Dino Polska SA · GPW:DNP
Dino Polska SA — FY2020 Earnings Presentation
14 slides from Dino Polska SA's earnings presentation, Mar 12, 2021
Slide 1: Prezentacja wyników działalności za 2020 r.
Prezentacja wyników działalności za 2020 r. 12 marca 2021 r.
Slide 2: Disclaimer
Disclaimer Uczestnicząc w spotkaniu, na którym niniejsza Prezentacja zostanie przedstawiona, a także czytając jej slajdy, zobowiązują się Państwo do przestrzegania wskazanych poniżej ograniczeń. Powyższe dotyczy Prezentacji, ustnej prezentacji informacji zawartych w Prezentacji przez Spółkę lub jaką
Slide 3: Nasze osiągnięcia w 2020 r.
Nasze osiągnięcia w 2020 r. +255 nowe markety1 +21,4% powierzchnia sprzedaży r/r (+243 w 2019) (+25,7% w 2019 r/r) +32,4% sprzedaż r/r +12,6% LFL r/r (+31,0% w 2019 r/r) (+11,6% w 2019 r/r) +42,8% EBITDA r/r +0,7pp marża EBITDA r/r (+34,1% w 2019 r/r) (+0,2pp w 2019 r/r) (1) Tylko otwarte markety (n
Slide 4: Stały wzrost skali działalności
Stały wzrost skali działalności 2010: 111 sklepów, 1 centrum dystrybucyjne 2015: 511 sklepów, 2 centra dystrybucyjne 2020: 1473 sklepy1, 5 centrów dystrybucyjnych Centra dystrybucyjne Otwarte sklepy Duże możliwości zagęszczania sieci na terenach, na których sieć jest obecna oraz ekspansji w nowych r
Slide 5: Rozwój sieci – wzrost liczby marketów i struktura geograficzna
Rozwój sieci – wzrost liczby marketów i struktura geograficzna Przyrost liczby sklepów1 Podział wg województw Powierzchnia sprzedaży (’000 m2) Liczba sklepów na 100 tys. mieszkańców na 31.12.2020 (w nawiasach na 31.12.2019) 50 81 119 151 192 238 295 376 472 573 2,0 (1,5) 1,1 Liczba sklepów 5,1 (0,5)
Slide 6: Znaczący wzrost sprzedaży LFL
Znaczący wzrost sprzedaży LFL Inflacja Atrakcyjna oferta produktowa (deflacja) 4,3 3,7 0,9 0,0 (0,9) (0,6) 2,0 1,6 2,3 3,4 roczna % Udział grup produktowych w sprzedaży w 2020 r. Artykuły Produkty 18.0% 16.6% 16.2% niespożywcze świeże 14.1% 13% 12.6% 38% 14.0% 11.6% 11.6% 11.3% 10.0% 7.5% 5.4% 5.1%
Slide 7: Wysokie tempo wzrostu przychodów
Wysokie tempo wzrostu przychodów Przychody (mPLN) +30,2% r/r 2,676 2,764 10,126 2,465 2,123 2,220 +32,4% r/r 1,940 2,023 7,647 1,561 5,839 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2018 2019 2020 2019 2019 2019 2019 2020 2020 2020 2020 Źródło: Dane Spółki 7 7
Slide 8: Konsekwentny wzrost wyniku i marży EBITDA
Konsekwentny wzrost wyniku i marży EBITDA Marża EBITDA 11.0% 11.3% 9.5% 10.2% 10.3% 9.3% 9.3% 9.5% 9.7% 8.5% 8.6% +42,6% r/r 313.3 1,036.0 293.9 EBITDA (mPLN) 53.7 198.1 238.7 50.5 +42,8% r/r 219.7 725.4 181.2 192.5 190.1 47.5 45.0 541.1 163.5 132.0 39.0 42.1 46.5 112.1 243.4 259.6 837.9 37.4 174.7
Slide 9: 2020: struktura wzrostu wyniku EBITDA
2020: struktura wzrostu wyniku EBITDA (mPLN) 9,5% 10,2% + 310,6 mln PLN +42,8% 198.1 138.9 -41.7 -1.1 -2.2 163.5 182.2 1,036.0 837.9 837.9 837.9 725.4 561.9 2019 2019 2019 Δ Sprzedaż Δ Koszt Δ Koszty Δ Koszty Δ Pozostałe koszty 2020 2020 2020 EBITDA Amortyzacja EBIT przy stałej własny sprzedaży admi
Slide 10: Efektywne zarządzanie kapitałem pracującym i wysokie przepływy operacyjne
Efektywne zarządzanie kapitałem pracującym i wysokie przepływy operacyjne Kapitał pracujący (1) Struktura przepływów operacyjnych Przepływy operacyjne pokrywają znaczącą część CapEx'u(6) (dni) (mPLN) (mPLN, %) 820 Razem: (45) (46) (38) 799 198 95% 90% 78% 2 3 3 643 153 22 164 34 34 36 125 112 789 79
Slide 11: Malejące wskaźniki zadłużenia
Malejące wskaźniki zadłużenia Struktura długu netto Dług netto/EBITDA Wysoka zdolność obsługi zadłużenia (mPLN) 1.05x 1.03x 0.96x 566 749 993 16.1x 421 9.5x 9.3x 271 259 100 194 149 679 794 585 -269 2018 2019 2020 2018 2019 2020 -395 -480 (1) Wskaźnik pokrycia odsetek 2018 2019 2020 Gotówka Obligacj
Slide 12: Podsumowanie strategii
Podsumowanie strategii 1 Rozwój organiczny 1473 1218 sklepy 977 sklepów (+255)1 775 sklepów (+243) sklepów (+202) 628 (+147) sklepów 2016 2017 2018 2019 2020 2021p 2022p 2023p 2024p 2025p 2 Wzrost LFL 3 Rosnąca zyskowność + 0,7 pp 12,6% Poprawa marży EBITDA Wzrost LFL w 2020 r. w 2020 r/r Źródło: Sp
Slide 13: Q&A
najblize] Ciebie Q&A 13
Slide 14: Dane kontaktowe
Dane kontaktowe Grzegorz Uraziński Dyrektor ds. Relacji Inwestorskich grzegorz.urazinski@marketdino.pl tel. +48 695 234 561 Ul. Ostrowska 122 63-700 Krotoszyn Polska http://grupadino.pl 14