Tdk Corporation · TSE:6762
Tdk — Q1 FY2022 Earnings Presentation
24 slides from Tdk's earnings presentation, Jul 28, 2021
Slide 1: 2022年3月期 第1四半期決算説明会
2022年3月期 第1四半期決算説明会 TDK株式会社 広報グループ 2021年7月28日
Slide 2: 第1四半期連結業績概要・通期見通しについて
●2022年3月期 第1四半期連結業績概要 2022年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 2
Slide 3: 2022年3月期 第1四半期連結業績概要
2022年3月期 第1四半期連結業績概要 2022年3月期 通期見通しについて 専務執行役員 山西 哲司 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 3
Slide 4: 2022年3月期 第1四半期決算のポイント
2022年3月期 第1四半期決算のポイント 2021年3月期にコロナ禍で低迷したエレクトロニクス需要の回復基調 が継続。DX、EX関連需要が堅調に推移。 ●売上高は前年同期比35.8%増、営業利益は前年同期比67.4%増 ¬ 自動車市場では半導体供給不足の影響等が見られるも、部品搭載点数の増加の傾向もあり、 受注が引き続き堅調に推移。受動部品、センサの販売が拡大。 ¬ ICT市場向けは、スマートフォンの生産が半導体供給不足や新型コロナ感染症再拡大の影響で期初 想定を下回るも、PC、タブレットの需要は引き続き高水準を継続。また、データセンター向けの 投資が回復し、サーバー需要が拡大。二次電池、セ
Slide 5: 2022年3月期 第1四半期連結業績概要
2022年3月期 第1四半期連結業績概要 2021年3月期 2022年3月期 前期比 第1四半期実績 第1四半期実績 （億円） 増減 増減率（%） 売上高 3,094 4,201 1,107 35.8 営業利益 184 308 124 67.4 営業利益率 5.9% 7.3% +1.4 pt - 税引前利益 207 322 115 55.6 当期純利益 132 267 135 102.3 1株当たり利益（円） 104.43 211.09 - - 為 対ドルレート（円） 107.61 109.50 1.8%の円安 替 対ユーロレート（円） 118.45 131.90 11.4%の円安 為替変動に
Slide 6: 第1四半期各事業の状況（受動部品事業）
第1四半期各事業の状況（受動部品事業） 売上高 売上高 1,212億円（前年同期比43.6%増） （億円） 1,212 営業利益 180億円（前年同期比133.8%増） 844 ● セラミックコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 自動車市場向けの販売が増加、ICT市場向けの販売が減少。 ● アルミ・フィルムコンデンサ ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ 産業機器市場及び自動車市場向けの販売が増加。 21/3 22/3 ● インダクティブデバイス 営業利益（営業利益率） ¬ 前年同期比で増収増益。 （億円） ¬ 自動車市場及び産業機器市場向けの販売が増加。 180 ● 高周波部品 ¬ 前年同期
Slide 7: 第1四半期各事業の状況（センサ応用製品事業）
第1四半期各事業の状況（センサ応用製品事業） 売上高 売上高 268億円（前年同期比82.3%増） （億円） 268 営業損失 △20億円（前年同期比—%減） ● センサ 147 ¬ 前年同期比で増収増益。 ¬ TMRセンサは、ICT市場向けに採用拡大等により販売が大幅に増加し、 収益も拡大。 ¬ MEMSセンサは、顧客基盤及びアプリケーションの拡大によりモーション センサ及びマイクロフォンの販売が拡大。収益も改善。 21/3 22/3 ¬ 前期にコロナ影響で大きく落ち込んだ自動車市場向けのコンベンショナル 営業損失 製品（温度・圧力センサ、ホールセンサ）の販売が大幅に増加し、収益も 改善。
Slide 8: 第1四半期各事業の状況（磁気応用製品事業）
第1四半期各事業の状況（磁気応用製品事業） 売上高 売上高 606億円（前年同期比58.2%増） （億円） 606 営業利益 28億円（前年同期比—%増） ● HDDヘッド・HDDサスペンション 383 ¬ データセンター向けの投資の回復に伴い、サーバー需要が拡大。ニアライン 用HDDヘッドの販売が大幅増。前期に主要顧客のロックダウン影響で悪化 した収益が大幅に改善。 ● マグネット ¬ 前年同期比で増収増益。 21/3 22/3 ¬ 自動車市場向けの販売が増加。 営業利益（損失）（営業利益率） （億円） 28 4.6% 21/3 22/3 -38 © TDK株式会社 2021 2022年
Slide 9: 第1四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業）
第1四半期各事業の状況（エナジー応用製品事業） 売上高 売上高 1,996億円（前年同期比27.2%増） （億円） 1,996 営業利益 234億円（前年同期比25.2%減） 1,569 ● エナジーデバイス（二次電池） ¬ 前年同期比で増収。パワーセル製品への先行投資や原材料価格の高騰の 影響により減益。 ¬ モバイル用途（スマートフォン、タブレット、ノートPC）向けの販売が 堅調に推移。 ¬ 小型機器向けのミニセル製品及び電動二輪車、家庭用蓄電システム向け のパワーセル製品の販売が拡大。 21/3 22/3 ● 電源 営業利益（営業利益率） ¬ 設備投資の回復に伴い、産業機器用電源は前年同
Slide 10: セグメント別四半期実績
セグメント別四半期実績 対前年同期比増減 対直前四半期増減 2021年3月期 2021年3月期 2022年3月期 （Ｃ）－（Ａ） （Ｃ）－（Ｂ） 第1四半期 第4四半期 第1四半期 （億円） （A） （B） （C） 増減 増減率(%) 増減 増減率(%) コンデンサ 333 443 471 138 41.4 28 6.3 インダクティブデバイス 274 390 420 146 53.3 30 7.7 その他受動部品 236 306 320 84 35.6 14 4.6 売 受動部品 844 1,139 1,212 368 43.6 73 6.4 上 センサ応用製品 147 239 268 12
Slide 11: 営業利益増減分析
営業利益増減分析 2021年3月期 2022年3月期 第1四半期 営業利益 +124億円 第1四半期 184億円 308億円 （単位：億円） 売上による 利益変動 売価値引き 合理化 販売費及び +325 ▲70 構造改革効果 一般管理費増 コストダウン +12 ▲138 +12 為替変動 （US$=Yen 109.50） ▲17 308 184 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 11
Slide 12: 第2四半期の売上高増減イメージ
第2四半期の売上高増減イメージ （億円） 2022年3月期 2022年3月期 セグメント 2022年3月期 第2四半期予想 第2四半期予想 区分 第1四半期実績 （対1Q） 為替影響除く（対1Q） 受動部品 1,212 △1～△4% ±0～＋3％ センサ応用製品 268 ＋7～＋10% ＋11～＋14% 磁気応用製品 606 △1～△4% ±0～＋3% エナジー応用製品 1,996 ＋21～＋24% ＋28～＋31% その他 118 — — 合計 4,201 ＋9～＋12% ＋14～＋17％ 為替前提 為替レート $/Yen 109.50 105.00 109.50 為替レート EURO/Ye
Slide 13: 2022年3月期 連結業績及び配当金見通し
2022年3月期 連結業績及び配当金見通し 2022年3月期 業績予想対前期比 2021年3月期 業績予想 通期実績 増減 増減率(%) （億円） （2021年7月発表） 売上高 14,790 16,000 1,210 8.2 営業利益 1,115 1,500 385 34.5 営業利益率 7.5% 9.4% +1.9 pt - 税引前利益 1,219 1,500 281 23.1 当期純利益 793 1,000 207 26.1 1株当たり利益(円) 628.08 791.61 - - 中間：95円 中間：90円 期末：96円* 配当金 期末：90円 年間：191円* - - 年間：180円
Slide 14: 補足資料
補足資料 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 14
Slide 15: 売上高及び営業利益の四半期推移
売上高及び営業利益の四半期推移 2021年3月期 2022年3月期 （億円） 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 1Q 2Q 3Q 4Q 通期 コンデンサ 333 386 419 443 1,582 471 インダクティブデバイス 274 346 390 390 1,400 420 その他受動部品 236 262 285 306 1,090 320 売 受動部品 844 994 1,095 1,139 4,071 1,212 上 センサ応用製品 147 198 230 239 813 268 高 磁気応用製品 383 504 559 546 1,993 606 エナジー応用製品 1,569 2,00
Slide 16: 2022年3月期各種費用見通し及び為替感応度
2022年3月期各種費用見通し及び為替感応度 各種費用 (億円) 固定資産の取得 減価償却費 研究開発費 3,500 3,000 3,000 2,500 2,124 2,000 1,786 1,736 1,734 1,600 1,500 1,403 1,400 1,250 1,270 1,152 1,175 1,066 1,026 922 1,000 500 0 18/3 19/3 20/3 21/3 22/3 18/3 19/3 20/3 21/3 22/3 18/3 19/3 20/3 21/3 22/3 予想 予想 予想 為替感応度（1円の変動による影響額） ●ドル：売上100億円、営業
Slide 17: 財政状態
財政状態 2021年3月末 2021年6月末 増減 （億円） 総資産 24,014 25,082 1,068 負債合計 13,951 14,717 766 株主資本 10,035 10,338 303 （うち包括利益） △ 827 △ 678 149 株主資本比率 41.8% 41.2% -0.6pt 現預金・短期投資・有価証券 4,463 4,025 △ 438 有利子負債（*1） 4,833 5,047 214 ネットキャッシュ（*2） △ 370 △ 1,022 △ 652 2021年3月期 2022年3月期 増減 第1四半期実績 第1四半期実績 固定資産の取得 464 612 148
Slide 18: キャッシュフロー
キャッシュフロー 2021年3月期 2022年3月期 増減 第1四半期実績 第1四半期実績 （億円） 営業活動によるキャッシュフロー 98 12 △ 86 投資活動によるキャッシュフロー △ 421 △ 285 136 フリーキャッシュフロー (ＦＣＦ) △ 323 △ 273 50 財務活動によるキャッシュフロー 261 98 △ 163 為替変動による影響額 △ 14 58 72 現金同等物残高 3,252 3,687 435 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 18
Slide 19: 全社 市場別四半期売上高推移
全社 市場別四半期売上高推移 （2021年3月期1Q～2022年3月期1Q） （注）当第1四半期において市場の再定義を行い、前期の数値についても変更後の区分に組み替えております。 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 19
Slide 20: 受動部品 市場別四半期売上高推移
受動部品 市場別四半期売上高推移 （2021年3月期1Q～2022年3月期1Q） （注）当第1四半期において市場の再定義を行い、前期の数値についても変更後の区分に組み替えております。 © TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 20
Slide 21: © TDK株式会社 2021
© TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 21
Slide 22: © TDK株式会社 2021
© TDK株式会社 2021 2022年3月期第1四半期決算説明会 広報グループ 2021/7/28 22
Slide 23: 将来に関する記述についての注意事項
将来に関する記述についての注意事項 この資料には、当社または当社グループ（以下、TDKグループといいます。）に関する業績見通し、計 画、方針、経営戦略、目標、予定、認識、評価等といった、将来に関する記述があります。これらの将来に 関する記述は、TDKグループが、現在入手している情報に基づく予測、期待、想定、計画、認識、評価等を 基礎として作成しているものであり、既知または未知のリスク、不確実性、その他の要因を含んでいるもの です。従って、これらのリスク、不確実性、その他の要因による影響を受けることがあるため、TDKグルー プの将来の実績、経営成績、財務状態が、将来に関する記述に明示的または黙示
Slide 24: 質疑応答のテキスト情報掲載ページ
決算説明会の質疑応答を含むテキスト情報は以下のページに後日掲載いたします。 https://www.tdk.com/ja/ir/ir_events/conference/2022/1q_1.html