Tomony Holdings, Inc. · TSE:8600

Tomony — Investor Presentation (September 2024)

23 slides from Tomony's investor presentation, September 2024

  1. Slide 1: 個人投資家さま向け 会社説明会

    2024年９月 より高い価値を より速く より広く ともに ─ 個人投資家さま向け 会社説明会 ─ （証券コード：8600） 動画URL： https://www1.daiwair.jp/qlviewer/e-cast/2409258600bN9AT/index.html トモニホールディングス株式会社 代表取締役社長兼CEO 中村 武 「より高い価値を より速く より広く ともに」は、 トモニホールディングス・第５次経営計画のキャッチフレーズです。 ©2003 TOKUGIN Copyright © 2024 TOMONY Holdings,Inc.

  2. Slide 2: 目次

    目 次 本日は、投資家の皆さまからしばしば寄せられる３つの質問にお答えします。 １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ３．東証による「資本コストや株価を意識した経営」に関する要請もある中で、 なぜ公募増資を行ったのですか。増資にはどのような効果がありますか。 計数は特に断りのない限り、当社連結の計数を記載しております。 は当社又は当社グループの活動、 は徳島大正銀行の活動、 は香川銀行の活動を各々表しています。 Copyright © 2024 TOMONY Holdings,Inc. 1

  3. Slide 3: トモニホールディングス・プロフィール

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 トモニホールディングス・プロフィール（2024年３月末現在） 商 号 トモニホールディングス株式会社 （英文表示：TOMONY Holdings, Inc.） 所 在 地 香川県高松市  地域銀行として全国で７番目に設立 された銀行持株会社。当時としては 設 立 2010年（平成22年）４月１日 珍しい「戦略型」の経営統合。 主 な 子 会 社 徳島大正銀行・香川銀行  2016年には、関西が拠点の大正 銀行を完全子会社化（その後、徳島 営 業 エ リ ア 徳島県・香川県・大阪府 銀行と合併）。地域金融機関としては 愛媛県・高知県・岡

  4. Slide 4: 銀行子会社・プロフィール

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 銀行子会社・プロフィール（2024年３月末現在） 所在地 徳島県徳島市 所在地 香川県高松市 創 業 1918年（大正7年）３月３日 設 立 1943年（昭和18年）２月１日 店舗数 108店舗（うち出張所10） 店舗数 90店舗（うち出張所6） 資本金 141億円 資本金 141億円 預金等 ２兆3,941億円 預金等 １兆9,482億円 貸出金 １兆9,828億円 貸出金 １兆5,818億円 従業員数 1,156名 従業員数 965名 パーパス 人、地域、社会を笑顔で満たす。 パーパス 地域・お客さまを元気にする。 旧本店跡地駐車場を

  5. Slide 5: 経営理念とパーパス、10年後の目指す姿

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 経営理念とパーパス、10年後の目指す姿 経営理念 ～ 設立以来変わらぬ「想い」 お客さま第一主義の経営を徹底し、それぞれのお客さまの お客さま第一主義 ニーズに応じた最良の金融サービスを提供します。 地域において持続的安定的な金融仲介機能を発揮し、 お客さまとともに成長 地域のお客さまとともに成長し続けます。 グループとしてより強固な経営基盤を構築し、お客さまから 信頼と安心の経営 信頼され安心して末長くおつきあいいただく存在になります。 トモニホールディングスが考える「当社グループのパーパス」 10年後の目指す姿 社員一人ひとりの成長を

  6. Slide 6: 業績の推移

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 業績の推移 当社の特徴  本業利益を中心とする高い収益性 第５次経営計画目標  高い目標達成力 第４次経営計画： 148億円（23/5/15公表） 親会社株主に帰属する当期純利益 最終年度141.6億円 （億円） 2010年度の2.46倍 （参考）地域金融機関平均1.47倍 第３次経営計画 第２次経営計画 平均107億円 平均80億円 第１次経営計画 第１四半期 平均54億円 達成分 （年度） 日銀によるマイナス金利政策開始 徳島銀行・大正銀行合併費用計上 業績予想（24/5/14公表） （資料）地域金融機関の平均は金融庁「銀行の決算

  7. Slide 7: 四国に本店を置く東証プライム上場企業

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 四国に本店を置く東証プライム上場企業（19社中、時価総額500億円以上の13社） 企業名 本店所在地 時価総額 （参考）株価 ユニ・チャーム 愛媛県四国中央市 31,221億円 5,029 円 三浦工業 愛媛県松山市 4,267億円 3,406 円 いよぎんホールディングス 愛媛県松山市 4,130億円 1,318 円 四国電力 香川県高松市 2,664億円 1,284 円 ジャストシステム 徳島県徳島市 2,231億円 3,475 円 フジ 愛媛県松山市 1,796億円 2,068 円 大王製紙 愛媛県四国中央市 1,450億円 857

  8. Slide 8: 2024年度・第１四半期決算の概要

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。 2024年度・第１四半期（４～６月期）決算の概要 （トモニホールディング連結） 2023年度 2024年度 年度業績予想 科目 単位 第１四半期 第１四半期 変化幅 に対する進捗率 経常利益 （百万円） 5,674 6,384 710 32.8% 親会社株主に帰属する四半期純利益 （百万円） 3,648 4,596 948 34.9% 自己資本比率 （％） 8.76 9.24 0.48 24年３月末比 ＋0.01％ （２行単体・合算） コア業務粗利益 （百万円） 14,182 14,782 600 経費（▲） （百万円） 7,980 8,

  9. Slide 9: 円金利上昇の影響と貸出金の状況

    １．トモニホールディングス㈱は、どのような会社ですか。  一般に、最近の円金利の上昇は、預貸金利鞘の拡大を通じて、地域金融機関の業績にプラスの影響と なることが見込まれる。  貸出金は預金と比較して、市場金利上昇に対する追随率が高いことを踏まえると、預貸率が８割超と地 方銀行平均より高い当社グループは、メリットを享受しやすいと考えられる。 円貨貸出金の金利種類別割合（2024年３月末） 預貸率（2024年３月末） 対象貸出金残高：３兆4,172億円 ２行合算 82.0％ 地方銀行平均※ 76.3％ ※全国銀行協会公表データより算出 市場金利上昇による収益影響試算 [シミュレーションの前提条

  10. Slide 10: ５つの強み（その１）地域密着型経営の推進①

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その１）・・・地域密着型経営の推進 ① （１）ふるさと「徳島・香川」での取引社数の増加 （３）地域に笑顔を、地域に元気を （社） 徳島大正銀行：阿波踊りへの参加 ～ 1950年に発足。最も歴史のある企業連 ～ 2015年度末 23年度末 増加数 徳島県 5,609 5,912 ＋ 303 香川県 6,639 7,976 ＋1,337 （２）メイン取引先数 （社） 2015年度末 23年度末 増加数 香川銀行：リーグＨ（旧・日本リーグ）参加の ハンドボールチーム 徳島大正銀行 3,075 4,025 ＋ 950 ～ 香川銀行 Ｇｉｒ

  11. Slide 11: ５つの強み（その１）地域密着型経営の推進②

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その１）・・・地域密着型経営の推進 ② 徳島県は、全国で初め 香川県介護サービス （４） 地域課題にチャレンジ て脱炭素社会の実現 従事者の有効求人 を掲げる条例を制定 倍率は3.20倍（常用） 環境保全・脱炭素にチャレンジ 介護分野の人材不足にチャレンジ（香川銀行） （徳島大正銀行）  20年以上前から「とくしま協働の森づくり事業」パー  2018年から外国人技能実習生受入れを目的として、 トナーシップへの参画など森林保全活動や海岸・河川の 海外視察を実施。2019年には香川県内の実習受入機関 清掃活動等に取組み。 とも連携

  12. Slide 12: ５つの強み（その２）お客さまの主体は中小企業や個人

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その２）・・・お客さまの主体は中小企業や個人 （１）高い中小企業等貸出比率（23年度：地域銀行99行） 香川銀行：89.84％（９位） 徳島大正銀行：89.57％（11位） ©2003 TOKUGIN （２）貸出金利回りの状況（国内業務部門） 202１年度 22年度 23年度 トモニホールディングス 1.24％ １.21％ 1.20％ （参考） 0.94％ 0.91％ 0.90％ 地銀協加盟行・平均 第2地銀協加盟行・ 1.08％ 1.05％ 1.04％ 平均 地域銀行平均 四国内 75.3％ 1.13％ 1.10％ 1.09％

  13. Slide 13: ５つの強み（その３）広域金融グループと強固な営業基盤

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その３）・・・広域金融グループと強固な営業基盤 徳島大正： 徳島・香川トモニ市場（東京・有楽町） 東京（中央区）、蒲田、亀戸、池袋 香川： 東京（港区）、深川、新宿、品川 東京：13.1％ 徳島：16.0％ 兵庫・京都：4.5％ 香川：16.9％ 大阪：28.9％ 愛媛：12.3％ トモニ市場 in 八幡浜（道の駅・八幡浜みなっと内） 岡山・広島：6.2％ 高知：2.1％ Copyright © 2024 TOMONY Holdings,Inc. 12

  14. Slide 14: ５つの強み（その４）環境変化への柔軟な対応①

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その４）・・・環境変化への柔軟な対応 ① （１） 「金利なき世界」の下での手数料ビジネスの拡大 ＜参考＞ （コア業務粗利益に占める役務取引等利益の割合） 2015年度→2021年度の収益変化 （％） （当社２行単体合算） 貸出金利息 －24.8億円 役務取引等収益＋28.0億円 2016年1月 ネット計 ＋ 3.2億円 日銀によるマイナス金利政策開始 ▼ （３） サステナビリティへの対応 金利なき世界 【循環型社会の実現を資金面でサポート】 バイオマス発電所から排出される焼却灰 や泥土（産業廃棄物）を固化・粉砕して、道路 （年度）

  15. Slide 15: ５つの強み（その４）環境変化への柔軟な対応②

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その４）・・・環境変化への柔軟な対応 ② 徳島大正銀行 香川銀行 【広域金融グループ機能を活かしたＭ&Ａ】 【経営コンサルティング】 後継者不在の経営課題を抱え、廃業も選択肢として 今後の経営方針の策定や事業再編ニーズを有する医療・ いた徳島県内のガソリンスタンド業者に対して、兵庫県に ©2003 TOKUGIN 介護グループの取引先に対して、市場調査を含む経営コンサ 本社があり、兵庫県・徳島 ルティングを実施。同グループの 県で事業を展開して、更なる ベストプラクティス実行に向けた 拡大を企図していた業者を 意思決定を支援。 紹

  16. Slide 16: ５つの強み（その５）効率経営の推進

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 ５つの強み（その５）・・・効率経営の推進 （１）低い経費率（コア業務粗利益ＯＨＲ） （２）持続可能な賃上げを目指して 2018年度 22年度 23年度 2018年度 22年度 23年度 168.8 トモニホールディングス 67.3％ 59.7％ 58.6％ 人件費総額 （億円） 176.2 167.3 （+0.9%） （参考） 2,040 68.7％ 60.6％ 62.0％ 従業員数(人） 2,307 2,093 地銀協加盟行・平均 (▲2.5%) 第2地銀協加盟行・ 1人当たり 78.2％ 70.9％ 70.5％ 4.24 6.61 6.9

  17. Slide 17: 地域金融機関ならではの課題：自己資本の充実

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 地域金融機関ならではの「課題」・・・自己資本の充実 （１） 地域金融機関にとっての自己資本 銀行のバランスシート 負債 預金者 預金 貸出・預金取引を通じて、 自己資本 お客さまのニーズを把握し リスク管理力 + （各種リスクを吸収し、預金を守るための 「防波堤」の役割を果たすもの） コンサルティング等の ビジネスにつなげる。 市 信 場 オ 用 リ ペ 資産 リ ス リ バランスシートの健全性は ス ク ス 銀行にとって、活動の源泉 ク ク そのもの。 家計 貸出金 企業 システム トラブル 市場 有価証券 事務ミス等 当社の場合、約９割が

  18. Slide 18: 自己資本比率の推移と信用格付

    ２．持続的な成長に向けた「強みと課題」は何ですか。 地域金融機関ならではの「課題」・・・自己資本の充実 （２） トモニホールディングス設立以降の自己資本比率の推移 （％） 9.99％ 9.23％（増資後） 8.86％ （年度） （３） 格付機関（ＪＣＲ＜日本格付研究所＞）によるトモニホールディングスの信用格付 2023年８月公表 （参考） 2024年８月公表 長期発行体格付 Ａ（安定的） Ａ（安定的） • 0.4％台半ばとＡレンジの中で上位の • 0.5％弱まで上昇し、Ａレンジの中で上 収益性（ＲＯＡ） 水準を維持 位の水準を維持 • 資本充実度の改善が課題であったが、 資本充実度 • ８％台

  19. Slide 19: 増資の狙い：バランスシートの強化

    ３．なぜ公募増資を行ったのですか。増資にはどのような効果がありますか。 増資の狙い・・・バランスシートの強化 計数は2023年９月末 貸出金 預金 3兆4,837億円 4兆2,664億円 増資時のシミュレーションでは、 預金・貸出両面の積み増し等により、 2025年度の本業利益を 預貸率：81.7％ 徳島・香川県の預金 ７億円程度押し上げると試算 が全体の65.5％ 有価証券 6,792億円 その他負債等 1,689億円 固定資産等 健全性の向上を図り、「信頼と安 純資産 2,524億円 5,248億円 心の経営」を強化することで、貸 出を支える預金の安定調達基盤 「普通の経済」 を中長期的に

  20. Slide 20: 自己資本比率が向上

    ３．なぜ公募増資を行ったのですか。増資にはどのような効果がありますか。 自己資本比率が向上。「信頼と安心の経営」の面で揺ぎない地域金融グループへ （３） 地域金融機関（上場73先）の自己資本比率 （％） 2023/3月末 国内基準行 トモニＨＤ 8.86％ 国内基準行平均：9.97％ 国際基準行 JCR（日本格付研究所）の評価 資本充実度の改善が課題であったが、 （公募増資等により）Ａレンジで中位程度 2024/3月末 まで高まった。 国内基準行平均：9.91％ Copyright © 2024 TOMONY Holdings,Inc. 19

  21. Slide 21: 増資の効果：目標の整理

    ３．なぜ公募増資を行ったのですか。増資にはどのような効果がありますか。 増資の効果・・・「資本コストや株価を意識した経営の実現」の観点から「目標」を整理 ＲＯＥ（当期純利益/株主資本） 2022年度:5.82％→23年度:5.40％→当面目指す水準：６％ （長期的に目指す水準：８％） 株主還元・配当 2022年度:10円（ＤＯＥ0.66％） →23年度:11円（同0.75％） →24年度期初時点の見込み：12円（同0.8％を超える見込み） ＜当面の配当政策：「累進的配当」＋「ＤＯＥ（純資産配当率）１％」＞ 自己資本比率 2022年度:8.86％→23年度:9.23％→当面目指す水準：9.5％程

  22. Slide 22: 成長投資・利益還元・内部留保のバランス

    ３．なぜ公募増資を行ったのですか。増資にはどのような効果がありますか。 持続的成長を可能とする「成長投資」・「利益還元」・「内部留保」のより大きなバランス （１）将来を見据えた戦略的投資 （少数精鋭を実現するための人財投資） （人口減少を見据えた戦略投資） すべての役職員の「ＩＴパスポート」取得をサポート 営業店を「事務の場から営業の場」へ。 法人渉外担当者300名全員の海外視察研修 ── ペーパーレスや事務集中等を強力に推進 成長投資 利益還元 （２）着実な利益還元  ＤＯＥ１％を目指し、累進的配当を実施 内部留保  具体的な配当額は、利益の展開を見据え つつ決定 配当の推移 第５次経営

  23. Slide 23: 本説明資料に関するお問合せ先等について

    ＜本説明資料に関するお問合せ先等について＞ Copyright © 2024 TOMONY Holdings,Inc. 22

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