Slide 1: 2015年3月期 決算説明会 プレゼンテーション資料
パワーポイントテンプレート 2015年3月期 決算説明会 プレゼンテーション資料 ２０１５年５月２５日 0
Slide 2: 目次
TIFT FYF UDB, RREDL 35 MA—MM—— 1. REO
Slide 3: 2015年3月期 連結決算の概要
１．2015年3月期 連結決算の概要 （単位：百万円） 2015/3 2014/3 前期比 2015/3 2015/3 修正予想比 （実績） （実績） 増減率 （期初予想） （修正予想） 増減率 売上高 116,239 128,785 △9.7％ 127,000 120,000 △3.1％ 営業利益 3,028 8,873 △65.9％ 6,700 3,600 △15.9％ 経常利益 2,703 8,470 △68.1％ 6,400 3,200 △15.5％ 当期純利益 883 4,970 △82.2％ 3,700 1,300 △32.1％ 1株当たり 当期純利益 20.84円 106.68円
Slide 4: 連結損益の状況① 売上高・売上総利益
２．連結損益の状況① 売上高･売上総利益 （単位：億円） 【増減額（率）】 【主な増減要因】 1,287.8 1,162.3 売上高 ●システムキッチン △６６.９億円 ・Ｓ．Ｓ． △２.３億円 ・クリンレディ △８５.１億円 △125.5億円 ・ラクエラ △４.７億円 ・その他 +２５.１億円 ●システムバスルーム △３６.７億円 837.3 775.3 売上原価 ●減収による減 △８１.５億円 ●売上原価率アップによる増 +１９.５億円 （65.0） （66.7） △62.0億円 ●S.S.､ｸﾘﾝﾚﾃﾞｨ原価率アップ + ０.５ point 売上原価率 ●ラクエラ原価率アップ + ０.５
Slide 5: 連結損益の状況② 販管費・営業利益
２．連結損益の状況② 販管費･営業利益 （単位：億円） 【増減額（率）】 450.5 387.0 売上総利益 【主な増減要因】 △63.5億円 ●販売費 ＋０.４億円 38, 000 ●物流費 △１.１億円 ●人件費 △２.０億円 販管費 ●一般管理費 △２.３億円 △5.0億円 （保証修理費、修繕費、等） 361.8 356.8 （28.1） （30.7） ●販売費 ＋０.２ point 18, 000 販管費率 ●物流費 ＋０.６ point ●人件費 ＋１.１ point ＋2.6％ ●一般管理費 ＋０.７ point 88.7 30.2 ●売上総利益減 △６３.５億円 営業利益 （6.
Slide 6: 売上構成① 部門別（連結）
３．売上構成① 部門別（連結） 厨房部門 浴槽･洗面部門 その他 【2015/3】 （百万円） その他 5.2％ 140,000 128,785 118,000 浴槽･洗面 6,183 116,239 16.3％ 部門 厨房部門 120,000 5,390 4.6％ 23, 332 6,091 78.5％ 18,953 19, 810 16.8％ 100,000 80,000 60,000 【2014/3】 99,270 91,195 92,800 78.6％ その他 4.8％ 40,000 浴槽･洗面 部門 18.1％ 厨房部門 20,000 77.1％ 0 2014/3 2015/3 20
Slide 7: 売上構成② 販売ルート別（単体）
３．売上構成② 販売ルート別（単体） 3.8％ 3.8％ 4.8 4.8％ 4.8 4.8％ 15.6％ 15.6％ 4.4％ 4.4％ 15.4％ 15.4％ 16.1％ 16.1％ 6.0％ 6.0％ 15.3％ 15.3％ 直需（マンション） 14.9％ 14.9％ ハウスメーカー 一般ルート（工務店・リフォーム） 80.3％ 80.3％ 80.6％ 80.6％ 79.1％ 79.1％ 79.8％ 79.8％ 79.1％ 79.1％ 0 2014/3 2015/3 2016/3 2012/3 2013/3 （見込み） 6
Slide 8: 連結貸借対照表の概要-1/2
４．連結貸借対照表の概要-1/2 【資産の部】 （単位：億円） 【増減額】 【主な増減要因】 959.3 総資産 ●流動資産 △１１７.６億円 860.6 △98.7億円 ●固定資産 ＋１８.９億円 現金及び預金 ●現金及び預金 △７７.４億円 流 609.9 受取手形及び売掛金 ●受取手形及び売掛金 △８６.２億円 動 資 473.8 電子記録債権 ●電子記録債権 ＋２７.５億円 産 △136.1億円 たな卸資産 ●商品及び製品の増加 ＋１６.８億円 37.8 ＋16.4億円 21.4 48 ＋７.０億円 45.8 ●有価証券の増加 その他の流動資産 ●繰延税金資産の減少 △４.６億円 ＋2
Slide 9: 連結貸借対照表の概要-2/2
４．連結貸借対照表の概要-2/2 【負債・純資産の部】 （単位：億円） 【増減額】 【主な増減要因】 959.3 860.6 ●買掛金、未払金 △３６.３億円 298.2 流動負債 ●未払法人税等 △３１.１億円 230.8 △67.3億円 54.8 64.6 ＋9.8億円 固定負債 ●厚生年金基金解散損失引当金 ＋９.１億円 ●当期純利益 ＋８.８億円 606.2 純資産合計 ●配当 △１１.１億円 565 △41.2億円 ●その他有価証券評価差額金 ＋４.０億円 ●退職給付に係る調整累計額 ＋３.２億円 ●自己株式の取得 △４３.５億円 ●期首利益剰余金の減額 △６.０億円 0 2014/
Slide 10: 連結キャッシュ・フロー計算書の概要
５．連結キャッシュ･フロー計算書の概要 営業活動ＣＦ 投資活動ＣＦ 財務活動ＣＦ 現金及び現金同等物の期末残高 350. 0 313.2 （単位：億円） 300. 0 △77.4 250. 0 235.8 200. 0 150. 0 100. 0 86.0 △53.4 32.6 50. 0 0. 0 △ 11.3 △ 33.9 △9.7 △ 50. 0 △ 43.6 △55.2 △ 66.5 △ 100. 0 2014/3 2015/3 9
Slide 11: 設備投資等の状況（連結）
６．設備投資等の状況（連結） 研究開発費 設備投資額 減価償却費 【主な設備投資の内容】 （億円） 62.0 60.0 2015年3月期の実績 50.0 ①生産関係 21.9億円 50.0 ②ショールーム改装等 9.2億円 44.8 ③情報投資 10..6億円 40.0 ④その他 3.1億円 33.0 31.2 30.1 30.0 2016年3月期の計画 ①生産関係 30.4億円 20.0 11.8 ②営業関係 16.6億円 11.0 11.0 ③情報関係 13.9億円 10.0 ④その他 1.1億円 0.0 2014/3 2015/3 2016/3 （見込み） 10
Slide 12: 2015年3月期 単体決算の概要
７．2015年3月期 単体決算の概要 （単位：百万円） 2015/3 2014/3 前期比 （実績） （実績） 増減率 売上高 110,377 123,275 △10.5％ 営業利益 2,684 7,959 △66.3％ 経常利益 2,645 7,924 △66.6％ 当期純利益 1,169 4,792 △75.6％ 1株当たり 当期純利益 27.57円 102.86円 △73.2％ 11
Slide 13: 部門別の単体売上構成
８．部門別の単体売上構成 厨房機器 浴槽機器 洗面機器 業務用厨房機器 その他 【2015/3】 （百万円） 123,276 112,800 その他 業務用 120,000 5 ,5 0 7 847 110,377 厨房機器 0.8％ 4.6％ 5 ,3 9 0 4.7％ 5 ,0 7 9 5 ,3 4 4 0.5％ 洗面機器 4.3％ 512 905 4 ,9 1 9 4.4％ 17,942 4 ,7 5 7 12.9％ 100,000 13.3％ 厨房機器 14,195 14,995 浴槽機器 77.4％ 80,000 60,000 【2014/3】 93,590 85,441 87,03
Slide 14: 主要商品の販売実績と当社シェア-1/3
９．主要商品の販売実績と当社シェア-1/3 システムキッチンの販売実績 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 1,000 400 1400 30 892 1,227 1,200 825 843 1200 800 773 1,091 1,121 25 300 1,019 697 1000 975 644 662 20 244 244 19.9 20.3 600 19.4 243 800 17.8 17.9 17.1 217 200 15 195 600 400 181 166 10 400 100 200 5 200 0 0 0
Slide 15: 主要商品の販売実績と当社シェア-2/3
９．主要商品の販売実績と当社シェア-2/3 システムバスルームの販売実績 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 200 50 1000 10.0 177 839 158 43 800 8.0 40 745 147 731 739 150 141 140 38 688 129 37 656 127 35 34 30 600 6.0 30 100 27 5.1 5.1 4.8 4.6 20 400 4.0 4.3 4.0 50 10 200 2.0 0 0 0 0.0 10/3 11/3 12/3 13/3 14/3 15/3 1
Slide 16: 主要商品の販売実績と当社シェア-3/3
９．主要商品の販売実績と当社シェア-3/3 洗面化粧台 同商品需要動向と当社シェア （億円） 金額 数量 （千セット） （千セット） 需要量 当社シェア （％） 60 150 2,000 10 54 1,828 1,768 51 1,655 50 48 49 1,609 47 47 45 120 1,600 1,494 1,521 8 40 109 109 98 99 98 90 1,200 6.4 6.6 6 91 93 6.1 6.2 6.0 30 5.3 60 800 4 20 30 400 2 10 0 0 0 0 10/3 11/3 12/3 13/3 14/3 15/3 16/3
Slide 17: ショールーム数と来場者数（組数）の推移
10．ショールーム数と来場者数（組数）の推移 （ヵ所） ショールーム数 来場組数 （千組） 240 600 539 510 500 200 460 471 500 456 451 444 448 436 160 400 120 109 109 300 105 105 102 102 102 102 101 102 80 200 40 100 0 0 07/3 08/3 09/3 10/3 11/3 12/3 13/3 14/3 15/3 16/3 （予想） 16
Slide 18: 2016年3月期 連結業績予想
11．2016年3月期 連結業績予想 （単位：百万円） 2015/3 2016/3 前期比 （実績） （予想） 増減率 売上高 116,239 118,000 ＋1.5％ 営業利益 3,028 2,800 △7.5％ 営業利益率 2.6％ 2.4％ - 経常利益 2,703 2,450 △9.4％ 経常利益率 2.3％ 2.1％ - 親会社株主に帰属 する当期純利益 883 1,350 ＋52.7％ 当期純利益率 0.8％ 1.1％ - 17
Slide 19: 今後の経営戦略
Ⅱ．今後の経営戦略 （前中期経営計画の総括と新中期経営計画の概要） 18
Slide 20: 経営環境
１．経営環境 （千戸） 新設住宅着工戸数 前年同月比 （％） 100 60 91 90 89 90 84 85 84 80 79 78 80 78 78 40 75 76 76 76 73 74 70 69 70 68 67 67 19.4 18.0 60 20 14.5 12.3 15.3 7.1 14.1 5.8 12.4 8.8 40 -2.9 -3.3 -3.1 0 1.0 0.7 -9.5 -13.0 -15.0 -14.1 -14.3 -14.3 -14.7 -12.5 -12.3 20 -20 12ヵ月連続のマイナス 0 -40 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月
Slide 21: 2015年3月期の経営方針と成果（１）方針と主な施策
２．2015年3月期の経営方針と成果 （１） 方針と主な施策 2015年3月期 経営方針 「ザ・キッチンカンパニー」の確固たる確立 ① リフォーム政策のスピードを上げた推進 ② ショールームの総合競争力強化 ③ 中高級ｼｽﾃﾑｷｯﾁﾝのシェアアップ及び普及クラスの強化 ④ ＣＰＳ活動の全社展開による業務効率化 ⑤ トータル品質の強化およびトータルコストの低減 ⑥ 20年サポートを支える業務システムの整備 ⑦ 海外事業の戦略的推進 ⑧ 70周年を見据えた人事環境および人財づくり 20
Slide 22: 2015年3月期の経営方針と成果（２）重要施策
２．2015年3月期の経営方針と成果 （２）重要施策 生産力 生産体制の再編／強化 営業力 ブランド力 商品力 ブランドの強化 ＳＲ総合競争力強化 専業メーカーならではの リフォーム政策の一気通貫 差別化商品の技術開発 海外事業力 アジアへの展開 CSR活動 “The “The Kitchen Company” の実現 Kitchen Company” の実現 21
Slide 23: 2015年3月期の経営方針と成果（３）主な成果
２．2015年3月期の経営方針と成果 （３） 主な成果 「生産力」関連 ●津山工場の増築・・・キッチンカウンターの生産品目を増加 ●岡山工場の生産能力増強・・・キッチンキャビネットの生産を増強 「商品力」関連 ●普及クラスで人気のシステムキッチン「rakuera」（ラクエラ） をリニューアル →普及クラスのシェアが向上（21.0％ 前年比0.9ポイントアップ） 「営業力」関連 ① ショールーム政策 ●９カ所のショールームをリニューアル ●ショールームアドバイザー約400名の人材力強化を推進 ・「食育インストラクター３級」 「整理収納アドバイザー」、（取得済み） ・「キッチンスペシャリスト」（取
Slide 24: 2015年3月期の経営方針と成果（３）主な成果
２．2015年3月期の経営方針と成果 （３） 主な成果 「ブランド力」関連 ●全国ショールームを起点とし、「食住文化コミュニケーション」を積極的に展開 ⇒ サロネーゼによるイベントを、 のべ1,200回開催 ●「ザ・キッチンカンパニー」として、「食育」支援活動を継続展開 ⇒ 「弁当の日 応援プロジェクト」を通じて、講演会や料理教室を実施 ●クリナップ監修の絵本「世界にひとつのキッチン」を発刊 「海外事業力」関連 ●中国では、瀋陽、蘇州、無錫、太倉の４地区にキッチン等の供給を開始 ●台湾・ベトナムでは、現地代理店ショールームを活用しながら、販売を拡大 （S. S. ・ クリンレディなど、中高級品
Slide 25: 新中期経営計画『15中計』の概要（１）環境認識
３．新中期経営計画『15中計』の概要 （１） 環境認識 [新設住宅着工戸数・リフォーム市場規模の推移] 日本の総世帯数は2019年をピークに減少に転じると予測されます。また、新設住宅着工戸数 は80万戸程度から漸減し、2020年には75万戸程度となると予測されます。 一方、リフォーム市場は、2000年前後に建築した住宅のリフォーム適齢期が訪れることから、 堅調に推移することが予測されます。 24
Slide 26: 新中期経営計画『15中計』の概要 基本的な考え方
３．新中期経営計画『15中計』の概要 （２） 基本的な考え方 第２の創業 “第２章” 「基盤改革を急ぎ、次なる成長へ」 （３） 重点方針 基盤改革 成長戦略 収益構造 経営基盤 改善 の進化 25
Slide 27: 新中期経営計画『15中計』の概要 具体的政策
３．新中期経営計画『15中計』の概要 （４） 具体的政策 基盤改革① 収益構造改善 ●市場ニーズに即した商品のタイムリーな提供 ・中高級品のシェア回復 （⇒ 「クリンレディ」全面リニューアル） ・伸びる市場の攻略と差別化商品の開発 ●リフォーム市場で競争優位となる政策の実行 ・ショールームを核とした販売戦略・販促支援策の推進 ・新「20年サポートプログラム」開始 ●収益コスト構造の実現 ・CPSの深化・進化の継続による原価の更なる低減 ・サプライチェーンの再構築とコスト低減の両立 基盤改革② 経営基盤の進化 ●業務・仕組みの効率化による高い生産性の実現 ●キッチン専業メーカーならではの人・ブラ
Slide 28: 新中期経営計画『15中計』の概要 成長戦略
３．新中期経営計画『15中計』の概要 （４） 具体的政策 成長戦略 ●海外事業の拡大 マーケットを見極めながら、中長期的に海外売上高の拡大を 実現するために、海外事業基盤の構築を進める ●既存事業領域の拡大 クリナップ研究所を中心とした技術開発により、「水まわり事業」 の新たな価値（商品・サービス）の創造と新市場の創出を図る ●新規事業への挑戦 自社の強みを活かしつつ、成長が予見される新規事業の種を 見出し、積極的に挑戦する 27
Slide 29: 2016年3月期の具体的施策（１）商品施策
４．2016年3月期の具体的施策 （１） 商品施策 クリンレディをフルモデルチェンジし、５月に新発売 [「流レールシンク」を標準装備した新クリンレディ] 調理中に出る野菜の切れ 端や、フライパンやボウ ルについたオイル、お皿 に残った細かい食べ残し など、シンクに落ちたい 使う水の力を活用してシンク内のゴ ろいろな汚れを広げず、 水を使うたびに排水口に 掃除を簡単にする、 ミの広がりを最小限に抑え、掃除の 向かって流します。 シンクと継ぎ目の無い排水口 手間を軽減する画期的なシンクです。 「とってもクリン排水口」 [新クリンレディ３つの業界初] ゴミの近くに排水口を寄せた 汚れやゴミを集めやす
Slide 30: 2016年3月期の具体的施策（２）ブランド施策
４．2016年3月期の具体的施策 （２） ブランド施策 ①「弁当の日」応援プロジェクト」を ②映画「はなちゃんのみそ汁」に協賛 通じて食育活動を推進 し、心豊かな食住文化を創造 2015年12月公開予定 29
Slide 31: IRお問合せ先
IRお問合せ先 クリナップ株式会社 ｺﾐｭﾆｹｰｼｮﾝ部 広報・ブランド推進課 IR担当まで ご連絡ください Tel 03-3810-8241 Fax 03-3810-8350 URL http://cleanup.jp/ 30
Slide 32: お断り事項
お断り事項 本資料は、2015年3月期の決算（2014年4月～2015年3月） の業績に関する情報の提供を目的としたものであり、当社が 発行する有価証券への投資を勧誘することを目的としたもの ではありません。 また、本資料は、2015年5月25日現在のデータに基づいて 作成されております。本資料に記載された意見や予測等は、 資料作成時点の当社の判断であり、その情報の正確性、完 全性を保証又は約束するものではなく、また、今後予告なしに 変更されることがあります。 31