Banco Bpm Spa · MIL:BAMI
Banco Bpm Spa — Banca Popolare di Milano — FY2013 Earnings Presentation
32 slides from Banco Bpm Spa's earnings presentation, 2014
Slide 1: Gruppo Bipiemme: Risultati 2013
Gruppo Bipiemme: Risultati 2013
Slide 2: Disclaimer (1/2)
Disclaimer (1/2) Questo documento è stato preparato da Banca Popolare di Milano S.c.a r.l. (la “Società” e, insieme alle società controllate, il “Gruppo”) a scopi esclusivamente informativi e a supporto del Piano Industriale 2014 - 2016/2018 del Gruppo. Le informazioni ivi contenute non sono state o
Slide 3: Disclaimer (2/2)
Disclaimer (2/2) Il Gruppo non si assume alcun impegno di aggiornare pubblicamente e di rivedere previsioni e stime, qualora fossero disponibili nuove informazioni, di eventi futuri o di altro, fatta salva l’osservanza delle leggi applicabili. Tutte le previsioni e stime successive – scritte ed oral
Slide 4: Indice
Indice Highlights Risultati 2013 Allegati Gruppo Bipiemme: Risultati 2013 4
Slide 5: Highlights: ottimo risultato della gestione operativa
Highlights: ottimo risultato della gestione operativa SIA A LIVELLO STATED SIA A LIVELLO NORMALIZZATO1 € mln +89,8% +30,1% 749 696 576 367 2012 2013 2012 2013 Risultato gestione operativa Risultato gestione operativa (ex one-off) 1. Al netto delle componenti non ricorrenti Gruppo Bipiemme: Risultati
Slide 6: Highlights: ritorno all’utile
Highlights: ritorno all’utile SIA A LIVELLO STATED SIA A LIVELLO NORMALIZZATO1 € mln +€460m +€140m 30 78 -430 -62 2012 2013 2012 2013 Risultato netto Risutato netto (ex one-off) 1. Al netto delle componenti non ricorrenti Gruppo Bipiemme: Risultati 2013 6
Slide 7: Highlights: deciso aumento del coverage sui crediti deteriorati
Highlights: deciso aumento del coverage sui crediti deteriorati +2,5 p.p. 36,0% 34,3% 33,5% dic-12 set-13 dic-13 Coverage deteriorati Crescita importante dei coverage per tutti i segmenti di crediti deteriorati: … Sofferenze: 55,5% +200 p.b. T/T Ristrutturati: 9,9% +200 p.b. T/T Incagli: 22,
Slide 8: Indice
Indice Highlights Risultati 2013 Allegati Gruppo Bipiemme: Risultati 2013 8
Slide 9: Raccolta diretta
Risultati 2013: Raccolta diretta Vs. set-13 (€mld) 38,5 36,8 36,8 stabile 4,2 4,4 4,3 12,2 10,3 10,4 0,2 0,2 0,1 21,9 21,9 22,0 dic-12 set-13 dic-13 c/c & depositi Altre forme tecniche Titoli e pass. FV PCT Nel confronto con dic-12 si evidenzia: incremento della raccolta «core» +0,6% (c/c & depo
Slide 10: Raccolta indiretta
Risultati 2013: Raccolta indiretta RISPARMIO GESTITO (€mld) Vs. set-13 Risparmio gestito +10,3% A/A e + 3,2% vs set-13 30,6 30,7 31,2 +1,6% principalmente per effetto della raccolta netta positiva nel periodo dei fondi e prodotti 13,8 14,7 15,2 assicurativi e GPM (+€1.072mln) RISPARMIO AMMINISTRAT
Slide 11: Liquidità
Risultati 2013: Liquidità Utilizzo titoli stanziabili1 (€mld) Scadenze obbligazioni (€mld) 11,9 11,7 11,2 3,1 1,5 3,0 2,6 1,1 3,6 4,3 4,5 1,0 3,5 0,3 2,0 0,3 4,6 4,6 1,5 4,1 0,3 0,3 dic-12 dic-13 feb-14 2014 2015 2016 2017 LTRO PCT e altro Attività libere Istituzionali Retail Si mantiene solida la
Slide 12: Attivo finanziario
Risultati 2013: Attivo finanziario €mln dic-12 set-13 dic-13 Var. A/A BPM & altre banche commerciali 9.333 9.141 9.053 (280) Banca Akros 907 942 782 35 TOTALE ATTIVO FINANZIARIO NETTO 10.240 10.083 9.835 (405) €mln dic-12 set-13 dic-13 Var. A/A Composizione attivo finanziario netto 10.240 10.083 9.8
Slide 13: Crediti verso clientela
Risultati 2013: Crediti verso clientela Vs. set-13 (€mld) 34,8 34,1 33,3 -2,2% 0,05 0,2 0,1 18,0 17,6 17,3 16,7 16,2 16,0 dic-12 set-13 dic-13 Mutui Altro PCT Impieghi a clientela in diminuzione T/T (-2,2%), in linea con il sistema: quota di mercato1 sostanzialmente invariata A/A La flessione
Slide 14: Totale crediti deteriorati lordi (1/2)
Risultati 2013: Totale crediti deteriorati lordi (1/2) 4.204 4.368 4.791 4.991 5.279 166 130 188 814 121 53 736 721 628 613 1.735 1.761 1.665 1.714 1.539 2.211 2.346 2.538 1.932 2.021 dic-12 mar-13 giu-13 set-13 dic-13 Sofferenze Incagli Ristrutturati Scaduti La dinamica dei crediti deteriorati co
Slide 15: Totale crediti deteriorati netti (2/2)
Risultati 2013: Totale crediti deteriorati netti (2/2) 2.763 2.887 3.195 3.320 3.376 174 153 119 112 49 665 733 674 576 559 1.383 1.391 1.359 1.237 1.351 910 1.019 1.091 1.130 854 dic-12 mar-13 giu-13 set-13 dic-13 Sofferenze Incagli Ristrutturati Scaduti Il prudente approccio in termini di classi
Slide 16: Copertura crediti deteriorati (1/2)
Risultati 2013: Copertura crediti deteriorati (1/2) IMPORTANTE CRESCITA T/T DELLE COPERTURE SU TUTTI I COMPARTI DEI CREDITI DETERIORATI, SUL TOTALE CREDITI E SUI CREDITI IN BONIS copertura % set-13 dic-13 bps Tot. crediti dubbi 33,5 36,0 250 Sofferenze 53,5 55,5 200 Incagli 19,8 22,8 300 Ristruttura
Slide 17: Copertura crediti deteriorati (2/2)
Risultati 2013: Copertura crediti deteriorati (2/2) dic-13 copertura % dic-11 dic-12 mar-13 giu-13 set-13 dic-13 con stralci Tot. crediti dubbi 28,0 34,3 33,9 33,3 33,5 36,0 42,4 Sofferenze 47,0 55,8 55,0 53,9 53,5 55,5 63,8 Incagli 19,2 19,6 18,8 19,3 19,8 22,8 22,8 Ristrutturati 9,1 8,7 8,3 8,4 7,
Slide 18: Margine di Interesse
Risultati 2013: Margine di Interesse Analisi annuale (€mln) Analisi trimestrale (€mln) -2,5% 837 -4,2% 859 216 206 Su base -2,4% 5 1 omogena 211 3T13 4T13 2012 2013 one-off Margine di Interesse in flessione A/A del 2,5% grazie alla buona tenuta del margine commerciale nonostante minori volumi di i
Slide 19: Andamento trimestrale forbice tassi
Risultati 2013: Andamento trimestrale forbice tassi 2012 2013 3,80 -7pb 3,64 3,42 3,25 3,25 3,25 3,23 3,18 Forbice tassi: +23pb A/A 2,24 2,01 1,91 1,98 1,98 1,87 1,74 1,82 1,63 Euribor3M: 1,56 1,55 1,51 1,43 -37pb A/A 1,34 1,25 1,21 -30pb 1T 12 2T 12 3T 12 4T 12 1T 13 2T 13 3T 13 4T 13 Tassi passivi
Slide 20: Margine da Servizi
Risultati 2013: Margine da Servizi Analisi annuale (€mln) Analisi trimestrale (€mln) 691 846 179 +10,1% 197 +22,3% 100 +53,8% +80,0% 36 65 20 201 +58,3% 18 -46,1% 129 34 545 +9,6% 124 142 +14,4% 497 2012 2013 3T 13 4T 13 Commissioni nette Ris. netto attività fin. Altro Commissioni nette Ris. netto a
Slide 21: Commissioni nette
Risultati 2013: Commissioni nette Analisi annuale (€mln) Analisi trimestrale (€mln) 497 +9,6% 545 307 75 312 82 82 78 72 76 78 76 238 60 72 60 185 43 42 39 54 53 2012 2013 1T 12 2T 12 3T 12 4T 12 1T 13 2T 13 3T 13 4T 13 gest.&consulenza altro gest.&consulenza altro Commissioni nette in crescita de
Slide 22: Risultato netto attività finanziaria
Risultati 2013: Risultato netto attività finanziaria Analisi annuale (€mln) Analisi trimestrale (€mln) 129 +56,2% 201 79 79 69 39 34 14 18 -3 2012 2013 1T 12 2T 12 3T 12 4T 12 1T 13 2T 13 3T 13 4T 13 Risultato netto dell’attività finanziaria positivo per € 201m (+56,2% A/A) principalmente grazie a
Slide 23: Oneri operativi
Risultati 2013: Oneri operativi Analisi annuale (€mln) Analisi trimestrale normalizzata1 (€mln) 1.183 -16,6% 987 72 18 18 19 17 18 17 18 19 299 73 74 67 78 72 63 69 92 305 90 812 169 145 157 162 158 151 609 127 137 2012 2013 1T 12 2T 12 3T 12 4T 12 1T 13 2T 13 3T 13 4T 13 Staff Variabile Amm.ve Ammo
Slide 24: Rettifiche nette su crediti e altre operazioni
Risultati 2013: Rettifiche nette su crediti e altre operazioni 2012 2013 566 +4,1% 590 163pb 177pb (€mln) 357 329 83 75 64 100 97 52 1T 12 2T 12 3T 12 4T 12 1T 13 2T 13 3T 13 4T 13 2012 2013 Rett. nette su crediti e altre operaz. Costo del credito (annualizzato) Rettifiche su crediti e altre opera
Slide 25: Core Tier 1 ratio
Risultati 2013: Core Tier 1 ratio 10,35% 1,45% Impatto stimato 8,90% derivante da Basilea 3: Impatto delle CET1 ~ -10 p.b. 1,69% penalizzazioni di Banca d’Italia (add-ons) CT1 ratio 7,21% Dic. 13 Aumento di Capitale Dic. 2013 pro-forma € 500m Core Tier 1 ratio calcolato utilizzando la metodologia
Slide 26: Gruppo Bipiemme – Conto Economico Riclassificato
Gruppo Bipiemme – Conto Economico Riclassificato Variazioni Voci Esercizio Esercizio 2013 2012 Valore % Margine di interesse 837.424 858.613 (21.189) -2,5 Margine non da interesse: 845.559 691.101 154.458 22,3 di cui - Commissioni nette 544.817 496.937 47.880 9,6 - Risultato netto dell'attiv ità fin
Slide 27: Conto Economico Riclassificato: evoluzione trimestrale
Conto Economico Riclassificato: evoluzione trimestrale Ese rc izio 2 0 13 Ese rc izio 2 0 12 V oc i Q ua rto Te rzo S e c ondo P rimo Q ua rto Te rzo S e c ondo P rimo trime stre trime stre trime stre trime stre trime stre trime stre trime stre trime stre Ma rgine di inte re sse 206.386 2 15 . 5 15
Slide 28: Allegati
Allegati Risultati FY 2013 28
Slide 29: C/E riclassificato al netto delle componenti non ricorrenti
C/E riclassificato al netto delle componenti non ricorrenti Eser ciz io 2 0 13 Eser ciz io 2 0 12 A = D = B C E F V ar iaz io ni A -D V ar iaz io ni C - F B + C E + F R isult at o R isult at o R isult at o R isult at o R isult at o R isult at o net t o net t o d a net t o d a net t o net t o d a net
Slide 30: Stato patrimoniale riclassificato: evoluzione trimestrale
Stato patrimoniale riclassificato: evoluzione trimestrale Gruppo Bipiemme - Stato patrimoniale riclassificato Attività 31.12.2013 30.09.2013 30.06.2013 31.03.2013 31.12.2012 Cassa e disponibilità liquide 363.202 248.935 226.984 228.473 285.892 Attiv ità finanziarie v alutate al fair v alue e deriv a
Slide 31: Commissioni
Commissioni Variazioni Esercizio 2013 Esercizio 2012 in valore in % Commissioni attive 632.386 583.724 48.662 8,3 Commissioni passive (87.569) (86.787) (782) -0,9 Totale commissioni nette 544.817 496.937 47.880 9,6 Composizione: garanzie rilasciate e ricev ute 18.507 19.736 (1.229) -6,2 deriv ati su
Slide 32: Qualità del credito
Qualita’ del credito 3 1.12 .2 0 13 3 0 .0 9 .2 0 13 3 1.12 .2 0 12 V a ria zio ni (A - B ) V a ria zio ni (A - C ) E s po s izio ne lo rda A Inc ide nz B Inc ide nza C Inc ide nz A s s o lut e % A s s o lut e % a % % a % A t t iv it à de t e rio ra t e 5 .2 7 8 .8 3 9 14 ,9 4 .9 9 0 .5 5 1 13 ,9 4
Banca Popolare di Milano — FY2013 Earnings Presentation on 6ix