24 slides from Promotora De Informaciones, S.a. Class A's shareholder meeting presentation, 2016
Slide 1: Junta General de Accionistas 2016
JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS 2016
Slide 2: Juan Luis Cebrián, Presidente
Juan Luis Cebrián Presidente
Slide 3: EBITDA 2015
EBITDA 2015 EBITDA ajustado: 289 M€ +10% 1 3
Slide 4: Deuda neta bancaria Grupo 2008-2015
DEUDA NETA BANCARIA GRUPO 2008-2015 -3.502 M 5.162 4.921 3.297 3.306 3.016 2.984 2.582 1.660 2008 (Jun) 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 1 4
Slide 5: Evolución EBITDA ajustado
EVOLUCIÓN EBITDA AJUSTADO EBITDA AJUSTADO EBITDA AJUSTADO A TC CTE 349 342 322 326 288 283 301 263 289 320 317 262 280 266 256 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 1 5
Slide 6: Desglose geográfico EBITDA ajustado
DESGLOSE GEOGRÁFICO EBITDA AJUSTADO España y Portugal; 37% Latam; 63% 1 6
Slide 7: Jose Luis Sainz, Consejero Delegado
Jose Luis Sainz Consejero Delegado
Slide 8: Ingresos, EBITDA y Plantilla por ámbito 2015
Ingresos, EBITDA y Plantilla por ámbito 2015 Ingresos EBITDA PLANTILLA (FTEs) 1.398M 289M 8.777 Internacional España 8
Slide 9: Cuenta de resultados 2015
Cuenta de resultados 2015 Reportados Ajustados (€m) 2015 2014 %Var. 2015 2014 %Var. Ingresos 1.374 1.455 ‐5,5% 1.398 1.413 ‐1,1% Gastos 1.126 1.271 ‐11,5% 1.109 1.151 ‐3,7% EBITDA 248 183 +35,5% 289 262 +10,3% EBIT 121 29 +321% 173 134 +29,4% Resultado ‐109 ‐39 ‐179% Financiero Resultado Neto 5 (2.2
Slide 10: Hechos destacables
Hechos destacables • Crecimiento de las ventas de libros, incluso en año de ciclo bajo en Brasil. • Fuerte expansión de Compartir y consolidación de UNO. • Crecimiento sostenido de la publicidad en España: destaca lo digital. • Crecimiento de los ingresos de transformación digital: suponen el 15% •
Slide 11: Mejora trimestral en publicidad en España
Mejora trimestral en publicidad en España 2013 2014 2015 % Variación trimestral 11
Slide 12: Ingresos de transformación
Ingresos de transformación Publicidad en Prensa Millones de € 2012 2015 194 GRUPO EL PAÍS 160 131 134 115 SANTILLANA 90 85 On Line Papel 64 2012 2015 45 42 36 45 NOTICIAS 29 21 24 25 15 8 8 8 RADIO DIARIO AS 1 6 9 10 2010 2011 2012 2013 2014 2015 % de transformación sobre el total de ingresos 15% UN
Slide 13: Audiencia Digital
Audiencia Digital Enero 2016 Navegadores Únicos Usuarios Únicos Páginas Vistas 123M 30M 1.161M Evolución 2010 – Enero 2016 Navegadores Únicos Páginas vistas 123 1.161 112 1.021 10‐16: +143% 11‐16: 64 783 +148% 51 2010 2011 2015 Enero 2016 2011 2015 Enero 2016 13
Slide 14: Resultados 2015
Resultados 2015 Datos ajustados (€m) 2015 2014 %Var. Ingresos 1.398 1.413 ‐1,1% EBITDA 289 262 +10,3% Margen EBITDA 20,7% 18,5% EBIT 173 134 +29,4% Margen EBIT 12,4% 9,5% Datos ajustados a tipo constante (€m) 2015 2014 %Var. Ingresos 1.436 1.413 +1,6% EBITDA 297 262 +13,6% Margen EBITDA 20,7% 18,5%
Slide 15: EBITDA 2015
EBITDA 2015 Millones de € España Internacional +34M, +110% +2M, +1% +53,9% +72,6% +12,8% +35,3% +4,5% +3,0% ‐3,8% ‐205% Tipo de Cambio 9M Contribución 10,6% 10,5% 5,5% ‐4,9% 48,4% 16,5% 14,2% ‐0,7% 100,0% 2015 15
Slide 16: Ingresos 2015
Ingresos 2015 Millones de € ‐5,8% ‐10,0% +5,1% +2,9% +3,0% Tipo de Cambio 39M Contribución 2015 9,7% 6,7% 27,0% 9,8% 46,7% 100,0% 16
Slide 17: Gastos 2015
Gastos 2015 Millones de € ‐10,3% +0,8% +1,9% Tipo de Cambio 30M Contribución 2015 19,4% 34,8% 45,8% 100,0% 17
Slide 18: Santillana 2015
Santillana 2015 Ingresos +3% Ingresos por línea de negocio 2015 +1% +17% ‐1,4% ‐42% EBIT +10% Contribución por línea de negocio Otros UNO y Compartir Institucional +9,4% Regular 18
Slide 19: UNO y Compartir
UNO y Compartir UNO Ingresos (M€) Alumnos (miles de alumnos) 68 73 74 275 251 261 39 197 151 14 MEXICO GUATEMALA PANAMA 2011 2012 2013 2014 2015 2011 2012 2013 2014 2015 COSTA RICA REPÚBLICA DOMINICANA COLOMBIA Compartir ECUADOR Ingresos (M€) Alumnos (miles de alumnos) PERU BRASIL 534 52 371 CHILE 3
Slide 20: Radio 2015
Radio 2015 Ingresos +5% Publicidad 2014 +8,1% +2,4% 2015 170 157 137 140 +2,5% España Latam (sin TC) EBITDA +21% EBITDA por área +72,6% +1,8% 48 48 31 18 +14% España Latam (sin TC) 20
Slide 21: Noticias 2015
Noticias 2015 Ingresos ‐5% Publicidad digital sobre total EBITDA +13% Audiencia Digital (2015, promedio mundial) y Difusión El País.com Internacional As.com España Diario El País: Diario As: 221m ejemplares, ‐4% 134m ejemplares, ‐2%
Slide 22: Ranking Audiencia Comscore (Diciembre 2015)
Ranking Audiencia Comscore (Diciembre 2015) Mundial (PC) – Información General en español Mundial (PC) – Información General WW PC December-15 Unique Users (000) YoY WW PC December‐15 Unique Users (000) YoY 1 ELPAIS.COM 12.958 16% Rank Total Internet ‐ PC 1.882.919 4% ELMUNDO.ES 9.897 1% Total Newsp
Slide 23: Media Capital 2015
Media Capital 2015 Ingresos ‐3% Publicidad +2% EBITDA ‐4% Audiencia 24 horas Prime time Otros Otros RTP2 RTP2 TVI TVI RTP1 RTP1 SIC SIC 23
Slide 24: Disminución de Deuda
Disminución de Deuda • Venta de Canal+ ‐922M • Venta de Mediaset ‐951M • Entrada en el capital de IMG • Otros efectos (tipo de cambio, …) 24