Hito-communications Holdings, Inc. · TSE:4433
Hito-communications — Q3 FY2018 Earnings Presentation
27 slides from Hito-communications's earnings presentation, Jul 20, 2018
Slide 1: 平成30年8月期 第3四半期 決算説明 補足資料
東証第1部 3654 平成30年8⽉期 第3四半期 決算説明 補⾜資料 2018年7⽉20⽇
Slide 2: 目次
目次 1. 2018年8⽉期第3四半期 決算概況 ・・・ 2 決算ハイライト 3 トピックス 4 損益計算書の概要 5 BBFグループ買収による事業体質の変化 6 商材別売上⾼実績 7 稼働スタッフ数の推移 8 貸借対照表の概要 9 2. 2018年8⽉期 計画と取り組み ・・・ 10 業績計画 11 商材別売上⾼計画 12 BBFグループ買収による事業体質の変化 13 配当計画 14 2018年8⽉期の具体的取り組み 15-20 BBF・ブランチアウトの事業説明と市場動向 21-26 Copyright （C）hito-com All rights reserved. 1
Slide 3: 2018年8月期第3四半期 決算概況
1. 20184F8A S34 RST vs HITO-com
Slide 4: 決算ハイライト
決算ハイライト 通信分野の販売⽀援の鈍化や⼈⼿不⾜が顕在化する中 事業ポートフォリオの構造転換が奏功 売上⾼ 前期に⼦会社化したビービーエフのEC・TC業務⽀援が好調に推移、ブランチ・アウトが展開す るホールセール事業と合わせて売上⾼を牽引。 通信分野において、⼤⼿3キャリアを中⼼としてNTT光回線卸による「転⽤」ニーズ⼀巡等 47,619百万円 により、各通信キャリア間のシェアが固定化し積極的な販売⽀援が鈍化。格安SIMにて上積 みしたが全般的に伸び悩んだ。 前期⽐ 209.5％ 持続的な訪⽇外国⼈旅⾏者の増加を背景にインバウンド向けビジネスが好調に推移 多⾔語 持続的な訪⽇外国
Slide 5: 2018年8月期第3四半期 トピックス
2018年8月期第3四半期 トピックス BBF株式の追加取得を実施。当社持株シェアは60％→83.5％へ増加 ・ ブロードバンドタワー社保有のBBF株式23.5％分の追加取得契約を締結（2017年12⽉） ・ 本件により持株シェアは2017年12⽉に73.5％に増加、2018年7⽉に83.5％に増加。 ・ 本件追加取得により当社に帰属する当期純利益の取り込み額が増加（税引後利益の23.5％相当） 株式会社ビービーエフ グループ概略図（追加取得完了後） ビービーエフ株式追加取得の概要 83.5％出資 株式会社ブロードバンドタワー （連結⼦会社） 取得先 （以下BBT社） ブランチ・アウト ブラン
Slide 6: 損益計算書の概要（2018年8月期第3四半期）
損益計算書の概要（2018年8月期第3四半期） 単位：百万円、下段は構成比 平成29年8月期 平成 年 月期 平成30年8月期 第3四半期実績 第3四半期実績 実績 前年同期比 前年増減 売上高 22,735 47,619 209.5% ＋24,884 （100.0%） （100.0%） アウトソーシング事業 15,966 13,571 85.0% ▲2,395 （70.2%） (28.5%) 人材派遣事業 6,632 6,923 104.4% ＋290 （29 2%） （29.2%） (14 5%) (14.5%) EC・TC支援事業 － 20,205 － ＋20,205 (42.4%) ホ
Slide 7: BBFグループ買収による事業体質の変化
ＢＢＦグループ買収による事業体質の変化 2017年8⽉期3Q 2018年8⽉期2Q 事業ポートフォリオ 事業ポートフォリオ 売上⾼ 227億円 売上⾼ 476億円 （除くBBFグループ） その他の事業 1% その他の 事業 ホールセール ホ 1% 人材派遣 55％ 事業 12% 44％ アウトソーシン 事業 グ事業 29% 29% アウトソー シング事 業 70% EC・TC支援 事業 人材派遣事業 アウトソ シング事業 アウトソーシング事業 15% 43% 2017/8期 2018/8期 3Q 3Q ヒューマンビジネスシェア 100% 44% Eコマース（バーチャル）ビジネスシェア コマ ス
Slide 8: 商材別 売上高実績
商材別 売上高実績 売上⼩ ストアサ ビス ストアサービス 前期⽐ △2 8％（△25M） △2.8％（△25M） 売上⾼ 百万円/( )は構成⽐ ＢＢＦ買収による 47,619 ・ スーパー・GMS等向けニーズは堅調もスタッフ確保に課題を残す 売上増26,878Ｍ 1,249(2.6%) 観光 前期⽐ △0.8％（△21M） 2,501(5.3%) 1,582(11.2%) 5,983 2,888(6.1%) ・ 国内、海外向け旅⾏添乗案件は底堅く推移 (11.2%) ・ 各種スポーツイベント等のMICE案件の受注拡⼤ 2,930(6.2%) 3,385(7.1%) 家電 前期⽐ +2.9％
Slide 9: 稼動スタッフ数の推移
稼動スタッフ数の推移 厳しい採⽤環境が続いている状況下、2017年12⽉度にてスタッフ稼働数のピークを更新 （名） 11,730 12,000 , 11,013 11,018 10,908 ： 冬商戦 （11⽉-12⽉平均） 9,765 10,046 10,055 9,719 9,726 10,000 ： 春商戦 （3⽉-4⽉平均） 9,499 ： 夏商戦 （7⽉ （7⽉-8⽉平均） 8⽉平均） 9,161 9 306 9,306 8,237 8,000 7,634 7,085 6,661 6,452 6 452 6 555 6,555 5,666 5,622 6,007 5,993 6,00
Slide 10: 貸借対照表の概要（2018年5月末時点）
貸借対照表の概要（2018年5月末時点） 単位：百万円、下段は構成⽐ 2018年8⽉期第3四半期末 2017年8⽉期末 主な増減要因 前期末増減 流動資産 12,463 13,623 +1,160 現⾦及び預⾦ ＋352百万円 売掛⾦ ＋743百万円 (66.7%) (68.8%) 固定資産 定資産 6 230 6,230 6 179 6,179 △51 貸倒引当⾦ 関係会社⻑期貸付⾦ ＋125百万円 △142百万円 (33.3%) (31.2%) のれん △169百万円 資産合計 18,694 19,802 +1,108 ((100.0%)) ((100.0%)) 流動負債 6,002 6,
Slide 11: 2018年8月期 計画と取り組み
2. 20184F8ARA sti CRO vs HITO-com
Slide 12: 2018年8月期の計画
2018年8月期の計画 単位：百万円、下段は構成⽐ 2018年8⽉期 第3四半期実績 前年同期⽐ 下期残り 通期計画 前期⽐ 売上⾼ 47,619 209.5% 16,081 63,700 183.2% (100 0%) (100.0%) （100 0%） （100.0%） アウトソーシング事業 13,571 85.0% 5,929 19,500 93.7% (28.5%) （30.6%） ⼈材派遣事業 6,923 104.4% 2,727 9,650 108.5% (14.5%) （15.1%） EC・TC⽀援事業 20,205 － 5,795 26,000 651.7% (42.4%) （
Slide 13: 商材別 売上高計画
商材別 売上高計画 売上⼩ ストアサービス ビ 前期⽐ ＋11.4％(+184M) 売上⾼ 63,700 ・ ⼈材不⾜を背景としたスーパー・GMS等向けニーズへの対応 百万円/( )は構成⽐ 1,800 (2.8%) 観光 前期⽐ ＋5.7％(+189M) 3,500(5.5%) , ( ) ・ 2020年東京オリンピック・パラリンピック先⾏案件の受注 4,100(6.4%) ・ 各種スポーツイベント、展⽰会、学会、エンターテイメント 4,400（6.9％） 等のMICE運営実績の更なる積み上げ 5,200 家電 前期⽐ +11.0％(+407M) ( (8.2%)) ・ 外資系家電メーカー向
Slide 14: BBFグループ買収による事業体質の変化
ＢＢＦグループ買収による事業体質の変化 2017年8⽉期 2018年8⽉期 事業ポートフォリオ 事業ポートフォリオ 売上⾼ 298億円 売上⾼計画 637億円 その他の事業 （除くBBFグループ） 1% その他の 事業 ホール 0% 人材派遣 54％ セール事業 13% 45％ アウトソーシ 事業 ング事業 30% 30% アウトソー シング事 業 70% EC・TC支援 事業 アウトソ シング事業 アウトソーシング事業 人材派遣 41% 事業 15% 2017/8期 2018/8期 ヒューマンビジネスシェア 100% 45% Eコマース（バーチャル）ビジネスシェア マ ス（ チャル）ビジネス
Slide 15: 配当計画
配当計画 2.0円増配 （中間配当7.5円＋期末配当7.5円）し、7期連続増配の通期15円配当を計画。 ■ 第2四半期末配当（円） ■ 期末配当（円） ■ 記念配当（円） ◆ EPS（円） 15 00円 15.00円 12.75円 13.00円 11.25円 11.5円 東証２部上場記念配当 10 5円 10.5円 7.5 10.25円 7.0 6.5 97.55 0.875 5.75 5.75 5.25 87.32 82.44 JASDAQ上場記念配当 6.875円 72.36 0.625 58.35 51.99 45.19 41.99 6.25 9.375 5.25 5.5 5.75 5.
Slide 16: 2018年8月期の具体的取り組み
20184F8A WOR AEYER DO fh vs HITO-com
Slide 17: インバウンドビジネスの推進強化①
2018年8月期の具体的取り組み インバウンドビジネスの推進強化① 外国⼈⼈材ビジネスの推進 空港ビジネスの取り組み ・訪⽇外国⼈旅⾏者の急増と国内の⼈⼿不⾜の両⾯から、 訪⽇外国⼈旅⾏者の急増と国内の⼈⼿不⾜の両⾯から、 訪⽇外国⼈の⽞関⼝となる空港は、物販、飲⾷、サ 訪⽇外国⼈の⽞関⼝となる空港は 物販 飲⾷ サービス等の ビス等の 物販、ホテル、飲⾷等で外国⼈スタッフへのニーズが増⼤ 当社既存ビジネスに加え、送迎、外国⼈⼈材サービス、多⾔語 対応等のツーリズム事業等、多様なニーズが期待できる。⼀⽅ ・語学研修と就業体験を組み合わせたカリキュラムの開発や でスタッフ確保・育成が難しいロケー
Slide 18: インバウンドビジネスの推進強化②
2018年8月期の具体的取り組み インバウンドビジネスの推進強化② 免税カウンター事業の拡⼤ ランドオペレーター事業への参⼊ ・訪⽇外国⼈向けに免税⼿続きを⾏うカウンターの運営業務 訪⽇外国⼈向けに免税⼿続きを⾏うカウンタ の運営業務 ・訪⽇外国⼈旅⾏者の約6割を占めるリピーター。今後更なる を⼀括請負する事業。語学⼒・接客⼒ともにクライアント 増加が⾒込まれる個⼈⼿配や⼩規模団体旅⾏者に対して 企業からの評価も⾼く受託店舗数も拡⼤中 コース設定から宿泊・移動・⾷事等の⼿配を⼀括して請負う ・2020年までに訪⽇外国⼈旅⾏者4,000万⼈、旅⾏消費額 2020年までに訪⽇外国⼈旅⾏者4,000
Slide 19: BBFグループの事業拡大①
2018年8月期の具体的取り組み BBFグル プの事業拡⼤① BBFグループの事業拡⼤① EC業務⽀援事業の拡⼤ EC向けチャットセンターの⽴ち上げ ・BBFが⼿掛けるEC業務⽀援において、新規サイトの引き合い BBFが⼿掛けるEC業務⽀援において 新規サイトの引き合い ・EC業務⽀援の⼀環として、販売経験者をオペレーターとする EC業務⽀援の 環として 販売経験者をオペレ タ とする に加えて、既存サイトのリニューアル依頼も順調に増加 本格的な「売り切る」EC向けチャットセンターを⽴ち上げ ・AI等最新のテクノロジーと専⾨性の⾼い販売スタッフの ・既存サイトのリニューアル依頼の増加は、クライ
Slide 20: BBFグループの事業拡大②
2018年8月期の具体的取り組み BBFグル プの事業拡⼤② BBFグループの事業拡⼤② （グローバル戦略） 海外EC業務⽀援事業 海外ホールセール事業 ・海外EC業務⽀援が順調に成⻑。⽇本から海外顧客に販売する ・ブランチ・アウト（上海）の海外ホールセール事業が拡⼤。 越境ECだけでなく、⽇本企業や海外企業に対して英語圏、 ・⽇本のキャラクター等ライセンスを活⽤した企画商品が 中国語圏向けECサイトを複数稼動。更に複数の新規プロ 中国国内でも評価を受け 中国国内企業向けに拡販中 中国国内でも評価を受け、中国国内企業向けに拡販中。 ジェクトが進捗中。 今後本格的な収益拡⼤フェーズへ ブランチ・
Slide 21: 連絡先
社会の要請や変化を敏感に捉え 社会のニーズに的確に応える 社会のニ ズに的確に応える ～付加価値ビジネスの創造と追求～ 【 連絡先 】 株式会社ヒトコミュニケーションズ 社⻑室 飯島 【 所在地 】 東京都豊島区東池袋1丁⽬9番6号 【 ＴＥＬ 】 03-5979-7749 このプレゼンテーション資料には、現時点の将来に関する前提や⾒通しに基づく予測が含まれております。実際の業績は、その時々の状況や多様な要因により変更を余儀なく されることがあります。なお、変更があった場合でも当社は本資料を改定する義務を負いかねますので、ご了承ください。 また、本資料のいかなる部分も⼀切の権利は株式会社ヒト・
Slide 22: 【参考資料】BBF・ブランチアウトの事業説明と市場動向
【参考資料】 BBF・ブランチアウトの 事業説明と市場動向 21
Slide 23: ビービーエフ EC業務支援サービス事業説明
BBF・ブランチアウトの事業説明と市場動向 ①ビ ビ ①ビービーエフ フ EC業務⽀援サービス事業説明 C業務⽀援サ ビス事業説明 ・ ECサイト企画・製作から販売、決済、物流等を⼀貫して⽀援 ・ レベニューシェアの料⾦体系により顧客企業と共に「売れるECサイト」を⽬指し成果追求するモデル EC・WEB企画・制作 ECサイトやブランディングサイトの 構成（設計）・デザイン・コーディング など全て対応 システム / オペレーション EC専⽤の撮影サービス EC専⽤の撮影サ ビス ささげ（撮影・採⼨・商品コメント作成） 画像加⼯など全ての業務をサポート ※ロケーション（外）での撮影も可能 撮影 フ
Slide 24: ビービーエフのEC業界内でのポジション
BBF・ブランチアウトの事業説明と業界動向 ②ビービーエフのEC業界内でのポジション ・ アパレル業界を中⼼に商品企画・⽣産・販売・物流までをフルフィルメントサービスで提供 ・ スポーツ系オフィシャルブランドサイト運営では国内トップクラスの実績 EC企画 EC市場規模 8.0兆円 商品企画 ⽣産 開発 運⽤ 開発・運⽤ 分析 販売 決済 物流 アパレル 1.5兆円 アパレルECに特化した企業（スタートトゥデイ等） ⾷品・飲料 1.4兆円 物流企業 下記専⾨分野に特化した企業が存在 雑貨・家具 1.3兆円 ●ODM/OEM企業 ・EC企画開発 化粧品 0.5兆円 ・運⽤ ・分析 分析 ・決済 ⽣
Slide 25: ビービーエフ TC(テレビ通販)支援サービス事業説明
BBF・ブランチアウトの事業説明と市場動向 ③ビ ビ ③ビービーエフ フ TC(テレビ通販)⽀援サービス事業説明 C(テレビ通販)⽀援サ ビス事業説明 ・ TCにおける企画⽴案・ブランド組成からタレントのアレンジ、スタジオ対応まで⼀貫して⽀援 ・ TC⽤のブランディング（タレント含む）とスタジオでの収録経験豊富なスタッフが強み 商品企画・ブランド組成 TCにおける購買者ターゲットの分析 商品販売 ブランド組成・タレントのアレンジ ブランドイメージコントロール等 QVCジャパン他テレビ局 消費者 ベンダーと⼀体となった商品開発 商品販売 新たに商品開発する場合については スタジオでの放映対応等
Slide 26: 日本国内におけるBtoC-ECの進展
BBF・ブランチアウトの事業説明と市場動向 ④⽇本国内における ④⽇本国内におけるBtoC-ECの進展（参考資料） C Cの進展（参考資料） ・ BtoC-ECの市場規模は約15兆円、うち物販系は8兆円市場。但しEC化率は全体で5％程度に留まる BtoC‐ECの市場規模及び物販EC化率の推移 物販系分野のBtoC‐EC市場規模 2015年 20 1 6 年 EC化率 市場規模 EC化率 市場規模 （ ％） ※下段：昨年比 （％） 15,297億円 アパレル 13,839億円 9.04% 10.93% （＋10.5%） 14,503億円 食品・飲料 食品 飲料 13 162億円 13,162億円
Slide 27: ブランチ・アウト ホールセール（卸売り）事業説明
BBF・ブランチアウトの事業説明と業界動向 ブランチ アウト ホールセール（卸売り）事業説明 ブランチ・アウト ホ ルセ ル（卸売り）事業説明 ・ 国内有⼒ファストファッション企業向けのブランド、メディアを絡めた商品企画・製造卸に強み ・ モデル、タレントの起⽤・SNSとの連動に加えてアニメコンテンツとのコラボ商品の開発に注⼒ モデル タレントの起⽤・SNSとの連動に加えてアニメコンテンツとのコラボ商品の開発に注⼒ ・ 商品企画⼒が評価されブランチ・アウト上海のホールセール事業が拡⼤中 コラボ商品企画・情報発信 コラボ商品企画・提案 TCにおける購買者ターゲットの分析 ブランド組成・タレントの
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