Aoyama Trading Co., Ltd. · TSE:8219
Aoyama Trading — FY2009 Earnings Presentation
19 slides from Aoyama Trading's earnings presentation, May 12, 2010
Slide 1: 平成22年3月期 決算説明資料
平成22年5月12日 平成22年3月期 決算説明資料 ― 目次 ― Ⅰ． 連結決算概要 5． スーツの販売着数・平均販売単価 ・・・ 12 1． 決算概要及び見込 6． 設備投資の状況 （1） 中間期比較 ・・・ 1 （1） 設備投資額 ・・・ 13 （2） 通期比較 ・・・ 2 （2） 地方別期末店舗数の推移 ・・・ 13 2． 連結子会社決算概要 7． 期末従業員の状況 ・・・ 14 （1） カジュアルランドあおやま（株） ・・・ 3～4 8． 単位当たり売上・在庫推移 ・・・ 14 （2） （株）青山キャピタル ・・・ 5～6 9． 資金運用明細 （3） （株）アスコン ・・・ 6 （1
Slide 2: 連結決算概要 中間期比較
Ⅰ．連結決算概要 1．決算概要及び見込 （1） 中間期比較 （単位：百万円、％） 平成20年度中間期 平成21年度中間期 平成22年度中間期 （平成20年9月期） （平成21年9月期） （平成22年9月期） 実績 売上比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 売 上 高 91,707 100.0 85,680 100.0 93.4 84,000 100.0 98.0 （ ポ イ ン ト 除 く ） ( 90,440) ( 100.0) ( 84,482) ( 100.0) ( 93.4) ( 82,800) ( 100.0) ( 98.0) 紳 士 服 販 売 事 業 75,020 ―
Slide 3: 連結決算概要 通期比較
（2） 通期比較 （単位：百万円、％） 平成20年度 平成21年度 平成22年度 （平成21年3月期） （平成22年3月期） （平成23年3月期） 実績 売上比 実績 売上比 前期比 中間期見込 中間期見込比 見込 売上比 前期比 売 上 高 206,594 100.0 194,614 100.0 94.2 194,700 ▲ 86 194,400 100.0 99.9 （ ポ イ ン ト 除 く ） ( 203,811) ( 100.0) ( 191,928) ( 100.0) ( 94.2) ( 192,050) (▲122) ( 191,700) ( 100.0) ( 99.9) 紳 士
Slide 4: 連結子会社決算概要 カジュアルランドあおやま
2．連結子会社決算概要 （1） カジュアルランドあおやま（株） ① 業績推移 【中間期】 （単位：百万円、％） 平成20年9月期 平成21年9月期 平成22年9月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 売 上 高 2,489 96.2 1,565 62.9 1,710 109.3 売上総利益 1,091 92.2 649 59.5 800 123.3 販 管 費 1,308 90.9 835 63.8 890 106.6 営 業 利 益 ▲ 216 ― ▲ 186 ― ▲ 90 ― 経 常 利 益 ▲ 213 ― ▲ 180 ― ▲ 90 ― （注） 店舗数 平成20年9月末 ・・・ 4
Slide 5: キャラジャ事業 地方別期末店舗数の推移
③ 地方別期末店舗数の推移 ≪キャラジャ事業≫ （単位：店） 平成20年3月末 平成21年3月末 平成22年3月末 北 海 道 地 方 0 0 0 東 北 地 方 3 1 1 関 東 地 方 4 0 0 中 部 地 方 7 6 6 近 畿 地 方 24 17 17 中 国 地 方 7 4 4 四 国 地 方 1 1 1 九 州 地 方 5 1 1 合 計 51 30 30 売 場 面 積 （ ㎡ ） 28,853 16,931 16,931 期中の出店・閉鎖 0・2 0 ・ 21 0・0 （注） 1.平成21年3月期 上期に5店舗、下期に16店舗の閉店を実施いたしました。 2.上記店舗数には、
Slide 6: （株）青山キャピタル
（2） （株）青山キャピタル ① 業績推移 【中間期】 （単位：百万円、％） 平成20年8月期 平成21年8月期 平成22年8月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 営 業 収 益 3,958 82.5 3,075 77.7 2,300 74.8 営 業 費 用 2,483 70.3 2,725 109.7 2,500 91.7 （内 事務委託料） ( 861) ( 78.6) ( 734) ( 85.2) ( 790) ( 107.6) 営 業 利 益 1,131 89.3 350 30.9 ▲ 200 ― 経 常 利 益 1,137 89.0 362 31.8 ▲ 200 ― 中
Slide 7: 営業貸付金・有効会員数 / （株）アスコン
② 営業貸付金・有効会員数（ＫＳＫカード事業除く） （単位：億円、万人、千円） 営業貸付金残高 AOYAMAカード有効会員数 一人当たり残高 平成21年2月末（実績） 600 359 247 平成22年2月末（実績） 493 370 218 平成23年2月末（見込） 550 390 244 （注） 「一人当たり残高」は、借り入れている会員の一人当たり借入残高であります。 （3） （株）アスコン 【中間期】 （単位：百万円、％） 平成20年9月期 平成21年9月期 平成22年9月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 売 上 高 4,921 107.5 4,561 92.7 4,800 1
Slide 8: （株）青五
（4） （株）青五 【中間期】 （単位：百万円、％） 平成20年8月期 平成21年8月期 平成22年8月期 実績 前期比 実績 前期比 見込 前期比 売 上 高 9,355 94.4 8,995 96.2 8,400 93.4 営 業 利 益 280 88.1 306 109.3 250 81.7 経 常 利 益 314 93.7 370 117.8 270 73.0 中 間 純 利 益 100 99.0 125 125.0 60 48.0 【通期】 （単位：百万円、％） 平成21年2月期 平成22年2月期 平成23年2月期 実績 前期比 実績 前期比 中間期見込 中間期見込比 見込 前期比
Slide 9: 単独決算概要 中間期比較
Ⅱ．単独決算概要 1．決算概要及び見込 （1） 中間期比較 （単位：百万円、％） 平成20年度中間期 平成21年度中間期 平成22年度中間期 （平成20年9月期） （平成21年9月期） （平成22年9月期） 実績 売上比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 売 上 高 72,309 100.0 68,727 100.0 95.0 68,200 100.0 99.2 （ ポ イ ン ト 除 く ） ( 71,042) ( 100.0) ( 67,529) ( 100.0) ( 95.1) ( 67,000) ( 100.0) ( 99.2) 売 上 総 利 益 42,500 58.8 3
Slide 10: 単独決算概要 通期比較
（2） 通期比較 （単位：百万円、％） 平成20年度 平成21年度 平成22年度 （平成21年3月期） （平成22年3月期） （平成23年3月期） 実績 売上比 実績 売上比 前期比 中間期見込 中間期見込比 見込 売上比 前期比 売 上 高 168,237 100.0 161,323 100.0 95.9 160,700 623 161,500 100.0 100.1 （ ポ イ ン ト 除 く ） ( 165,454) ( 100.0) ( 158,637) ( 100.0) ( 95.9) ( 158,050) ( 587) ( 158,800) ( 100.0) ( 100.1) 売
Slide 11: 主な経費の明細
2．主な経費の明細 【中間期】 （単位：百万円、％） 平成20年度中間期 平成21年度中間期 平成22年度中間期 実績 売上比 実績 売上比 前期比 見込 売上比 前期比 人 件 費 13,177 18.2 12,944 18.8 98.2 13,000 19.1 100.4 ポ イ ン ト 還 元 1,267 1.8 1,198 1.7 94.6 1,200 1.8 100.2 ポ イ ン ト 引 当 ▲ 121 ▲ 0.2 ▲ 183 ▲ 0.3 ― ▲ 180 ▲ 0.3 ― 広 告 宣 伝 費 5,543 7.7 4,562 6.6 82.3 4,700 6.9 103.0 電 算 管
Slide 12: 営業外収支の状況
3．営業外収支の状況 （単位：百万円） 平成20年度 平成21年度 平成22年度 （平成21年3月期） （平成22年3月期） （平成23年3月期） 中間期 通期 中間期 通期 中間期見込 通期見込 受 取 利 息 配 当 金 525 929 745 1,154 550 900 不 動 産 賃 貸 料 716 1,453 736 1,426 700 1,400 デリバティブ評価益 1,665 1,080 ― ― 980 2,360 そ の 他 349 506 197 421 20 90 営 業 外 収 入 計 3,255 3,968 1,678 3,001 2,250 4,750 支 払 利 息
Slide 13: 既存店売上・客数・客単価前年比
4．既存店売上・客数・客単価前年比 （単位：％） 平成20年度 平成21年度 平成22年度 （平成21年3月期） （平成22年3月期） （平成23年3月期） 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期見込 下期見込 通期見込 スーツ事業 売 上 95.3 94.5 94.9 91.1 93.8 92.6 98.0 100.0 99.1 客 数 96.7 94.3 95.5 92.6 99.9 96.3 客単価 98.6 100.2 99.4 98.4 93.9 96.2 （参考） 紳士服販売事業 既存店売上前年比 （単位：％） 平成20年度 平成21年度 平成22年度 （平成21年3月期） （平
Slide 14: 設備投資の状況
6．設備投資の状況 （1） 設備投資額 （単位：百万円） 平成20年度 ≪実績≫ 平成21年度 ≪実績≫ 平成22年度 ≪見込≫ （平成21年3月期） （平成22年3月期） （平成23年3月期） 中 間 期 8,694 8,227 4,500 年 間 合 計 21,560 15,400 8,500 （2） 地方別期末店舗数の推移 （単位：店） 平成20年3月末 平成21年3月末 平成22年3月末 洋服の青山 ザ・スーツカンパニー 洋服の青山 ザ・スーツカンパニー 洋服の青山 ザ・スーツカンパニー 北 海 道 地 方 32 1 33 2 33 1 東 北 地 方 59 1 58 1 59 1 関
Slide 15: 期末従業員の状況・単位当たり売上・在庫推移
7．期末従業員の状況 （単位：人） 平成20年3月末 平成21年3月末 平成22年3月末 増減 増減 増減 社 員 3,568 209 3,682 114 3,788 106 パ ー ト タ イ マ ー 1,523 71 1,585 62 1,365 ▲ 220 合 計 5,091 280 5,267 176 5,153 ▲ 114 （注） パートタイマーは、一人当たり1日8時間換算で算出しております。 8．単位当たり売上・在庫推移 平成20年3月期 平成21年3月期 平成22年3月期 平 均 稼 動 人 員 5,137 人 5,428 人 5,459 人 （内 パートタイマー） ( 1,54
Slide 16: 資金運用明細・株主構成
9．資金運用明細 （1） 種類別残高 （平成22年3月末） （2） 償還期限別残高 （平成22年3月末） （単位：百万円、％） （単位：百万円、％） 金額 構成比 金額 構成比 現 預 金 23,555 39.9 1年未満 58,022 98.3 コマーシャルペーパー 8,841 15.0 2年未満 0 0.0 公 社 債 14,230 24.1 2年超 1,004 1.7 特 定 債 権 信 託 12,400 21.0 合計 59,026 100.0 合 計 59,026 100.0 10．株主構成 （単位：千株、％） 平成20年3月末 平成21年3月末 平成22年3月末 構成比 構成比 構
Slide 17: 業界環境 スーツの国別輸入実績
Ⅲ．業界環境 1．スーツ（ブラックスーツ含む）の国別輸入実績 （出所：通関統計） （（ ）は前年比％） 平成19年（1月～12月） 平成20年（1月～12月） 平成21年（1月～12月） 実績 金額 平均単価 実績 金額 平均単価 実績 金額 平均単価 （千点） （百万円） （円） （千点） （百万円） （円） （千点） （百万円） （円） ( 104.5) ( 105.1) ( 100.6) ( 106.2) ( 103.6) ( 97.5) ( 85.0) ( 78.4) ( 92.3) 中 国 9,798 59,206 6,043 10,403 61,309 5,893 8,844 48
Slide 18: 会計処理 デリバティブ評価損益の見込
Ⅳ．会計処理 1.デリバティブ評価損益の見込（平成22年度） (1) 平成22年3月末の為替レート、日米金利差不変と仮定した場合（平成23年3月末） 【平成22年3月末の為替レート：93円】 上期980百万円の評価益・下期1,380百万円の評価益⇒通期2,360百万円の評価益 (2) 為替レートが5円の円高の88円と仮定した場合（日米金利差不変）（平成23年3月末） 上期1,050百万円の評価損・下期1,800百万円の評価益⇒通期750百万円の評価益 (3) 為替レートが5円の円安の98円と仮定した場合（日米金利差不変）（平成23年3月末） 上期3,000百万円の評価益・下期1,000百万円の
Slide 19: スーツ販売着数・平均販売単価の推移
（参考） スーツ販売着数・平均販売単価の推移 (単位：千着) (単位：円) 2,800 2,751千着 27,000 2,656千着 2,629千着 販売着数 26,500 2,600 2,520千着 2,515千着 平均販売 単価 26,000 2,400 25,500 2,200 \25,100 \24,981 25,000 \24,840 2,000 \24,620 \24,518 24,500 1,800 24,000 1,600 23,500 1,400 23,000 1,200 22,500 1,000 22,000 Ｈ17年度 Ｈ18年度 Ｈ19年度 Ｈ20年度 Ｈ21年度 －