La Francaise De L'energie Sa · EURONEXT:FDE
La Francaise De L'energie Sa — H1 2018-2019 Earnings Presentation
39 slides from La Francaise De L'energie Sa's earnings presentation, Mar 19, 2019
Slide 1: Présentation des résultats semestriels 2018-2019
Valoriser en circuits courts le gaz issu des charbons Présentation des résultats semestriels 2018-2019 19 Mars 2019 Slide 1 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 2: Vos interlocuteurs
Vos interlocuteurs JULIEN MOULIN Président ANTOINE FORCINAL Directeur Général OLIVIER FRIEDRICH Directeur Administratif et Financier Slide 2 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 3: Notre activité en quelques mots
Notre activité en quelques mots Production par circuits courts de gaz et d’électricité verte Capter et valoriser localement le gaz issu des mines et veines de charbon Monopole d’exploitation sur 3 zones d’activités : • Hauts-de-France, France (confirmée par la Loi Hulot - déc. 2017) > 2042 • Grand E
Slide 4: Nos implantations
Nos implantations Grand Est Hauts-de- BELGIQUE France France Allemagne ANDERLUES Forbach Siège social Metz Lachambre Premier site test Gaz Electricité Près de 2 000 km2 2 sites de 4 sites 2 clients captage dédiés d’électricité de permis exclusifs et de concessions au gaz verte Slide 4 Reuters code:
Slide 5: Un 1er semestre 2019 structurant
Un 1er semestre 2019 structurant Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 5 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 6: Faits marquants du 1er semestre 2019
Faits marquants du 1er semestre 2019 Nouvelle certification des réserves de gaz en Lorraine avec une forte augmentation des volumes: + 171% pour les réserves 2P Dépôt de la demande de concession en Lorraine (concession Bleue Lorraine) en novembre 2018 Fiabilisation du site d’Avion => installation de
Slide 7: Un réservoir de gaz très important
Un réservoir de gaz très important En Millions de m3 Réserves certifiées 2P Production actuelle Hauts de France (1) 9 191 < 60 Test de production Lorraine (2) 2 144 depuis été 2017 Total 11 335 < 60 (1) Certification DMT 2017 (2P) (2) Certification MHA Petroleum – Novembre 2018 (2P) Augmentation de
Slide 8: Lorraine – Demande de concession jusqu'en 2040
Lorraine – Demande de concession jusqu’en 2040 28 novembre 2018 : demande de concession pour la mise en production exclusive du gaz provenant des charbons lorrains Une expertise et un savoir- faire démontrés 3 sites : Lachambre, Folschviller et Tritteling Autorisations pour l’installation de nouveau
Slide 9: Gazonor – Fiabilisation du site d'Avion
Gazonor – Fiabilisation du site d’Avion Compresseur Vente de gaz s Compresseur s Vente d’électricité 3 nouveaux moteurs 1,5 MW installés Compresseur 1,5 MW s 2017-2018 2019 Casses moteurs, maintenances fréquentes, délai d’approvisionnement pièces Objectif de Divion Taux de disponibilité de 60% sur l
Slide 10: Principal contributeur à la réduction des émissions de CO2 dans le Nord
Principal contributeur à la réduction des émissions de CO2 dans le Nord Slide 10 Sources: Ineris 2019 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 11: Anderlues => Première implantation en Belgique
Anderlues => Première implantation en Belgique Gaz Electricité Modele reservoir Un développement dans la continuité des Hauts-de-France Slide 11 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 12: Résultats semestriels 2018-2019
Résultats semestriels 2018-2019 Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 12 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 13: Forte amélioration de la rentabilité
Forte amélioration de la rentabilité S1 2018/2019 S1 2017/2018 Var. CA en baisse de 2% sur ce semestre, sous Compte de résultat consolidé (K€) 1 l’effet principal des volumes de gaz impactés 31 déc. 2018 31 déc. 2017 2017/2018 par la fiabilisation du site d’Avion. CHIFFRE D'AFFAIRES 1 3 283 3 351 -6
Slide 14: 1er EBITDA Positif
1er EBITDA Positif Excellente maitrise des coûts permettant d’atteindre la rentabilité Slide 14 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 15: Une structure de bilan renforcée sur la période
Une structure de bilan renforcée sur la période S1 2018/2019 RA 2017/2018 Var. Bilan consolidé (K€) 31 déc. 2018 30 juin 2018 Actifs d'exploration 44 316 43 741 575 Droits miniers prouvés 24 885 24 966 -81 Investissements en hausse de 1.9 M€ Immobilisations corporelles 6 886 5 943 943 sur le semestr
Slide 16: Autres financements à venir
Autres financements à venir Trésorerie de 797 K€ à fin décembre 2018, plus comptes de réserves (900 K€) Nombreuses discussions en cours afin d’optimiser les sources de financement en lien avec les projets actuels et anticipés: • Fonds propres et quasi fonds propres au niveau projets • Financement de
Slide 17: Les développements en cours
LES DÉVELOPPEMENTS EN COURS Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 17 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 18: La Lorraine
LA LORRAINE Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 18 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 19: La Lorraine en route vers la production de gaz
La Lorraine en route vers la production de gaz Site de Lachambre => production continue de gaz de qualité (95% de méthane) Prédiction pour 379m de latéraux Niveau atteint au cours du test Production continue Modèle reservoir 3D Prédiction sur 15 ans pendant plus de 18 mois (veine#15) Dimensionnement
Slide 20: Lorraine – Préparation de la mise en production
Lorraine – Préparation de la mise en production Dimensionnement des installations de surface pour l’injection dans le réseau Compression Injection Réseau GRD ENERGIS 95% Séparateur / Déshydrataion Canalisation installée Site de Lachambre de méthane prête au raccordement Odorisation/Comptage Capex de
Slide 21: Lorraine – Mise en place d'une task force dédiée
Lorraine – Mise en place d’une task force dédiée Opportunité de béneficier d’une équipe d’experts mondiaux dans le développement du gaz de charbon Dr. Adam MOSS Jon FURNISS Max ENGELS Nick LEE Pétrophysicien specialisé Ingénieur Reservoir (QGC, Ingénieur complétion, Géologue, responsable charbons Sh
Slide 22: Les Hauts-de-France
LES HAUTS-DE-FRANCE Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 22 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 23: Gazonor : potentiel d'amélioration de la production de gaz
Gazonor : potentiel d’amélioration de la production de gaz Production de gaz sur la station d’Avion MW produits/an - site d'Avion 400,000 350,000 300,000 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000 0 FY 2018 objectif 138 GWh X 1,5 207 GWh X 1,6 331 GWh 3,0 MWNombre de moteurs en état de Amélioration du r
Slide 24: Gazonor : potentiel d'amélioration de la production d'électricité
Gazonor : potentiel d’amélioration de la production d'électricité Production d’électricité impactée par la compression sur le site d’Avion CA Electricité par station (€) 450,000 400,000 350,000 300,000 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000 0 Avion Divion Lens Lourches Q1 2018 Q1 2019 3,0 MW 1,5 MW
Slide 25: La fourniture d'énergies à la commune de Béthune
La fourniture d’énergies à la commune de Béthune Fourniture d’énergie verte à la commune de Béthune avec délégation de service public Gaz Electricité Chaleur • Diversification des sources d’énergie • Récurrence d’activité garantie pendant 22 ans • Réduction des couts d’approvisionnement pour les usa
Slide 26: Déploiement de l'activité sur l'ensemble du bassin minier
Déploiement de l’activité sur l’ensemble du bassin minier 2ème campagne de test de production dans le Valenciennois en cours de préparation (DOTM en cours d’instruction par la Préfecture) • 7 nouveaux sites identifiés • Début de la campagne au second trimestre 2019. Amelioration du modèle reservoir
Slide 27: Des sujets règlementaires à forte valeur ajoutée
Des sujets règlementaires à forte valeur ajoutée Obtenir l’extension de la concession Désirée • Extension du périmètre jusqu’en 2042 (PER Valenciennois) Soumission de demandes de retrocession d’ouvrages existants sur le bassin avant juin 2019 pour la prochaine phase de développement (15 MW) Reconnai
Slide 28: La Belgique
LA BELGIQUE Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 28 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 29: Belgique: un relais de croissance dès 2019
Belgique: un relais de croissance dès 2019 Certification des réserves • Publication d’ici fin avril 2019 Déploiement des 1ères unités de production dans les 3 prochains mois • Livraison des 2 premiers moteurs d’ici fin mars • Contrat de fourniture d’électricité et de gaz en cours de finalisation 1,5
Slide 30: Premier site de production en cours d'installation
Premier site de production en cours d’installation Installation de l’unité de test mobile Site d’Anderlues Important volumes de gaz à valoriser (200 à 300 millions de m3) Gaz à haut pouvoir calorifique (94% de méthane) 2 cogénérations de 1.5 MW installées d’ici juin 2019 Slide 30 Reuters code: LFDE.
Slide 31: Nos objectifs
NOS OBJECTIFS Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 31 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 32: Un plan de développement structuré à horizon 2021
Un plan de développement structuré à horizon 2021 Hauts-de-France Belgique Lorraine Finalisation test production Nouveaux sites de Installation de 2*3MW Signature contrat de cogénération (2*15 MW) Obtention Certificats verts fourniture de gaz Valorisation de la chaleur Demande de nouvelle Valorisati
Slide 33: Contacts
CONTACTS Française de l’Energie - Investor Relations Tél : +33 (0)3 87 04 32 11 ir@francaisedelenergie.fr http://www.francaisedelenergie.fr Aelium Finance et Communication - Presse Tél : +33 (0)1 75 77 54 65 skennis@aellium.fr Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP
Slide 34: Annexes
ANNEXES Reuters code: LFDE.PA Bloomberg code: LFDE.FP Slide 34 Reuters code: LFDE.PA - Bloomberg code: LFDE.FP Mars 2019
Slide 35: Une gouvernance de qualité au service de l'excellence
Une gouvernance de qualité au service de l’excellence UN CONSEIL D'ADMINISTRATION D’EXPERTS UN SOCLE SOLIDE D’ACTIONNAIRES 6 Jean Chalopin et Deltec Bank professionnels du secteur de Financière de Rosario l’énergie Salariés LFDE 2 Famille Lorenceau Co-fondateur de Exécutif Julien Moulin – PDG Antoin
Slide 36: La certification des réserves et ressources, un véritable actif
La certification des réserves et ressources, un véritable actif La certification des réserves obéit à des standards internationaux bien établis et utilisés par les plus grands groupes internationaux du secteur (Total, Exxon, BP, Shell, Maurel&Prom…) Des organismes certificateurs reconnus : - DMT = l
Slide 37: LFDE : producteur écologiquement compétitif
LFDE : producteur écologiquement compétitif Un gaz lorrain avec une empreinte carbone 10x INFÉRIEURE à celle du gaz importé Mix gazier français GNL et gaz par gazoduc 3,4g CO2/kWh Émissions de gaz à Émissions de gaz à effet de serre de 32g effet de serre de CO2/kWh ISO/TS 14067 + de 250 000 tonnes d
Slide 38: Focus chiffre d'affaires Gaz H1 2018 - H1 2019
Focus chiffre d’affaires Gaz H1 2018 - H1 2019 H1 2019 H1 2018 Var. Gaz - Evolutions quantités (MWh) et prix (€) Quantité vendues (MWh) 44 725 80 625 -35 900 Prix (€) 23,97 16,58 7,39 90,000 30.00 80,000 Evolution prix moyen du Gaz 25.00 70,000 Prix € juil-17 14,810 60,000 20.00 août-17 14,619 50,00
Slide 39: Focus chiffre d'affaires Electricité H1 2018 - H1 2019
Focus chiffre d’affaires Electricité H1 2018 - H1 2019 € H1 2019 H1 2018 Var. CA Electricité par station (€) Avion 395 073 661 889 -266 815 Divion 476 326 480 593 -4 267 900,000 800,000 Lens 783 785 489 074 294 711 700,000 Lourches 473 159 382 677 90 482 600,000 Total CA 2 128 344 2 014 233 114 111
La Française de l'Énergie — H1 2018-2019 Earnings Presentation on 6ix