％増 5,588 と推定 5,147 15,000 • EPカテーテル等では公定価格引下げが影響 外科関連 +8.6％ 10,000 • 腹部⽤ステントグラフト「AFX2」が寄与 9,894 11,23
Slide 8: キャッシュ・フローの状況
キャッシュ・フローの状況 対前期末 △4,020百万円 期⾸残⾼ 12,732 【増加】 • 税⾦等調整前当期純利益 ＋5,082 • 減価償却費 ＋571 営業CF 1,598 【減少】 • たな卸資産の増加 △2,174 • 法⼈税等⽀払額 △2,073 【減少】 • 有形固定資産の取得による⽀出 △1,353 • 投資有価証券の取得による⽀出 △310 投資CF △3,097 • 短期貸付けによる⽀出 △307 • ⻑期貸付けによる⽀出 △1,099 【増加】 • ⻑期借⼊による収⼊ +1,800 財務CF △2,518 【減少】 • 短期借⼊⾦の減少 △1,000 • ⻑期借⼊⾦の返済
Slide 9: 2019年3月期 通期業績予想の修正
２．2019年3⽉期 通期業績予想の修正 常務取締役管理本部⻑ 髙橋 省悟
Slide 10: 2019年3月期通期 連結業績予想の修正
2019年3⽉期通期 連結業績予想の修正 11/2付で販売計画の⾒直しに伴い、通期業績予想を下⽅修正 ・売上の増加も販管費増の吸収には⾄らず、営業減益を⾒込む ・未実現利益の調整控除後の実質ベースでの営業利益は対前期+9.3％ 売上⾼ 営業利益 親会社株主に帰属する 当期純利益 対前期 対前期 対前期 +10.6％ △2.7％ +0.7％ 実質ベース +9.3％ 49,411 46,762 7,825 42,298 10,671 11,202 10,383 7,478 7,530 '18/3実績 '19/3当初計画 '19/3修正計画 '18/3実績 '19/3当初計画 '19/3修正計画 '
Slide 11: 2019年3月期通期 連結業績予想
2019年3⽉期通期 連結業績予想 通期も引き続き⾼⽔準の利益を⾒込む 2018/3期 2019/3期 2019/3期 前期⽐ （百万円） 通期 通期 通期 計画⽐ （実績） （当初計画） （修正計画） （実質ベース） （実質ベース） （ʼ18/5/2発表） 売 上 ⾼ 42,298 49,411 46,762 +10.6% △5.4％ 売 上 総 利 益 26,576 29,455 28,194 +6.1% △4.3％ 売上総利益率 62.8% 59.6％ 60.3% (+11.0%) (60.1%) 営 業 利 益 10,671 11,202 10,383 △2.7% △7.3％ 営 業
Slide 12: 2019年3月期通期 営業利益 増減分析【対前期】
2019年3⽉期通期 営業利益 増減分析【対前期】 対前期 △288百万円 うち未実現利益の 調整による上乗せ分+1,170 '18/3 実績 10,671 ・売上増（4,464） 売上総利益 +1,618 ・保険償還価格引下げ ・⾃社製品⽐率の低下 販管費の増加 △1,906 ・⼈件費、広告宣伝費、開発費⽤、 物流関連の業務委託費⽤等 '19/3 修正計画 10,383 （百万円） 12
Slide 13: 2019年3月期通期 品目別売上高計画【対当初計画】
2019年3⽉期通期 品⽬別売上⾼計画【対当初計画】 （百万円） 60,000 合計 △5.4％ リズムディバイス △8.2％ 49,411 百万円 • 仕⼊先変更の発表に伴う既存品の減少を⾒込む 50,000 46,762 百万円 7,734 5,332 EP/アブレーション +0.5％ 40,000 • BeeATをはじめとするAF関連商品が伸⻑ 11,606 11,790 • HeartLightの浸透が進む 30,000 外科関連 +1.6％ 20,000 • 腹部⽤ステントグラフト「AFX2」の寄与 23,345 23,469 • PERCEVALの上市取りやめ 10,000 インタ
Slide 14: 2019年3月期通期 品目別売上高計画【対前期】
2019年3⽉期通期 品⽬別売上⾼計画【対前期】 （百万円） 60,000 合計 +10.6％ リズムディバイス △14.9％ • 遠隔モニタリング装置の供給不⾜により減収 50,000 46,762 百万円 • 仕⼊先変更に伴う減少を⾒込む 42,298 百万円 5,332 EP/アブレーション +15.2％ 40,000 3,221 • BeeATをはじめとするAF関連商品が伸⻑ 11,790 11,464 • HeartLightの浸透が進む 30,000 外科関連 +2.8％ 20,000 • 腹部⽤ステントグラフト「AFX2」の寄与 20,364 23,469 • オンリーワン製品の
Slide 15: 設備投資/減価償却費/研究開発費/従業員数
設備投資/減価償却費/研究開発費/従業員数 2019/3期 （百万円） 2015/3期 2016/3期 2017/3期 2018/3期 (修正計画) 設備投資額 331 1,752 905 3,630 1,436 減価償却費 770 717 753 953 1,296 研究開発費 794 933 1,051 1,121 1,472 期末従業員数 連結 759 795 829 906 989 （名） 単体 570 610 661 814 907 15
Slide 16: 自社製品売上高
⾃社製品売上⾼ • ⾃社製品の成⻑が続くも、構成⽐は仕⼊商品の伸⻑により低下 56.9% 55.4% （百万円） 53.6% 54.7% 54.2% 30,000 45.0% 50.0% 25,341 40.4% 23,402 19,659 20,000 16,638 13,027 25.0% 10,274 10,000 8,184 0 0.0% '13/3期 '14/3期 '15/3期 '16/3期 '17/3期 '18/3期 '19/3期 （修正計画） EP/ABL ワイヤー/ﾊﾞﾙｰﾝ ⼈⼯⾎管/OSG ⾎液浄化・その他 構成⽐ ※⾃社製品は、単体売上⾼に占める⾃社グループ製品の⽐率。ʼ
Slide 17: （資料）品目別売上高 2Q累計
（資料）品⽬別売上⾼ 2Q累計 2018/3⽉期 2019/3⽉期 2019/3⽉期 （百万円） 実績 当初計画 実績 備考 2Q累計 2Q累計 2Q累計 対前年同期 対当初計画 ペースメーカ関連 3,355 2,872 2,844 △15.2% △1.0% ICD関連 281 280 241 △14.0% △13.7% その他 91 106 110 21.0% 3.3% AED含む リズムディバイス 計 3,727 3,259 3,196 △14.2% △1.9% ⾃社製品 EPカテーテル 7,446 8,447 8,385 12.6% △0.7% ⼼腔内除細動ｶﾃｰﾃﾙ含む ⾃社製品、内視
Slide 18: （資料）品目別売上高 通期
（資料）品⽬別売上⾼ 通期 2018/3⽉期 2019/3⽉期 2019/3⽉期 （百万円） 実績 当初計画 修正計画 備考 通期 通期 通期 対前年 対当初計画 ペースメーカ関連 6,463 5,739 5,390 △16.6% △6.1% ICD関連 584 680 495 △15.2% △27.2% その他 200 305 285 42.5% △6.7% AED含む リズムディバイス 計 7,247 6,725 6,170 △14.9% △8.2% ⾃社製品 EPカテーテル 15,354 17,225 17,201 12.0% △0.1% ⼼腔内除細動ｶﾃｰﾃﾙ含む ⾃社製品、内視鏡レー
Slide 19: （資料）連結損益計算書 2Q累計
（資料）連結損益計算書 2Q累計 2018/3⽉期 2019/3⽉期 2019/3⽉期 （百万円） 実績 当初計画 実績 2Q累計 構成⽐ 2Q累計 構成⽐ 2Q累計 構成⽐ 対前年同期 対当初計画 売 上 ⾼ 20,267 100.0% 22,902 100.0% 22,265 100.0% 9.9% △2.8% 売 上 原 価 7,738 38.2% 9,182 40.1% 8,686 39.0% 12.3% △5.4% 売 上 総 利 益 12,529 61.8% 13,719 59.9% 13,579 61.0% 8.4% △1.0% 販管費及び⼀般管理費 7,671 37.8% 9,
Slide 20: （資料）連結損益計算書 通期
（資料）連結損益計算書 通期 2018/3⽉期 2019/3⽉期 2019/3⽉期 （百万円） 実績 当初計画 修正計画 通期 構成⽐ 通期 構成⽐ 通期 構成⽐ 対前年 対当初計画 売 上 ⾼ 42,298 100.0% 49,411 100.0% 46,762 100.0% 10.6% △5.4% 売 上 原 価 15,722 37.2% 19,955 40.4% 18,567 39.7% 18.1% △7.0% 売 上 総 利 益 26,576 62.8% 29,455 59.6% 28,194 60.3% 6.1% △4.3% 販管費及び⼀般管理費 15,904 37.6% 18,25
Slide 21: 販売状況および今後の見通し
3．販売状況および今後の⾒通し 代表取締役社⻑ 鈴⽊ 啓介
Slide 22: Japan Lifeline
JIE Japan Lifeline YVALFINTA
Slide 23: リズムディバイス '19/3 2Q累計実績
リズムディバイス ʼ19/3 2Q累計実績 • ペースメーカ関連は減少 △14.2％ – 保険償還価格の引下げ – 遠隔モニタリング装置の供給不⾜ 3,727 により減収 ICD関連 その他 281 91 3,196 ICD関連 その他 110 241 • ICD関連は新商品上市 ﾍﾟｰｽﾒｰｶ関連 – 「PLATINIUM SonR」7⽉発売 3,355 ﾍﾟｰｽﾒｰｶ関連 2,844 – 拡販に努めるも、全体での販売数 量は減少 '18/3 2Q累計 '19/3 2Q累計 実績 （百万円） 実績 23
Slide 24: リズムディバイス '19/3 通期見通し
リズムディバイス ʼ19/3 通期⾒通し • 既存商品の販売減少⾒込む △14.9％ – 新規販売提携に伴う 7,247 ICD関連 その他 584 200 6,170 その他 ICD関連 • 来期に向けた体制構築を急ぐ 285 495 – ボストン・サイエンティフィック 社製品の販売体制の構築 ﾍﾟｰｽﾒｰｶ関連 6,463 ﾍﾟｰｽﾒｰｶ関連 5,390 '18/3 通期 '19/3 通期 実績 （百万円） 修正計画 24
Slide 25: リズムディバイス 新規独占販売契約
リズムディバイス 新規独占販売契約 ボストン・サイエンティフィック社と独占販売契約を締結 • ⽇本国内におけるCRM製品の独占販売権 • 2019年9⽉1⽇より10年間（2年毎の⾃動更新） • 契約⾦30億円（10年間均等償却） • ボストン・サイエンティフィック ジャパン社との営業⽀援契約を締 結し、販売体制の⼀本化を予定 • 現仕⼊先MicroPortCRM社製品の販売は2019年8⽉末まで継続 CRM製品には頻脈治療製品群も含む 25
Slide 26: CRM市場の4割強は頻脈治療が占める
リズムディバイス 新規独占販売契約 CRM市場の4割強は頻脈治療が占める （百万円） リズムディバイス売上推移 CRM国内市場2017 10,000 7,500 7,247 6,617 5,557 34,345 百万円 44,215 百万円 5,000 44% 56% 5,674 6,463 4,804 2,500 624 724 584 0 Brady（PM関連） Tachy（ICD関連） '16/3 '17/3 '18/3 その他 Tachy（ICD関連） Brady（PM関連） (R&D CY2017) ※Brady/Tachyリードを含む 26
Slide 27: CRM国内市場予測
リズムディバイス 新規独占販売契約 徐脈治療市場は減少傾向が続く （百万円） CRM国内市場予測 50,000 40,000 30,000 20,000 10,000 0 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Brady（PM） Tachy（ICD/CRTD） ※⽮野経済研究所 2017 年版 「メディカルバイオニクス（⼈⼯臓器）市場の中期予測と参⼊企業の徹底分析」に基づき当社構成 ※Bradyリード（2017年約63億円）、Tachy(ICD)リード・LVリード（2017年約50億円）を含まない 27
Slide 28: 日本No.1 Distributor CRMトップクラス企業を目指す
リズムディバイス 新規独占販売契約 ⽇本ライフライン ⽇本No.1 Distributor グローバル競争⼒ Tachyに強い を有する製品群 販売部隊 Boston Scientific Boston Scientific Japan 新たなビジネスモデルを構築し CRMトップクラス企業を⽬指す 28
Slide 29: Japan Lifeline
JIE Japan Lifeline EP/VFIL— Tay
Slide 30: EP/アブレーション '19/3 2Q累計実績
EP/アブレーション ʼ19/3 2Q累計実績 • AF症例が引き続き増加 +13.6％ – 2Q累計 対年同期20％増 11,239 – オンリーワン商品 9,894 その他 BeeAT、RFニードルが伸⻑ 2,215 その他 ABLカテーテル 1,860 ABLカテーテル 638 • ⼀部に公定価格引下の影響 586 – EPカテーテル（BeeAT除く⼀般 品）の価格引下げ7~10％ EPカテーテル EPカテーテル 7,446 8,385 • 治療分野で新商品発売 – 内視鏡レーザーアブレーションシ ステム「HeartLight」7⽉発売 – ABLカテーテルの増加に寄与 '18/3 2Q
Slide 31: EP/アブレーション '19/3 通期見通し
EP/アブレーション ʼ19/3 通期⾒通し +15.2％ 23,469 • AF症例の増加⾒込む – 通期で対前期19％増を⾒込む 20,364 その他 （当初計画は同18％増） 4,520 その他 ABLカテーテル – BeeAT、RFニードルの伸⻑⾒込む 3,848 1,748 ABLカテーテル 1,161 • 新商品の早期普及を図る – 内視鏡レーザーアブレーションシ EPカテーテル EPカテーテル ステム「HeartLight」 17,201 15,354 – ABLカテーテルが増加に転換 – PMS終了、1⽉より本格的な普及 フェーズへ移⾏する⾒通し '18/3 通期 '19/3
Slide 32: AFアブレーションの症例数予測
EP/ABL AFアブレーションの症例数予測 • ʼ19/3期の症例数は⾒通しを若⼲上回り推移 • ʼ23/3期AF症例数の予想は、現時点では12万例から変更せず • オンリーワン商品を中⼼に今後も堅調な推移を⾒込む （症例数） （売上⾼︔百万円） 30,000 125,000 23,469 25,000 100,000 20,364 17,528 20,000 75,000 14,371 15,000 11,448 50,000 9,019 10,000 6,181 5,122 25,000 5,000 0 0 '12/3 '13/3 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/
Slide 33: EP/ABL 新商品 HeartLight
EP/ABL 新商品 HeartLight 内視鏡レーザーアブレーションシステム上市 • 「HeartLight」 • 本年7⽉より販売開始 • Cardiofocus社製 • 内視鏡で肺静脈を直視可能 • 焼灼レーザーの出⼒調整が可能 内視鏡レーザーアブレーションシステム 「HeartLight（ハートライト）」 左︓カテーテル 右︓コンソール ⼼房細動治療において、 従来のRFカテーテルに替わる新たな治療機器 33
Slide 34: EP/ABL 新商品 HeartLight
EP/ABL 新商品 HeartLight 本格的な普及期に向け、順調に準備が進む • PMS（製造販売後調査）の進捗が計画を上回る（11/6終了） • 来年1⽉からのフルリリースに向けて取り組む • PMS施設21施設、来年1⽉には30施設を超える⾒通し 2020年3⽉期以降の本格寄与を⾒込む 34
Slide 35: バルーンアブレーション市場予測
EP/ABL バルーンアブレーション市場予測 • ʼ23/3期にAF症例の45％でバルーンアブレーションの使⽤を予測 • HeartLightはバルーンアブレーション市場でシェア40％の獲得⽬指す （症例数/本数） AF症例数とバルーンABLの推移予測 150,000 （国内市場） 45% 50.0% 40% 36% 100,000 32% 28% 25% 25.0% 50,000 0 0.0% '18/3 '19/3 '20/3 '21/3 '22/3 '23/3 バルーンABL市場 AF症例数 バルーン使⽤率 ※⾃社推計値 35
Slide 36: EP/ABL 売上構成（用途別）
EP/ABL 売上構成（⽤途別） ・EP/ABL全体に占める治療⽤商品は5.7％（ʼ18/3実績） ・治療分野の拡⼤を図り、EPアブレーションの成⻑速度を⾼める （百万円） 25,000 当社EP/ABLにおける⽤途別売上⾼ 23,469 20,364 20,000 17,528 14,371 15,000 11,448 AF症例増加を治療 10,000 9,019 分野でも取り込む 6,181 5,000 0 '13/3 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 治療⽤（ABLカテーテル） 診断・処置⽤（EPカテーテル等） ※診断・処置⽤には⼼腔内除細動カテーテ
Slide 37: Japan Lifeline
JIE Japan Lifeline TF Be
Slide 38: 外科関連 '19/3 2Q累計実績
外科関連 ʼ19/3 2Q累計実績 • ⼈⼯⾎管関連が伸⻑ +8.6％ 5,588 – 腹部⽤ステントグラフト「AFX2」 その他 40 5,147 ⾎液浄化関連 – 腹部⽤エクステンション「VELA」 その他 49 478 ⾎液浄化関連 ⼈⼯弁関連 が「AFX2」の増加に寄与 474 ⼈⼯弁関連 764 – オープンステントグラフト 840 「FROZENIX」 ⼈⼯⾎管関連 • ⼈⼯弁関連は減少 ⼈⼯⾎管関連 4,305 3,781 – TAVIの普及による⽣体弁の減少 '18/3 2Q累計 '19/3 2Q累計 実績 （百万円） 実績 38
Slide 39: 外科関連 '19/3 通期見通し
外科関連 ʼ19/3 通期⾒通し +2.8％ • ⼈⼯⾎管関連が牽引 11,790 11,464 その他 68 – 腹部⽤ステントグラフト「AFX2」 その他 106 ⾎液浄化関連 ⾎液浄化関連 1,131 1,157 – エクステンション「VELA」 ⼈⼯弁関連 ⼈⼯弁関連 1,535 – オープンステントグラフト 1,742 「FROZENIX」 • 海外展開に遅れ – OSGの欧州でのCEマーク取得・販 ⼈⼯⾎管関連 ⼈⼯⾎管関連 売時期は延期となる⾒通し 9,028 8,482 • ⼈⼯弁関連は減少 – 来年5⽉で販売終了予定 – スーチャレス⽣体弁 '18/3 通期 '19/3 通期
Slide 40: LivaNova社人工弁関連製品の販売は来年5月終了
外科関連 独占販売契約の終了 LivaNova社⼈⼯弁関連製品の販売は来年5⽉終了 • 2019年5⽉31⽇まで販売を継続 • スーチャレス⽣体弁「PERCEVAL」は当社では販売せず 1990年からの⼈⼯弁関連ビジネスは終了 中期的な再参⼊は模索するも ⼈⼯⾎管関連にリソースを集中 40
Slide 41: Endospan社との胸部用ステントグラフトの独占販売契約
外科関連 新規独占販売契約 Endospan社との胸部⽤ステントグラフトの独占販売契約 • Endospan Ltd.（イスラエル） • 分岐付き胸部⽤ステントグラフト「NEXUS（ネクサス）」 • 2018年11⽉契約締結予定 • ⼸部⼤動脈⽤ブランチデバイスとしては 初となるCEマークを申請済（2018/2） • 独⾃の機構により、合併症の低減に期待 2023年の上市に向け準備を進める 分岐付き胸部⽤ステントグラフト 「NEXUS（ネクサス）」 41
Slide 42: Endologix社との共同研究開発契約の終了
外科関連 共同研究開発契約の終了 Endologix社との胸部⽤ステントグラフトに関する 共同研究開発契約の終了 • 胸部領域についてはEndospan社製品の導⼊に⽅針を転換 • 同社とは腹部領域の新商品導⼊に向けて協⼒関係を強化 42
Slide 43: 腹部用ステントグラフト新商品
外科関連 腹部⽤ステントグラフト新商品 Endologix社とは腹部⽤製品の販売で提携強化 ʼ20/3期上期上市予定 ʼ22/3期下期上市予定 Ovation Nellix 市場で最も細いデリバリーシステムが 新しいコンセプトの 多様な症例に対応 次世代ステントグラフト 他社に類を⾒ないラインナップで多様な症例をカバー 43
Slide 44: Japan Lifeline
JIE Japan Lifeline
Slide 45: インターベンション '19/3 2Q累計実績
インターベンション ʼ19/3 2Q累計実績 • 薬剤溶出型冠動脈ステント +49.6％ 2,241 – 本年3⽉「Orsiro」発売 – ⼤幅増収へ寄与するも、当初計画 は下回る 1,498 • 貫通⽤カテーテル その他 – 「GuideLiner」競合品の影響によ 1,768 り減少 その他 845 • バルーンカテーテルは減少 ガイドワイヤー – 公定価格引下げ△23％ 191 ガイドワイヤー – 新製品なく、販売数量も減少 バルーン 179 バルーン 462 294 • ガイドワイヤーも微減 '18/3 2Q累計 '19/3 2Q累計 – 公定価格引下げ△5~13％ 実績 （百万円）
Slide 46: インターベンション '19/3 通期見通し
インターベンション ʼ19/3 通期⾒通し +65.5％ • 薬剤溶出型冠動脈ステント 5,332 – 当初計画を下⽅修正 ⽬標市場シェア15％→8％へ – サイズラインナップを強化し拡販に 取り組む 3,221 その他 • 貫通⽤カテーテルは引き続き減少 4,299 ⾒込む その他 1,899 • ガイドワイヤーは微増、バルーン ガイドワイヤー カテーテルは減少⾒通し 371 ガイドワイヤー バルーン 406 950 バルーン 625 • 新商品の販売を開始 '18/3 通期 '19/3 通期 – FFR「OptoWire」 10⽉販売開始 実績 （百万円） 修正計画 46
Slide 47: 薬剤溶出型冠動脈ステント「Osiro」は計画を下方修正
インターベンション 薬剤溶出型冠動脈ステント 薬剤溶出型冠動脈ステント「Osiro」は計画を下⽅修正 • ⽬標マーケットシェア15％を8％に修正 • 先⾏企業との販売経験、販売体制に差 • BIOFLOW-Ⅴ 2年FUで優れた性能が改めて⽰された • 4~8⽉のAUCによる症例減少は3％前後と推定 さらなる取り組みで販売増加を図る • ロングサイズの導⼊（35mm、40mm⻑） • 臨床試験 CASTLEスタディの実施 さらに取り組みを強化し、シェア獲得を図る 47
Slide 48: FFRシステムの特約販売代理店契約
インターベンション 新規導⼊品 FFRシステムの特約販売代理店契約（⾮独占販売） • ゼオンメディカル株式会社（開発元︓Opsens社（カナダ）） • FFR測定⽤デバイス ※Fractional Flow Reserve︓冠⾎流予備量⽐ • ⾎管内圧測定⽤センサ付ガイドワイヤ「OptoWire」、「OptoMonitor」 • 光ファイバ⽅式採⽤により⾼精度での測定が可能 • 本年4⽉の診療報酬改定で、安定狭⼼症のPCI施⾏において 機能的虚⾎の評価が算定要件となる。 適切なインターベンション実施の ニーズ増加に応える 右︓⾎管内圧測定⽤センサ付ガイドワイヤ「OptoWire（オプトワイヤー
Slide 49: Conavi社製 IVUS-OCTハイブリッドシステム薬事申請
インターベンション 新規導⼊品 Conavi社製 IVUS-OCTハイブリッドシステム薬事申請 • Conavi Medical Inc. （カナダ） • 「Novasight Hybrid（ノヴァサイト・ハイブリッド）」 • IVUSとOCTを統合したイメージングシステム • 薬事申請段階であり上市時期は未定 DES、FFRに続きイメージングデバイスの導⼊により、 インターベンション領域のさらなる強化を図る 49
Slide 50: Japan Lifeline
JIE Japan Lifeline PRAT CDUWT
Slide 51: 中期計画について
中期計画について • 現在、各案件による中期計画への影響を精査中 • 現状は、売上/費⽤に流動的な要素も多く中期計画は 来年5⽉の更新を予定 51
Slide 52: 事業分野毎の状況
事業分野毎の状況 事業分野 本年5⽉中計からの変動内容 • 頻脈領域が加わり、中期的に成⻑領域に転換 リズムディバイス • EP/ABLと合せ不整脈治療分野が中核となる • AF症例数増加トレンドに変化なく、関連製品は安定的 EP/アブレーション に増加する⾒通し • 治療分野（HeartLight）の成⻑に期待 • ⼈⼯弁事業の終了 外科関連 • ⼈⼯⾎管関連はラインナップ強化が続く • 海外展開に課題 • DESの下⽅修正による中期的な影響は限定的 インターベンション • 診断系デバイスを中⼼に製品導⼊が続く 52
Slide 53: ご注意事項・お問い合わせ先
ご注意事項 本資料の記載内容のうち、歴史的事実でない事項は、当社の将来に関する ⾒通し及び計画に基づいた将来予測です。特に、商品や製品の導⼊に関係 する、治験および薬事承認に係る事項、また発売時期につきましては、過 去の経験や⼊⼿可能な情報から得られた当社の予測であります。実際の業 績は、さまざまなリスクや不確実な要因の影響により、本資料記載の⾒通 しと異なる可能性がありますので、これらの⾒通しに過度に依存されない ようお願いいたします。 本資料に関するお問い合わせ先 ⽇本ライフライン株式会社 経営戦略部 TEL:03-6711-5214 E-Mail:ir@jll.co.jp URL:htt