Gav-yam Lands Corp. Ltd · TASE:GVYM

Gav-yam Lands — Investor Presentation (2022)

66 slides from Gav-yam Lands's investor presentation, 2022

1. Slide 1: מצגת שוק ההון שנת 2021

   ‫מצגת שוק ההון‬ ‫שנת ‪2021‬‬

2. Slide 2: אודות

   ‫אודות‬ ‫למעלה מ‪ 90-‬שנה של מובילות בייזום‪ ,‬פיתוח וניהול פארקי היי‪-‬טק ומשרדים‪,‬‬ ‫לוגיסטיקה ותעשיה מיצבו את גב‪-‬ים כחברת הנדל"ן המניב המובילה בישראל‪,‬‬ ‫כאשר בין לקוחותיה מגוון חברות טכנולוגיה הגדולות מהארץ ומהעולם‪.‬‬ ‫‪LTV 42%‬‬ ‫‪1-12.2021‬‬ ‫‪ 646‬מיליון ‪₪‬‬ ‫‪48.7%‬‬ ‫‪ 1.1‬מיליארד ‪₪‬

3. Slide 3: אודות

   ‫אודות‬ ‫למעלה מ‪ 90-‬שנה של מובילות בייזום‪ ,‬פיתוח וניהול פארקי היי‪-‬טק ומשרדים‪,‬‬ ‫לוגיסטיקה ותעשיה מיצבו את גב‪-‬ים כחברת הנדל"ן המניב המובילה בישראל‪,‬‬ ‫כאשר בין לקוחותיה מגוון חברות טכנולוגיה הגדולות מהארץ ומהעולם‪.‬‬ ‫‪400‬‬ ‫‪ 10.3‬מיליארד ‪₪‬‬ ‫‪ 1,035,000‬מ"ר‬ ‫לקוחות‬ ‫שווי נדל"ן להשקע

4. Slide 4: תחומי פעילות מרכזיים

   ‫תחומי‬ ‫‪7%‬‬ ‫מהכנסות החברה משכירות‬ ‫פעילות‬ ‫מרכזיים ‪75%‬‬ ‫מהכנסות החברה משכירות‬ ‫‪18%‬‬ ‫מהכנסות החברה משכירות‬ ‫• פיזור רחב‪ ,‬גיאוגרפי וסקטוריאלי‬ ‫• חברות בינלאומיות וישראליות מובילות‬ ‫)‪(Top Tier‬‬ ‫• אין לקוח מהותי המניב למעלה מ‪7%-‬‬ ‫מההכנסות משכירות‬ ‫• שותפויות אסטרטגיות עם המוסדות

5. Slide 5: לקוחות החברה

   ‫לקוחות החברה‬ ‫פיזור סיכונים‬ ‫‪4.7‬‬ ‫‪3.5‬‬ ‫‪2.6‬‬ ‫‪20‬‬ ‫‪25‬‬ ‫אין לקוח מהותי‬ ‫מח"מ הסכמי‬ ‫צבר הזמנות‬ ‫צבר הזמנות‬ ‫חברות נסחרות‬ ‫חברות נסחרות‬ ‫המניב למעלה מ‪7%-‬‬ ‫שכירות בשנים‬ ‫במיליארד ‪₪‬‬ ‫במיליארדי ‪ ₪‬לא כולל‬ ‫בבורסה לניירות ערך‬ ‫בבורסות המובילות‬ ‫מההכנסות משכירות‬ ‫כולל בהקמה

6. Slide 6: — oresa

   — oresa Mm7ann Ninip'7 4 ao & Wix B.A) ema medvorie Q Googe SQURCE Zerto RAD s stratasys V Nvaronis AN . 7 >, | RAFAEL Medtronic CAA) Google (U) NVIDIA. ute ~~ tufin Regus LogistiCare plussoo tran. ORACLE gor tem wework. Fa Fa eal mW +e ann zim © tishtices. leidos 5 See Saping Innovatione

7. Slide 7: צומחים עם הלקוחות

   ‫צומחים עם‬ ‫הלקוחות‬ ‫‪32.9‬‬ ‫‪52.5‬‬ ‫‪*105.5‬‬ ‫‪19.6‬‬ ‫‪11.3‬‬ ‫אלף‬ ‫אלף‬ ‫אלף‬ ‫אלף‬ ‫אלף‬ ‫מ "ר‬ ‫מ "ר‬ ‫מ "ר‬ ‫מ "ר‬ ‫מ "ר‬ ‫‪ 8.5‬אלף‬ ‫‪ 27.4‬אלף‬ ‫‪ 1.5‬אלף‬ ‫‪ 12.8‬אלף‬ ‫‪ 8.6‬אלף‬ ‫מ" ר‬ ‫מ" ר‬ ‫מ" ר‬ ‫מ" ר‬ ‫מ" ר‬ ‫הלקוח נמצא ב – ‪ 2‬פארקים‬ ‫הלקוח נמצא ב – ‪ 3‬פארקים‬ ‫הלקוח נמצא ב

8. Slide 8: פריסה ארצית

   ‫‪19‬‬ ‫עפולה‬ ‫‪22‬‬ ‫פריסה‬ ‫נס ציונה‬ ‫ארצית‬ ‫‪98%‬‬ ‫‪8‬‬

9. Slide 9: נכסי גב-ים

   ‫נכסי‬ ‫גב‪-‬ים‬ ‫‪ 447,000‬מ"ר‬ ‫זכויות בנייה זמינות‬ ‫‪ 511,500‬מ"רר‬ ‫‪ 1,035,000‬מ"ר‬ ‫בשלבי ייזום‬ ‫)כולל כ‪277,000-‬‬ ‫מ"ר חניונים(‬ ‫‪ 511,500‬מ"ר‬ ‫‪49%‬‬ ‫בשלבי יזום‬ ‫צפי גידול‬ ‫‪ 1,035,000‬מ"ר‬ ‫‪ 447,000‬מ"ר‬ ‫זכויות בנייה זמינות‬ ‫)שטחים עיקריים‪ ,‬חלק החברה במאוחד‪.‬‬ ‫בסולו מורחב ‪ 2

10. Slide 10: פארקים טכנולוגיים ושותפויות אקדמיות

    ‫בפארקים הטכנולוגיים שלנו נוצר חיבור ייחודי בין מוסדות‬ ‫אקדמיים מובילים להון אנושי איכותי‪ ,‬לצד מגוון חברות טכנולוגיה‬ ‫שותפויות אסטרטגיות‬ ‫מובילות מהעולם‬ ‫ועסקיות עם מוסדות‬ ‫אקדמיים‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫‪10‬‬

11. Slide 11: התפלגות שווי הנכסים לפי שימושים

    ‫‪6.5%‬‬ ‫שיעור תשואה משוקלל‬ ‫התפלגות שווי הנכסים‬ ‫לפי שימושים‬ ‫)‪( 1‬‬ ‫לוגיסטיקה ותעשייה‬ ‫‪256,500‬‬ ‫מ"ר‬ ‫)‪( 1‬‬ ‫היי טק ומשרדים‬ ‫‪1,651‬‬ ‫מיליוני ‪₪‬‬ ‫‪726,300‬‬ ‫מ"ר‬ ‫‪6.4%‬‬ ‫שווי הנכסים המניבים‬ ‫שיעור תשואה ממוצע משוקלל‬ ‫‪6,296‬‬ ‫מסחר‬ ‫‪8,397‬‬ ‫מיליוני ‪₪‬‬ ‫שיעור תשואה ממוצע מ

12. Slide 12: עסקאות שנת 2021

    ‫עסקאות‬ ‫שנת ‪2021‬‬ ‫‪12‬‬

13. Slide 13: חתימת הסכמי שכירות

    ‫חתימת‬ ‫תקופה ‪ 1-12/2021‬עלייה ריאלית ממוצעת ‪6.2%‬‬ ‫עלייה ריאלית‬ ‫הסכמי‬ ‫עלייה ריאלית‬ ‫מימוש‬ ‫אופציה‬ ‫‪14%‬‬ ‫‪4.1%‬‬ ‫שכירות‬ ‫‪6.6%‬‬ ‫החלפת‬ ‫שוכרים‬ ‫נכסים‬ ‫‪30%‬‬ ‫קיימים‬ ‫‪1-12/2021‬‬ ‫חידוש‬ ‫‪188‬‬ ‫מספר חוזים‬ ‫חוזים‬ ‫עלייה ריאלית‬ ‫‪57%‬‬ ‫‪6.5%‬‬ ‫‪217,000‬‬ ‫שטח עילי )מ"ר(‬ ‫

14. Slide 14: רמת הנשיא, חיפה - מכירת עתודת קרקע

    ‫רמת הנשיא‪ ,‬חיפה‬ ‫מכירת עתודת קרקע וזכויות בנייה‬ ‫הדמיה‬ ‫מספר יח "ד‬ ‫הפרויקט‬ ‫כ‪ 350-‬יח"ד מאושרות‬ ‫רמת הנשיא‪ ,‬חיפה‬ ‫לבניה על פי התב"ע‬ ‫הקיימת‬ ‫רווח נקי‬ ‫מכירה‬ ‫‪ 52‬מיליון ‪₪‬‬ ‫נמכר בתמורה לסך של‬ ‫‪ 215‬מיליון ‪ ,₪‬וכן‬ ‫תמורה מותנית לפי‬ ‫כמות יח"ד שתאושר‬ ‫בהמשך‪.‬‬ ‫‪14‬‬

15. Slide 15: פארק גב-ים הרצליה צפון - רכישת נכס

    ‫פארק גב‪-‬ים הרצליה צפון‬ ‫רכישת נכס‬ ‫שווק‬ ‫במלואו‬ ‫הנכס הנרכש‬ ‫הפרויקט‬ ‫‪ 3,600‬מ"ר‪ ,‬על שטח‬ ‫המדע ‪ ,14‬הרצליה‬ ‫של כ‪ 1.1-‬דונם‬ ‫זכויות בנייה‬ ‫תמורה‬ ‫נוספות‬ ‫נרכש בתמורה לסך של‬ ‫‪ 3,000‬מ"ר‬ ‫‪ 60.5‬מיליון ‪₪‬‬ ‫‪15‬‬

16. Slide 16: מכרז הדיור הממשלתי חולון

    ‫מכרז הדיור הממשלתי חולון‬ ‫שווק‬ ‫‪70%‬‬ ‫שטח‬ ‫הפרויקט‬ ‫‪ 22,000‬שטח מ"ר מתוכם‬ ‫החברה זכתה במכרז‬ ‫‪ 15,500‬שטח עילי‬ ‫להקמת קריית ממשלה‬ ‫בחולון‬ ‫הפרויקט יכלול משרדי‬ ‫הסכם שכירות‬ ‫ממשלה‪:‬‬ ‫‪ 10‬שנים‪ 14 ,‬מליון ‪₪‬‬ ‫משרד התיירות‪ ,‬משרד‬ ‫בשנה‬ ‫התחבורה‪,‬‬ ‫לשכת המקרקעין ועוד‪.‬‬ ‫‪16‬‬

17. Slide 17: נתונים פיננסים שנת 2021

    ‫נתונים‬ ‫פיננסים‬ ‫שנת ‪2021‬‬ ‫‪17‬‬

18. Slide 18: תוצאות כספיות 1-12/2021

    ‫תוצאות‬ ‫‪1-12/2021‬‬ ‫כספיות‬ ‫‪1,092‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪548‬‬ ‫‪534‬‬ ‫‪522‬‬ ‫‪516‬‬ ‫‪511‬‬ ‫‪514‬‬ ‫‪646‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪422‬‬ ‫‪253‬‬ ‫‪240‬‬ ‫‪260‬‬ ‫תזרים‬ ‫‪FFO‬‬ ‫רווח נקי‬ ‫מזומנים‬ ‫‪*EBITDA‬‬ ‫‪NOI‬‬ ‫‪NOI‬‬ ‫הכנסות‬ ‫מיוחס לבעלי מניות‬ ‫לבעלי המניות‬ ‫מפעילות שוטפת‬ ‫)‪ 88%‬מההכ

19. Slide 19: תמצית נתונים כספיים

    ‫תמצית‬ ‫‪2020/21‬‬ ‫‪1-12.2021‬‬ ‫נתונים כספיים‬ ‫שיעור שינוי‬ ‫‪1-12/2020‬‬ ‫‪1-12/2021‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫ב‪%-‬‬ ‫‪2.6‬‬ ‫‪534‬‬ ‫‪548‬‬ ‫הכנסות מהשכרת מבנים‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪516‬‬ ‫‪522‬‬ ‫‪NOI‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪511‬‬ ‫‪514‬‬ ‫‪Same Properties NOI‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪EBITDA‬‬ ‫עליה בשווי הוגן של נדל"

20. Slide 20: תמצית נתונים כספיים

    ‫תמצית‬ ‫נתונים כספיים‬ ‫שיעור העלייה‬ ‫‪31/12/20‬‬ ‫‪31/12/21‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫ב‪%-‬‬ ‫‪25.6‬‬ ‫‪8,235‬‬ ‫‪10,346‬‬ ‫נדל"ן להשקעה‬ ‫‪20.1‬‬ ‫‪3,624‬‬ ‫‪4,351‬‬ ‫חוב פיננסי‪ ,‬נטו‬ ‫)‪(3.3%‬‬ ‫)‪(1.5‬‬ ‫‪50.1%‬‬ ‫‪48.7%‬‬ ‫מינוף‬ ‫‪30.2‬‬ ‫‪2,774‬‬ ‫‪3,611‬‬ ‫הון עצמי המיוחס לבעלי המניות‬ ‫‪52.5‬

21. Slide 21: תמצית נתונים כספיים

    ‫תמצית‬ ‫נתונים כספיים‬ ‫‪31/12/2020 31/12/2021‬‬ ‫‪31/12/2020 31/12/2021‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪6,163‬‬ ‫‪5,483‬‬ ‫חוב פיננסי‪ ,‬ברוטו‬ ‫‪2,539‬‬ ‫‪1,132‬‬ ‫אמצעים נזילים‬ ‫שווי הוגן נדל"ן‬ ‫התחייבויות אחרות‬ ‫‪8,235‬‬ ‫‪10,346‬‬ ‫להשקעה‪ ,‬מתוכו‪:‬‬ ‫‪450‬‬ ‫‪434‬‬ ‫‪549‬‬ ‫‪1,467‬‬ ‫נדל"ן בהקמה‬ ‫‪

22. Slide 22: צמיחה בנכסים המניבים ובהכנסות מהשכרת מבנים

    ‫צמיחה בנכסים‬ ‫המניבים ובהכנסות‬ ‫מהשכרת מבנים‬ ‫‪1,100-1,200‬‬ ‫‪548‬‬ ‫‪534‬‬ ‫‪510‬‬ ‫‪445‬‬ ‫‪459‬‬ ‫‪1,810,000‬‬ ‫‪421‬‬ ‫‪392‬‬ ‫‪361‬‬ ‫‪1,034,000‬‬ ‫‪1,035,000‬‬ ‫‪338‬‬ ‫‪346‬‬ ‫‪995,000‬‬ ‫‪919,000‬‬ ‫‪892,000‬‬ ‫‪877,000‬‬ ‫‪859,000‬‬ ‫‪808,000‬‬ ‫‪758,000‬‬ ‫‪736,000‬‬ ‫‪2012‬‬ ‫‪2013‬‬

23. Slide 23: צמיחה ב-NOI

    ‫צמיחה ב‪NOI-‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪1,050-1,150‬‬ ‫‪490‬‬ ‫‪516‬‬ ‫‪522‬‬ ‫‪406‬‬ ‫‪430‬‬ ‫‪441‬‬ ‫‪349‬‬ ‫‪377‬‬ ‫‪323‬‬ ‫‪333‬‬ ‫‪2012‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2018‬‬ ‫‪2019‬‬ ‫‪2020‬‬ ‫‪2021‬‬ ‫תחזית ‪2027‬‬ ‫‪23‬‬

24. Slide 24: צמיחה בהכנסות ושיעורי מינוף יציבים

    ‫צמיחה בהכנסות‬ ‫מהשכרת מבנים‬ ‫שיעור מינוף )‪(%‬‬ ‫ושיעורי מינוף יציבים‬ ‫שיעור מינוף ב‪(%) -‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪49‬‬ ‫‪53‬‬ ‫‪51‬‬ ‫‪50‬‬ ‫‪50‬‬ ‫‪48.7‬‬ ‫‪49‬‬ ‫‪45‬‬ ‫‪47‬‬ ‫‪47‬‬ ‫‪534‬‬ ‫‪548‬‬ ‫‪510‬‬ ‫‪445‬‬ ‫‪459‬‬ ‫הכנסות מהשכרת מבנים‬ ‫‪421‬‬ ‫)מיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪392‬‬ ‫‪346‬‬ ‫‪361‬‬ ‫‪33

25. Slide 25: צמיחה בשווי הנדל"ן להשקעה

    ‫צמיחה‬ ‫בשווי הנדל"ן‬ ‫‪10,346‬‬ ‫להשקעה‬ ‫‪100%‬‬ ‫במיליוני ‪₪‬‬ ‫‪8,219‬‬ ‫‪7,770‬‬ ‫התפלגות שווי נדל"ן‬ ‫‪6,752‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫להשקעה ליום ‪) 31.12.21‬מיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪6,379‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪5,858‬‬ ‫‪5,156‬‬ ‫‪5,497‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪4,930‬‬ ‫נדל"ן בהקמה‬ ‫קרקעות‬ ‫‪4,457‬‬ ‫‪482‬‬ ‫‪95%‬‬ ‫‪1,467‬‬ ‫‪86%‬‬

26. Slide 26: פריסת החזר החוב

    ‫פריסת החזר‬ ‫החוב במיליוני ‪₪‬‬ ‫‪il Aa2‬‬ ‫מח"מ החוב‬ ‫‪il AA‬‬ ‫ריבית אפקטיבית לשנה‬ ‫דירוג אג"ח‬ ‫‪ 4.19‬שנים‬ ‫דירוג אג"ח‬ ‫‪) 2.7%‬ממוצעת(‬ ‫חוב פיננסי ברוטו‬ ‫מדרוג ‪moody’s‬‬ ‫מעלות ‪S&P‬‬ ‫ליום ‪31/12/2021‬‬ ‫‪ 5,483‬מיליון ‪₪‬‬ ‫‪2.8%‬‬ ‫‪2.8%‬‬ ‫‪3.1%‬‬ ‫‪2.8%‬‬ ‫‪2.8 %‬‬ ‫‪2.4%‬‬ ‫‪2.0 %

27. Slide 27: צמיחה ב-EBITDA

    ‫צמיחה ב‪EBITDA-‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪1,000-1,100‬‬ ‫‪458‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪480‬‬ ‫‪375‬‬ ‫‪401‬‬ ‫‪407‬‬ ‫‪328‬‬ ‫‪353‬‬ ‫‪298‬‬ ‫‪308‬‬ ‫‪2012‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2018‬‬ ‫‪2019‬‬ ‫‪2020‬‬ ‫‪2021‬‬ ‫תחזית ‪2027‬‬ ‫‪27‬‬

28. Slide 28: תמצית נתונים כספיים סולו מורחב

    ‫תמצית נתונים‬ ‫כספיים סולו מורחב*‬ ‫השינוי ב‪%-‬‬ ‫‪1-12/2020‬‬ ‫‪1-12/2021‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪2.5‬‬ ‫‪442‬‬ ‫‪453‬‬ ‫הכנסות מהשכרת מבנים‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪427‬‬ ‫‪432‬‬ ‫‪NOI‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪423‬‬ ‫‪423‬‬ ‫‪Same Properties NOI‬‬ ‫)‪(0.5‬‬ ‫‪398‬‬ ‫‪396‬‬ ‫‪EBITDA‬‬ ‫עליה בשווי הוגן של נדל"ן‬ ‫‪1,233.3‬‬ ‫‪84

29. Slide 29: תמצית נתונים כספיים סולו מורחב

    ‫תמצית נתונים‬ ‫כספיים סולו מורחב*‬ ‫‪31/12/2020 31/12/2021‬‬ ‫‪31/12/2020 31/12/2021‬‬ ‫)במיליוני ‪(₪‬‬ ‫חוב פיננסי‪ ,‬ברוטו‬ ‫‪2,360‬‬ ‫‪1,036‬‬ ‫אמצעים נזילים‬ ‫‪5,647‬‬ ‫‪4,998‬‬ ‫שווי הוגן נדל"ן‬ ‫‪6,897‬‬ ‫‪8,775‬‬ ‫להשקעה‪ ,‬מתוכו‪:‬‬ ‫‪435‬‬ ‫‪421‬‬ ‫התחייבויות אחרות‬ ‫‪440‬‬ ‫‪1,273‬‬ ‫נדל"

30. Slide 30: צמיחה ב-FFO

    ‫צמיחה ב‪FFO-‬‬ ‫לבעלי המניות )במיליוני ‪(₪‬‬ ‫‪720-790‬‬ ‫‪253‬‬ ‫‪231‬‬ ‫‪240‬‬ ‫‪199‬‬ ‫‪187‬‬ ‫‪170‬‬ ‫‪159‬‬ ‫‪135‬‬ ‫‪132‬‬ ‫‪132‬‬ ‫‪0‬‬ ‫‪2012‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2018‬‬ ‫‪2019‬‬ ‫‪2020‬‬ ‫‪2021‬‬ ‫תחזית ‪2027‬‬ ‫‪30‬‬

31. Slide 31: פרויקטים בייזום שנת 2021

    ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫שנת ‪2021‬‬ ‫‪31‬‬

32. Slide 32: פרויקטים בייזום

    ‫פרויקטים‬ ‫מועד סיום‬ ‫שיעור שטח‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות‬ ‫חלק החברה‬ ‫סה " כ‬ ‫חנייה‬ ‫עילי‬ ‫בייזום‬ ‫עילי ששווק‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫הקמה ) כולל‬ ‫שנתיות‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫קרקע (‬ ‫מייצגות‬ ‫מיליוני‬ ‫ש"ח‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫‪Q3/2022‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪28‬‬ ‫‪115‬‬ ‫‪276‬‬

33. Slide 33: פרויקטים בתכנון שהקמתם תחל בשנת 2022

    ‫פרויקטים בתכנון‬ ‫שהקמתם תחל בשנת ‪2022‬‬ ‫מועד סיום‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות‬ ‫חלק החברה‬ ‫סה " כ‬ ‫חנייה‬ ‫עילי‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫הקמה ) כולל‬ ‫שנתיות‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫קרקע (‬ ‫מייצגות‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫מיליוני ש" ח‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫‪Q4/2024‬‬ ‫‪4‬‬ ‫‪37‬‬ ‫‪50‬‬ ‫‪5,750‬‬ ‫‪11,

34. Slide 34: פרויקטים בייזום ותכנון - טבלה מסכמת

    ‫פרויקטים‬ ‫בייזום ותכנון ‪ -‬טבלה מסכמת‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות הקמה‬ ‫חלק החברה‬ ‫סה" כ‬ ‫חנייה‬ ‫עילי‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫) כולל קרקע(‬ ‫שנתיות‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫מיליוני ש"ח‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫‪387‬‬ ‫‪3,368‬‬ ‫‪4,629‬‬ ‫‪511,500‬‬ ‫‪678,700‬‬ ‫‪202,600‬‬ ‫‪476,100‬‬

35. Slide 35: פרויקטים בייזום - סולו מורחב

    ‫פרויקטים‬ ‫מועד סיום‬ ‫שיעור שטח‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות‬ ‫סה "כ‬ ‫חנייה‬ ‫סולו מורחב*‬ ‫עילי‬ ‫בייזום‬ ‫עילי ששווק‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫הקמה‬ ‫שנתיות‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫)כולל‬ ‫מייצגות‬ ‫קרקע(‬ ‫מיליוני‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫ש"ח‬ ‫‪Q3/2022‬‬ ‫‪100%‬‬ ‫‪14‬‬ ‫‪58‬‬ ‫‪138‬‬

36. Slide 36: פרויקטים בתכנון לשנת 2022 - סולו מורחב

    ‫פרויקטים‬ ‫סולו מורחב*‬ ‫בתכנון לשנת ‪2022‬‬ ‫מועד סיום‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות הקמה‬ ‫סה " כ‬ ‫חנייה‬ ‫עילי‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫) כולל קרקע (‬ ‫שנתיות‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫מייצגות‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫מיליוני ש "ח‬ ‫‪Q4/2024‬‬ ‫‪4‬‬ ‫‪37‬‬ ‫‪50‬‬ ‫‪5,750‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪5,750‬‬

37. Slide 37: פרויקטים בייזום ותכנון - טבלה מסכמת סולו מורחב

    ‫פרויקטים‬ ‫בייזום ותכנון ‪ -‬טבלה מסכמת‬ ‫סולו מורחב*‬ ‫הכנסות‬ ‫צפי יתרת‬ ‫עלויות הקמה‬ ‫סה" כ‬ ‫חנייה‬ ‫עילי‬ ‫שכירות‬ ‫עלויות ליום‬ ‫) כולל קרקע(‬ ‫שנתיות מיליוני‬ ‫‪31.12.2021‬‬ ‫ש"ח‬ ‫חלק החברה )מיליוני ש"ח(‬ ‫שטח )מ"ר(‬ ‫‪347‬‬ ‫‪3,102‬‬ ‫‪4,210‬‬ ‫‪444,450‬‬ ‫‪134,800‬‬ ‫‪309,950‬‬ ‫פרויקטים

38. Slide 38: פרויקטי משרדים בייזום

    ‫משרדים‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫גב‪-‬ים חולון‬ ‫פארק גב‪-‬ים רעננה‬ ‫מתם מזרח ‪#1+#2+#3‬‬ ‫‪3‬‬ ‫הדמיה‬ ‫האוניברסיטה העברית שלב א'‬ ‫)בניין נוסף(‬ ‫הרצליה צפון ‪O2‬‬ ‫‪ToHa2‬‬ ‫‪2‬‬ ‫‪1‬‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫‪1‬‬ ‫‪2‬‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫‪38‬‬

39. Slide 39: פרויקטי לוגיסטיקה ותעשייה בייזום

    ‫לוגיסטיקה ותעשייה‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫פארק גב‪-‬ים גדרות ‪#1‬‬ ‫פארק גב‪-‬ים מפרץ חיפה ‪#4‬‬ ‫פארק גב ים אשקלון‬ ‫פארק גב‪-‬ים מפרץ חיפה ‪#3‬‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫הדמיה‬ ‫‪39‬‬

40. Slide 40: מגדלי מתם מזרח 1+2

    ‫מגדלי מתם מזרח ‪2#+1#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫חברת‬ ‫היי‪-‬טק‬ ‫בינלאומית‬ ‫כ‪ 46,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם כ‪ 28,000-‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2022 ,3‬‬ ‫‪ 5,000‬מ "ר‬ ‫‪ 6,000‬מ"ר‬ ‫‪28,000‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 276‬מיליון ‪₪‬‬ ‫מ"ר‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 28‬מיליון ‪₪‬‬ ‫שווק‬ ‫‪2‬‬ ‫‪1‬‬ ‫תשואה‬ ‫במלואו‬ ‫‪10.1%‬‬

41. Slide 41: מגדלי מתם מזרח 3

    ‫מגדלי מתם מזרח ‪3#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫‪3‬‬ ‫כ‪ 41,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם כ‪ 28,500-‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,4‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 293‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 25‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪8.5%‬‬ ‫סה"כ מגדלי מתם מזרח‬ ‫‪ 134 #3+#2+#1‬אלף מ"ר‬ ‫מתוכם כ‪ 85,000-‬מ"ר עילי‪.‬‬ ‫)כ‪ 39,000-‬מ"ר שווקו(

42. Slide 42: מגדלי מתם מזרח 1+2+3

    ‫מגדלי מתם מזרח ‪3#+2#+1#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫‪1‬‬ ‫‪3‬‬ ‫‪2‬‬ ‫‪42‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬ ‫‪42‬‬

43. Slide 43: פארק גב-ים רעננה

    ‫פארק גב‪-‬ים רעננה‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 72,600-‬מ"ר‬ ‫מתוכו כ‪ 40,000-‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2023 ,3‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 310‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 22‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪7.3%‬‬ ‫עסקת קומבינציה‬ ‫הדמיה‬ ‫‪69.5%‬‬ ‫חלק החברה‬ ‫‪43‬‬

44. Slide 44: פארק גב-ים רעננה

    ‫פארק גב‪-‬ים רעננה‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫‪44‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬

45. Slide 45: גב-ים פארק העברית שלב א'

    ‫גב‪-‬ים פארק העברית שלב א'‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 89,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם ‪ 57,000‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,2‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 600‬מיליון ‪₪‬‬ ‫מ"ר עילי‬ ‫‪16,500‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪2‬‬ ‫‪1‬‬ ‫‪ 49‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪8.1%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫עסקת קומבינציה‬ ‫חלק החברה ‪66%‬‬ ‫‪45‬‬

46. Slide 46: הרצליה צפון - גב-ים O2

    ‫הרצליה צפון ‪ -‬גב‪-‬ים ‪O2‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 60,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכו ‪ 38,000‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2025 ,4‬‬ ‫שווק‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 640‬מיליון ‪₪‬‬ ‫במלואו‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 40‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪6.3%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫‪46‬‬

47. Slide 47: ToHa 2

    ‫‪ToHa 2‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 205,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם ‪ 160,000‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2026 ,4‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 3‬מיליארד ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 280‬מיליון ‪ ₪‬בשנה‬ ‫תשואה‬ ‫‪9.3%‬‬ ‫חלק החברה ‪50%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫‪47‬‬

48. Slide 48: ToHa 2

    ‫‪ToHa 2‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫דרך השלום‬ ‫תחנת מטרו‬ ‫מתוכננת‬ ‫רחוב תוצרת הארץ‬ ‫‪48‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬

49. Slide 49: פארק גב-ים גדרות 1

    ‫פארק גב‪-‬ים גדרות ‪1#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 7,500-‬מ"ר‬ ‫שווק‬ ‫מועד סיום‬ ‫במלואו‬ ‫‪1‬‬ ‫רבעון ‪2022 ,1‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 55‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 4‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪7.3%‬‬ ‫‪49‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬

50. Slide 50: פארק גב-ים מפרץ חיפה 3

    ‫פארק גב‪-‬ים מפרץ חיפה ‪3#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 6,050-‬מ"ר‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2022 ,2‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 33‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 3‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪9%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫‪50‬‬ ‫‪50‬‬

51. Slide 51: פארק גב-ים מפרץ חיפה 3

    ‫פארק גב‪-‬ים מפרץ חיפה ‪3#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫‪51‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬

52. Slide 52: פארק גב-ים מפרץ חיפה 4

    ‫פארק גב‪-‬ים מפרץ חיפה ‪4#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫שווק‬ ‫כ‪ 20,000-‬מ"ר‬ ‫מועד סיום‬ ‫במלואו‬ ‫רבעון ‪2023 ,2‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 125‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 10‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪8%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫‪52‬‬

53. Slide 53: פארק גב-ים אשקלון

    ‫פארק גב‪-‬ים אשקלון‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫כ‪ 40,500-‬מ"ר‬ ‫שווק‬ ‫שייבנה על כ‪ 55 -‬דונם‪ ,‬באזה"ת אשקלון‬ ‫מועד סיום‬ ‫במלואו‬ ‫רבעון ‪2023 ,1‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 190‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 12‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪6%‬‬ ‫**עם השלמת הקמתו של‬ ‫הדמיה‬ ‫המפעל‪:‬‬ ‫חלקה של גב‪-‬ים ‪70% -‬‬ ‫חלקה של רב

54. Slide 54: פארק גב-ים אשקלון

    ‫פארק גב‪-‬ים אשקלון‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫‪54‬‬ ‫צילום‪ :‬ינואר ‪2021‬‬

55. Slide 55: פארק גב-ים חולון 3

    ‫פארק גב‪-‬ים חולון ‪#3‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בייזום‬ ‫שווק‬ ‫‪70%‬‬ ‫כ‪ 44,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם ‪ 22,000‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,2‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 305‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 19‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪6.5%‬‬ ‫‪55‬‬

56. Slide 56: 447,000 מ"ר זמינים לבנייה

    ‫‪ 234,000‬מ "ר‬ ‫זכויות‬ ‫‪ 18,000‬מ"ר‬ ‫בנייה‬ ‫זמינות‬ ‫‪ 22,000‬מ"ר‬ ‫‪447,000‬‬ ‫מ"ר‬ ‫זמינים לבנייה‬ ‫)חלק החברה במאוחד(‬ ‫‪ 46,000‬מ "ר‬ ‫שטחים עיקריים‪,‬‬ ‫לא כולל פרויקטים בהקמה‬ ‫‪ 13,000‬מ"ר‬ ‫‪ 9,000‬מ"ר‬ ‫‪482‬‬ ‫שווי‬ ‫מיליוני ‪₪‬‬ ‫‪ 105,000‬מ "ר‬ ‫‪56‬‬

57. Slide 57: 15 פרויקטים שהקמתם בתכנון

    ‫‪15‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫שהקמתם‬ ‫בתכנון‬ ‫הקמתם תחל ב‪2022‬‬ ‫‪57‬‬

58. Slide 58: פארק גב-ים רחובות 5

    ‫פארק גב‪-‬ים רחובות ‪#5‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בתכנון‬ ‫כ‪ 37,000-‬מ"ר‬ ‫מתוכם ‪ 22,000‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,4‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 198‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 15‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪7.2%‬‬ ‫‪5‬‬ ‫הדמיה‬ ‫*חלק החברה ‪72%‬‬ ‫‪58‬‬

59. Slide 59: מרכז עסקים גב-ים קיסריה 1

    ‫מרכז עסקים גב‪-‬ים קיסריה ‪1#‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בתכנון‬ ‫כ‪ 11,500-‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,4‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 100‬מיליון ‪₪‬‬ ‫‪1‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 8‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪8%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫שותפות עם החברה‬ ‫לפיתוח קיסריה‬ ‫*חלק החברה ‪50%‬‬ ‫‪59‬‬

60. Slide 60: פארק גב-ים נגב, בניין 5

    ‫פארק גב‪-‬ים נגב‪ ,‬בניין ‪#5‬‬ ‫פרויקטים‬ ‫בתכנון‬ ‫כ‪ 15,000-‬מ"ר עילי‬ ‫מועד סיום‬ ‫רבעון ‪2024 ,4‬‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪5‬‬ ‫‪ 91‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 9‬מיליון ‪₪‬‬ ‫תשואה‬ ‫‪9.9%‬‬ ‫הדמיה‬ ‫‪60‬‬

61. Slide 61: גב-ים יבנה, קריית מלאכה

    ‫גב‪-‬ים יבנה‪ ,‬קריית מלאכה‬ ‫פרויקטים‬ ‫בתכנון‬ ‫שטח בנוי של כ‪ 45,000-‬מ"ר‬ ‫הדמיה‬ ‫‪61‬‬

62. Slide 62: חוות שרתים מתם, חיפה

    ‫חוות שרתים מתם‪ ,‬חיפה‬ ‫פרויקטים‬ ‫בתכנון‬ ‫שטח של כ‪ 12,800-‬מ"ר‪,‬‬ ‫הספק של כ‪ 9-‬מגה וואט‬ ‫רצפה לבנה כ ‪ 6,400-‬מ"ר המיועדת‬ ‫לכ‪ 1,700-‬מסדים‬ ‫חוות‬ ‫מועד סיום‬ ‫שרתים‬ ‫רבעון ‪2024 ,3‬‬ ‫מתם‬ ‫עלות כוללת‬ ‫‪ 346‬מיליון ‪₪‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪ 70‬מיליון ‪) ₪‬בשלב של תפוסה‬ ‫מלאה כ – ‪ 1,700‬מסדים(

63. Slide 63: גב-ים עכו

    ‫גב‪-‬ים עכו‬ ‫תב"ע‬ ‫למגורים‬ ‫פרויקט מגורים בהיקף של‬ ‫‪ 1000‬יח"ד‬ ‫הדמיה‬ ‫‪63‬‬

64. Slide 64: גב-ים חולון, מגורים

    ‫גב‪-‬ים חולון‪ ,‬מגורים‬ ‫תב"ע‬ ‫למגורים‬ ‫כ‪ 500-‬יח"ד‬ ‫‪64‬‬

65. Slide 65: גב-ים רחובות, מגורים

    ‫גב‪-‬ים רחובות‪ ,‬מגורים‬ ‫תב"ע‬ ‫למגורים‬ ‫כ‪ 400-‬יח"ד‬ ‫‪65‬‬

66. Slide 66: מידע צופה פני עתיד

    ‫מידע צופה‬ ‫פני עתיד‬ ‫מצגת זו כוללת תחזיות‪ ,‬הערכות‪ ,‬אומדנים ומידע אחר‬ ‫המתייחסים לאירועים ועניינים עתידיים‪ ,‬שמידת‬ ‫התממשותם אינה ודאית ואינה בשליטתה של החברה בלבד‬ ‫)מידע צופה פני עתיד(‪.‬‬ ‫העובדות והנתונים העיקריים ששימשו בסיס למידע זה‬ ‫נוגעים למצב הנוכחי של החברה ועסקיה‪ ,‬למצב הנוכחי

Gav-Yam Lands — Investor Presentation (2022) on 6ix